Comment l activité influence le Besoin en Fonds de Roulement (BFR)

Transcription

1 Comment l activité influence le Besoin en Fonds de Roulement (BFR) Des documents complémentaires sont disponibles sur /wiki/tresorerie BFR3 page 1

2 Calcul du Besoin en Fonds de Roulement (BFR) Besoin en Fonds de Roulement (BFR) = + Stocks + Créances clients - Dettes fournisseurs - Salaires et taxes à payer - Dettes CT (banque, ) = BFR opérationnel BFR3 page 2

3 L origine du BFR Une entreprise commence la fabrication d un appareil : Coûts par appareil fabriqué : matières premières : 40 salaires : 30 Frais généraux : 30 par mois BFR3 page 3

4 L origine du BFR L appareil est vendu pour 100, à raison d'un par mois, livré en fin de mois, facturé immédiatement + crédit au client de 2 mois. BFR3 page 4

5 L origine du BFR Les matières premières doivent être disponibles en début de mois. Les fournisseurs sont payés le mois qui suit la livraison. Le stock de sécurité est de 1 mois de consommation de matières premières. Les salaires et les frais généraux sont payés en fin de mois. BFR3 page 5

6 L origine du BFR 1 mois 2 mois 3 mois 4 mois 5 mois nbre de pièces 1 p 1 p 1 p 1 p 1 p Les opérations: ventes achats frais généraux salaires stock (bilan) L impact sur la trésorerie: ventes achats frais généraux salaires Impact du mois: Impact cumulé: BFR3 page 6

7 L origine du BFR L entreprise a besoin de liquidité pour faire tourner son activité! BFR3 page 7

8 Ce qui influence le BFR Même si le volume d activité est stable, plusieurs éléments peuvent influencer le BFR : 1. Délai de paiement des clients4mois 2. Fournisseurspaiement à la livraison 3. Stock de sécurité2mois 4. Délai de production2mois Considérons ces changements séparément, puis globalement. BFR3 page 8

9 1. Le délai de paiement des clients s allonge 1 mois 2 mois 3 mois 4 mois 5 mois nbre de pièces 1 p 1 p 1 p 1 p 1 p Les opérations: ventes achats frais généraux salaires stock (bilan) L impact sur la trésorerie: ventes 100 achats frais généraux salaires Impact du mois: Impact cumulé: BFR3 page 9

10 1. Le délai de paiement des clients s allonge Le délai de paiement des clients s allonge augmentation du BFR BFR3 page 10

11 2. Le délai de paiement des fournisseurs se réduit 1 mois 2 mois 3 mois 4 mois 5 mois nbre de pièces 1 p 1 p 1 p 1 p 1 p Les opérations: ventes achats frais généraux salaires stock (bilan) L impact sur la trésorerie: ventes achats frais généraux salaires Impact du mois: Impact cumulé: BFR3 page 11

12 2. Le délai de paiement des fournisseurs se réduit Le délai de paiement des fournisseurs se réduit augmentation du BFR BFR3 page 12

13 3. Le stock de matières premières augmente 1 mois 2 mois 3 mois 4 mois 5 mois nbre de pièces 1 p 1 p 1 p 1 p 1 p Les opérations: ventes achats frais généraux salaires : stock (bilan) L impact sur la trésorerie: ventes achats frais généraux salaires Impact du mois: Impact cumulé: BFR3 page 13

14 3. Le stock de matières premières augmente Le stock de matières premières augmente augmentation du BFR BFR3 page 14

15 4. Le délai de production s allonge 1 mois 2 mois 3 mois 4 mois 5 mois nbre de pièces 1 p 1 p 1 p 1 p 1 p Les opérations: ventes achats frais généraux salaires stock (bilan) L impact sur la trésorerie: ventes achats frais généraux salaires Impact du mois: Impact cumulé: BFR3 page 15

16 4. Le délai de production s allonge Le délai de production s allonge augmentation du BFR BFR3 page 16

17 Tout en même temps 1 mois 2 mois 3 mois 4 mois 5 mois 6 mois nbre de pièces 1 p 1 p 1 p 1 p 1 p 1 p Les opérations: ventes achats frais généraux salaires stock (bilan) L impact sur la trésorerie: ventes 100 achats frais généraux salaires Impact du mois: Impact cumulé: BFR3 page 17

18 Tout en même temps augmentation importante du BFR BFR3 page 18

19 Ce qui influence le BFR BFR augmente Délai paiement clients S allonge BFR diminue Se réduit Stocks Augmentent Diminuent Délai de production S allonge Se réduit Délai paiement fournisseurs Se réduit S allonge BFR3 page 19

20 Vous voulez mettre ceci en pratique dans votre entreprise? Caladris peut vous aider à aller plus vite plus loin! /contact