Les carrières Mortimer

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1 En partenariat avec le Les carrières Mortimer Cas produit par la Société des comptables en management accrédités du Canada. Examen synthèse CMA juillet 1985, question 4 Cas adapté par Catherine Chapleau et Claude Laurin Reproduit avec la permission de CMA Canada La société Les Carrières Mortimer (CM) a commencé l'extraction commerciale de granit d une colline rocailleuse située dans un village du Minnesota il y a cinq ans. La colline exploitée par CM procure du granit de bonne qualité permettant de fabriquer des meubles luxueux. Les activités de CM consistent d abord à extraire le granit brut de la colline et à l accumuler en stock près de l'usine de polissage. Il est ensuite traité par l'usine de polissage pour être débarrassé de ses impuretés et puis taillé aux dimensions requises. Au cours de cette opération, 10 % du granit brut qui passe par l'usine s envole en poussière et devient donc inutilisable. Le granit qui sort de l'usine, appelé granit fini, est alors entassé dans la pile de granit fini avant d'être expédié par chemins de fer au terminal maritime où il est transporté outre-mer par bateaux. Les chiffres réels et les chiffres budgétés de production sont présentés à l'annexe 1. Aux fins de l'attribution des coûts, CM impute les frais généraux de production et les frais associé à l'épuisement de la ressource à la production quand le granit sort de l'usine et est comptabilisé comme granit fini et commercialisable. Au cours des cinq dernières années, CM a extrait du granit uniquement pour remplir un contrat de cinq ans avec Les Entreprises Lacrima (LEL) qui, en plus d'être le seul client de CM, est également un actionnaire minoritaire et compte des représentants au sein du conseil d'administration de CM. L'expiration du contrat de cinq ans conclu avec LEL a coïncidé avec une période d'instabilité extrême dans les prix mondiaux du granit, du marbre et d'autres produits de l'industrie des ressources minérales. Les énormes pressions exercées par le marché ont fait baisser les prix mondiaux du granit à tel point que beaucoup des nouveaux grands producteurs, avec des investissements importants en installations de production, semblent opter pour la méthode des coûts proportionnels (ou des coûts variables) pour établir leur prix afin d'être en mesure de poursuivre leurs activités et de réaliser au moins certains rendements sur leurs capitaux investis. Le vice-président de CM a indiqué qu'il y a tout lieu de croire que les prix demeureront faibles pour l'année qui vient. Après,

2 ils se rétabliront lentement et il faudra plusieurs années avant qu'ils regagnent le niveau où ils se situaient voilà deux ans, au moment où les tables et les comptoirs de granit étaient très à la mode. Les négociations sont en cours depuis quelque temps pour préciser les conditions de prolongation du contrat conclu avec LEL. CM a proposé à LEL un contrat de deux ans jusqu'au moment où le marché se rétablira. Le contrat proposé prévoit la livraison de tonnes par an, soit une augmentation de tonnes par an, dont le prix sera fixé chaque année d'après les coûts variables réels de production. On a déjà proposé une formule pour déterminer le prix de vente par tonne: il correspondra à la somme de tous les coûts variables réels plus une majoration nominale de 10$ par tonne. La proposition contient des données sur les coûts standards tirées du budget pour l'exercice qui vient de prendre fin (voir l annexe 2). On a indiqué, au moment où la proposition a été présentée à LEL, que l'estimation de 78$ par tonne serait très près du prix réel pour l'exercice en cours, étant donné que les résultats financiers préliminaires pour l'exercice venant de prendre fin comportaient surtout des écarts favorables (voir l'annexe 3). La somme versée sera de 78$ au cours de l'exercice, le règlement final à la fin de chaque année étant basé sur les états financiers vérifiés. LEL est inquiète de cette proposition, qui la mettrait à la merci d'un contrôle déficient des coûts. La direction de LEL n'est pas mécontente du prix de 78$ parce qu'il est très près du prix de 81$ actuellement demandé sur le marché mondial et très inférieur au prix de 120$ la tonne qu'elle a payé au cours des cinq dernières années. À la dernière réunion du conseil d'administration, LEL a soulevé trois points qui la préoccupent dans le contrat. Premièrement, LEL s inquiète du fait que le contrat peut lui coûter beaucoup plus cher que les prix mondiaux si ces derniers fléchissent ou si les coûts réels de CM sont plus élevés que les chiffres indiqués. De plus, LEL pourrait être placée dans la position d'assumer un risque disproportionné par rapport à sa participation minoritaire. En général, LEL croit que le contrat n'incite pas les dirigeants de CM à contrôler les coûts. Si l'analyse ultérieure indique que le contrat proposé sera trop désavantageux, LEL ira acheter son granit ailleurs. En vue de résoudre ces points, le président du conseil d'administration a demandé au président de CM d'engager un conseiller indépendant pour évaluer si le prix proposé est approprié, compte tenu de l'expérience du dernier exercice. Travail à faire: Vous assumez le rôle du conseiller du client et du producteur. Préparez le rapport demandé par le conseil d'administration incluant vos recommandations à la fois pour LEL et pour CM. Copyright CMA du Canada,

3 Annexe 1 Voici les chiffres réels de production et les chiffres budgétés pour l'exercice qui vient de se terminer: réels budgétés Stocks de granit brut (en tonnes): Solde d'ouverture $ $ Quantité produite $ $ Quantité traitée par l'usine de polissage ( $) ( $) Solde de fermeture $ $ Stocks de granit pur (en tonnes): Solde d'ouverture $ $ Quantité produite (après polissage) $ $ Livraisons (ventes) ( $) ( $) Solde de fermeture $ $ Copyright CMA du Canada,

4 Annexe 2 Voici les détails des coûts qui sont servi de base à la proposition de CM : Poste Coûts standard Fixes Variables Coûts d extraction et de transport par tonne - granit brut 10 $ 40 $ - granit fini (coûts équivalents à un taux de rendement de 90 %) Coûts d exploitation par tonne de granit fini : Coûts de l usine de polissage par tonne de granit fini 5 3 Coûts de manutention et d expédition 1 5 Frais généraux et administratifs 6 6 Épuisement - 10 Total des coûts standard du dernier exercice par tonne de granit fini 23 $ 68 $ $ Majoration proposée par tonne de granit fini 10 Prix proposé de la tonne d'après les coûts standard du dernier exercice 78 $ Copyright CMA du Canada,

5 Annexe 3 Voici les résultats financiers préliminaires et les résultats prévus pour l'exercice qui vient de prendre fin : réels (en milliers) prévus Écarts Extraction et transport Tonnes D Coûts fixes $ $ 200 $ F Coûts variables $ $ $ F Coût à la tonne (granit brut) 58 $ 50 $ Usine de polissage Tonnes D Coûts fixes $ $ 400 $ F Coûts variables $ $ - Coût à la tonne 12 $ 8 $ Manutention et expédition Tonnes Coûts fixes 400 $ 400 $ - Coûts variables $ $ - Coût à la tonne 6 $ 6 $ Frais généraux et administratifs - fixes $ $ - - variables $ $ - Prix de vente moyen ($ par tonne) 120 $ 120 $ Copyright CMA du Canada,