Paris, le 29/02/2016. Madame, Mademoiselle, Monsieur,

Dimension: px
Commencer à balayer dès la page:

Download "Paris, le 29/02/2016. Madame, Mademoiselle, Monsieur,"

Transcription

1 Paris, le 29/02/2016 Madame, Mademoiselle, Monsieur, Vous êtes porteur de parts du fonds commun de placement COGEFI FRANCE et nous vous remercions de la confiance que vous nous accordez. Nous vous informons que COGEFI GESTION a décidé de procéder à la fusion-absorption du FCP COGEFI FRANCE par les parts P du FCP COGEFI EUROPE afin de bénéficier d une stratégie d investissement étendue à l ensemble de l Europe et d un actif plus large. 1- L opération COGEFI GESTION, société de gestion du FCP COGEFI FRANCE (Parts P : FR ), a décidé la fusion-absorption des parts de votre FCP par les parts P (Parts P: FR ) du FCP COGEFI EUROPE. La fusion, qui a reçu l agrément de l Autorité des marchés financiers le 19 février 2016, sera réalisée le 5 avril 2016 sur la base de la valeur liquidative du 4 avril A l occasion de la fusion, le FCP COGEFI EUROPE absorbera et recevra par apport l ensemble de l actif et du passif de votre fonds. Si les termes de l opération de fusion ne vous conviennent pas, vous avez la possibilité de sortir sans frais à tout moment, les deux FCP ne prélevant pas de frais de rachat. Afin de permettre le bon déroulement de l opération de fusion, les demandes de souscription et de rachat seront suspendues sur votre FCP le mercredi 30 mars 2016 après 11 heures. Par ailleurs, nous attirons votre attention sur le fait qu à compter du jour de la fusion, le profil de risque et de rendement du FCP COGEFI EUROPE ainsi que ses frais seront augmentés, ce qui pourrait, le cas échéant, ne plus être adapté à vos objectifs et à votre situation. Les principaux changements sont précisés ci-dessous et répertoriés dans le tableau joint en annexe. En conséquence, nous vous invitons à vous rapprocher de votre interlocuteur habituel afin de vous assurer du caractère adapté de la nouvelle stratégie de gestion que nous vous proposons. 2- Les modifications entraînées par l opération - Le profil de risque : Modification du profil rendement/risque : Augmentation du profil rendement/risque : OUI OUI - Augmentation des frais : OUI Différences liées à la composition de l actif : Nous vous rappelons que votre FCP, dont la classification est «Actions françaises», a pour objectif d obtenir, sur la durée de placement recommandée de cinq ans, une performance supérieure à l indice de référence CAC 40, dividendes nets réinvestis, au travers d une sélection dite de «stock-picking». Par cette fusion, vous serez désormais porteur d un fonds de classification «Actions des pays de l Union Européenne» dont l objectif est d obtenir, sur la durée de placement recommandée de cinq ans, une performance supérieure à l indice STOXX Europe Large 200 en euros, dividendes nets réinvestis, au travers d une sélection de type «stock-picking». 11, rue Auber Paris - Tél. +33 (0) Fax +33 (0) Cogefi Gestion Société de gestion de portefeuille SA au capital de RCS Paris TVA FR Agrément GP97090

2 Les deux FCP suivent le même processus d investissement en stock-picking (sélection de titres, actions, obligations, sur la base de l analyse de leurs qualités intrinsèques et non en fonction de considérations macro-économiques) mais leur univers d investissement diffère. Votre FCP était exposé à hauteur de 75% au moins en actions européennes dont 60% minimum sur le marché actions françaises tandis que le portefeuille de votre nouveau FCP sera exposé au minimum à 60% de l actif net sur le marché des actions de l Union Européenne. Ces deux FCP sont éligibles au PEA, ils sont donc investis en permanence à hauteur de 75% en titres éligibles au PEA. Dans votre précédent FCP, le gérant se réservait la possibilité de diversifier ses placement sur des actions hors zone euro, y compris en pays émergents, dans la limite de 10% de l actif du fond. Le FCP COGEFI EUROPE, pour sa part, a la possibilité d investir jusqu à 10% de l actif net sur des actions hors Union Européenne, y compris en pays émergents. Votre FCP était exposé dans la limite de 10% de l actif net au risque de change cependant votre nouveau FCP pourra être exposé dans la limite de 50% de l actif net au risque de change, étant précisé que le risque de change lié à des devises hors Union Européenne est limité à 10% de l actif net. En revanche et à la différence de votre précédent FCP, dont l exposition aux actions de petites capitalisations ne pouvait pas dépasser 10% de l actif net, votre nouveau FCP peut être exposé jusqu à 20% de l actif net en actions de petites capitalisations. Tout comme votre FCP actuellement, le portefeuille du FCP absorbant : - est exposé aux marchés de taux jusqu à 25% maximum de l actif net du fonds au travers d instruments du marché monétaire ou en titres de créances. - peut avoir recours aux obligations convertibles de titres cotés dans une limite de 25% de l actif net du fonds. Cependant, il faut noter qu à la différence de votre FCP dont l exposition maximum aux titres spéculatifs était de 20% de l actif net, le FCP absorbant n aura pas recours aux titres spéculatifs. Tout comme le FCP absorbé, le FCP absorbant pourra avoir recours aux instruments financiers à terme et aux titres intégrant des dérivés à des fins de couverture et d exposition du portefeuille dans la limite d une fois le montant de l actif. Différences de frais et de commissions : L opération de fusion entraine une augmentation des frais en raison des commissions de mouvement des parts P du FCP absorbant appliquées sur les transactions à l étranger qui sont de 0.78% TTC au lieu de 0.72% TTC sur votre FCP absorbé. La modification de l assiette des frais de gestion, désormais calculée sur l actif net sans déduction faite des parts d OPC au lieu de l actif net avec déduction faite des parts d OPC, conduit également à une augmentation indirecte de vos frais de gestion maximum, internes et externes à la société de gestion. Tous les autres frais sont identiques sur les deux FCP. Vous trouverez un tableau comparatif des caractéristiques des OPCVM concernés en ANNEXE 1, ainsi que les modalités de la fusion présentées en ANNEXE 2, et le graphique comparatif de la valeur liquidative des Fonds COGEFI EUROPE et COGEFI FRANCE en Annexe Les éléments à ne pas oublier Nous vous rappelons la nécessité et l importance de prendre connaissance du Document d Information Clé pour l Investisseur (DICI), qui est tenu à votre disposition auprès de COGEFI GESTION 11, rue Auber Paris, sur le site internet ou par Le prospectus du fonds est adressé dans un délai d une semaine sur simple demande écrite du porteur auprès de COGEFI GESTION 11, rue Auber Paris ou par Les possibilités qui vous sont offertes sont les suivantes : - si vous souhaitez participer à cette opération, vous n avez aucune démarche à entreprendre ; - si vous n avez pas d avis sur cette opération, nous vous invitons à prendre contact avec votre conseiller ou votre distributeur - si vous ne souhaitez pas participer à cette opération, vous pouvez sortir sans frais à tout moment. Nous vous remercions par avance de votre confiance renouvelée et vous prions d agréer, Madame, Mademoiselle, Monsieur, l expression de nos sincères salutations. Lucile COMBE Directeur général 2/8

3 ANNEXE 1 CARACTERISTIQUES Code ISIN COGEFI FRANCE (Parts P du FCP absorbé) PARTS P FR PARTS I FR COGEFI EUROPE (Parts P du FCP absorbant) PARTS P FR PARTS I FR PARTS D (En cours de création) Classification Actions françaises Actions des pays de l Union Européenne Le FCP est un OPCVM «dynamique» dont l objectif est sur la durée de placement Le FCP est un OPCVM «dynamique» dont l objectif est, sur la durée de placement Objectif de gestion recommandée de cinq ans, une performance recommandée de 5 ans, une performance supérieure à l indice de référence CAC 40 supérieure à l indice STOXX Europe Large dividendes nets réinvestis, au travers d une sélection dite de «stock picking». 200 en euros, dividendes nets réinvestis, au travers d une sélection de type «stock picking». Indicateur de référence Le gérant utilisera le CAC 40 comme élément d appréciation «a posteriori» de sa gestion. Le CAC 40 est l indice de la Bourse de Paris calculé en continu à partir d un échantillon de 40 actions cotées sur le premier marché, sélectionnées pour leur représentativité, leur importance et choisies en fonction d exigences multiples (capitalisation, liquidité et diversification sectorielle). Le poids de chaque valeur dans l indice est pondéré en fonction de sa capitalisation flottante. L indice CAC 40 est calculé dividendes nets réinvestis. Il faut noter que la gestion du Fonds n est pas indicielle ; en conséquence, la performance du FCP pourra, le cas échéant, s écarter sensiblement de son indicateur de référence. Actions : Le portefeuille est exposé à hauteur de 75% au moins en actions (ou valeurs assimilées) éligibles au PEA dont 60% minimum sur le marché actions françaises. Le gérant se réserve la possibilité de diversifier ses placements sur des actions hors zone euro, y compris en pays émergent, dans la limite de 10% de l actif du Fonds. Le Fonds ne dépassera pas 10% de l exposition actions en Small caps. Le gérant utilisera le STOXX Europe Large 200 en euros, dividendes nets réinvestis comme élément d appréciation a posteriori de sa gestion. Le STOXX Europe Large 200 en euros est un indice représentatif du marché boursier européen. Il comprend environ 200 actions des plus importantes sociétés européennes. Il est calculé en euros, dividendes nets réinvestis, sur les cours de clôture. Il faut noter que la gestion du fonds n est pas indicielle; en conséquence, la performance du fonds pourra, le cas échéant, s écarter sensiblement de son indicateur de référence, à la baisse comme à la hausse. Actions : Le portefeuille sera exposé au minimum à 60% de l actif net aux marchés d actions de l Union européenne. Ce FCP étant éligible au PEA, il sera investi à tout moment au moins à 75% de l actif net en titres éligibles au PEA. Le reste du portefeuille pourra être investi en toutes catégories d instruments financiers de l Union Européenne et à titre accessoire d autres zones, y compris en pays émergents (maximum 10% de l actif net). Le fonds ne dépassera pas 20% de l actif net en investissement en titres de sociétés de petites capitalisations («small caps»). Stratégie d investissement Titres de créances et instruments du marché monétaire : Le gérant se réserve la possibilité d investir dans des instruments du marché monétaire ou en titres de créances négociables répondant aux critères mentionnés dans le Code Monétaire et Financier, dans la limite de 25% de l actif du Fonds. L OPCVM pourra avoir recours aux obligations convertibles de titres cotés dans une limite de 25% de l actif net du fonds Titres de créances et instruments du marché monétaire : L OPCVM pourra avoir recours aux obligations convertibles de titres cotés dans une limite de 25% de l actif net du fonds. Une attention particulière sera portée à l analyse du risque crédit de l entreprise en plus de l analyse financière fondamentale de l action sous-jacente. Le critère de notation retenu est l existence d une notation, sans seuil prédéterminé. Le fonds investira à hauteur de 20% de son actif net maximum sur des titres à haut rendement. Le fonds n aura pas recours aux titres spéculatifs dits à haut rendement («High Yields»). Le gérant se réserve également la possibilité d investir dans des instruments du marché 3/8

4 CARACTERISTIQUES COGEFI FRANCE (Parts P du FCP absorbé) Détention de parts ou actions d OPCVM, FIA ou fonds d investissement de droit étranger : Le FCP peut investir jusqu à 10% maximum de son actif net en parts ou actions ; d OPCVM de droit français et/ou européen, de FIA de droit français et/ou européen (fonds d investissement à vocation générale) COGEFI EUROPE (Parts P du FCP absorbant) monétaire, titres de créances, parts et titres de créances émis par des fonds commun de créances, ou titres de créances négociables répondant aux critères mentionnés dans le Code Monétaire et Financier, dans la limite de 25% de l actif net du fonds. Détention de parts ou actions d OPCVM, FIA ou fonds d investissement de droit étranger : Le FCP peut investir jusqu à 10% maximum de son actif net en parts ou actions : d OPCVM de droit français et/ou européen, de FIA de droit français et/ou européen (fonds d investissement à vocation générale). Instruments dérivés : Afin de réaliser l objectif de gestion, le FCP pourra intervenir sur des instruments financiers à terme négociés sur des marchés réglementés ou organisés, français et étrangers (limités à la zone OCDE). Toutes ces opérations seront effectuées dans la limite d un engagement maximum d une fois l actif du FCP. Les titres intégrant des dérivés : Dans la gestion du FCP, les titres intégrant des dérivés permettent une allocation d actif plus précise et moins volatile en venant chercher des produits intermédiaires, en terme de couple rendement risque aux deux classes d actifs principales que sont les actions et les obligations. Le FCP peut investir son actif dans des titres intégrant des dérivés en exposition ou en couverture du portefeuille. Instruments dérivés : Nature des marchés d intervention : Afin de réaliser l objectif de gestion, le FCP pourra intervenir sur des instruments financiers à terme négociés sur des marchés réglementés ou organisés français et étrangers (limités à la zone OCDE). Risques sur lesquels le gérant désire intervenir : Les risques couverts par ces instruments pourront concerner les actions et indices actions. Nature des interventions : Afin de réaliser son objectif de gestion, le FCP pourra prendre des positions en vue de couvrir et/ou d exposer le portefeuille sur les risques actions par l achat ou la vente de contrats de future sur indice et/ou l achat ou la vente d options d achat sur actions (sur le MONEP, l EUREX et le Liffe). L exposition au risque actions sera de 100% maximum. Nature des instruments utilisés : - Futures - Options Toutes ces opérations seront effectuées dans la limite d un engagement maximum d une fois l actif du FCP et dans le respect des fourchettes d exposition sur les classes d actifs précitées. Les titres intégrant des dérivés : Nature des marchés d intervention : Le fonds utilise, pour la conception des titres intégrant des dérivés, des contreparties externes spécialisées qui ont un accès direct aux marchés dérivés organisés ou règlementés. Les risques sur lesquels le gérant souhaite intervenir : Le sous-jacent ou risque associé pourra être le risque action. Le risque auquel est exposé le fonds dans le cas d EMTN ne peut pas dépasser le risque du sousjacent. La somme des engagements issus des titres intégrant des dérivés simples est limitée à 100% de l actif net. Nature des interventions : Les titres intégrant des dérivés simples sont utilisés dans un but de couverture et/ou d'exposition. Nature des instruments utilisés : Les titres intégrant des dérivés simples utilisés peuvent revêtir les formes suivantes : Obligations convertibles (simples, indexées, ORA ) Warrants 4/8

5 CARACTERISTIQUES COGEFI FRANCE (Parts P du FCP absorbé) Dans le cadre de l utilisation d EMTN et de Certificats, le fonds peut utiliser des produits structurés intégrant des produits dérivés simples. Ce sont pour l essentiel des produits dont le profil de risque/performance se situe entre le profil des produits de taux et celui des actions. Ce sont des produits dits delta 1, c'est à dire qu'ils ne bénéficient pas d'effet de levier et que le risque maximum est équivalent au risque du sous-jacent. L utilisation de ce type d instruments peut varier de 0% à 25%% maximum de l actif net du Fonds. Les emprunts d espèces : Le gérant pourra effectuer des opérations d emprunts d espèces dans la limite de 10% de l actif du Fonds par solde débiteur autorisé par le Dépositaire qui facturera des agios. COGEFI EUROPE (Parts P du FCP absorbant) EMTN BMTN Dans le cadre de l utilisation des EMTN, le fonds peut utiliser des produits structurés intégrant des produits dérivés simples. Ce sont pour l essentiel des produits dont le profil de risque/performance se situe entre le profil des produits de taux et celui des actions. Ce sont des produits dits delta 1, c'est à dire qu'ils ne bénéficient pas d'effet de levier et que le risque maximum est équivalent au risque du sous-jacent. Ils rentrent parfaitement dans le cadre de l objectif de gestion et de la réflexion d un choix d actifs en fonction d un couple rendement/risque attendu. L utilisation de ce type d instruments peut varier de 0% à 25% maximum de l actif net du fonds. Les emprunts d espèces : Le gérant pourra effectuer des opérations d emprunts d espèces dans la limite de 10% de l actif du Fonds par solde débiteur autorisé par le dépositaire qui facturera des agios. Profil de risque Risque de perte en capital Risque lié à la gestion discrétionnaire Risque actions Risque liés aux investissements en obligations convertibles Risque de crédit Risque de taux Risque de change (Jusqu à 10% de l actif net) Risque lié à la surexposition Risque de perte en capital Risque lié à la gestion discrétionnaire Risque actions Risque lié aux petites capitalisations («small Caps» Risque d investissement sur les pays émergents Risque liés aux investissements en obligations convertibles Risque de crédit Risque de taux Risque de change (Jusqu à 50% de l actif net et jusqu à 10% sur devises, hors U.E) Risques liés à l utilisation des instruments dérivés Parts P : Tous souscripteurs, plus Parts P : Tous souscripteurs, plus particulièrement particulièrement les personnes physiques. Souscripteurs concernés les personnes physiques Parts I : Tous souscripteurs, plus Parts I : Tous souscripteurs, plus particulièrement, particulièrement, les institutionnels (parts non actives) les personnes morales et Grands Institutionnels. Parts D : Tous souscripteurs Décimalisation Au porteur - décimalisables Au porteur non décimalisables Conditions de souscriptions et de rachats Affectation des sommes distribuables Les demandes de souscription et de rachat sont centralisées chaque jour de bourse (J) avant 11 heures auprès du dépositaire : COGEFI, et sont exécutées sur la base de la prochaine valeur liquidative calculée sur les cours de clôture du jour de bourse de Paris Parts P : Capitalisation intégrale du résultat net et des plus values nettes réalisées. Les demandes de souscription et de rachat sont centralisées chaque jour de bourse avant 11 heures auprès du dépositaire : COGEFI, et sont exécutées sur la base de la prochaine valeur liquidative calculée sur les cours de clôture du jour de la bourse de Paris (J). Parts P et I : Capitalisation intégrale du résultat net et des plus values nettes réalisées. 5/8

6 CARACTERISTIQUES Date de clôture Montant minimum de souscription Commission de souscription directe maximale Frais de gestion directs maximum Commissions de mouvement (Prélevées sur chaque transaction par le dépositaire) COGEFI FRANCE (Parts P du FCP absorbé) Parts I : Capitalisation intégrale du résultat net et des plus-values nettes réalisées. Dernier jour de bourse ouvré à Paris du mois de décembre de chaque année (première clôture : décembre 2009) Les souscriptions et les rachats ne peuvent porter que sur un nombre entier de parts. Minimum de souscription initiale : - Parts P : 1 part - Parts I : euros Minimum de souscription ultérieure : - Parts P : 1 part - Parts I : 1 part Parts P et I : 2% maximum dont acquis à l OPCVM : néant Parts P : 2.392% TTC maximum l an, calculé sur l assiette : Actif net (Hors OPC) Commission de surperformance : Néant Parts I 1.495% TTC maximum l an, calculé sur l assiette : Actif net (Hors OPC) Commission de surperformance : % par rapport à l indice CAC 40, dividendes nets réinvestis Parts P et Parts I Bourse France : Maximum 0.78 %TTC Bourse Etrangère : Maximum 0.72 %TTC COGEFI EUROPE (Parts P du FCP absorbant) Parts D : Distribution du résultat net et des plus-values nettes réalisées. Dernier jour de bourse ouvré à Paris du mois de décembre de chaque année (première clôture : décembre 2003). Les souscriptions et les rachats ne peuvent porter que sur un nombre entier de parts. Minimum de souscription initiale : - Parts P : 1 part - Parts I : euros - Parts D: euros Minimum de souscription ultérieure : - Parts P : 1 part Parts I : 1 part - Parts D : 1 part Parts P et I : 2% maximum dont acquis à l OPCVM : néant Parts D : 2% maximum dont acquis à l OPCVM : néant Parts P : 2.392% TTC maximum l an, calculé sur l assiette : Actif Net Commission de surperformance : Néant Parts I 1.495% TTC maximum l an, calculé sur l assiette : Actif Net Commission de surperformance : % par rapport à l indice Stoxx Europe Large 200 en euros, dividendes nets réinvestis Parts D : 2.392% TTC maximum l an, calculé sur l assiette : Actif Net Commission de surperformance : Néant Parts P et Parts I et Parts D * maximum sur chaque transaction en France : Valeurs mobilières Maximum 0.78 %TTC Produits intégrant des dérivés simples : 0.78%TTC Produits dérivés listés - 14 par future, minimum % TTC de la prime, pour les options sur indices et options sur actions, minimum 20 *maximum sur chaque transaction à l Etranger : Valeurs mobilières Maximum 0.78 %TTC 6/8

7 ANNEXE 2 MODALITES DE LA FUSION PARITÉ DE FUSION DES PARTS P A la suite de la fusion, vous recevrez en échange des parts P de votre ancien fonds COGEFI FRANCE un nombre entier de parts P du fonds COGEFI EUROPE, avec versement le cas échéant d une soulte en espèces, calculé sur la base de la valeur d échange définie ci-après. Pour illustration, la parité d'échange simulée au 15 janvier 2016 aurait été de : Valeur liquidative des parts P du FCP absorbé Parité d'échange des parts P = = Valeur liquidative des parts P du FCP absorbant Dans cet exemple, une part P du FCP COGEFI FRANCE donnerait droit à 1 part P du FCP COGEFI EUROPE assortie d une soulte à verser au porteur de la part du FCP absorbé de 0.32 euros [ ]. Tout porteur de parts du FCP COGEFI FRANCE qui n aurait pas droit à un nombre entier de parts, compte tenu du non fractionnement des parts du fonds absorbant, obtiendra le remboursement de la soulte. La parité définitive établie le jour de la fusion se substituera à l estimation faite préalablement à la fusion. Le nombre de parts attribuées dépend de la valeur liquidative au jour de la fusion, soit celle du lundi 4 avril Pour faciliter la réalisation de la fusion, les demandes de souscriptions et rachats seront suspendues sur le FCP absorbé le mercredi 30 mars 2016 après 11 heures et reprendront le 5 avril 2016 sur le FCP absorbant. Les premiers ordres seront exécutés sur le fonds absorbant, à partir du 5 avril 2016 sur la valeur liquidative du 5 avril Au terme de cette opération le FCP absorbé sera dissous de plein droit et le capital du FCP absorbant sera augmenté en conséquence. De ce fait, les parts P créées par le FCP absorbant seront immédiatement et directement attribuées aux porteurs du FCP absorbé en fonction de la parité d échange. Ces parts seront entièrement assimilées aux parts anciennes. ASPECTS FISCAUX Pour les personnes morales soumises à l'impôt sur les sociétés, la plus-value résultant de l'échange de titres est soumise aux dispositions de l'article 38-5 bis du CGI. Sa prise en compte est par conséquent reportée au moment de la cession effective des parts reçues en échange, dès lors que la soulte n excède ni 10% de la valeur liquidative des parts reçues du FCP absorbé ni le profit réalisé lors de la fusion, à défaut de quoi la plus-value est immédiatement imposable. Le profit réalisé lors de l échange est, à concurrence du montant de la soulte reçue, compris dans le bénéfice de l exercice d échange. Pour les personnes physiques, en application de l article 150-0B du CGI, le sursis d imposition de la plus-value réalisée lors de l échange est de droit. La plus-value est imposable l année où les titres reçus lors de l'échange seront cédés ou rachetés. 7/8

8 ANNEXE 3 GRAPHIQUE COMPARATIF DE LA VALEUR LIQUIDATIVE DES FONDS COGEFI EUROPE ET COGEFI FRANCE Pour une meilleure visibilité, vous trouverez ci-dessous un graphique représentant les performances des deux OPCVM sur la période, du 31 décembre 2010 au 15 janvier 2016 : Les chiffres cités ont trait aux années écoulées. Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des performances futures. 8/8

LOI FÉDÉRALE SUR LES PLACEMENTS COLLECTIFS DE CAPITAUX (LPCC) DU 23 JUIN 2006

LOI FÉDÉRALE SUR LES PLACEMENTS COLLECTIFS DE CAPITAUX (LPCC) DU 23 JUIN 2006 LOI FÉDÉRALE SUR LES PLACEMENTS COLLECTIFS DE CAPITAUX (LPCC) DU 23 JUIN 2006 NEUFLIZE USA OPPORTUNITES $ Société d investissement à capital variable de droit français Fusion-absorption de la SICAV NEUFLIZE

Plus en détail

AGICAM 14 rue Auber 75009 Paris Paris, le 18 mai 2015

AGICAM 14 rue Auber 75009 Paris Paris, le 18 mai 2015 AGICAM 14 rue Auber 75009 Paris Paris, le 18 mai 2015 Objet : Modifications du FIA ALM ANDRENA Madame, Monsieur, Vous êtes porteurs de parts du FIA ALM ANDRENA (FR0010962936). 1. L opération Nous vous

Plus en détail

Lettre d information aux porteurs de parts du FCP INTRINSEQUE FLEXIBLE

Lettre d information aux porteurs de parts du FCP INTRINSEQUE FLEXIBLE 3, rue Boudreau 75009 PARIS Tél +33 (0)1 44 94 29 24 / Fax +33 (0)1 44 94 23 35 Paris, le 19/6/2013 Lettre d information aux porteurs de parts du FCP INTRINSEQUE FLEXIBLE Part I : FR0010758722 / Part P

Plus en détail

FCPE EP ECHIQUIER PATRIMOINE. Notice d Information

FCPE EP ECHIQUIER PATRIMOINE. Notice d Information FCPE EP ECHIQUIER PATRIMOINE Fonds Commun de Placement d Entreprise (FCPE) - Code valeur : 990000097559 Compartiment oui non Nourricier oui non Notice d Information Un Fonds Commun de Placement d Entreprise

Plus en détail

INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR

INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

LETTRE D'INFORMATION DES PORTEURS FCP KBL RICHELIEU RARETE

LETTRE D'INFORMATION DES PORTEURS FCP KBL RICHELIEU RARETE Paris, le 4 avril 2014 LETTRE D'INFORMATION DES PORTEURS FCP KBL RICHELIEU RARETE Madame, Monsieur, Vous êtes porteur de parts du fonds commun de placement (FCP) KBL Richelieu Rareté et nous vous remercions

Plus en détail

Elle s effectuera sans frais et n aura aucune incidence sur la date de disponibilité de vos avoirs.

Elle s effectuera sans frais et n aura aucune incidence sur la date de disponibilité de vos avoirs. Lettre d information relative à la transformation du FCPE «Destination bon port» en FCPE nourricier du Fonds d Investissement à Vocation Générale (FIVG) Maître «MONESOR» A Malakoff, le 22/04/2015, Madame,

Plus en détail

FCPE AG2R LA MONDIALE ES CARMIGNAC INVESTISSEMENT. Notice d Information

FCPE AG2R LA MONDIALE ES CARMIGNAC INVESTISSEMENT. Notice d Information FCPE AG2R LA MONDIALE ES CARMIGNAC INVESTISSEMENT Fonds Commun de Placement d Entreprise (FCPE) - Code valeur : 990000097549 Compartiment oui non Nourricier oui non Notice d Information Un Fonds Commun

Plus en détail

LBPAM ACTIONS INDICE FRANCE

LBPAM ACTIONS INDICE FRANCE PROSPECTUS SIMPLIFIE LBPAM ACTIONS INDICE FRANCE (SICAV à catégories d'actions : action E et action R) PARTIE A STATUTAIRE Présentation succincte Dénomination : LBPAM ACTIONS INDICE FRANCE Forme juridique

Plus en détail

PARTIE A STATUTAIRE PRESENTATION SUCCINCTE : INFORMATIONS CONCERNANT LES PLACEMENTS ET LA GESTION : OPCVM conforme aux normes européennes

PARTIE A STATUTAIRE PRESENTATION SUCCINCTE : INFORMATIONS CONCERNANT LES PLACEMENTS ET LA GESTION : OPCVM conforme aux normes européennes SG MONETAIRE EURO PROSPECTUS SIMPLIFIE OPCVM conforme aux normes européennes PARTIE A STATUTAIRE PRESENTATION SUCCINCTE : DENOMINATION : SG MONETAIRE EURO FORME JURIDIQUE : SICAV de droit français COMPARTIMENTS/NOURRICIER

Plus en détail

PROSPECTUS COMPLET PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE

PROSPECTUS COMPLET PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE PROSPECTUS COMPLET OPCVM conforme aux normes européennes PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE Présentation succincte : Dénomination : Forme juridique : Compartiments/nourricier : Société de gestion

Plus en détail

Lettre d'information des porteurs de parts

Lettre d'information des porteurs de parts Lettre d'information des porteurs de parts du FCPE CREDIT AGRICOLE MULTIPLE 2007 [CIVILITE] [PRENOM] [NOM] [ADRESSE 1] [ADRESSE 2] [CODE POSTAL] [VILLE] [PAYS] Paris, le.. Numéro de compte AMUNDI Tenue

Plus en détail

INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR

INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

CLIKÉO 3. OPCVM respectant les règles d investissement et d information de la directive 85/611/CE modifiée. Prospectus simplifié

CLIKÉO 3. OPCVM respectant les règles d investissement et d information de la directive 85/611/CE modifiée. Prospectus simplifié CLIKÉO 3 Éligible au PEA OPCVM respectant les règles d investissement et d information de la directive 85/611/CE modifiée Prospectus simplifié Le FCP CLIKÉO 3 est construit dans la perspective d un investissement

Plus en détail

La Française Trésorerie - Part E - FR0011006360 Ce FCP est géré par La Française Asset Management, société du Groupe La Française

La Française Trésorerie - Part E - FR0011006360 Ce FCP est géré par La Française Asset Management, société du Groupe La Française Information clé pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce FCP. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous sont

Plus en détail

EGAMO BASIC MUTUELLE SANTE PREVOYANCE OPCVM soumis au droit français Code ISIN : FR0010867374 Société de gestion : EGAMO

EGAMO BASIC MUTUELLE SANTE PREVOYANCE OPCVM soumis au droit français Code ISIN : FR0010867374 Société de gestion : EGAMO Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

REGLEMENTS FINANCIERS DE L AGIRC ET DE L ARRCO. (avril 2014)

REGLEMENTS FINANCIERS DE L AGIRC ET DE L ARRCO. (avril 2014) REGLEMENTS FINANCIERS DE L AGIRC ET DE L ARRCO (avril 2014) PREAMBULE REGLEMENT FINANCIER DE L AGIRC L Association générale des institutions de retraite des cadres (Agirc) a pour objet la mise en œuvre

Plus en détail

MAM ENTREPRISES FAMILIALES

MAM ENTREPRISES FAMILIALES MAM ENTREPRISES FAMILIALES Prospectus complet 12 Rond-Point des Champs-Elysées 75008 Paris Tél. 01 53 40 20 20 www.meeschaert.com 1 Prospectus simplifié PARTIE A STATUTAIRE Respecte les règles d investissement

Plus en détail

Informations clés pour l investisseur

Informations clés pour l investisseur Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

CARMIGNAC EMERGENTS OPCVM

CARMIGNAC EMERGENTS OPCVM OPCVM relevant de la directive européenne 2009/65/CE OPCVM de droit français Prospectus Mars 2015 1. CARACTERISTIQUES GENERALES Forme de l OPCVM Fonds Commun de placement (FCP) Dénomination Forme juridique

Plus en détail

EGAMO RESPONSABLE MULTI ACTION OPCVM soumis au droit français Code ISIN de la Part X : FR0012584209 Société de gestion : EGAMO

EGAMO RESPONSABLE MULTI ACTION OPCVM soumis au droit français Code ISIN de la Part X : FR0012584209 Société de gestion : EGAMO Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

Son Organisation, son Fonctionnement et ses Risques

Son Organisation, son Fonctionnement et ses Risques La Bourse Son Organisation, son Fonctionnement et ses Risques Le Marché Financier a un double rôle : apporter les capitaux nécessaires au financement des investissements des agents économiques et assurer

Plus en détail

OBJECTIFS ET POLITIQUE D INVESTISSEMENT

OBJECTIFS ET POLITIQUE D INVESTISSEMENT Informations clés pour l investisseur «Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

NOTICE D INFORMATION

NOTICE D INFORMATION FCP A FORMULE PULPEA ELIGIBLE AU PEA NOTICE D INFORMATION Forme Juridique de l'opcvm : F.C.P. Etablissements désignés pour recevoir les souscriptions et les rachats : Agences des CAISSES REGIONALES de

Plus en détail

NOTICE D INFORMATION

NOTICE D INFORMATION FCP A FORMULE PULPAVIE NOTICE D INFORMATION Forme Juridique de l'opcvm : F.C.P. Etablissements désignés pour recevoir les souscriptions et les rachats : Agences des CAISSES REGIONALES de CREDIT AGRICOLE,

Plus en détail

DORVAL FLEXIBLE MONDE

DORVAL FLEXIBLE MONDE DORVAL FLEXIBLE MONDE Rapport de gestion 2014 Catégorie : Diversifié International/Gestion flexible Objectif de gestion : L objectif de gestion consiste à participer à la hausse des marchés de taux et

Plus en détail

% sur 2 ans* Fonds à formule. Stereo Puissance 2, votre épargne prend du volume! Une opportunité de. à échéance du 17/11/2016

% sur 2 ans* Fonds à formule. Stereo Puissance 2, votre épargne prend du volume! Une opportunité de. à échéance du 17/11/2016 Fonds à formule à capitalgaranti à échéance du 17/11/2016 (1) (2) Stereo Puissance 2, votre épargne prend du volume! 20 Une opportunité de + % sur 2 ans* Souscrivez du 22 septembre 2008 au 17 novembre

Plus en détail

Informations clés pour l investisseur

Informations clés pour l investisseur Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

UNCIA GLOBAL HIGH GROWTH PART I CODE ISIN FR0011575281. Cet OPCVM est géré par UNCIA AM

UNCIA GLOBAL HIGH GROWTH PART I CODE ISIN FR0011575281. Cet OPCVM est géré par UNCIA AM Objectifs et Politique d Investissement Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel.

Plus en détail

CARMIGNAC EURO-ENTREPRENEURS

CARMIGNAC EURO-ENTREPRENEURS OPCVM relevant de la directive européenne 2009/65/CE OPCVM de droit français Prospectus Mars 2015 1. CARACTERISTIQUES GENERALES Forme de L OPCVM Fonds Commun de Placement (FCP) Dénomination Forme juridique

Plus en détail

O B J E C T I F S E T P O L I T I Q U E D INVESTISSEMEN T PROFIL DE R I S Q U E E T D E R E N D E M E N T

O B J E C T I F S E T P O L I T I Q U E D INVESTISSEMEN T PROFIL DE R I S Q U E E T D E R E N D E M E N T Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

ODDO INDICE JAPON (ci-après le «Fonds»)

ODDO INDICE JAPON (ci-après le «Fonds») INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR Ce document apporte des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

Rapport annuel ACTYS 2. au 31 mars 2014. FORME JURIDIQUE DE L OPCVM FCPR de droit français CLASSIFICATION. Document public. labanquepostale-am.

Rapport annuel ACTYS 2. au 31 mars 2014. FORME JURIDIQUE DE L OPCVM FCPR de droit français CLASSIFICATION. Document public. labanquepostale-am. Rapport annuel au 31 mars 2014 ACTYS 2 FORME JURIDIQUE DE L OPCVM FCPR de droit français CLASSIFICATION Document public La Banque Postale Asset Management 34, rue de la Fédération 75737 Paris Cedex 15

Plus en détail

Emerging Manager Day 18 décembre 2014

Emerging Manager Day 18 décembre 2014 Emerging Manager Day 18 décembre 2014 KARAKORAM Agrément AMF n 11000038 SAS au capital de 200 000 euros 112 Boulevard Haussmann 75008 Paris Tel : 01 82 83 47 30 2 1 La Société 3 1 Karakoram Une société

Plus en détail

S informer sur. L investissement en OPC : SICAV et FCP

S informer sur. L investissement en OPC : SICAV et FCP S informer sur L investissement en OPC : SICAV et FCP Autorité des marchés financiers L investissement en OPC : SICAV et FCP Sommaire Quels sont les avantages d un placement en OPC? 03 Comment choisir

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE

PROSPECTUS SIMPLIFIE PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE PRESENTATION SUCCINCTE Code ISIN : FR0000983348 Dénomination : CAAM MONE ETAT Forme juridique : F.C.P. de droit français. Compartiments / nourricier : l OPCVM est

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE

PROSPECTUS SIMPLIFIE OPCVM conforme aux normes européennes PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE Code ISIN : FR0010171686 Dénomination : SG CASH EONIA + Forme juridique : Société d'investissement à Capital Variable (SICAV)

Plus en détail

Informations Clés pour l Investisseur

Informations Clés pour l Investisseur Informations Clés pour l Investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce fonds. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

Informations clés pour l'investisseur

Informations clés pour l'investisseur Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce FCP. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous sont

Plus en détail

ARIAL OBLIGATIONS ENTREPRISES. Notice d Information

ARIAL OBLIGATIONS ENTREPRISES. Notice d Information ARIAL OBLIGATIONS ENTREPRISES Fonds Commun de Placement d Entreprise (FCPE) - Code valeur : 990000092149 Compartiment oui non Nourricier oui non Notice d Information Un Fonds Commun de Placement d Entreprise

Plus en détail

Fonds Commun de Placement dans l Innovation. innovation pluriel 2. Les atouts de la multigestion au service de vos placements en FCPI

Fonds Commun de Placement dans l Innovation. innovation pluriel 2. Les atouts de la multigestion au service de vos placements en FCPI Fonds Commun de Placement dans l Innovation Fcpi innovation pluriel 2 Les atouts de la multigestion au service de vos placements en FCPI Qu est-ce qu un FCPI? Créé par la Loi de finances de 1997, le Fonds

Plus en détail

CREDIT COOPERATIF TRESORERIE DYNAMIQUE

CREDIT COOPERATIF TRESORERIE DYNAMIQUE INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce fonds. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

SHARE DU COMPARTIMENT SHARE JAPAN

SHARE DU COMPARTIMENT SHARE JAPAN SHARE (ci-après la «Société») Société d Investissement à Capital Variable Siège social : 12, rue Eugène Ruppert, L-2453 Luxembourg R.C.S. Luxembourg N B 28.744 AVIS AUX ACTIONNAIRES DU COMPARTIMENT SHARE

Plus en détail

Gamme tre off. HPWM Select. offre de fonds alloc multigestionnaires. mul

Gamme tre off. HPWM Select. offre de fonds alloc multigestionnaires. mul e Gamme HPW iva te Ba nk Fr an c Gamme Notre tre off offre de fonds d allocation alloc d actifs multigestionnaires mul La multigestion Avec un savoir-faire de près de 20 ans et une recherche permanente

Plus en détail

SG FRANCE PME. Pour profiter des opportunités du marché des PME et ETI françaises. Commercialisation jusqu au 31 juillet 2014

SG FRANCE PME. Pour profiter des opportunités du marché des PME et ETI françaises. Commercialisation jusqu au 31 juillet 2014 FONDS PROTÉGÉ EN CAPITAL À HAUTEUR DE 70% À L ÉCHÉANCE SG FRANCE PME Pour profiter des opportunités du marché des PME et ETI françaises Commercialisation jusqu au 31 juillet 2014 n Ce placement n est pas

Plus en détail

IGEA Patrimoine FCP agréé par l AMF

IGEA Patrimoine FCP agréé par l AMF IGEA Patrimoine FCP agréé par l AMF Présentation La Société de Gestion IGEA Finance La structure L approche originale Société de gestion agréée par l AMF Gestion diversifiée, patrimoniale Clients privés

Plus en détail

S informer sur. L investissement en OPCVM : SICAV et FCP

S informer sur. L investissement en OPCVM : SICAV et FCP S informer sur L investissement en OPCVM : SICAV et FCP Septembre 2011 Autorité des marchés financiers L investissement en OPCVM : SICAV et FCP Sommaire Quels sont les avantages d un placement en OPCVM?

Plus en détail

LYXOR ETF XBear CAC 40

LYXOR ETF XBear CAC 40 LYXOR ETF XBear CAC 40 Fonds commun de placement régi par le Code Monétaire et Financier (Livre II Titre Ier Chapitre IV) Représenté par LYXOR INTERNATIONAL ASSET MANAGEMENT Société Anonyme de droit français

Plus en détail

Processus et stratégie d investissement

Processus et stratégie d investissement FCP Bryan Garnier Long Short Equity Recherche de performance par le «stock picking» Processus et stratégie d investissement FCP Bryan Garnier Long Short Equity TABLE DES MATIERES Introduction 2 I Méthodologie

Plus en détail

FIP Axe Croissance. FIP Axe Croissance investira dans des PME industrielles, commerciales ou de services présentant les caractéristiques suivantes :

FIP Axe Croissance. FIP Axe Croissance investira dans des PME industrielles, commerciales ou de services présentant les caractéristiques suivantes : Souscription ouverte jusqu au 21 juin 2012 sous certaines conditions* (pour les parts A1) Souscription ouverte jusqu au 31 décembre 2012 (pour les parts A2) Diversifiez votre patrimoine financier avec

Plus en détail

COMPT - CONVERTIBLES

COMPT - CONVERTIBLES COMPT - CONVERTIBLES PROSPECTUS SIMPLIFIE OPCVM conforme aux normes européennes PARTIE A - STATUTAIRE Présentation succincte : Ø Codes ISIN : FR0007492665 (Capitalisation). Ø Dénomination : COMPT CONVERTIBLES.

Plus en détail

SSgA Europe Small Cap Alpha Equity Fund PROSPECTUS. Caractéristiques générales. Dénomination : SSgA Europe Small Cap Alpha Equity Fund.

SSgA Europe Small Cap Alpha Equity Fund PROSPECTUS. Caractéristiques générales. Dénomination : SSgA Europe Small Cap Alpha Equity Fund. OPCVM conforme aux normes européennes SSgA Europe Small Cap Alpha Equity Fund PROSPECTUS 1. Forme de l OPCVM Caractéristiques générales Dénomination : SSgA Europe Small Cap Alpha Equity Fund. Forme juridique

Plus en détail

ELIXIME JUIN 2014 FR0010262410 Ce FCP est géré par La Française des Placements, société du Groupe La Française

ELIXIME JUIN 2014 FR0010262410 Ce FCP est géré par La Française des Placements, société du Groupe La Française Profil de risque et de rendement A risque plus faible Information clé pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce FCP. Il ne s agit pas d un document promotionnel.

Plus en détail

R Credit Horizon 12M Cet OPCVM est géré par Rothschild & Cie Gestion Code Isin : FR0010697482 (Part C EUR)

R Credit Horizon 12M Cet OPCVM est géré par Rothschild & Cie Gestion Code Isin : FR0010697482 (Part C EUR) abc Informations Clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s'agit pas d'un document promotionnel. Les informations qu'il contient

Plus en détail

«FGF OPAL ACTIONS FRANCE»

«FGF OPAL ACTIONS FRANCE» Fonds d Investissement Alternatif (FIA) Fonds d Investissement à Vocation Générale (FIVG) soumis au droit français FONDS D INVESTISSEMENT A VOCATION GENERALE (FIVG) «FGF OPAL ACTIONS FRANCE» Prospectus

Plus en détail

VARENNE GLOBAL SELECTION

VARENNE GLOBAL SELECTION Fonds d investissement professionnel à vocation générale VARENNE GLOBAL SELECTION FCP DICI, Prospectus et Règlement 1 FIA soumis au droit français Informations clés pour l investisseur «Ce document fournit

Plus en détail

ALPHA NOVA HORIZON- Code ISIN : FR0012598522 OPCVM géré par ADVENIS INVESTMENT MANAGERS, société du groupe ADVENIS

ALPHA NOVA HORIZON- Code ISIN : FR0012598522 OPCVM géré par ADVENIS INVESTMENT MANAGERS, société du groupe ADVENIS Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

Les prestations spécifiques aux contrats d assurance vie et de capitalisation Les autres prestations spécifiques

Les prestations spécifiques aux contrats d assurance vie et de capitalisation Les autres prestations spécifiques BNP Paribas - Martinique SOMMAIRE LA CONVENTION PATRIMONIALE Les services de la convention patrimoniale La tarification de la convention patrimoniale LA CONSERVATION DU PORTEFEUILLE TITRES Les droits de

Plus en détail

FONDS COMMUN DE PLACEMENT À RISQUE FCPR «REBOND PIERRE» NOTICE D INFORMATION

FONDS COMMUN DE PLACEMENT À RISQUE FCPR «REBOND PIERRE» NOTICE D INFORMATION FONDS COMMUN DE PLACEMENT À RISQUE FCPR «REBOND PIERRE» NOTICE D INFORMATION I - PRESENTATION SUCCINTE AVERTISSEMENT DE L AUTORITÉ DES MARCHÉS FINANCIERS «L AMF attire votre attention sur le fait que votre

Plus en détail

Turbos & Turbos infinis

Turbos & Turbos infinis & Turbos infinis L effet de levier en toute simplicité PRODUITS À EFFET DE LEVIER PRESENTANT UN RISQUE DE PERTE DU CAPITAL Avertissement : «PRODUITS A EFFET DE LEVIER PRESENTANT UN RISQUE DE PERTE DU CAPITAL»

Plus en détail

NOTICE D'INFORMATION DU FCPE SOLIDAIRE "UFF ÉPARGNE SOLIDAIRE" (N code AMF : 08343) Compartiment : non Nourricier : oui

NOTICE D'INFORMATION DU FCPE SOLIDAIRE UFF ÉPARGNE SOLIDAIRE (N code AMF : 08343) Compartiment : non Nourricier : oui NOTICE D'INFORMATION DU FCPE SOLIDAIRE "UFF ÉPARGNE SOLIDAIRE" (N code AMF : 08343) Compartiment : non Nourricier : oui Un fonds commun de placement d'entreprise (FCPE) est un organisme de placement collectif

Plus en détail

INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR

INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce Fonds d investissement à vocation générale. Il ne s agit pas d un document promotionnel.

Plus en détail

ALPHA NOVA EUROPE SELECTION - (FR) Code ISIN : FR0012598514 OPCVM géré par ADVENIS INVESTMENT MANAGERS, société du groupe ADVENIS

ALPHA NOVA EUROPE SELECTION - (FR) Code ISIN : FR0012598514 OPCVM géré par ADVENIS INVESTMENT MANAGERS, société du groupe ADVENIS Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

GENERALI INVESTMENTS EUROPE GF FIDELITE FR0010113894 15 juin 2015

GENERALI INVESTMENTS EUROPE GF FIDELITE FR0010113894 15 juin 2015 Sur la période 11 mai 2015 au 10 juin 2015, la performance du fonds est en retrait de -1.04% par rapport à son indicateur de référence*. Néanmoins, depuis le début d année, GF Fidélité surperforme son

Plus en détail

JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (la «SICAV») Registered Office:

JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (la «SICAV») Registered Office: JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (la «SICAV») Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg R.C.S. Luxembourg

Plus en détail

INSTRUMENTS FINANCIERS

INSTRUMENTS FINANCIERS BANQUE NEUFLIZE OBC BANQUE NEUFLIZE OBC INSTRUMENTS FINANCIERS 2 ANNEXE A LA CONVENTION DE COMPTE 6 DÉFINITION DES RISQUES 7 TCN (TITRES DE CRÉANCES NÉGOCIABLES) 8 OBLIGATIONS 9 ACTIONS 10 BONS DE SOUSCRIPTION

Plus en détail

Certificat BNP Paribas Double Avantage 2017 Placement d une durée maximale de 4 ans et 9 mois à capital non garanti

Certificat BNP Paribas Double Avantage 2017 Placement d une durée maximale de 4 ans et 9 mois à capital non garanti Certificat BNP Paribas Double Avantage 2017 Placement d une durée maximale de 4 ans et 9 mois à capital non garanti Cette offre peut être close à tout moment. ANNEXE À LA NOTICE : CARACTÉRISTIQUES PRINCIPALES

Plus en détail

4,0 % 3,5 3,0 2,5 2,0 1,5 1,0 0,5 0,0

4,0 % 3,5 3,0 2,5 2,0 1,5 1,0 0,5 0,0 Epargne Libre Carrefour Document d Informations Clés pour l Investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce fonds. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les

Plus en détail

Boléro. d information. Notice

Boléro. d information. Notice Notice Boléro d information Boléro est construit dans la perspective d un investissement sur la durée totale de la formule et donc d un rachat aux dates d échéances indiquées. Tout rachat de part à d autres

Plus en détail

PARVEST WORLD AGRICULTURE Compartiment de la SICAV PARVEST, Société d Investissement à Capital Variable

PARVEST WORLD AGRICULTURE Compartiment de la SICAV PARVEST, Société d Investissement à Capital Variable Compartiment de la SICAV PARVEST, Société d Investissement à Capital Variable PARVEST World Agriculture a été lancé le 2 avril 2008. Le compartiment a été lancé par activation de sa part N, au prix initial

Plus en détail

HPWM OPTION PATRIMOINE

HPWM OPTION PATRIMOINE Informations clés pour l Investisseur «Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce Fonds d Investissement à Vocation Générale. Il ne s agit pas d un document promotionnel.

Plus en détail

Les compartiments Wealth de BNP PariBas Portfolio foff

Les compartiments Wealth de BNP PariBas Portfolio foff Les compartiments Wealth de BNP PariBas Portfolio foff Document promotionnel Juin 2015 Wealth Stability et Wealth Balanced: compartiments de la sicav de droit luxembourgeois BNP PariBas Portfolio fof Votre

Plus en détail

Prospectus simplifié

Prospectus simplifié FAIM & DEVELOPPEMENT - TRESORERIE Prospectus simplifié Partie A statutaire Présentation succincte Code ISIN Dénomination Forme juridique Compartiment / nourricier Société de gestion Dépositaire FR0007391305

Plus en détail

Gestion financière et. Assurance Vie au Luxembourg

Gestion financière et. Assurance Vie au Luxembourg Gestion financière et Assurance Vie au Luxembourg 1- IGEA Finance : Présentation de la structure IGEA Finance - Gestion financière et Assurance Vie au Luxembourg La Société de Gestion IGEA Finance La structure

Plus en détail

SG FIP OPPORTUNITES. Fonds d Investissement de Proximité. dédié aux entreprises d Ile de France, Bourgogne, Rhône-Alpes,

SG FIP OPPORTUNITES. Fonds d Investissement de Proximité. dédié aux entreprises d Ile de France, Bourgogne, Rhône-Alpes, SG FIP OPPORTUNITES Fonds d Investissement de Proximité dédié aux entreprises d Ile de France, Bourgogne, Rhône-Alpes, et Provence-Alpes-Côte d Azur agrée par l AMF le 04 avril 2008 Code ISIN : FR0010559435

Plus en détail

TURBOS Votre effet de levier sur mesure

TURBOS Votre effet de levier sur mesure TURBOS Votre effet de levier sur mesure Société Générale attire l attention du public sur le fait que ces produits, de par leur nature optionnelle, sont susceptibles de connaître de fortes fluctuations,

Plus en détail

GROUPAMA ALTERNATIF ASIA. FCP de droit français. Groupama Asset Management. Société Générale. Deloitte & Associés

GROUPAMA ALTERNATIF ASIA. FCP de droit français. Groupama Asset Management. Société Générale. Deloitte & Associés PROSPECTUS SIMPLIFIÉ PARTIE A STATUTAIRE GROUPAMA ALTERNATIF ASIA L OPCVM GROUPAMA ALTERNATIF ASIA est un OPCVM de fonds alternatifs régi par le sous-paragraphe 3 du paragraphe 1 de la sous-section 9 de

Plus en détail

La Française Trésorerie Partage - SOS SAHEL - FR0012154797 Ce FCP est géré par La Française Asset Management, société du Groupe La Française

La Française Trésorerie Partage - SOS SAHEL - FR0012154797 Ce FCP est géré par La Française Asset Management, société du Groupe La Française Information clé pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce FCP. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous sont

Plus en détail

DAY Trade Action France (FR0007043112)

DAY Trade Action France (FR0007043112) INFORMATIONS CLÉS POUR L INVESTISSEUR Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

A.A. MMF Asymetric Convictions Actions AC : FR0010928267

A.A. MMF Asymetric Convictions Actions AC : FR0010928267 Neuflize OBC Investissements Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce Fonds. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations

Plus en détail

FIP AMUNDI FRANCE DEVELOPPEMENT 2014 investira dans des PME industrielles, commerciales ou de services présentant les caractéristiques suivantes :

FIP AMUNDI FRANCE DEVELOPPEMENT 2014 investira dans des PME industrielles, commerciales ou de services présentant les caractéristiques suivantes : FIP Amundi France Développement 2014 Fonds d investissement de Proximité : Ile de France, Bourgogne, Rhône Alpes Provence Alpes Côte d Azur Parts A1 : éligibles à la réduction ISF commercialisation ouverte

Plus en détail

GAIPARE Selectissimo GAIPARE Select F GAIPARE Sélection GAIPARE II

GAIPARE Selectissimo GAIPARE Select F GAIPARE Sélection GAIPARE II Assurance vie GAIPARE Selectissimo GAIPARE Select F GAIPARE Sélection GAIPARE II Annexe descriptive présentant les caractéristiques principales des supports en vigueur à compter du 3 mars 2014 proposés

Plus en détail

CREDIT COOPERATIF IN STITUTIONNELS

CREDIT COOPERATIF IN STITUTIONNELS CREDIT COOPERATIF IN STITUTIONNELS FONDS PROFESSIONNEL SPECIALISE Rubriques Date de la dernière mise à jour Prospectus 23 janvier 2015 Règlement 23 janvier 2015 FONDS PROFESSIONNEL SPECIALISE «CREDIT COOPERATIF

Plus en détail

R Crédit Horizon 1-3. Fonds Commun de Placement. Prospectus

R Crédit Horizon 1-3. Fonds Commun de Placement. Prospectus R Crédit Horizon 1-3 Fonds Commun de Placement Prospectus Mis à jour le 15 février 2013 R CREDIT HORIZON 1-3 OPCVM conforme aux normes européennes I. Caractéristiques générales I. 1. FORME DE L OPCVM :

Plus en détail

Exchange Traded Funds (ETF) Mécanismes et principales utilisations. 12 Mai 2011

Exchange Traded Funds (ETF) Mécanismes et principales utilisations. 12 Mai 2011 Exchange Traded Funds (ETF) Mécanismes et principales utilisations 12 Mai 2011 Sommaire I Présentation du marché des ETF II Construction des ETF III Principales utilisations IV Les ETF dans le contexte

Plus en détail

RAPPORT ANNUEL FCP MAM AMERICA

RAPPORT ANNUEL FCP MAM AMERICA RAPPORT ANNUEL FCP MAM AMERICA EXERCICE 2013 MAM America- 2013 1 RAPPORT ANNUEL FCP MAM AMERICA EXERCICE 2013 Société de gestion : MEESCHAERT ASSET MANAGEMENT Dépositaire : BNP Paribas Securities Services

Plus en détail

NextStage. Un placement bloqué jusqu au 31/12/2019 (et au 31/12/2022 maximum sur décision de la société de gestion)

NextStage. Un placement bloqué jusqu au 31/12/2019 (et au 31/12/2022 maximum sur décision de la société de gestion) NextStage Un placement bloqué jusqu au 31/12/2019 (et au 31/12/2022 maximum sur décision de la société de gestion) FIP éligible à la réduction d ISF ou d IR Code ISIN : FR0011429505 NextStage soutient

Plus en détail

Glossaire des Instruments Financiers

Glossaire des Instruments Financiers Clientèle de Particuliers Glossaire des Instruments Financiers Au 1 er avril 2013 Le Glossaire des Instruments Financiers constitue, avec les Conditions Générales, les Conditions Particulières et le Guide

Plus en détail

RAPPORT SEMESTRIEL. ACER ACTIONS S1 au 30.06.2013. Acer Finance Société de Gestion agrément AMF n GP-95009

RAPPORT SEMESTRIEL. ACER ACTIONS S1 au 30.06.2013. Acer Finance Société de Gestion agrément AMF n GP-95009 RAPPORT SEMESTRIEL ACER ACTIONS S1 au 30.06.2013 Acer Finance Société de Gestion agrément AMF n GP-95009 8 rue Danielle Casanova 75002 Paris Tel: +33(0)1.44.55.02.10 / Fax: +33(0)1.44.55.02.20 acerfinance@acerfinance.com

Plus en détail

Pro-Federal Trésorerie

Pro-Federal Trésorerie Pro-Federal Trésorerie Prospectus I CARACTERISTIQUES GENERALES Forme de l OPCVM Dénomination : pro-federal Trésorerie Forme juridique et Etat membre dans lequel l OPCVM a été constitué : Fonds Commun de

Plus en détail

CAPIEUROPE PEA-PME Contrat de capitalisation

CAPIEUROPE PEA-PME Contrat de capitalisation CAPIEUROPE PEA-PME Contrat de capitalisation Cultivez le potentiel de performance des entreprises européennes et récoltez les atouts cumulés du PEA et du contrat de capitalisation. Un contrat de capitalisation

Plus en détail

FIP Avantage ISF F O N D S D I N V E S T I S S E M E N T D E P R OX I M I T E (F I P)

FIP Avantage ISF F O N D S D I N V E S T I S S E M E N T D E P R OX I M I T E (F I P) FIP Avantage ISF F O N D S D I N V E S T I S S E M E N T D E P R OX I M I T E (F I P) Un Placement sur 8 ans minimum, Dynamique et Diversifié La réduction d ISF dépend du quota d investissement dans les

Plus en détail

FEDERIS ISR TRESORERIE - Code Isin Part I : FR0010250597 Société de gestion : FEDERIS GESTION D ACTIFS du groupe Malakoff Médéric

FEDERIS ISR TRESORERIE - Code Isin Part I : FR0010250597 Société de gestion : FEDERIS GESTION D ACTIFS du groupe Malakoff Médéric Informations clés pour l investisseur «Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

RIVOLI INTERNATIONAL FUND USD

RIVOLI INTERNATIONAL FUND USD RIVOLI FUND MANAGEMENT RIVOLI INTERNATIONAL FUND USD FONDS PROFESSIONNEL SPÉCIALISÉ ex. FCIMT AGRÉÉ PAR L A.M.F PROSPECTUS & REGLEMENT A JOUR AU 19/09/2014 SOMMAIRE DU PROSPECTUS CARACTERISTIQUES GENERALES...

Plus en détail

GenCap Croissance FIP

GenCap Croissance FIP GenCap Croissance FIP GenCap Croissance Un fonds d investissement dédié aux PME régionales : L Aquitaine recèle des sphères d activité économique dynamiques avec des pôles industriels d excellence comme

Plus en détail

«FGF EURO MONETAIRE»

«FGF EURO MONETAIRE» Organisme de placement collectif en valeurs mobilières (OPCVM) relevant de la Directive européenne 2009/65/CE ORGANISME DE PLACEMENT COLLECTIF EN VALEURS MOBILIERES (OPCVM) «FGF EURO MONETAIRE» Prospectus

Plus en détail

Cedrus Sustainable Opportunities CSO Présentation du fonds Réservé exclusivement aux clients professionnels au sens de la Directive MIF

Cedrus Sustainable Opportunities CSO Présentation du fonds Réservé exclusivement aux clients professionnels au sens de la Directive MIF Cedrus Sustainable Opportunities CSO Présentation du fonds Cette information est établie à l'intention exclusive de son destinataire et est strictement confidentielle Cedrus AM est une Société de Gestion

Plus en détail

FICHE D INFORMATION. N hésitez pas à contacter notre service Nominatif Pur au 01 58 62 53 30 ou par mail à l adresse contact@moneta.

FICHE D INFORMATION. N hésitez pas à contacter notre service Nominatif Pur au 01 58 62 53 30 ou par mail à l adresse contact@moneta. FICHE D INFORMATION Toutes vos Questions sur le NOMINATIF PUR Qu est-ce que le Nominatif Pur? Le mode de détention d un titre financier (une part de FCP ou une action de société cotée) de très loin le

Plus en détail

PHILEAS L/S EUROPE. Part I EUR Code ISIN : FR0011023910 OPCVM de droit français géré par PHILEAS ASSET MANAGEMENT

PHILEAS L/S EUROPE. Part I EUR Code ISIN : FR0011023910 OPCVM de droit français géré par PHILEAS ASSET MANAGEMENT INFORMATIONS CLES POUR L INVESTISSEUR Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail