Lyon, le 5 janvier 2012

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1 Lyon, le 5 janvier 2012

2 RIBER en bref RIBER est le spécialiste des systèmes de production d'alliages semi-conducteurs et de dépôt de matériaux complexes Leader mondial sur le marché de l épitaxie par jets moléculaires, la MBE (Molecular Beam Epitaxy) Diversification récente sur les technologies de rupture : équipements pour la production de cellules solaires CIGS, d écrans OLED et de nouvelles générations de micro-processeurs Les machines et équipements RIBER permettent la réalisation de semiconducteurs de très haute performance Démultiplication de la vitesse des microprocesseurs et des mémoires Eclairage à basse consommation et haute intensité Capteurs fins (luminosité, magnétisme, composition moléculaire, ) RIBER, c est une expertise technologique de pointe dans le secteur des nanotechnologies, reconnue par les meilleurs acteurs du marché Riber Oddo Midcap Forum janvier

3 Un développement autour de trois lignes de produits Machines d épitaxie par jets moléculaires (MBE) Cellules d effusion et outils industriels de dépôt de matières Contrats de services, accessoires et pièces détachées Cellules MBE Cellules OLED Outils de dépôt de Sélénium pour la production de panneaux solaires Support technique et scientifique ; Aide technique à la demande pour la mise à niveau des systèmes ; Service de maintenance préventive et curative 31% du CA fin sept % du CA fin sept % du CA fin sept RIBER est une société intégrée contrôlant l ensemble de sa chaîne de valeur Riber Oddo Midcap Forum janvier

4 MBE : du substrat à l application industrielle Substrat ou wafer Electronique RF Composants RF pour téléphonie et télécommunications systèmes d épitaxie Optoélectronique Capteurs Lasers et diodes pour fibre optique Instrumentation et éclairage Capteurs pour vision nocturne et divers détecteurs Cellules solaires Matériaux source Epiwafers Epiwafers traités Dispositifs électroniques Applications finales Riber Oddo Midcap Forum janvier

5 Cellules : un positionnement d équipementier Chaîne de fabrication d écrans OLED Tokki Riber Oddo Midcap Forum janvier

6 Une clientèle mondiale de premier plan Les laboratoires universitaires et centres de recherche Les industriels de l électronique, des énergies nouvelles et de l éclairage Riber Oddo Midcap Forum janvier

7 La stratégie

8 Un modèle économique aux relais technologiques identifiés Recherche Production MBE 49 oxyde 200 mm Sources d évaporation MBE VAC 6000/20000 Solaire V-S/G-Se V-S/G RF-Se Jet Se VAC500 OLED Riber Oddo Midcap Forum janvier

9 Une stratégie de croissance rentable Développement de la gamme Systèmes MBE Nouvelles applications Clusters et instrumentation Développement de l activité Services et de la gamme Cellules MBE Renforcement de l effort commercial Rationalisation de la gamme de cellules MBE Développement de la gamme Cellules OEM Passer en production sur le CIGS Accompagner les sauts technologiques sur les OLED en relais des succès 2011 Nouveaux concepts de Systèmes MBE OEM Mise au point d une machine aux normes SEMI Recherche de partenariats industriels Riber Oddo Midcap Forum janvier

10 L approfondissement du core-business : systèmes, cellules et services MBE Capitaliser sur l avance technologique pour les ventes R&D et Production La poursuite de la conquête des parts de marché, notamment sur les marchés émergents Exploiter le parc installé d environ 800 systèmes MBE pour développer les services Une activité services en retrait en 2011 du fait du ralentissement de la demande, particulièrement aux Etats-Unis L amélioration de l offre de services et structuration de l activité Le développement des ventes de cellules MBE Maximiser les revenus en pièces, services et composants MBE Riber Oddo Midcap Forum janvier

11 Des positions stratégiques sur des applications à haut potentiel Fournir des composants de première monte pour la fabrication d OLED La démultiplication des OLEDs dans les applications écrans souples L industrialisation de cellules dédiées à la fabrication d OLED (Organic LED) Applications : écrans souples haute luminosité, production de surfaces éclairantes, signalétique Des premiers contrats importants de cellules Gen 5.5, livrés en 2011 Source : Displaysearch, 2010 En 2012, développements technologiques de cellules Gen. 8 pour accompagner la prochaine phase d industrialisation Riber Oddo Midcap Forum janvier

12 Production en MW Des positions stratégiques sur des applications à haut potentiel Fournir des composants de première monte pour la fabrication de panneaux solaires en couches minces (CIGS ) Marché des panneaux solaires en couches minces (capacités installées par an en MW) Le développement de cellules pour la fabrication de panneaux solaires en couches minces en alliages CGIS Panneaux CIGS à haut rendement (< $1 / Watt) 5 cellules pour 100 MW produits Production industrielle en «Roll-to-Roll» ou en plaques (p) 2012 (p) 2014 (p) 2016 (p) 2018 (p) 2020 (p) Source : GBI Research, 2010 Des lignes de fabrication sont en stade de pré production avec des acteurs de référence (Leybold Optics ) Des débouchés commerciaux attendus sous 2 ans Riber Oddo Midcap Forum janvier

13 Le développement d applications MBE futures Programme More than Moore La MBE, une réponse aux enjeux de vitesse de calcul et de stockage MPVD300 Applications : Passivation de semi-conducteurs composés Fabrication de CMOS et MRAM ultrarapides Le nouveau MPVD 300, une orientation forte vers le secteur de la production Silicium Un système en phase de qualification par un industriel majeur asiatique Un projet de partenariat avec l IMEC Riber Oddo Midcap Forum janvier

14 Perspectives 14

15 Chiffre d affaires à fin septembre ,5 +142% 7,6 (en M ) Systèmes Composants et SAV Cellules Riber Oddo Midcap Forum janvier

16 Carnet de commande à fin septembre ,1 19,3 (en M ) Systèmes Composants et SAV Cellules Riber Oddo Midcap Forum janvier

17 Annexe

18 Une forte amélioration des résultats au 1 er semestre 2011 (en M ) S S (M ) 2010 Chiffre d affaires 13,0 4,4 +8,6 20,7 Marge sur coûts des ventes En % CA 5,6 43,4% 1,2 27,9% +4,4 +15,5pt 7,8 37,7% Variation des provisions de stocks 0,2 0,8-0,6 1,5 Marge brute 5,9 2,0 +3,9 9,3 Charges commerciales Charges de recherche et développement Charges administratives Autres produits et charges Résultat opérationnel En % CA (2,1) (0,6) (1,0) (0,4) 1,8 13,9% (1,3) (0,5) (0,8) 0,1 (0,4) (9,8%) -0,8-0,1-0,2-0,5 +2,2 +23,7pt Résultat financier 0,1 0,2-0,1 Résultat avant impôts 1,8 (0,2) +2,0 1,8 (3,8) (2,0) (1,5) (0,4) Résultat net 1,8 (0,2) +2,0 1,8 1,6 7,8% Riber Oddo Midcap Forum janvier

19 Le bilan au 30 juin 2011 Actif (en M ) Passif Actif immobilisé Actifs financiers Capitaux propres Actif circulant Passif non courant Disponibilités Passif courant 37,2 Riber Oddo Midcap Forum janvier

20 La génération de cash Tableau de flux de trésorerie résumé (en M ) S Flux d exploitation 2,7 5,8 dont CAF après coût de l endettement financier et impôt 2,1 3,5 Variation du BFR 0,8 1,0 Flux d investissement (0,3) (1,1) Flux de financement (1,2) (0,8) Variation de trésorerie 1,2 3,9 Trésorerie à l ouverture 10,5 6,6 Trésorerie à la clôture 11,7 10,5 Riber Oddo Midcap Forum janvier

21 Évolution du cours de bourse Capitalisation boursière : 53,9 M (2,78 par action au 30/12/2011) Riber Oddo Midcap Forum janvier

22 Répartition de l actionnariat Cotation sur Eurolist C de NYSE-EURONEXT Paris depuis 2000 Actionnariat Information publique NYSE-Euronext Composant des indices CAC Small, CAC Mid & Small et CAC IT ISIN : FR Reuters : RIBE.PA Bloomberg : RIB FP Homologation OSEO-ANVAR (qualification FCPI), renouvelée en juillet 2009 Riber Oddo Midcap Forum janvier