PRÉSENTATION DES RÉSULTATS SEMESTRIELS JUILLET 2016 NRJ GROUP N 1 SUR LE DIVERTISSEMENT

Transcription

1 PRÉSENTATION DES RÉSULTATS SEMESTRIELS JUILLET 2016 NRJ GROUP N 1 SUR LE DIVERTISSEMENT

2 AVERTISSEMENT Cette présentation peut contenir des informations de nature prévisionnelle. Ces informations constituent soit des tendances, soit des objectifs, et ne sauraient être regardées comme des prévisions de résultat ou de tout autre indicateur de performance. Ces informations sont soumises par nature à des risques et incertitudes, qui peuvent dans certains cas, être hors de contrôle de la Société. Une description plus détaillée de ces risques et incertitudes figure dans le Document de référence de la Société, disponible sur son site internet ( à la rubrique «Finances/Publications financières/rapports financiers». 2

3 CHIFFRES-CLÉS DU 1 ER SEMESTRE 2016 Répartition du chiffre d affaires (1) : 182,6 M Répartition du résultat opérationnel courant (1) : 9,8 M Diffusion 29,1 12,0 5,6 6,2 International 17,3 MME 92,5 0,5 TV 43,7-14,5 MME TV International Diffusion Autres Taux de marge opérationnelle courante (1) : 5,4% Principaux agrégats financiers S ,4% En millions d euros S Chiffre d affaires hors échanges 182,6 21,3% ROC hors échanges 9,8 13,0% Résultat opérationnel 24,3 Résultat net part du Groupe 16,2 Excédent net de trésorerie (2) 148,1 MME International Diffusion (1) Hors échanges dissimilaires (2) Net des passifs financiers liés au financement du Groupe 3

4 I- ACTIVITÉS - Activité radio pénalisée par des mesures d audiences inexactes - Activité TV en hausse tirée par les records d audience du pôle - Résultat net en progression 4

5 SOMMAIRE MÉDIAS MUSICAUX ET ÉVÈNEMENTIEL 4 marques Radio 8 sites Internet 220 applications webradios 7 mobiles Filiale événementielle 1 Concerts, tournées, street marketing 1 Label musical Des comédies musicales 5

6 UNE ACTIVITÉ RADIO PÉNALISÉE PAR DES MESURES PÔLE DIFFUSION D AUDIENCES : UNE CROISSANCE INEXACTES FORTE, SOLIDE ET RENTABLE Vagues MEDIAMETRIE Janvier-Mars 2016, Avril-Juin 2016 CITATIONS FRÉQUENTES À L ANTENNE DE FUN RADIO Diffusion à l antenne de Fun Radio de février 2015 à juin 2016 de messages incitant les auditeurs à peser sur les mesures d audience. UNE CORRELATION AVÉRÉE ENTRE LA DIFFUSION DE MESSAGES ET L ÉVOLUTION DE L AUDIENCE Extrait des communiqués de presse de Médiamétrie du 29 juin et du 13 juillet «Fun Radio a commis une infraction à une clause majeure de son contrat avec Médiamétrie, clause aux termes de laquelle la station «s interdit tout acte et toute initiative ayant pour objet ou susceptible d avoir pour effet, directement ou indirectement, d affecter les conditions de recueil par Médiamétrie des résultats d audience». «Après avoir effectué une analyse approfondie, Médiamétrie a établi une corrélation entre la diffusion des messages par Fun Radio et l augmentation de son audience.» «Les résultats des vagues Avril-Juin 2016 et Janvier-Mars 2016 ont été corrigés de l effet des messages de Fun Radio à l antenne Fun Radio n est pas publiée dans les vagues corrigées Avril-Juin 2016 et Janvier-Mars 2016.» APRES CORRECTIF, UNE SOUS-ÉVALUATION DES AUDIENCES DES AUTRES RADIOS Extrait du communiqué de presse des groupes Radio du 13 juillet «Les premières constatations font apparaître que cette méthode telle qu elle a été appliquée, a eu pour effet de sous évaluer fortement les résultats d autres radios, notamment celles qui ont de nombreux auditeurs communs avec FUN RADIO et qui perdent mécaniquement les déclarants annulés (un auditeur écoute en moyenne 4 radios sur trois semaines). Les audiences sont ainsi inférieures à l'audience réelle du fait du nombre de déclarants perdus.» 6

7 PÔLE DIFFUSION LA FORCE : UNE CROISSANCE DE NOS FORTE, RADIOS SOLIDE ET RENTABLE Des marques identitaires qui portent une promesse éditoriale HIT MUSIC ONLY! POP LOVE MUSIC LES PLUS GRANDES CHANSONS Sources : NRJ GROUP. Nombre de fréquences réactualisé fin 2015 LA RADIO OFFICIELLE DU RIRE 4 radios complémentaires et ancrées dans la proximité LES ANS NRJ Global : La régie de référence sur les ans, cible clé de la consommation et du marché publicitaire 32% DE LA POPULATION FRANCAISE (1) 63% DES ACTIFS (2) 51% DU CA GRANDE CONSOMMATION est réalisé par les Responsables des Achats de ans (3) Sources : (1) INSEE au 1 er janvier 2016 France. (2) INSEE enquête emploi 2014 France. (3) Étude GLOB SHOPPER KANTAR WORDPANEL/NRJ GLOBAL

8 DIGITAL À LA POINTE DES NOUVEAUX USAGES CHAQUE MOIS, PRÈS DE 29 MILLIONS DE VISITES SUR NOTRE OFFRE DIGITALE (1) NRJ, N 1 SUR LES SUPPORTS MULTIMÉDIAS : CHAQUE JOUR, 1 AUDITEUR SUR 5 ÉCOUTE NRJ SUR LES SUPPORTS MULTIMÉDIAS (2) 8 SITES INTERNET NRJ, 1 er site de radio musicale (3) SOCIAL MÉDIA NRJ, 1 ère marque radio sur Facebook et Twitter (6) NRJ12, 2 ème chaîne TV nationale sur Facebook (7) PLUS DE 220 RADIOS DIGITALES NRJ, 1 ère marque de radios digitales en France (4) REPLAY 108 millions de vidéos vues au 1 er semestre 2016 (8) 7 APPLICATIONS MOBILES NRJ, 1 ère application radio (5) 77% des Français surfent sur Internet par plaisir (9) Sources : (1) AT Internet XITI, somme des visites des applications et sites du groupe NRJ ( visites), Juin (2) Médiamétrie Global Radio 2015 Volet 2, LàV, 5h-24h. Audience Cumulée : auditeurs quotidiens, soit 19% de ses auditeurs, cible 13 ans et +. Cumul Supports multimédias : téléphones mobiles, ordinateurs, postes de télévision, tablettes, baladeurs multimédias. (3) Panel Médiamétrie//NetRatings, Mai 2016, tous lieux - domaine nrj.fr. (4) ACPM-OJD, diffusion globale des radios digitales, Juin NRJ (données Monde : /données France : écoutes actives +30s). (5) ACPM-OJD classement unifié applications, Juin 2016, base marques mesurées, dont marque radio, ranking en nombre de visites totales mobile et tablette. NRJ : (6) SocialBakers, classement ad hoc Twitter et Facebook des marques radio, 15/07/2016, France. (7) SocialBakers, classement ad hoc Facebook des marques TV Natio, 15/07/2016, France. (8) Cumuls des vidéos vues issues d AT Internet XITI et des données Box FAI, Base Replay Sites + Applications TV + Box FAI, 1er semestre 2016 ( vidéos vues). (9) Plongée au cœur des communautés digitales, 2ème volet de l Observatoire du Divertissement, étude NRJ GLOBAL réalisée avec Sociovision et Linkfluence, Février

9 SOMMAIRE TÉLÉVISION LA CHAÎNE GÉNÉRALISTE, INNOVANTE ET FAMILIALE CINÉMA OU FICTION, CHÉRIE 25, TOUS LES SOIRS UN FILM LA CHAÎNE 100% MUSICALE ET 100% HITS 3 ème chaîne TNT sur les ans avec 3,0% de PDA (1) Toujours de fortes progressions d audience : +90% sur les 4+ et +86% sur les femmes (2) 1 ère chaîne musicale du câble, satellite & ADSL (3) PLUS DE 41 MILLIONS DE TÉLÉSPECTATEURS ONT REGARDÉ NOS CHAÎNES TV EN JUIN (4) RENDEZ-VOUS À SUCCÈS, FORMATS INNOVANTS ET FICTIONS AUDACIEUSES Sources : (1) Médiamétrie, Médiamat, Juin 2016, LàD, 3h-27h, univers des chaînes de la TNT, ex aequo avec TMC. (2) Médiamétrie,Médiamat, Juin 2016, LàD, 3h-27h, évolution du TME sur cibles 4+ et Femmes 15+, Juin 2016 vs Juin (3) Médiamétrie, Médiamat Thématik, vague 31 (Janvier-Juin 2016), Ranking TME, LàD, 3h-27h, cible 4+. (4) Médiamétrie, Médiamat, Juin 2016, couverture mensuelle cible 4+. 9

10 PROGRESSION DE L AUDIENCE DU POLE TV 3,0 3,0 3,0 2,5 2,5 2,5 2,7 2,2 PDA 4+ de NRJ 12 PDA 4+ de CHÉRIE 25 Record historique : 3,0% au 2 ème trimestre (1) janv.-16 févr.-16 mars-16 avr.-16 mai-16 juin-16 Évolution de la part d audience du pôle TV (NRJ 12 + CHÉRIE 25) Sources : Médiamétrie, Médiamat, PDA (NRJ 12 + Chérie 25) en jour de vision, 03h-27h, LàD, 4+, mois Mediamat janvier, février, mars, avril, mai et juin 2016, année 2014 et année (1) Médiamétrie, Médiamat, PDA (NRJ 12 + Chérie 25) en jour de vision, 03h-27h, LàD, 4+, mois Médiamat (avril + mai + juin 2016). 10

11 ÉVOLUTION DE L AUDIENCE 4 ans et plus ans 1,7% 1,7% 1,8% 2,0% 1,9% 1,9% 2,3% 2,3% 2,4% 2,7% 2,6% 2,5% jan-16 fév-16 mars-16 avr-16 mai-16 juin-16 jan-16 fév-16 mars-16 avr-16 mai-16 juin-16 ÉVOLUTION DE LA PDA DE NRJ 12 SUR LA CIBLE 4+ 1,8% 1,7% 2,0% 1,9% 1,6% 1,7% 1,9% 2015 T T T T T T Sources : Médiamétrie, Médiamat, PDA en jour de vision, 03h-27h, LàD, 4+ et cibles citées, mois Mediamat janvier, février, mars, avril, mai et juin 2016 et année

12 UNE PROGRAMMATION À SUCCÈS LE MAD MAG : TÉLÉSPECTATEURS EN MOYENNE (1) 21,1% 12,4% 1 ÈRE CHAÎNE TNT SUR LES ANS ET 3 ÈME CHAÎNE NATIONALE 1 ÈRE CHAÎNE TNT SUR LES ANS 13,5% 11,8% 6,0% 5,0% 4,8% 4,0% 3,4% 3,0% NRJ12 NT1 W9 D8 France 4 Structure d audience 55% NRJ12 M6 TF1 D8 NT1 Structure d audience 62% LES ANGES SAISON 8 : TÉLÉSPECTATEURS EN MOYENNE (2) 26/01/16 12/01/16 23/02/16 01/03/16 21/01/16 26/04/16 26/05/ Téléspectateurs (3) Téléspectateurs (3) Téléspectateurs (3) Téléspectateurs (3) CINÉMA Téléspectateurs (3) Téléspectateurs (3) Téléspectateurs (3) Source : (1) Médiamétrie, Médiamat, audiences consolidées du 23 février au 1 er juillet 2016, Moyenne des épisodes, TME 4+, Ranking PDA sur cibles sur la TNT en concurrence frontale, structure base 15+ sur émissions. (2) audiences consolidées du 22 février au 24 juin 2016, Moyenne des épisodes inédits, TME 4+, Rankings PDA sur cibles sur la TNT en concurrence frontale, structure base 15+. (3) Médiamétrie, Médiamat, janvier-juin 2016, TME 4+. Meilleures audiences Cinéma. 12

13 PROGRESSION PROMETTEUSE DES AUDIENCES 4 ans et plus Femmes ans 0,8% 0,8% 0,9% 1,0% 1,1% 1,1% 0,8% 0,8% 0,8% 0,9% 0,9% 0,9% jan-16 fév-16 mars-16 avr-16 mai-16 juin-16 jan-16 fév-16 mars-16 avr-16 mai-16 juin-16 AU 2 ème trimestre 2016, CHÉRIE 25 SIGNE SON RECORD HISTORIQUE DE PDA AVEC 1,1% SUR L ENSEMBLE DU PUBLIC (1) 1,1% 0,7% 0,7% 0,8% 0,8% 0,8% 0,2% 0,3% 0,4% T T T T T T Sources : Médiamétrie, Médiamat, PDA en jour de vision, 03h-27h, LàD, 4+ et cibles citées, mois Mediamat janvier, février, mars, avril, mai et juin 2016, année 2014 et année (1) Mois Médiamat, PDA en jour de vision, 03h-27h, LàD, 4+, mois Médiamat (avril + mai + juin 2016). 13

14 SUCCÈS DE LA PROGRAMMATION CINÉMA ET MAGAZINES 09/06/16 07/03/16 07/06/16 12/05/16 10/05/ téléspectateurs téléspectateurs téléspectateurs téléspectateurs téléspectateurs PDA DE 1,5 % POUR «C EST MON CHOIX» SUR LES FEMMES ANS SUR LA PERIODE FEVRIER-MAI (1) 1,5% PDA DE 1,8% POUR «SOUS LES JUPONS DE L HISTOIRE» SUR LES FEMMES ANS SUR 1,8% LA PERIODE JANVIER-JUIN (2) 0,9% 1,1% 0,9% 0,9% 0,9% 0,9% CHERIE C MON CHOIX 4+ CHERIE 25 Fem C MON CHOIX Fem CHERIE S LES JUPONS 4+ CHERIE 25 Fem S LES JUPONS Fem Sources : Médiamétrie, Médiamat, janvier-juin 2016, TME meilleures audiences. (1) PDA en jour de réaffectation, 4+ et cibles citées. PDA du 22/02 au 13/05/16 intégrant des diffusions exclusives d émissions pour l ensemble des épisodes diffusés du lundi au vendredi entre 17h et 19h. (2) PDA en jour de réaffectation, 4+ et cibles citées. PDA janvier à juin 2016 pour l ensemble des épisodes diffusés le samedi. 14

15 NRJ HITS : LEADER INCONTESTÉ DES CHAÎNES MUSICALES DU CABLE-SATELLITE-ADSL 1 ÈRE CHAÎNE MUSICALE DU CÂBLE-SATELLITE-ADSL (1) Avec près de 4,9 millions de téléspectateurs chaque mois (2), NRJ HITS enregistre une nouvelle progression d audience (+2% sur un an) (3) et confirme à nouveau son Leadership des chaînes musicales avec 3 fois plus d audience que son concurrent immédiat (4) TME 4+ NRJ HITS LAGARDÈRE 3 CHAÎNES (5) RFM TV VIRGIN RADIO TV MCM TOP TRACE M6 URBAN MUSIC TRACE M6 URBAN MUSIC MTV MTV HITS HITS Sources : Médiamétrie, Médiamat Thématik, Audience Consolidée, Vague 31 complète (Janvier-Juin 2016), LàD, 3h-27h, TME 4+. (1) Ranking sur le TME. (2) Couverture 4 semaines seuil de vision 10 secondes consécutives. (3) TME en progression de +2% en vague 31 vs vague 29. (4) TME, 2ème = RFM TV. (5) Chaînes musicales LAGARDÈRE = RFM TV, VIRGIN RADIO TV, MCM TOP.. 15

16 SOMMAIRE LES AUTRES ACTIVITÉS DU GROUPE INTERNATIONAL DIFFUSION DIFFUSION TNT 23% de part de marché LICENCES Présence des marques du groupe NRJ dans 14 pays DIFFUSION RADIO 29% de part de marché en FM privée 16

17 PÔLE DIFFUSION : UNE CROISSANCE DIFFUSION FORTE, SOLIDE ET RENTABLE Une indemnité perçue de 18,2 M. Poursuite du développement de ses parts de marché. Un contexte de consolidation du marché. Une activité saine et profitable avec un taux de marge opérationnelle courante de 21,3%. 17

18 II- RÉSULTATS SEMESTRIELS

19 RÉSULTATS AU 30 JUIN 2016 EN SYNTHÈSE EN MILLIONS D'EUROS S S Variation Chiffre d'affaires hors échanges dissimilaires 182,6 185,1-1,4% Résultat opérationnel courant hors échanges dissimilaires 9,8 14,3-31,5% Résultat opérationnel courant 10,0 14,2-29,6% Résultat opérationnel 24,3 14,0 +73,6% Résultat net part du Groupe 16,2 10,9 +48,6% EN MILLIONS D'EUROS au 30 juin 2016 au 31 déc 2015 Variation Excédent net de trésorerie* 148,1 168,5-12,1% Capitaux propres part du Groupe 546,5 536,0 +2,0% * Net des passifs financiers liés au financement du Groupe 19

20 CA HORS ÉCHANGES PAR PÔLE D ACTIVITÉ EN MILLIONS D'EUROS S S Variation Médias Musicaux et Evénementiel 92,5 94,9-2,5% Télévision 43,7 41,7 +4,8% Activités Internationales 17,3 16,7 +3,6% Diffusion 29,1 31,8-8,5% CHIFFRE D'AFFAIRES HORS ECHANGES 182,6 185,1-1,4% Retraité après regroupement des pôles «MME» et «Spectacles et autres productions» Contribution des pôles d activité à l évolution du CA hors échanges 185,1 2,0 0,6 182,6 2,4 2,7 S MME TV Intal Diffusion S

21 ROC HORS ÉCHANGES PAR PÔLE D ACTIVITÉ EN MILLIONS D'EUROS S S Variation Médias Musicaux et Evénementiel 12,0 16,3-26,4% Télévision (14,5) (16,3) +11,0% Activités Internationales 5,6 5,1 +9,8% Diffusion 6,2 9,1-31,9% Autres activités 0,5 0,1 na RESULTAT OPERATIONNEL COURANT HORS ECHANGES 9,8 14,3-31,5% Retraité après regroupement des pôles «MME» et «Spectacles et autres productions» na : non applicable Contribution des pôles d activité à l évolution du ROC hors échanges 14,3 1,8 0,5 0,4 9,8 4,3 2,9 S MME TV Intal Diffusion Autres S

22 DU ROC AU RÉSULTAT NET PART DU GROUPE EN MILLIONS D'EUROS S S Variation Résutat opérationnel courant 10,0 14,2-29,6% Charges et produits opérationnels non courants 14,3 (0,2) na Résutat opérationnel 24,3 14,0 73,6% Résultat financier (1,5) 1,3 na Impôts sur les résultats (7,2) (4,4) na Quote-part dans les résultats des entreprises associées et co-entreprises 0,7 0,2 na Résultat net de l'ensemble consolidé 16,3 11,1 +46,8% dont part attribuable aux intérêts minoritaires 0,1 0,2-50,0% Résultat net part du Groupe 16,2 10,9 +48,6% na : non applicable 22

23 FLUX DE TRÉSORERIE CONSOLIDÉS SIMPLIFIÉS EN MILLIONS D'EUROS S S Trésorerie courante nette à l'ouverture de l'exercice 186,2 141,5 Flux nets de trésorerie générés par l'activité (5,7) 43,4 Flux nets d'investissements (8,8) (8,9) Free Cash Flow (14,5) 34,5 Cession / (Acquisition) d'actions propres (4,3) 2,0 Encaissement / (Remboursement) d'emprunts (2,5) (2,5) Autres variations (1,7) 1,2 Variation de trésorerie (23,0) 35,2 Trésorerie courante nette à la clôture de l'exercice 163,2 176,7 Passif financiers liés aux opérations de financements (15,1) (19,9) Excédent net de trésorerie* 148,1 156,8 * Net des passifs financiers liés au financement du Groupe 23

24 BILAN SIMPLIFIÉ EN MILLIONS D'EUROS Au 30/06/2016 Au 31/12/2015 Variation Actifs non courants (nets des dettes y afférentes) 355,9 361,9-6,0 BFR lié à l'activité 74,1 53,8 20,3 Dette nette d'impôts (7,9) (25,6) 17,7 Provisions (23,6) (22,6) -1,0 Excédent net de trésorerie* 148,1 168,5-20,4 Capitaux Propres 546,6 536,0 10,6 Total actifs 731,0 754,2-23,2 Total passifs (731,0) (754,2) 23,2 * Net des passifs financiers liés au financement du Groupe 24

25 QUESTIONS-RÉPONSES 25