BlackRock Asset Management Deutschland AG Rapport semestriel au 31 octobre 2014 du Fonds

Dimension: px
Commencer à balayer dès la page:

Download "BlackRock Asset Management Deutschland AG Rapport semestriel au 31 octobre 2014 du Fonds"

Transcription

1 BlackRock Asset Management Deutschland AG Rapport semestriel au 31 octobre 2014 du Fonds ishares NASDAQ-100 UCITS ETF (DE)

2 Table des matières Mention et remarque relative à la licence Informations complémentaires à l intention des investisseurs domiciliés en Autriche, en France et au Luxembourg Rapport du Directoire Rapport semestriel de l'ishares NASDAQ-100 UCITS ETF (DE) Société de gestion et dépositaire sur 13

3 Mention Les fonds cités dans le présent rapport sont des fonds de droit allemand. L'achat de parts des fonds se fait sur la base du Prospectus et du Règlement de gestion actuellement en vigueur, accompagnés du dernier rapport annuel en date et du rapport semestriel en vigueur si ce dernier a été publié à une date postérieure à celle du dernier rapport annuel. Le rapport établi en langue allemande a été traduit en anglais. Seule la version allemande est opposable juridiquement. Remarque relative à la licence Informations juridiques Les fonds ishares allemands mentionnés dans le présent document sont des fonds soumis au code allemand des investissements. Ils sont gérés par BlackRock Asset Management Deutschland AG et réglementés par l autorité allemande de surveillance financière (BaFin). À l attention des investisseurs en Allemagne Les prospectus des fonds lancés en Allemagne peuvent être obtenus gratuitement sous forme électronique et imprimée auprès de BlackRock Asset Management Deutschland AG, Max-Joseph-Str. 6, Munich, Allemagne, Tél : +49 (0) , Fax : +49 (0) , Remarques relatives au risque La valeur des actifs de tous les fonds ishares peut fluctuer et il est possible que les investisseurs ne recouvrent pas le montant investi. La performance passée n est pas un indicateur fiable des résultats futurs et ne saurait garantir une évolution future favorable. Les risques d investissement découlant de moins-values et de pertes de change ainsi que d une volatilité et d une concentration de marché élevées ne peuvent être exclus. Exclusion de responsabilité concernant les indices Nasdaq, Nasdaq-100 et Nasdaq-100 Index sont des marques de Nasdaq Stock Market Inc. (qui est reprise, ainsi que ses sociétés affiliées, sous le terme «sociétés») et leur utilisation a été accordée à BlackRock Asset Management Deutschland AG par l'octroi d'une licence. Les sociétés ne donnent aucune garantie quant au caractère légal ou non et à la pertinence du ou des produits et n'émettent, n'approuvent, ne commercialisent ni ne promeuvent ce ou ces produits. Elles ne donnent aucune garantie quant au(x) produit(s) et déclinent toute responsabilité à son/leur égard. «ishares» est une marque déposée de BlackRock Institutional Trust Company, N.A BlackRock Asset Management Deutschland AG. Tous droits réservés. 3 sur 13

4 Informations complémentaires à l intention des investisseurs domiciliés en Autriche, en France et au Luxembourg Les prospectus portant conditions générales, ainsi que les rapports annuels et semestriels correspondants peuvent être obtenus gratuitement auprès de l agent payeur et distributeur. Agent payeur et distributeur en Autriche : UniCredit Bank Austria AG Schottengasse Vienne, Autriche Représentant fiscal en Autriche : Ernst & Young Wagramer Str Vienne, Autriche Agent payeur et distributeur en France : BNP Paribas Securities Services 20, bd des Italiens Paris, France Agent payeur et distributeur au Luxembourg : J.P. Morgan Bank Luxembourg S.A. European Bank & Business Center 6 Route de Trèves 2633 Senningerberg, Grand-Duché de Luxembourg 4 sur 13

5 Rapport du Directoire Chers investisseurs, L année passée a été synonyme de franc succès pour BlackRock Asset Management Deutschland AG. Les investisseurs privés et institutionnels apprécient les avantages des ETF ishares, peu onéreux, liquides et transparents. BlackRock rassemble sous la marque ishares son activité mondiale de fonds indiciels négociés en Bourse (Exchange Traded Funds ou ETF). Au 31 octobre 2014, l encours géré par les 62 fonds ishares actuellement lancés en Allemagne s élevait à environ 35 milliards d euros, hissant ainsi BlackRock Asset Management Deutschland AG au cinquième rang des sociétés allemandes de fonds ouverts au public (source : Bundesverband Investment und Asset Management e.v.). Le rapport semestriel ici présenté vous informe en détail sur l évolution de la performance enregistrée par nos fonds indiciels. La gamme d'etf proposée par ishares compte actuellement 249 fonds domiciliés en Allemagne et offre aux investisseurs un accès simplifié et diversifié à une grande variété de marchés et de catégories d actifs à travers le monde. Un quart de ces fonds indiciels négociés en Bourse ont été lancés en Allemagne et sont identifiables par le suffixe «(DE)» contenu dans leur dénomination. Les investisseurs institutionnels et privés n'apprécient pas seulement de pouvoir utiliser les ETF ishares comme pierre angulaire de leur portefeuille pour réaliser leurs propres idées d'investissement ; l'accroissement de la diffusion des fonds amène aussi une augmentation de la demande de produits gérés basés sur des ETF. Dans ce contexte, nous avons conçu avec des partenaires solides des modèles qui proposent à différents types d'investisseurs dotés de différents profils opportunités-risques des investissements appropriés. La stratégie «Best of ETF», développée en coopération avec Bank für Vermögen, fait partie de ces modèles. L épopée des ETF a démarré il y a un peu plus de dix ans en Allemagne et en Europe. Le 11 avril 2000, l'ishares DJ Euro STOXX 50 (devenu depuis l'ishares EURO STOXX 50 UCITS ETF (DE)) et l'ishares DJ STOXX 50 (devenu depuis l'ishares STOXX Europe 50 UCITS ETF (DE)) ont été les premiers fonds indiciels négociés en Bourse cotés à la Deutsche Börse. Avec leur cotation, le paysage de l investissement européen a subi une mutation durable. La forte liquidité, l efficience et la transparence des ETF ont avant tout offert de nouvelles possibilités de gestion de portefeuille aux investisseurs. Grâce à son statut de pionnier, ishares conserve une position privilégiée sur le marché des ETF européens. Nous poursuivons nos investissements pour fournir des services et produits d exception répondant aux besoins de nos clients. Nous souhaitons conforter notre position de leader grâce à l'enrichissement constant et innovant de notre offre. Parmi les avantages concurrentiels stratégiques dont les ETF ishares peuvent se prévaloir, citons leur liquidité sur les marchés, de faibles écarts acheteur-vendeur ainsi qu une réplication précise des indices. Par ailleurs, en tant que leader dans l'émission d'etf, nous voulons continuer de développer le marché des fonds indiciels cotés dans son ensemble. Nous voulons ainsi faire encore avancer l'idée d'un resserrement des liens entre les marchés européens d'etf. C'est pourquoi nous avons obtenu en mars 2014 la cotation sur la Bourse allemande, via Xetra, du premier fonds indiciel coté présentant une structure de titres internationale. L'ensemble des transactions sur les parts de ce fonds sont réglées dans une structure centrale, quelle que soit la Bourse européenne auprès de laquelle les parts concernées sont négociées. Cela permet d'augmenter la liquidité et de réduire les coûts du fonds, ce qui devrait contribuer à la croissance du marché européen des ETF. Nous vous invitons à consulter notre site Web ou à nous contacter au +49 (0) pour de plus amples informations. Nous vous remercions pour votre confiance et nous réjouissons à l idée de vous servir encore à l avenir. Le Directoire de BlackRock Asset Management Deutschland AG Christian Staub Dr. Thomas Groffmann Alexander Mertz 5 sur 13

6 Rapport semestriel de l'ishares NASDAQ-100 UCITS ETF (DE) pour la période considérée du 01/05/2014 au 31/10/2014 Vue d'ensemble de l'actif au 31/10/2014 Valeur de marché % de l'actif en USD du Fonds 1) I. Éléments d'actif ,50 100,02 1. Actions ,80 97,81 Secteur financier ,60 0,22 Santé et soins ,00 10,57 Commerce et prestation de services ,96 37,35 Fabrication de produits industriels de base et semi-finis ,12 9,79 Production industrielle, dont construction ,87 4,01 Production alimentaire et production de biens de consommation ,49 2,66 Secteur des technologies ,95 24,58 Télécommunications ,62 8,22 Transports ,19 0,40 2. Autres valeurs ,39 2,01 Secteur des technologies ,93 1,42 Télécommunications ,46 0,59 3. Créances ,88 0,02 4. Avoirs bancaires ,43 0,19 II. Éléments de passif ,57-0,02 Autres éléments de passif ,57-0,02 III. Actif du Fonds ,93 100,00 1) L'arrondi des pourcentages lors du calcul peut donner lieu à de légères différences d'arrondi. 6 sur 13

7 Rapport semestriel de l'ishares NASDAQ-100 UCITS ETF (DE) pour la période considérée du 01/05/2014 au 31/10/2014 Composition de l'actif au 31/10/2014 Description ISIN Marché Unité, part ou devise en milliers Valeur au 31/10/2014 Achats/ entrées Ventes/ sorties sur la période considérée Cours Valeur de marché en USD Actif ,19 99,82 Valeurs mobilières négociées en Bourse ,19 99,82 Actions ,80 97,81 21st Century Fox Inc. Registered Shares A DL -,01 US90130A1016 Unité USD 34, ,80 1,03 Activision Blizzard Inc. Registered Shares DL-, US00507V1098 Unité USD 19, ,60 0,31 Adobe Systems Inc. Registered Shares o.n. US00724F1012 Unité USD 70, ,88 0,75 Akamai Technologies Inc. Registered Shares DL -,01 US00971T1016 Unité USD 60, ,80 0,23 Alexion Pharmaceuticals Inc. Registered Shares DL - US Unité USD 191, ,16 0,81,0001 Altera Corp. Registered Shares o.n. US Unité USD 34, ,87 0,23 Amazon.com Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 305, ,98 3,03 Amgen Inc. Registered Shares DL -,0001 US Unité USD 162, ,02 2,65 Analog Devices Inc. Registered Shares DL -,166 US Unité USD 49, ,28 0,34 Apple Inc. Registered Shares o.n. US Unité USD 108, ,00 13,90 Applied Materials Inc. Registered Shares o.n. US Unité USD 22, ,45 0,58 Autodesk Inc. Registered Shares o.n. US Unité USD 57, ,52 0,28 Automatic Data Processing Inc. Registered Shares DL - US Unité USD 81, ,90 0,84,10 Avago Technologies Ltd. Registered Shares o.n. SG Unité USD 86, ,25 0,47 Bed Bath & Beyond Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 67, ,88 0,29 Biogen Idec Inc. Registered Shares DL-,0005 US09062X1037 Unité USD 321, ,56 1,63 Broadcom Corp. Reg. Shares Class A DL -,0001 US Unité USD 41, ,80 0,49 C.H. Robinson Worldwide Inc. Registered Shs (new) DL US12541W2098 Unité USD 69, ,79 0,22 -,10 CA Inc. Registered Shares DL -,10 US12673P1057 Unité USD 29, ,62 0,28 Catamaran Corp. Registered Shares New o.n. CA Unité USD 47, ,07 0,21 Celgene Corp. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 107, ,25 1,84 Cerner Corp. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 63, ,08 0,46 Charter Communications Inc. Reg.Shares Class A New US16117M3051 Unité USD 158, ,95 0,37 DL-,001 Check Point Software Techs Ltd Registered Shares IS - IL Unité USD 74, ,75 0,30,01 Cisco Systems Inc. Registered Shares DL-,001 US17275R1023 Unité USD 24, ,34 2,69 Citrix Systems Inc. Registered Shares DL -,001 US Unité USD 64, ,36 0,23 Cognizant Technology Sol.Corp. Reg. Shs Class A DL - US Unité USD 48, ,75 0,64,01 Comcast Corp. Reg. Shares Class A DL -,01 US20030N1019 Unité USD 55, ,90 2,56 Costco Wholesale Corp. Registered Shares DL -,005 US22160K1051 Unité USD 133, ,00 1,26 DirecTV Registered Shares DL -,01 US25490A3095 Unité USD 86, ,37 0,94 Discovery Communications Inc. Reg. Shares Series A US25470F1049 Unité USD 35, ,15 0,11 DL-,01 Discovery Communications Inc. Reg. Shares Series C US25470F3029 Unité USD 34, ,59 0,11 DL-,01 Dish Network Corp. Reg. Shares Class A DL -,01 US25470M1099 Unité USD 63, ,55 0,30 Dollar Tree Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 60, ,28 0,27 ebay Inc. Registered Shares DL -,001 US Unité USD 52, ,00 1,40 Equinix Inc. Registered Shares DL -,001 US29444U5020 Unité USD 208, ,10 0,24 Expedia Inc. Registered Shares DL-,0001 US30212P3038 Unité USD 84, ,56 0,21 Expeditors Intl of Wash. Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 42, ,40 0,18 Express Scripts Holding Inc. Registered Shares DL -,01 US30219G1085 Unité USD 76, ,40 1,23 F5 Networks Inc. Registered Shares o.n. US Unité USD 122, ,24 0,20 Facebook Inc. Reg.Shares Cl.A DL-, US30303M1027 Unité USD 74, ,30 3,61 Fastenal Co. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 44, ,16 0,28 Fiserv Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 69, ,40 0,37 Garmin Ltd. Namens-Aktien SF 10 CH Unité USD 55, ,24 0,23 7 sur 13 % de l'actif du Fonds 2)

8 Rapport semestriel de l'ishares NASDAQ-100 UCITS ETF (DE) pour la période considérée du 01/05/2014 au 31/10/2014 Description ISIN Marché Unité, part ou devise en milliers Valeur au 31/10/2014 Achats/ entrées Ventes/ sorties Cours Valeur de marché en USD sur la période considérée Gilead Sciences Inc. Registered Shares DL -,001 US Unité USD 112, ,00 3,64 Google Inc. Reg. Shares Class A DL -,001 US38259P5089 Unité USD 567, ,39 3,46 Google Inc. Registered Shares C DL -,001 US38259P7069 Unité USD 559, ,16 4,06 Henry Schein Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 120, ,61 0,22 Illumina Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 192, ,72 0,58 Intel Corp. Registered Shares DL -,001 US Unité USD 34, ,79 3,62 Intuit Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 88, ,00 0,54 Intuitive Surgical Inc. Registered Shares DL -,001 US46120E6023 Unité USD 495, ,80 0,38 Keurig Green Mountain Inc. Registered Shares DL -,10 US49271M1009 Unité USD 151, ,00 0,53 KLA-Tencor Corp. Registered Shares DL 0,001 US Unité USD 79, ,40 0,28 Kraft Foods Group Inc. Registered Shares o.n. US50076Q1067 Unité USD 56, ,40 0,72 Liberty Global Inc. Registered Shares A DL -,01 GB00B8W67662 Unité USD 45, ,54 0,21 Liberty Interactive Corp. Reg. Shs Interactive A DL -,01 US53071M1045 Unité USD 26, ,96 0,25 Liberty Interactive Corp. Reg. Shs Liberty Vent.A DL-,01 US53071M8800 Unité USD 35, ,71 0,05 Liberty Media Corp. Reg.Shares C (WI) DL -,01 US Unité USD 47, ,61 0,24 Liberty Media Corp. Reg.Shares Class A DL -,01 US Unité USD 48, ,08 0,11 Linear Technology Corp. Registered Shares DL-,001 US Unité USD 42, ,08 0,22 Marriott International Inc. Reg. Shares Class A DL -,01 US Unité USD 75, ,00 0,47 Mattel Inc. Registered Shares DL 1 US Unité USD 31, ,16 0,23 Maxim Integrated Products Inc. Registered Shares DL - US57772K1016 Unité USD 29, ,06 0,18,001 Micron Technology Inc. Registered Shares DL -,10 US Unité USD 33, ,33 0,76 Microsoft Corp. Registered Shares DL-, US Unité USD 46, ,25 8,31 Mondelez International Inc. Registered Shares Class A US Unité USD 35, ,56 1,28 o.n. Monster Beverage Corp. Registered Shares DL -,005 US Unité USD 100, ,28 0,36 Mylan Inc. Registered Shares DL 0,50 US Unité USD 53, ,15 0,43 NetApp Inc. Registered Shares o. N. US64110D1046 Unité USD 42, ,40 0,29 Netflix Inc. Registered Shares DL -,001 US64110L1061 Unité USD 392, ,00 0,51 NVIDIA Corp. Registered Shares DL-,001 US67066G1040 Unité USD 19, ,62 0,23 NXP Semiconductors NV Aandelen aan toonder EO -,20 NL Unité USD 68, ,06 0,35 O'Reilly Automotive Inc.[New] Registered Shares DL - US67103H1077 Unité USD 175, ,48 0,39,01 Paccar Inc. Registered Shares DL 1 US Unité USD 65, ,00 0,50 Paychex Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 46, ,92 0,37 Priceline Group Inc., The Registered Shares DL-,008 US Unité USD 1 206, ,73 1,36 QUALCOMM Inc. Registered Shares DL -,0001 US Unité USD 78, ,18 2,83 Regeneron Pharmaceuticals Inc. Registered Shares DL US75886F1075 Unité USD 393, ,84 0,84 -,001 Ross Stores Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 80, ,60 0,37 SanDisk Corp. Registered Shares DL -,001 US80004C1018 Unité USD 94, ,08 0,45 SBA Communications Corp. Registered Shares DL -,01 US78388J1060 Unité USD 112, ,31 0,31 Seagate Technology PLC Registered Shares DL - IE00B58JVZ52 Unité USD 62, ,38 0,44,00001 Sigma-Aldrich Corp. Registered Shares DL 1 US Unité USD 135, ,80 0,35 Sirius XM Holdings Inc. Registered Shares DL -,001 US82968B1035 Unité USD 3, ,91 0,42 Staples Inc. Registered Shares DL-,0006 US Unité USD 12, ,40 0,18 Starbucks Corp. Registered Shares o.n. US Unité USD 75, ,84 1,22 Stericycle Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 126, ,00 0,23 Symantec Corp. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 24, ,36 0,37 Tesla Motors Inc. Registered Shares DL-,001 US88160R1014 Unité USD 241, ,10 0,65 Texas Instruments Inc. Registered Shares DL 1 US Unité USD 49, ,36 1,14 Tractor Supply Co. Registered Shares DL -,008 US Unité USD 73, ,84 0,22 Tripadvisor Inc. Registered Shares DL -,001 US Unité USD 88, ,82 0,25 Verisk Analytics Inc. Registered Shs Cl.A DL -,001 US92345Y1064 Unité USD 62, ,60 0,22 8 sur 13 % de l'actif du Fonds 2)

9 Rapport semestriel de l'ishares NASDAQ-100 UCITS ETF (DE) pour la période considérée du 01/05/2014 au 31/10/2014 Description ISIN Marché Unité, part ou devise en milliers Valeur au 31/10/2014 Achats/ entrées Ventes/ sorties Cours Valeur de marché en USD sur la période considérée Vertex Pharmaceuticals Inc. Registered Shares DL -,01 US92532F1003 Unité USD 112, ,76 0,58 Viacom Inc. Reg. Shares Class B DL -,001 US92553P2011 Unité USD 72, ,92 0,58 Western Digital Corp. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 98, ,02 0,49 Whole Foods Market Inc. Registered Shares o.n. US Unité USD 39, ,25 0,31 Wynn Resorts Ltd. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 190, ,83 0,41 Xilinx Inc. Registered Shares DL -,01 US Unité USD 44, ,40 0,26 Yahoo! Inc. Registered Shares DL-,001 US Unité USD 46, ,60 0,98 Autres valeurs ,39 2,01 Baidu Inc. R.Shs A(Sp.ADRs)1/10/DL-,00005 US Unité USD 238, ,93 1,42 Vimpelcom Ltd. Reg. Sh.(Sp.ADRs) 1/o.N. US92719A1060 Unité USD 6, ,48 0,23 Vodafone Group PLC R.Shs(Sp.ADRsN.)/10DL-, % de l'actif du Fonds 2) US92857W3088 Unité USD 33, ,98 0,36 Avoirs bancaires, instruments monétaires non titrisés et fonds monétaires ,43 0,19 Avoirs bancaires ,43 0,19 Devises hors UE/UEM ,43 0,19 Banque dépositaire : StateStreet Bank USD ,43 % 100, ,43 0,19 Autres éléments d'actif ,88 0,02 Droits à dividendes USD , ,88 0,02 Autres éléments de passif ,57-0,02 Commission de gestion USD , ,57-0,02 Actif du Fonds USD ,93 100,00 Valeur unitaire des parts USD 41,37 Nombre de parts en circulation Unité ) L'arrondi des pourcentages lors du calcul peut donner lieu à de légères différences d'arrondi. Opérations effectuées au cours de la période considérée, n'apparaissant plus dans la composition de l'actif : achats et ventes de valeurs mobilières, parts d'investissement et prêts à billets à ordre (classification de marché à la date du rapport) ISIN Unité, part ou devise en milliers Achats/ entrées Ventes/ sorties Valeurs mobilières Valeurs mobilières négociées en Bourse Actions CDK Global Inc. Registered Shares DL -,10 US12508E1010 Unité sur 13

10 Û Rapport semestriel de l'ishares NASDAQ-100 UCITS ETF (DE) pour la période considérée du 01/05/2014 au 31/10/2014 Compte de résultat (péréquation du revenu comprise) pour la période du 01/05/2014 au 31/10/2014 I. Revenus 1. Dividendes d émetteurs étrangers (avant retenue à la source) USD ,54 2. Déduction de retenues à la source étrangères USD ,95 Total des revenus USD ,59 II. Charges 1. Intérêts issus des emprunts USD -178,28 2. Commission de gestion USD ,97 3. Autres charges USD ,60 Total des charges USD ,85 III. Revenu net ordinaire USD ,74 IV. Opérations de vente 1. Plus-values réalisées USD ,41 2. Moins-values réalisées USD ,18 Produits issus des opérations de vente USD ,23 V. Résultat réalisé en fin d'exercice USD ,97 1. Variation nette des plus-values latentes USD ,60 2. Variation nette des moins-values latentes USD ,00 VI. Résultat non réalisé en fin d'exercice USD ,60 VII. Résultat de l'exercice USD ,57 Évolution du Fonds I. Valeur du Fonds en début d'exercice USD ,07 1. Distribution au titre de l'exercice précédent USD ,00 2. Distributions intermédiaires USD ,40 3. Entrées/sorties de fonds (nettes) USD ,00 a) Entrées de fonds provenant des ventes de parts du Fonds USD ,00 b) Sorties de fonds provenant des rachats de parts du Fonds USD ,00 4. Péréquation des revenus/charges USD ,69 5. Résultat de l'exercice USD ,57 dont plus-values latentes USD ,60 dont moins-values latentes USD ,00 II. Valeur du Fonds en fin d'exercice USD , sur 13

11 Rapport semestriel de l'ishares NASDAQ-100 UCITS ETF (DE) pour la période considérée du 01/05/2014 au 31/10/2014 Annexe Autres informations Nombre de parts en circulation et valeur d'une part à la date du rapport conformément à l'art. 16 paragraphe 1 n 1 de la KARBV Valeur unitaire des parts USD 41,37 Nombre de parts en circulation Unité Informations sur le procédé d'évaluation des éléments d'actif conformément à l'art. 16 paragraphe 1 n 2 de la KARBV Valeur de marché des titres ou taux du marché Les actifs du Fonds sont évalués sur la base des cours/taux du marché suivants : Ensemble des valeurs mobilières : Cours de clôture du jour d'évaluation concerné L'évaluation des actifs s'est en principe faite, au cours de la période considérée tout comme à la date du rapport, sur la base des cours en vigueur sur les Bourses de valeurs. Les actifs qui ne sont ni admis à la cote officielle d une Bourse de valeurs ni admis ou intégrés à un autre marché réglementé, ou pour lesquels aucun cours n est disponible, sont valorisés à leur valeur de réalisation en vigueur, déterminée avec diligence sur la base des modèles de valorisation appropriés et compte tenu des conditions actuelles de marché. La valorisation des avoirs bancaires et créances existantes se fait à leur valeur nominale en vigueur. Les dettes existantes sont valorisées à leur valeur de remboursement. Informations sur le fonds indiciel conformément à l'art. 16 paragraphe 2 de la KARBV Taux d'erreur de suivi à la fin de la période sous revue conformément à l'article 16 paragraphe 2 n 1 de la KARBV 1,89 point de pourcentage Informations supplémentaires nécessaires pour la compréhension du rapport conformément à l'art. 7 n 9 d) de la KARBV Explication sur le calcul de la variation nette des plus-values et moins-values latentes L'évaluation de la variation nette des plus-values et moins-values latentes s'effectue en comparant d'abord pour chaque exercice la valeur comptable des éléments de l'actif entrant dans le prix des parts avec le coût d'acquisition historique respectif de ceux-ci. Les différences positives donnent la somme des plus-values latentes, tandis que les différences négatives donnent la somme des moins-values latentes. La variation nette est ensuite obtenue en comparant ces deux sommes calculées à la fin de l'exercice avec celles calculées au début de l'exercice. Munich, le 31 octobre 2014 BlackRock Asset Management Deutschland AG Dr. Thomas Groffmann Alexander Mertz 11 sur 13

12 Société de gestion et dépositaire Société de gestion BlackRock Asset Management Deutschland AG Max-Joseph-Straße Munich Capital social au 31/12/2013 : 5 millions d'eur Capitaux propres au 31/12/2013 : 10 millions d'eur Associés BlackRock Investment Management (UK) Limited Direction Christian Staub* Président du Directoire Munich Dr. Thomas Groffmann Vice-président du Directoire Munich Alexander Mertz Directoire Munich Conseil de surveillance Rachel Lord (Présidente)** BlackRock, Managing Director, Head of Sales EMEA ishares Londres, Royaume-Uni Derek Stein BlackRock, Managing Director, Head of Business Operations Group San Francisco, États-Unis Prof. Dr. Markus Rudolf Vice-recteur et professeur d'université, WHU Otto Beisheim School of Management Banque dépositaire State Street Bank GmbH Brienner Straße Munich, Allemagne Commissaires aux comptes Deloitte & Touche GmbH Société d'audit Rosenheimer Platz Munich, Allemagne (*) depuis le 01/08/2014 (**) depuis le 01/07/ sur 13

13 BlackRock Asset Management Deutschland AG Max-Joseph-Straße 6 D Munich Tél : +49 (0)

14

BlackRock Asset Management Deutschland AG

BlackRock Asset Management Deutschland AG BlackRock Asset Management Deutschland AG Rapport annuel au 31 mai 2014 pour le Fonds ishares STOXX Europe Select Dividend 30 UCITS ETF (DE) 1 sur 23 Table des matières Remarque et note relative à la licence

Plus en détail

Société d investissement à capital variable et à compartiments multiples ishares (DE) I

Société d investissement à capital variable et à compartiments multiples ishares (DE) I Société d investissement à capital variable et à compartiments multiples ishares (DE) I Rapport financier et comptes annuels au 28 février 2014 Remarque. Les compartiments cités dans le présent rapport

Plus en détail

Caractéristiques principales du Fonds absorbé et du Fonds absorbant

Caractéristiques principales du Fonds absorbé et du Fonds absorbant CE DOCUMENT EST IMPORTANT ET REQUIERT VOTRE ATTENTION IMMÉDIATE. Si vous avez le moindre doute quant aux suites à donner à ce document, veuillez consulter immédiatement votre courtier, banquier, conseiller

Plus en détail

INFORMATIONS CLÉS POUR L INVESTISSEUR

INFORMATIONS CLÉS POUR L INVESTISSEUR INFORMATIONS CLÉS POUR L INVESTISSEUR Le présent document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce fonds. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient

Plus en détail

HSBC ETFs PLC PROSPECTUS SIMPLIFIÉ 8 septembre 2011

HSBC ETFs PLC PROSPECTUS SIMPLIFIÉ 8 septembre 2011 HSBC ETFs PLC PROSPECTUS SIMPLIFIÉ 8 septembre 2011 Le présent Prospectus simplifié contient des informations essentielles sur HSBC S&P 500 ETF (le «Compartiment»), un compartiment de HSBC ETFs PLC (la

Plus en détail

Le point sur la situation des fonds négociés en Bourse (FNB) Élisabeth Préfontaine Vice-présidente

Le point sur la situation des fonds négociés en Bourse (FNB) Élisabeth Préfontaine Vice-présidente Le point sur la situation des fonds négociés en Bourse (FNB) Élisabeth Préfontaine Vice-présidente Croissance des FNB Croissance des FNB à l'échelle mondiale Croissance des FNB à l'échelle mondiale (milliards

Plus en détail

POUR LES INVESTISSEURS EN SUISSE UNIQUEMENT. PRÉSENTATION DES ETF ishares

POUR LES INVESTISSEURS EN SUISSE UNIQUEMENT. PRÉSENTATION DES ETF ishares POUR LES INVESTISSEURS EN SUISSE UNIQUEMENT PRÉSENTATION DES ETF ishares Les ETF (Exchange Traded Funds) ont révolutionné les méthodes de gestion de portefeuilles des investisseurs. Simples, flexibles

Plus en détail

RÉSERVÉ AUX PROFESSIONNELS DE L INVESTISSEMENT. ishares EURO STOXX 50 Une exposition ciblée aux marchés actions de la zone euro

RÉSERVÉ AUX PROFESSIONNELS DE L INVESTISSEMENT. ishares EURO STOXX 50 Une exposition ciblée aux marchés actions de la zone euro RÉSERVÉ AUX PROFESSIONNELS DE L INVESTISSEMENT ishares EURO STOXX 50 Une exposition ciblée aux marchés actions de la zone euro 2 ishares EURO stoxx 50, une exposition ciblée aux marchés actions de la zone

Plus en détail

RÉSERVÉ AUX PROFESSIONNELS DE L INVESTISSEMENT. Les quatre étapes pour sélectionner un ETP

RÉSERVÉ AUX PROFESSIONNELS DE L INVESTISSEMENT. Les quatre étapes pour sélectionner un ETP RÉSERVÉ AUX PROFESSIONNELS DE L INVESTISSEMENT Les quatre étapes pour sélectionner un ETP Les quatre étapes pour sélectionner un ETP Le Guide de la Due Diligence : Processus de sélection des ETP (Exchange

Plus en détail

annexe aux conditions générales revenus garantis - gamme patrimoine contrat d assurance sur la vie individuel libellé en unités de compte.

annexe aux conditions générales revenus garantis - gamme patrimoine contrat d assurance sur la vie individuel libellé en unités de compte. annexe aux conditions générales revenus garantis - gamme patrimoine contrat d assurance sur la vie individuel libellé en unités de compte. Architas (SA) EUROPEAN EQUITY FUND Présentation succincte Dénomination

Plus en détail

Société d investissement à capital variable Siège social : 49, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxembourg R.C.S. Luxembourg B-119.

Société d investissement à capital variable Siège social : 49, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxembourg R.C.S. Luxembourg B-119. Société d investissement à capital variable Siège social : 49, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxembourg R.C.S. Luxembourg B-119.899 (la «Société») AVIS IMPORTANT AUX ACTIONNAIRES DE Luxembourg, le 8 mai

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE DU FCP «BNP PARIBAS INDICE FRANCE» A. PARTIE STATUTAIRE. BNP PARIBAS INDICE FRANCE Fonds commun de placement de droit français

PROSPECTUS SIMPLIFIE DU FCP «BNP PARIBAS INDICE FRANCE» A. PARTIE STATUTAIRE. BNP PARIBAS INDICE FRANCE Fonds commun de placement de droit français OPCVM respectant les règles d investissement et d information de la directive 85/611/CE modifiée PROSPECTUS SIMPLIFIE DU FCP «BNP PARIBAS INDICE FRANCE» A. PARTIE STATUTAIRE 1 - PRESENTATION SUCCINCTE

Plus en détail

ETF. Société d'investissement à Capital Variable R.C.S. Luxembourg N B 140.772. Rapport semestriel non audité au 31 décembre 2009

ETF. Société d'investissement à Capital Variable R.C.S. Luxembourg N B 140.772. Rapport semestriel non audité au 31 décembre 2009 ETF Société d'investissement à Capital Variable R.C.S. Luxembourg N B 140.772 Rapport semestriel non audité au 31 décembre 2009 Les parts ne peuvent être souscrites sur la seule base des rapports financiers.

Plus en détail

PARTIE A STATUTAIRE HSBC OBLIGATIONS REVENUS TRIMESTRIELS. Gestionnaire administratif et comptable par délégation : CACEIS FASTNET

PARTIE A STATUTAIRE HSBC OBLIGATIONS REVENUS TRIMESTRIELS. Gestionnaire administratif et comptable par délégation : CACEIS FASTNET PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE Présentation succincte : Code ISIN : Dénomination : Forme juridique : FR0000984387 HSBC OBLIGATIONS REVENUS TRIMESTRIELS Fonds Commun de Placement de droit français

Plus en détail

ELAN USA INDICE PARTIE A STATUTAIRE. Prospectus Simplifié Elan USA Indice

ELAN USA INDICE PARTIE A STATUTAIRE. Prospectus Simplifié Elan USA Indice ELAN USA INDICE PARTIE A STATUTAIRE OPCVM respectant les règles d investissement et d information de la directive 85/611/CE Présentation succincte Code ISIN : FR0007030564 Dénomination : ELAN USA INDICE

Plus en détail

Emerging Markets Equity Fund (le «Compartiment»)

Emerging Markets Equity Fund (le «Compartiment») Prospectus Simplifié Novembre 2008 JPMorgan Funds Emerging Markets Equity Fund (le «Compartiment») Un compartiment de JPMorgan Funds (la «SICAV»), une SICAV de droit luxembourgeois. Ce prospectus simplifié

Plus en détail

CCR FLEX CROISSANCE. Fonds Commun de Placement de droit français «FCP» RAPPORT SEMESTRIEL POUR LA SUISSE AU 30 JUIN 2014

CCR FLEX CROISSANCE. Fonds Commun de Placement de droit français «FCP» RAPPORT SEMESTRIEL POUR LA SUISSE AU 30 JUIN 2014 CCR FLEX CROISSANCE Fonds Commun de Placement de droit français «FCP» RAPPORT SEMESTRIEL POUR LA SUISSE AU 30 JUIN 2014 LA SOCIÉTÉ DE GESTION : LE REPRÉSENTANT EN SUISSE : CCR Asset Management Carnegie

Plus en détail

Prospectus simplifié

Prospectus simplifié Octobre 2006 Prospectus simplifié Robeco Capital Growth Funds - Robeco Health Care Equities Présentation succincte Politique et objectif d investissement Profil de risque du Sous- Fonds Ce prospectus simplifié

Plus en détail

KBL RICHELIEU FLEXIBLE SICAV DE DROIT FRANÇAIS

KBL RICHELIEU FLEXIBLE SICAV DE DROIT FRANÇAIS KBL RICHELIEU FLEXIBLE SICAV DE DROIT FRANÇAIS RCS PARIS B 421 933 268 BULLETIN SEMESTRIEL AU 30 JUIN 2015 Société de Gestion : KBL RICHELIEU GESTION 22, Boulevard Malesherbes 75008 PARIS Dépositaire :

Plus en détail

OBJECTIF CONVERTIBLE

OBJECTIF CONVERTIBLE OBJECTIF CONVERTIBLE Société d'investissement à Capital Variable Rapport semestriel au 30 juin 2015 OPC du groupe LAZARD Siège social : 121, boulevard Haussmann, 75008 Paris 333 455 459 R.C.S. PARIS OBJECTIF

Plus en détail

COMMUNIQUÉ DE PRESSE (Ne pas diffuser aux Etats-Unis d'amérique)

COMMUNIQUÉ DE PRESSE (Ne pas diffuser aux Etats-Unis d'amérique) INVESTISSEURS: LES PRODUITS SOURCE POSSEDENT UN RISQUE EN CAPITAL. LES INVESTISSEURS PEUVENT NE PAS RÉCUPÉRER LE MONTANT INVESTI COMMUNIQUÉ DE PRESSE (Ne pas diffuser aux Etats-Unis d'amérique) PIMCO ET

Plus en détail

PROSPECTUS COMPLET PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE

PROSPECTUS COMPLET PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE PROSPECTUS COMPLET PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE Présentation succincte : Code ISIN : Dénomination : Forme juridique : Compartiments/nourricier : Société de gestion : Dépositaire et conservateur

Plus en détail

ELLIPSIS HIGH YIELD FUND Fonds Commun de Placement de droit français

ELLIPSIS HIGH YIELD FUND Fonds Commun de Placement de droit français SOCIETE GENERALE ELLIPSIS ASSET MANAGEMENT 29, Boulevard Haussmann 16, Avenue Matignon F75009 PARIS F75008 PARIS Dépositaire Société de gestion CARNEGIE FUND SERVICES S.A. BANQUE CANTONALE DE GENÈVE 11,

Plus en détail

STATE STREET INVESTMENT ANALYTICS ANNONCE LES RÉSULTATS DE SON INDICE DES CAISSES DE PENSION SUISSES AU QUATRIÈME TRIMESTRE

STATE STREET INVESTMENT ANALYTICS ANNONCE LES RÉSULTATS DE SON INDICE DES CAISSES DE PENSION SUISSES AU QUATRIÈME TRIMESTRE STATE STREET INVESTMENT ANALYTICS ANNONCE LES RÉSULTATS DE SON INDICE DES CAISSES DE PENSION SUISSES AU QUATRIÈME TRIMESTRE L indice des caisses de pension suisses affiche un rendement en baisse de 8,79

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE DU FCP «BNP PARIBAS ENERGIE» A. PARTIE STATUTAIRE

PROSPECTUS SIMPLIFIE DU FCP «BNP PARIBAS ENERGIE» A. PARTIE STATUTAIRE PROSPECTUS SIMPLIFIE DU FCP «BNP PARIBAS ENERGIE» 1- PRESENTATION SUCCINCTE A. PARTIE STATUTAIRE CODE ISIN : DENOMINATION : FORME JURIDIQUE : COMPARTIMENTS : NOURRICIER : SOCIETE DE GESTION : DELEGATION

Plus en détail

Rapport semestriel LBPAM ACTIONS TELECOM. au 31 décembre 2014. FORME JURIDIQUE DE L OPC FCP de droit français. CLASSIFICATION Actions internationales

Rapport semestriel LBPAM ACTIONS TELECOM. au 31 décembre 2014. FORME JURIDIQUE DE L OPC FCP de droit français. CLASSIFICATION Actions internationales Rapport semestriel au 31 décembre 2014 LBPAM ACTIONS TELECOM Part «R» Part «E» FORME JURIDIQUE DE L OPC FCP de droit français CLASSIFICATION Actions internationales AFFECTATION DES RÉSULTATS Le FCP est

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE

PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE L AMF appelle l attention des souscripteurs sur le niveau élevé des frais directs et indirects maximum auxquels est exposé ce Fonds. La rentabilité de l investissement

Plus en détail

Fonds indiciel Nasdaq TD

Fonds indiciel Nasdaq TD 526241 (08/15) Fonds Mutuels TD Période close le 30 juin 2015 Le présent rapport intermédiaire de la direction sur le rendement du fonds contient les faits saillants de nature financière, mais ne renferme

Plus en détail

Rapport financier semestriel

Rapport financier semestriel FONDS De PLACeMeNT 2015 Rapport financier semestriel PRogRAmme ÉPARgne et RetRAite iag DiPlomA mes ÉtuDeS ecoflex ecoflextra APeX StRAtÉgieS De PlAcement AlteRnAtiF votre partenaire de confiance. www.inalco.com

Plus en détail

Guide des ETF pour l investisseur

Guide des ETF pour l investisseur Guide des ETF pour l investisseur Participez à la révolution de l investissement Les fonds indiciels cotés (ETF) vous permettent de gérer vos investissements différemment. Ils associent les avantages des

Plus en détail

Rapport semestriel. 31 décembre 2014 SAINT-CHAMOND OBLIG-INTER. Forme Juridique : Fonds Commun de Placement

Rapport semestriel. 31 décembre 2014 SAINT-CHAMOND OBLIG-INTER. Forme Juridique : Fonds Commun de Placement SAINT-CHAMOND OBLIG-INTER Rapport semestriel 31 décembre 214 Forme Juridique : Société de Gestion : Dépositaire : Commissaire aux Comptes : Fonds Commun de Placement DTAM 22, avenue de Friedland - 758

Plus en détail

RÉSERVÉ AUX PROFESSIONNELS DE L INVESTISSEMENT. Détecter les opportunités sur les marchés obligataires avec les ETF ishares

RÉSERVÉ AUX PROFESSIONNELS DE L INVESTISSEMENT. Détecter les opportunités sur les marchés obligataires avec les ETF ishares RÉSERVÉ AUX PROFESSIONNELS DE L INVESTISSEMENT Détecter les opportunités sur les marchés obligataires avec les ETF ishares Présentation générale Les ETF obligataires sont des «blocs essentiels» idéaux

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE DE LA SICAV BNP PARIBAS QUANTAMERICA A. PARTIE STATUTAIRE

PROSPECTUS SIMPLIFIE DE LA SICAV BNP PARIBAS QUANTAMERICA A. PARTIE STATUTAIRE SICAV conforme aux normes européennes PROSPECTUS SIMPLIFIE DE LA SICAV BNP PARIBAS QUANTAMERICA A. PARTIE STATUTAIRE 1 - PRESENTATION SUCCINCTE CODE ISIN : DENOMINATION : FORME JURIDIQUE : COMPARTIMENTS

Plus en détail

CCR VALEUR. Fonds Commun de Placement de droit français «FCP» RAPPORT SEMESTRIEL POUR LA SUISSE AU 30 JUIN 2015

CCR VALEUR. Fonds Commun de Placement de droit français «FCP» RAPPORT SEMESTRIEL POUR LA SUISSE AU 30 JUIN 2015 CCR VALEUR Fonds Commun de Placement de droit français «FCP» RAPPORT SEMESTRIEL POUR LA SUISSE AU 30 JUIN 2015 LA SOCIETE DE GESTION : LE REPRESENTANT EN SUISSE : CCR Asset Management Carnegie Fund Services

Plus en détail

POWERSHARES FTSE RAFI DEVELOPED 1000 FUND PROSPECTUS SIMPLIFIÉ. 20 décembre 2010

POWERSHARES FTSE RAFI DEVELOPED 1000 FUND PROSPECTUS SIMPLIFIÉ. 20 décembre 2010 POWERSHARES FTSE RAFI DEVELOPED 1000 FUND PROSPECTUS SIMPLIFIÉ 20 décembre 2010 Le présent Prospectus Simplifié contient des informations essentielles relatives au Compartiment PowerShares FTSE RAFI Developed

Plus en détail

YAMA OPPORTUNITES. OPCVM ACTIONS INTERNATIONALES FCP de droit français

YAMA OPPORTUNITES. OPCVM ACTIONS INTERNATIONALES FCP de droit français 01.07.07 YAMA OPPORTUNITES OPCVM ACTIONS INTERNATIONALES FCP de droit français Prospectus Simplifié Société de Gestion : ATLAS GESTION Date d agrément : 02/04/1999 Date d édition : 01/07/2007 FCP «YAMA

Plus en détail

FCP METROPOLE Euro A (ISIN : FR0007078753) Cet OPCVM est géré par METROPOLE GESTION

FCP METROPOLE Euro A (ISIN : FR0007078753) Cet OPCVM est géré par METROPOLE GESTION Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce fonds. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

BO FUND IV. Rapport semestriel non-révisé au 30/06/13. R.C.S. Luxembourg B 171149

BO FUND IV. Rapport semestriel non-révisé au 30/06/13. R.C.S. Luxembourg B 171149 Rapport semestriel non-révisé au 30/06/13 R.C.S. Luxembourg B 171149 Table des Matières Organisation et Administration 3 Conseil d Administration 3 Consolidé 4 Etat du Patrimoine 5 Etat des Opérations

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE LYXOR ETF NASDAQ-100

PROSPECTUS SIMPLIFIE LYXOR ETF NASDAQ-100 PROSPECTUS SIMPLIFIE LYXOR ETF NASDAQ-100 SOMMAIRE PROSPECTUS SIMPLIFIE... 2 PARTIE STATUTAIRE...2 PRESENTATION SUCCINTE...2 INFORMATIONS CONCERNANT LES PLACEMENTS ET LA GESTION...2 CLASSIFICATION...2

Plus en détail

JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (la «SICAV») Registered Office:

JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (la «SICAV») Registered Office: JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (la «SICAV») Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg R.C.S. Luxembourg

Plus en détail

SCOR EURO HIGH YIELD

SCOR EURO HIGH YIELD Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s agit pas d un document promotionnel. Les informations qu il contient vous

Plus en détail

SINFONI Optima. «La grande stratégie est sans coup d éclat, la grande victoire ne se voit pas» François Jullien. 1er juin 2012

SINFONI Optima. «La grande stratégie est sans coup d éclat, la grande victoire ne se voit pas» François Jullien. 1er juin 2012 18 Bd Montmartre 75009 Paris - Tél : 01 42 68 86 00 SINFONI Optima Fonds diversifié de droit français 1er juin 2012 «La grande stratégie est sans coup d éclat, la grande victoire ne se voit pas» François

Plus en détail

Fonds d investissement

Fonds d investissement Fonds d investissement BOOST Invest Règlement de gestion des fonds d investissement Résumé du prospectus de l «Ethias Life Fund» Table des matières Règlement de gestion des fonds d investissement 5 Introduction

Plus en détail

PALATINE COURT TERME DYNAMIQUE

PALATINE COURT TERME DYNAMIQUE PALATINE COURT TERME DYNAMIQUE OPCVM respectant les règles d investissement et d information de la directive 85/611/CE modifiée PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A - STATUTAIRE Présentation succincte : Code

Plus en détail

PALATINE HORIZON 2015

PALATINE HORIZON 2015 PALATINE HORIZON 2015 OPCVM respectant les règles d investissement et d information de la directive 85/611/CE modifiée PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE - A - STATUTAIRE Présentation succincte : Code ISIN :

Plus en détail

Stratégies. www.lyxoretf.fr

Stratégies. www.lyxoretf.fr Stratégies www.lyxoretf.fr Les trackers sont apparus dès le début des années 90 aux États- Unis sous le nom d ETF, ou "Exchange Traded Funds" (littéralement fonds négociables en bourse). Le premier tracker

Plus en détail

LBPAM OBLI CREDIT. (FCP à catégories de parts : part E et part I) PARTIE A STATUTAIRE

LBPAM OBLI CREDIT. (FCP à catégories de parts : part E et part I) PARTIE A STATUTAIRE CONFORME AUX NORMES EUROPEENNES PROSPECTUS SIMPLIFIE LBPAM OBLI CREDIT (FCP à catégories de parts : part E et part I) PARTIE A STATUTAIRE Présentation succincte Dénomination : LBPAM OBLI CREDIT Forme juridique

Plus en détail

RESULTATS 2013. BIP annonce un bénéfice global d EUR 33 millions pour l année 2013

RESULTATS 2013. BIP annonce un bénéfice global d EUR 33 millions pour l année 2013 Luxembourg, le 20 février 2014 Communiqué de presse : RESULTATS 2013 BIP annonce un bénéfice global d EUR 33 millions pour l année 2013 Dividende proposé en hausse à EUR 2,60 par action Le Conseil d administration,

Plus en détail

JPMorgan Funds - Global Convertibles Fund (EUR) (le Compartiment )

JPMorgan Funds - Global Convertibles Fund (EUR) (le Compartiment ) JPMorgan Funds - Global Convertibles Fund (EUR) (le Compartiment ) Prospectus simplifié Décembre 2011 Un Compartiment de JPMorgan Funds (la SICAV ), une SICAV de droit luxembourgeois. Ce Prospectus simplifié

Plus en détail

lyxor asset management CHERCHER LA PERFORMANCE DANS TOUS LES MARCHÉS

lyxor asset management CHERCHER LA PERFORMANCE DANS TOUS LES MARCHÉS lyxor asset management CHERCHER LA PERFORMANCE DANS TOUS LES MARCHÉS etf & gestion InDICIelle Parmi les acteurs les plus expérimentés du marché, Lyxor ETF est le troisième fournisseur d ETF en Europe avec

Plus en détail

LYXOR ETF BRAZIL (IBOVESPA) FONDS COMMUN DE PLACEMENT - FCP DE DROIT FRANÇAIS

LYXOR ETF BRAZIL (IBOVESPA) FONDS COMMUN DE PLACEMENT - FCP DE DROIT FRANÇAIS SOCIÉTÉ GÉNÉRALE LYXOR ETF BRAZIL (IBOVESPA) FONDS COMMUN DE PLACEMENT FCP DE DROIT FRANÇAIS Document d'information périodique au 28 février 2007 Société de gestion Dépositaire Établissement placeur Commissaire

Plus en détail

RÉSUMÉ DU PROGRAMME. Dexia Municipal Agency. Programme d émission de titres relatif à l'émission d'obligations Foncières.

RÉSUMÉ DU PROGRAMME. Dexia Municipal Agency. Programme d émission de titres relatif à l'émission d'obligations Foncières. RÉSUMÉ DU PROGRAMME Ce résumé doit être lu comme une introduction au Prospectus de Base et toute décision d investir dans des Obligations Foncières doit être fondée sur une étude exhaustive, non seulement

Plus en détail

CD EURO IMMOBILIER PROSPECTUS SIMPLIFIÉ

CD EURO IMMOBILIER PROSPECTUS SIMPLIFIÉ PROSPECTUS SIMPLIFIÉ - 1 - SOMMAIRE PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE I. PRESENTATION SUCCINCTE II. INFORMATIONS CONCERNANT LES PLACEMENTS ET LA GESTION III. INFORMATIONS SUR LES FRAIS, LES COMMISSIONS

Plus en détail

VARENNE VALEUR DOCUMENT D INFORMATION PERIODIQUE SUR LE SEMESTRE. au 30 juin 2015

VARENNE VALEUR DOCUMENT D INFORMATION PERIODIQUE SUR LE SEMESTRE. au 30 juin 2015 VARENNE VALEUR DOCUMENT D INFORMATION PERIODIQUE SUR LE SEMESTRE au 30 juin 2015 Fonds Commun de Placement Société de gestion : VARENNE CAPITAL 50 avenue Montaigne 75008 PARIS Dépositaire :RBC Investor

Plus en détail

SLF (France) ACTIONS FRANCE

SLF (France) ACTIONS FRANCE SLF (France) ACTIONS FRANCE Fonds commun de placement Conforme aux normes européennes PROSPECTUS SIMPLIFIE Société de gestion SWISS LIFE ASSET MANAGEMENT (France) 86, boulevard Haussmann 75 008 PARIS Dépositaire

Plus en détail

BNP PARIBAS B GLOBAL Conservative

BNP PARIBAS B GLOBAL Conservative BNP PARIBAS B GLOBAL Conservative Prospectus simplifié Informations concernant la sicav Dénomination BNP PARIBAS B GLOBAL Date de constitution 23 février 1994 Durée d existence Illimitée Etat membre où

Plus en détail

EMISSIONS ET COTATIONS

EMISSIONS ET COTATIONS EMISSIONS ET COTATIONS VALEURS ÉTRANGÈRES ACTIONS ET PARTS ishares VII plc (la «Société») La Société, régie par le droit irlandais, est immatriculée auprès du registre du commerce et des sociétés d Irlande

Plus en détail

Rapport financier annuel 2006

Rapport financier annuel 2006 Rapport financier annuel 2006 PORTEFEUILLES GÉRÉS ET INDICIELS TD Programme de gestion d actifs TD PORTEFEUILLE GÉRÉ ET INDICIEL TD REVENU Le 31 décembre 2006 Programme de gestion d actifs TD RAPPORT FINANCIER

Plus en détail

Rapport semestriel. 30 juin 2014 PRIM PRECIOUS METALS. Forme Juridique : Fonds Commun de Placement

Rapport semestriel. 30 juin 2014 PRIM PRECIOUS METALS. Forme Juridique : Fonds Commun de Placement PRIM PRECIOUS METALS Rapport semestriel 30 juin 2014 Forme Juridique : Société de Gestion : Dépositaire : Commissaire aux Comptes : Fonds Commun de Placement PRIM' FINANCE 41 boulevard des Capucines -

Plus en détail

Fonds communs de placement de la HSBC

Fonds communs de placement de la HSBC Aucune autorité en valeurs mobilières ne s est prononcée sur la qualité des parts décrites dans le prospectus simplifié et toute personne qui donne à entendre le contraire commet une infraction. Les parts

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE

PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE PROSPECTUS SIMPLIFIE OPCVM conforme aux normes européennes PARTIE A STATUTAIRE Présentation succincte : Dénomination : Forme juridique : HSBC IMMOBILIER Fonds Commun de Placement (FCP) de droit français

Plus en détail

SWISS LIFE FUNDS (F) EQUITY GLOBAL

SWISS LIFE FUNDS (F) EQUITY GLOBAL SWISS LIFE FUNDS (F) EQUITY GLOBAL Fonds commun de placement Conforme aux normes européennes PROSPECTUS SIMPLIFIE Société de gestion SWISS LIFE ASSET MANAGEMENT (France) 86, boulevard Haussmann 75008 PARIS

Plus en détail

BILAN. (Exprimé en dinars)

BILAN. (Exprimé en dinars) BILAN (Exprimé en dinars) ACTIFS 31/12/2012 ACTIFS NON COURANTS Actifs immobilisés Immobilisations incorporelles 28 872,800 28 872,800 28 872,800 Moins : amortissement -28 872,800-28 872,800-28 872,800

Plus en détail

PALATINE IMMOBILIER PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE - A - STATUTAIRE

PALATINE IMMOBILIER PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE - A - STATUTAIRE PALATINE IMMOBILIER OPCVM conforme aux normes européennes PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE - A - STATUTAIRE Présentation succincte : Code ISIN : FR0000437550 Dénomination : PALATINE IMMOBILIER Forme juridique

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE. Fonds Commun de Placement de droit français. HSBC Global Asset Management (France)

PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE. Fonds Commun de Placement de droit français. HSBC Global Asset Management (France) PROSPECTUS SIMPLIFIE OPCVM conforme aux normes européennes PARTIE A STATUTAIRE Présentation succincte : Dénomination : Forme juridique : HSBC EURO LONG TERM GVT BOND FUND Fonds Commun de Placement de droit

Plus en détail

Rapport semestriel. 30 septembre 2014 STOXX EUROPE 600 INSURANCE THEAM EASY UCITS ETF. Forme Juridique : Fonds Commun de Placement

Rapport semestriel. 30 septembre 2014 STOXX EUROPE 600 INSURANCE THEAM EASY UCITS ETF. Forme Juridique : Fonds Commun de Placement STOXX EUROPE 600 INSURANCE THEAM EASY UCITS ETF Rapport semestriel 30 septembre 2014 Forme Juridique : Société de Gestion : Dépositaire : Commissaire aux Comptes : Fonds Commun de Placement THEAM 1, boulevard

Plus en détail

DIGITAL FUNDS Société d'investissement à capital variable constituée conformément à la Partie I de la loi luxembourgeoise du 20 décembre 2002

DIGITAL FUNDS Société d'investissement à capital variable constituée conformément à la Partie I de la loi luxembourgeoise du 20 décembre 2002 DIGITAL FUNDS Société d'investissement à capital variable constituée conformément à la Partie I de la loi luxembourgeoise du 20 décembre 2002 Prospectus simplifié du compartiment DIGITAL FUNDS Stars US

Plus en détail

Directives de placement

Directives de placement CREDIT SUISSE FONDATION DE PLACEMENT 2E PILIER Directives de placement 1 avril 2015 Sommaire Article Page 1 Principes généraux 2 2 Portefeuilles mixtes (Balanced Portfolios) 4 2.1 CSF 2 Mixta-LPP 25 4

Plus en détail

BANQUE HSBC CANADA RÉSULTATS DU PREMIER TRIMESTRE DE 2010

BANQUE HSBC CANADA RÉSULTATS DU PREMIER TRIMESTRE DE 2010 abc Le 13 mai 2010 BANQUE HSBC CANADA RÉSULTATS DU PREMIER TRIMESTRE DE 2010 Le bénéfice net présenté attribuable aux actionnaires ordinaires s est élevé à 84 millions de $CA pour le trimestre terminé

Plus en détail

Unicredito Italiano Note d Opération

Unicredito Italiano Note d Opération Note d Opération du 07/02/2002. Unicredito Italiano Note d Opération Cette Note d Opération est présentée dans le cadre de l Admission à la négociation sur Euronext Paris de Bons d Option en date du 14/02/2002

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE

PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE PROSPECTUS SIMPLIFIE OPCVM conforme aux normes européennes PARTIE A STATUTAIRE Présentation succincte : Dénomination : Forme juridique : Compartiments/nourricier : Société de gestion : Dépositaire et conservateur

Plus en détail

FR0000299364. Afer-Sfer. SICAV de droit français. Euro Net Asset Value. Société Générale. FRANCE AUDIT COMPTABLE Monsieur Sylvain UZAN

FR0000299364. Afer-Sfer. SICAV de droit français. Euro Net Asset Value. Société Générale. FRANCE AUDIT COMPTABLE Monsieur Sylvain UZAN PARTIE A STATUTAIRE I - Présentation succincte Code ISIN : Dénomination : Forme juridique : FR0000299364 Afer-Sfer SICAV de droit français Gestionnaire financier par délégation : Aviva Investors France

Plus en détail

Adagio Cliquet. Une solution gestion privée

Adagio Cliquet. Une solution gestion privée ADAGIO Adagio Cliquet Une solution gestion privée Ce titre de créance complexe émis par Natixis (Standard & Poor s : A / Moody s : A2 / Fitch : A), dont l investisseur supportera le risque de crédit, est

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE

PROSPECTUS SIMPLIFIE PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE Code ISIN : FR0010540831 Dénomination : Forme juridique : Fonds Commun de Placement (FCP) de droit français Société de gestion de portefeuille : ETOILE GESTION

Plus en détail

db x-trackers AVIS IMPORTANT AUX ACTIONNAIRES DES COMPARTIMENTS SUIVANTS :

db x-trackers AVIS IMPORTANT AUX ACTIONNAIRES DES COMPARTIMENTS SUIVANTS : db x-trackers Société d investissement à capital variable de droit luxembourgeois Siège social : 49, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxembourg R.C.S. Luxembourg B-119.899 (la «Société») AVIS IMPORTANT AUX

Plus en détail

expertiz8xpertiz8 Brochure

expertiz8xpertiz8 Brochure e-cie vie, Société Anonyme au capital de 69 119 530 euros Entreprise régie par le Code des assurances - 440 315 612 RCS Paris Siège Social : 7/9 boulevard Haussmann - 75009 Paris Société appartenant au

Plus en détail

Gestion indicielle la gestion indicielle

Gestion indicielle la gestion indicielle Gestion indicielle À côté de la gestion active des investissements, une autre approche gagne du terrain : la gestion indicielle. Cette forme de gestion vise à obtenir un rendement conforme au marché, au

Plus en détail

Bulletin semestriel. 26 décembre 2013 BNP PARIBAS OPPORTUNITES ACTIONS 2016. Forme Juridique : Fonds Commun de Placement

Bulletin semestriel. 26 décembre 2013 BNP PARIBAS OPPORTUNITES ACTIONS 2016. Forme Juridique : Fonds Commun de Placement BNP PARIBAS OPPORTUNITES ACTIONS 216 Bulletin semestriel 26 décembre 213 Forme Juridique : Société de Gestion : Dépositaire : Commissaire aux Comptes : Fonds Commun de Placement BNP PARIBAS ASSET MANAGEMENT

Plus en détail

JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable, Luxembourg

JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable, Luxembourg Rapport Semestriel Non Audité JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable, Luxembourg 30 juin 2014 Rapport destiné aux investisseurs suisses Certains des compartiments du Fonds

Plus en détail

Term Sheet. Cèdre Crescendo 2021. Les Titres de Créance. Termes et Conditions Indicatifs (notre réf. EI205JES) en date du 31.08.

Term Sheet. Cèdre Crescendo 2021. Les Titres de Créance. Termes et Conditions Indicatifs (notre réf. EI205JES) en date du 31.08. Term Sheet Termes et Conditions Indicatifs (notre réf. EI205JES) en date du 31.08.2015 Cèdre Crescendo 2021 Titre de Créance de droit anglais présentant un risque de perte en capital en cours de vie et

Plus en détail

Réagir sur les marchés avec les ETFs, pourquoi, comment?

Réagir sur les marchés avec les ETFs, pourquoi, comment? Réagir sur les marchés avec les ETFs, pourquoi, comment? Finance Avenue Bruxelles 22 octobre 20 NYSE Euronext. All Rights Reserved. Les origines Création du premier «index fund» par Vanguard, basé sur

Plus en détail

Rapport semestriel. 30 juin 2014 INVESCO TAIGA. Forme Juridique : Société d'investissement à Capital Variable

Rapport semestriel. 30 juin 2014 INVESCO TAIGA. Forme Juridique : Société d'investissement à Capital Variable INVESCO TAIGA Rapport semestriel 30 juin 2014 Forme Juridique : Société de Gestion : Dépositaire : Commissaire aux Comptes : Société d'investissement à Capital Variable Invesco Asset Management SA 16-18,

Plus en détail

db x-trackers FTSE Developed Europe Ex UK Property UCITS ETF (DR) Supplément du Prospectus

db x-trackers FTSE Developed Europe Ex UK Property UCITS ETF (DR) Supplément du Prospectus db x-trackers FTSE Developed Europe Ex UK Property UCITS ETF (DR) Supplément du Prospectus Le présent Supplément contient des informations sur le db x-trackers FTSE Developed Europe Ex UK Property UCITS

Plus en détail

Caractéristiques principales du support en unités de compte

Caractéristiques principales du support en unités de compte Annexe à la notice OPTIMAXX 4-8 Caractéristiques principales du support en unités de compte Placement à Capital Investi garanti à l échéance d une durée maximale de 8 ans avec remboursement anticipé automatique

Plus en détail

DIGITAL FUNDS Société d'investissement à capital variable constituée conformément à la Partie I de la loi luxembourgeoise du 20 décembre 2002

DIGITAL FUNDS Société d'investissement à capital variable constituée conformément à la Partie I de la loi luxembourgeoise du 20 décembre 2002 DIGITAL FUNDS Société d'investissement à capital variable constituée conformément à la Partie I de la loi luxembourgeoise du 20 décembre 2002 Prospectus simplifié du compartiment DIGITAL FUNDS Stars Europe

Plus en détail

PROSPECTUS SIMPLIFIE

PROSPECTUS SIMPLIFIE PROSPECTUS SIMPLIFIE PARTIE A STATUTAIRE PRESENTATION SUCCINCTE Code ISIN : FR0000983348 Dénomination : CAAM MONE ETAT Forme juridique : F.C.P. de droit français. Compartiments / nourricier : l OPCVM est

Plus en détail

PUISSANCE 8 ASAC-FAPES. Titre de créance à capital intégralement remboursé à l échéance

PUISSANCE 8 ASAC-FAPES. Titre de créance à capital intégralement remboursé à l échéance ASAC-FAPES PUISSANCE 8 Titre de créance à capital intégralement remboursé à l échéance L investisseur supporte le risque de crédit de l émetteur BNP Paribas Arbitrage Issuance B.V. et du garant BNP Paribas

Plus en détail

FCP FOURPOINTS AMERICA FCP. Attestation de la composition de l'actif en date du 28 mars 2013. ERNST & YOUNG et Autres

FCP FOURPOINTS AMERICA FCP. Attestation de la composition de l'actif en date du 28 mars 2013. ERNST & YOUNG et Autres FCP FOURPOINTS AMERICA FCP Attestation de la composition de l'actif en date du 28 mars 2013 ERNST & YOUNG et Autres I~~'~ _~ ~~~c~~ ~~ ~~~~~~ Ernst & Younq et Autres Tour First TSA 14444 92037 Paris -

Plus en détail

Rapport semestriel. 30 juin 2014 GESTION FLEXIBLE INTERNATIONALE. Forme Juridique : Fonds Commun de Placement

Rapport semestriel. 30 juin 2014 GESTION FLEXIBLE INTERNATIONALE. Forme Juridique : Fonds Commun de Placement GESTION FLEXIBLE INTERNATIONALE Rapport semestriel 30 juin 2014 Forme Juridique : Société de Gestion : Dépositaire : Commissaire aux Comptes : Fonds Commun de Placement Société Privée de Gestion de Patrimoine

Plus en détail

AXA B PENSION FUND GROWTH*

AXA B PENSION FUND GROWTH* AXA B PENSION FUND GROWTH* *dénomination commerciale de BNP PARIBAS B PENSION GROWTH Fonds d'épargne-pension de droit belge Fonds commun de placement Rue du Progrès, 55-1210 Bruxelles BNP PARIBAS B PENSION

Plus en détail

AXA WORLD FUNDS FRAMLINGTON GLOBAL REAL ESTATE SECURITIES

AXA WORLD FUNDS FRAMLINGTON GLOBAL REAL ESTATE SECURITIES AXA WORLD FUNDS FRAMLINGTON GLOBAL REAL ESTATE SECURITIES UN COMPARTIMENT DE AXA WORLD FUNDS, UN FONDS DE PLACEMENT DU LUXEMBOURG CONSTITUÉ SOUS LA FORME D UNE SOCIÉTÉ D'INVESTISSEMENT À CAPITAL VARIABLE

Plus en détail

NOTICE D INFORMATION

NOTICE D INFORMATION FCP A FORMULE PULPAVIE NOTICE D INFORMATION Forme Juridique de l'opcvm : F.C.P. Etablissements désignés pour recevoir les souscriptions et les rachats : Agences des CAISSES REGIONALES de CREDIT AGRICOLE,

Plus en détail

HSBC Exchange Traded Funds

HSBC Exchange Traded Funds HSBC Exchange Traded Funds Catalogue Mai 2014 Clients Professionnels uniquement Sommaire Marchés développés Régions HSBC MSCI PACIFIC EX JAPAN UCITS ETF 1 HSBC MSCI EUROPE UCITS ETF 3 HSBC EURO STOXX

Plus en détail

BLACKROCK GLOBAL FUNDS

BLACKROCK GLOBAL FUNDS CE DOCUMENT EST IMPORTANT ET REQUIERT VOTRE ATTENTION IMMÉDIATE. En cas de doute quant aux mesures à prendre, consultez immédiatement votre courtier, votre conseiller bancaire, votre conseiller juridique,

Plus en détail

Rapport semestriel LBPAM RESPONSABLE TRESO. au 30 septembre 2014. FORME JURIDIQUE DE L OPC FCP de droit français. CLASSIFICATION Monétaire Court Terme

Rapport semestriel LBPAM RESPONSABLE TRESO. au 30 septembre 2014. FORME JURIDIQUE DE L OPC FCP de droit français. CLASSIFICATION Monétaire Court Terme Rapport semestriel au 30 septembre 2014 LBPAM RESPONSABLE TRESO Part «E» Part «I» Part «T» Part «G1» FORME JURIDIQUE DE L OPC FCP de droit français CLASSIFICATION Monétaire Court Terme AFFECTATION DES

Plus en détail

Prospectus simplifié. UNOFI-OPPORTUNITE USA Fonds commun de placement A- PARTIE STATUTAIRE A.1 PRESENTATION SUCCINCTE

Prospectus simplifié. UNOFI-OPPORTUNITE USA Fonds commun de placement A- PARTIE STATUTAIRE A.1 PRESENTATION SUCCINCTE UNOFI-OPPORTUNITE USA Fonds commun de placement Prospectus simplifié OPCVM conforme aux normes européennes A- PARTIE STATUTAIRE A.1 PRESENTATION SUCCINCTE Code ISIN : FR77829 Dénomination : UNOFI OPPORTUNITE

Plus en détail

PROSPECTUS COMPLET. Stratégie Indice USA

PROSPECTUS COMPLET. Stratégie Indice USA PROSPECTUS COMPLET Stratégie Indice USA PROSPECTUS SIMPLIFIE... 2 A. PARTIE STATUTAIRE...2 B. PARTIE STATISTIQUE (mise à jour au 13 janvier 2012)...5 NOTE DETAILLEE... 6 I. CARACTERISTIQUES GENERALES...6

Plus en détail