Transcription

1 Pour vivre pleinement votre retraite, prenez les devants ASSOCIATION D ÉPARGNE VIAGÈRE LA TONTINE Votre assurance sur l avenir

2 La retraite, une nouvelle vie! La retraite, c est une nouvelle étape dans votre vie. Autant bien vous y préparer et l anticiper dès maintenant. Elle s envisage aujourd hui comme une période riche de nouvelles activités : loisirs, voyages, bien-être... Pourtant la réalité du système des retraites ne semble pas être une réponse suffisante à cette évolution. Les régimes de retraite obligatoires en péril Les régimes de retraite obligatoires fonctionnent suivant le système de répartition (les actifs cotisent pour les retraités) et leur équilibre repose sur le rapport entre cotisations versées et retraites distribuées. La dégradation du rapport cotisant/retraité est une réalité. On compte notamment trois principaux facteurs démographiques et économiques à l origine de cette dégradation : la faible natalité, l entrée de plus en plus tardive des jeunes dans la vie active en raison notamment de l allongement de la durée des études, l espérance de vie qui est en hausse. En 2040, un français sur trois sera âgé de plus de 60 ans contre un français sur cinq actuellement. La durée de la retraite est de 22 ans aujourd hui, sera de plus de 28 ans demain et reste en constante augmentation. L impact fort sur notre système de retraite de cet allongement de la durée de la retraite est donc évident. Dans l hypothèse où la baisse de la mortalité se poursuivrait, l espérance de vie atteindrait 84,3 ans pour les hommes et 91 ans pour les femmes à l horizon de Durée de la retraite (en années) Source : INSEE 2, France métropolitaine. Note : les dernières données observées sont provisoires EVOLUTION DE LA DURÉE DE RETRAITE EN CONSÉQUENCE DE L ALLONGEMENT DE LA DURÉE DE VIE

3 Comment bien épargner pour sa retraite et maintenir son niveau de vie? La préparation de la retraite n attend pas! Face à la diminution des taux de rendement des régimes obligatoires et donc à la chute du montant des pensions versées, personne n est épargné. Pour conserver votre pouvoir d achat, il est essentiel de vous constituer une retraite complémentaire qui viendra s ajouter aux prestations des régimes obligatoires. Le Conservateur vous propose une solution efficace et moderne pour préparer dans les meilleures conditions votre retraite : La Tontine. 4 actifs pour un retraité en ,2 actifs pour un retraité en ,4 actifs pour un retraité en 2040 Actifs Le niveau des retraites diminue de façon importante d année en année. En 2006, la retraite d un employé était estimée à 68 % du salaire de base. En 2040, elle est estimée à 35 % du salaire de base. 100 % 90 % 70% 50% 30% Dernier salaire = base 100 Retraite probable 65 % 60 % 55 % 50 % 45 % 40 % 35 % Source Interne Retraités Exemple : un salarié âgé aujourd hui de 35 ans avec un salaire moyen mensuel de toucherait au moment de sa retraite en 2040, un montant de 525 par mois. DES RÉGIMES OBLIGATOIRES INSUFFISANTS

4 Se constituer une épargne retraite confortable avec la Tontine COMPOSITION DE L ACTIF DE LA TONTINE La part réservée aux actions évolue dans le temps et la composition des avoirs d une Tontine s adapte en fonction de l évolution des marchés financiers. La proportion d actions contenue dans l actif de la Tontine peut être supérieure à 50 % de l investissement au début de la vie de l association pour ensuite diminuer progressivement au profit de valeurs liquides et plus sûres à l approche du terme. Une discipline d épargne nécessaire, associée à une gestion efficace L un des secrets de la gestion financière de la Tontine réside dans le blocage des fonds pendant la durée de l adhésion. Cette indisponibilité présente un double avantage : elle assure l effort d épargne, qu il s agisse de constituer ou de faire fructifier un capital nécessaire pour répondre à un objectif de Retraite ; elle confère à nos gérants une liberté et une souplesse de gestion uniques. Ils sont ainsi en mesure d envisager des options d investissement à long terme plus fructueuses en se positionnant aux moments opportuns sur les marchés porteurs. Dans le cadre d une gestion traditionnelle, les exigences de disponibilité permanente des fonds n autorisent pas de telles stratégies d investissement. Actions, immobilier Obligations, liquidités Adhésion Répartition 2 ans 10 ans 18 ans 20 ans

5 Ils ont choisi la Tontine Une solution pour augmenter votre pouvoir d achat Avec un rendement annuel de 5,75 %* sur les vingt dernières années, la Tontine fait mieux que les traditionnels livrets d épargne réglementés. Ainsi, elle favorise très nettement une augmentation constante du pouvoir d achat généré par votre investissement. Sur la période , l inflation a été en moyenne de 1,78 %, ce qui a laissé à nos adhérents un gain net moyen en pouvoir d achat de + 3,97 %* par an. *Rendement annuel net, hors prélèvements sociaux, réellement servi pour une adhésion de 20 ans effectuée en 1990 à l âge de 45 ans à l association Sur la base du paiement chaque 1 er janvier d une cotisation. Les performances du passé ne préjugent pas des performances à venir. L originalité du système tontinier lui permet de battre l inflation. Une simple observation des résultats sur la période montre bien l augmentation constante du pouvoir d achat. Yves, cadre supérieur à la retraite, 65 ans Dans la perspective de son départ en retraite, Yves a souhaité valoriser une partie de son capital. Grâce à une Tontine en prime unique de souscrite en 1995 à l'âge de 50 ans, Yves a perçu cette année un capital de (1). (1) Capital net hors prélèvements sociaux obtenu pour une adhésion de 15 ans effectuée à l'âge de 50 ans à l'association , sur la base du paiement le 01/01/1995 d'une cotisation de Les performances du passé ne préjugent pas des performances à venir. Laure, infirmière à la retraite, 65 ans Préparer sa retraite et aider ses enfants à démarrer dans la vie sont les objectifs principaux de Laure. Préoccupée par le niveau de sa retraite, elle a pu atteindre ses objectifs en souscrivant une Tontine. Avec un versement annuel de sur les 20 dernières années soit de cotisations, elle dispose aujourd hui d un capital de (2). (2) Capital net hors prélèvements sociaux obtenu pour une adhésion de 20 ans effectuée à l âge de 45 ans à l association , sur la base du paiement chaque 1 er janvier d une cotisation. Les performances du passé ne préjugent pas des performances à venir. ** Résultat obtenu (net d impôt et de frais de toute nature, hors prélèvements sociaux) par un sociétaire âgé de 50 ans lors de l adhésion pour une prime unique versée le 01/01/1995 à l association dissoute le 01/01/2010. Soit un rendement net hors prélèvements sociaux de 6,32 % par an en moyenne sur 15 ans. Les performances du passé ne préjugent pas des performances à venir. La Tontine Prime Unique La Tontine Prime Périodique Inflation Livret A 1,78 % 3,33 % 5,75 % * par an en moyenne entre le 01/01/1990 et le 01/01/ % ** EVOLUTION COMPARÉE DES RENDEMENTS ANNUELS MOYENS ENTRE LE 01/01/1990 ET LE 01/01/2010 EXEMPLE D UN INVESTISSEMENT UNIQUE EFFECTUÉ SUR UNE DURÉE DE 15 ANS

6 La Tontine, un système d épargne original pour un rendement unique L originalité dès le XVII e siècle A la demande de Mazarin, le banquier napolitain Lorenzo Tonti imagine, en 1653, une nouvelle formule d épargne sous la forme d associations collectives d épargnants, destinées à recueillir et à faire fructifier les cotisations des adhérents à leur unique profit. L ancêtre des Tontines d aujourd hui était né. Le Conservateur lui donne sa forme actuelle dès 1844 et en fait un système original s appuyant sur une gestion financière moderne et de long terme. Son évolution accompagne, depuis lors, les diverses mutations des marchés. Depuis 1844 Depuis plus de 160 ans, les Associations Mutuelles Le Conservateur ont su gérer et faire évoluer la Tontine qui constitue toujours aujourd hui un système d épargne moderne et sécurisant. Le principe La Tontine est une association collective d épargne viagère qui réunit des épargnants pour investir en commun des fonds sur une durée déterminée. Sa structure constitue une solution éprouvée pour constituer ou faire fructifier un capital dans un objectif d épargne retraite. Ses principaux atouts Une société à forme tontinière n a pas d actionnaires à rémunérer. Ainsi, les avoirs de la Tontine sont intégralement répartis entre les bénéficiaires des adhésions dès lors que l assuré(e) est en vie. Une assurance décès peut être souscrite pour garantir le capital en cas de décès de l assuré avant le terme. L indisponibilité des fonds jusqu à l expiration de l association permet à nos gérants d envisager des options d investissement à long terme et de profiter au mieux des opportunités offertes par les marchés. L environnement fiscal Les plus-values de la tontine sont imposées selon les conditions fiscales avantageuses de l assurance vie après huit ans, au taux réduit actuel de 7,5 %. Un Groupe indépendant Le Conservateur est un groupe mutualiste au service du patrimoine. Il a su s adapter depuis plus d un siècle et demi à toutes les conjonctures, et allier des performances de haut niveau à la prudence et à la rigueur qui sont les fondements de son savoir-faire.

7 Le Conservateur : un Groupe indépendant d assurance mutuelle au service du patrimoine Les Associations Mutuelles Le Conservateur sont nées en 1844 en se donnant pour vocation de regrouper des personnes ayant la même volonté d épargner. Dans le plus pur esprit mutualiste, les fruits de la gestion sont intégralement répartis entre tous les sociétaires. Le Conservateur a ensuite complété son offre en créant les Assurances Mutuelles Le Conservateur, en 1976, et Conservateur Finance en Il apporte ainsi des réponses pertinentes à l essentiel des besoins des particuliers en matière de patrimoine. Gérant aujourd hui près de 5 milliards d euros d actifs, le Groupe Le Conservateur a su s adapter, depuis plus d un siècle et demi, à toutes les conjonctures et allier des performances de haut niveau à la prudence et à la rigueur qui font partie de sa culture. Votre assurance sur l avenir Votre conseiller : Ce contrat est présenté par les Associations Mutuelles du Conservateur, Société à forme tontinière régie par le Code des assurances. 59, rue de la Faisanderie Paris cedex 16 Tél. : Fax : Réf. : T12 07/ Service du marketing et de la communication - - RCS Nanterre