DIRIGEANTS D ENTREPRISES

Transcription

1 DIRIGEANTS D ENTREPRISES Communication à caractère publicitaire HAUT DE BILAN / PATRIMOINE PRIVÉ CE_8P_CE_DIRIGEANTS360_10_08.indd 1 10/08/11 20:08

2 Forte de l appui et de la puissance financière du groupe BPCE, deuxième groupe bancaire en France, la Caisse d Epargne est composée de 17 Banques Régionales. Ces banques réparties dans toute la France sont solidement implantées au cœur de leur région - tant par leur connaissance pointue des besoins du territoire couvert que par leur rôle d acteur économique. Cet ancrage régional permet à la Caisse d Epargne d être le premier financeur privé du capital investissement en France et d accompagner les chefs d entreprise dans la durée. La Caisse d Epargne intervient sur l ensemble des étapes clés de la vie des dirigeants et de leurs entreprises : la reprise, le développement, la transmission d entreprise. Pour cela, elle a développé une démarche à 360 prenant en compte tous les paramètres privés et professionnels. Elle vous accompagne pour optimiser les interactions entre votre patrimoine professionnel et votre patrimoine privé. ENJEUX DU CÉDANT ENJEUX DU REPRENEUR OPTIMISER L ORGANISATION DE SON PATRIMOINE FINANCIER REPRENDRE UNE ENTREPRISE PRÉPARER ET RÉUSSIR LA TRANSMISSION DE SON ENTREPRISE LEVER DES FONDS / FINANCER UNE OPÉRATION DE HAUT DE BILAN OPTIMISER SA RÉMUNÉRATION ET SÉCURISER SON PATRIMOINE PROFESSIONNEL CE_8P_CE_DIRIGEANTS360_10_08.indd 2 10/08/11 20:08

3 REPRENDRE UNE ENTREPRISE Vous envisagez de reprendre une entreprise? La Caisse d Epargne vous accompagne tout au long de votre projet : > recherche de cibles régionales ou nationales, > accompagnement des projets d acquisition d entreprises, > approche patrimoniale de la reprise sous l angle juridique et fiscal. Un interlocuteur dédié vous met en relation avec les spécialistes de la banque (ingénierie patrimoniale, ingénierie financière,...) et ses partenaires pour apporter une solution globale à votre projet de reprise. DES PARTENAIRES DE PREMIER PLAN > Avec ses 72 délégations régionales et ses 200 membres, l association CRA (Cédants et Repreneurs d Affaires), association nationale pour la transmission d entreprise, a accompagné repreneurs et participé à la cession de entreprises depuis sa création. > Le réseau Entreprendre propose un programme d aide à la reprise d entreprises sur trois ans et un accès à son réseau régional de dirigeants d entreprises. > HEC Entreprendre est l association des chefs d entreprises issus d HEC. La Caisse d Epargne développe des actions conjointement avec le Club HEC Repreneurs. CE_8P_CE_DIRIGEANTS360_10_08.indd 3 10/08/11 20:08

4 LEVER DES FONDS ET FINANCER LE HAUT DE BILAN DES SOLUTIONS POUR RENFORCER VOS FONDS PROPRES Ouvrir votre capital à un investisseur financier La Caisse d Epargne est un acteur de référence en matière de capital investissement de proximité. Pour vous accompagner dans vos besoins en fonds propres et en quasi-fonds propres sur la durée, elle s appuie sur ses filiales régionales spécialisées qui interviennent à tous les stades de la vie de l entreprise : > en Capital Risque via des FCPI, > en Capital Développement ou en Capital Transmission via les FIP ou FCPR. Accéder aux marchés Avec l appui de ses filiales, la Caisse d Epargne vous conseille et vous soutient dans vos opérations d accès aux marchés financiers (introduction en Bourse, émissions d actions, d obligations, ). Elle bénéficie également d une expertise reconnue sur des opérations plus spécifiques de type retrait de cote, reclassement de titres, Ces solutions vous permettent de : > financer votre développement en fonds propres, > renforcer la crédibilité et la notoriété de votre entreprise. En fonction de la situation de votre entreprise et de vos objectifs, la Caisse d Epargne vous aidera à étudier la faisabilité de ce type d opération. DES FINANCEMENTS POUR VOS OPÉRATIONS DE HAUT DE BILAN Pour financer la croissance et la transmission de votre capital, la Caisse d Epargne vous propose des prestations de mise en place et de gestion de crédits. Ces opérations sont réalisées par des financements structurés «simples» ou à effet de levier. Dans une opération à effet de levier, la société holding d acquisition bénéficie d apport en fonds propres et de financements bancaires. Ce montage permet de générer trois effets de levier : > un effet de levier financier avec une optimisation du niveau d endettement au regard des fonds propres apportés, > un effet de levier juridique permettant d assurer le contrôle du repreneur sur l entreprise cible, > un effet de levier fiscal, les intérêts de la dette d acquisition portée par la holding réduisent le résultat imposable à l impôt sur les sociétés du groupe fiscal intégré (sous réserve du respect de l amendement Charasse). La Caisse d Epargne intervient à vos côtés pour structurer l opération en s assurant que la dette bancaire soit adaptée aux résultats de la cible. Quel que soit le type de financement envisagé, une analyse personnalisée est réalisée sur la base du business plan de la société cible. CE_8P_CE_DIRIGEANTS360_10_08.indd 4 10/08/11 20:08

5 OPTIMISER SA RÉMUNERATION ET SÉCURISER SON PATRIMOINE PROFESSIONNEL DES CONSEILS ADAPTÉS À VOTRE SITUATION PATRIMONIALE Optimiser vos revenus d aujourd hui La croissance d une entreprise s accompagne souvent d une forte pression fiscale. Certains dispositifs peuvent en minorer les effets et agir sur : > la répartition de votre rémunération entre salaire et dividendes, > la réduction de votre impôt, > les modalités de perception de vos revenus de placement. Séparer l immobilier professionnel des autres actifs de l entreprise Isoler l immobilier d exploitation au sein d une Société Civile Immobilière (SCI), voire démembrer le bien, peut vous permettre : > d optimiser votre fiscalité, > de sécuriser une partie de votre patrimoine professionnel > et d anticiper la cession de votre entreprise. DES DISPOSITIFS POUR PRÉPARER L AVENIR EN DÉFISCALISANT Des solutions souples vous permettent de mettre en place des compléments de rémunération sans charges patronales ou salariales (sous conditions), déductibles du bénéfice imposable de votre entreprise. En fonction de vos objectifs, vous pouvez : > constituer progressivement une retraite par capitalisation versée sous forme de rente viagère (Article 83 du CGI) ; > constituer une épargne disponible en rente ou capital au moment du départ à la retraite (PERCO) ; > constituer une épargne projet à cinq ans tout en bénéficiant d avantages sociaux et fiscaux pour votre entreprise et vos salariés (Plan d Epargne Entreprise). Réaliser une partie de votre patrimoine professionnel Pour générer des liquidités sans perdre le contrôle de votre entreprise, vous pouvez choisir de réaliser un Owner Buy Out (OBO), opération par laquelle vous créez une société holding qui portera la dette de rachat des titres de l entreprise. CE_8P_CE_DIRIGEANTS360_10_08.indd 5 10/08/11 20:08

6 PRÉPARER ET RÉUSSIR LA TRANSMISSION DE SON ENTREPRISE PRÉPARER LA TRANSMISSION DE SON ENTREPRISE Une préparation rigoureuse de votre transmission sous l angle du patrimoine privé permet de réduire les impacts fiscaux sur le dirigeant d entreprise ou sa famille au moment de la transmission, mais également dans les années qui suivent. Les Chargés d Affaires Gestion Privée de la Caisse d Epargne vous accompagnent afin de dresser un bilan de votre patrimoine professionnel et personnel : cette analyse vous permet de préparer sereinement la transmission de votre entreprise. Votre Chargé d Affaires établira avec vous ce diagnostic afin de minimiser l impact fiscal de la transmission. TROUVER UN REPRENEUR Avec son réseau de spécialistes, la Caisse d Epargne vous accompagne dans : > la préparation et l organisation du processus de cession, > la valorisation de l entreprise, > la recherche et la sélection d un acquéreur potentiel. CE_8P_CE_DIRIGEANTS360_10_08.indd 6 10/08/11 20:08

7 OPTIMISER SON PATRIMOINE FINANCIER L EXPERTISE AU SERVICE DE VOTRE STRATÉGIE PATRIMONIALE Le Chargé d Affaires Gestion Privée est votre interlocuteur privilégié. Fort de sa triple expertise (juridique, fiscale et financière), il vous conseille et vous apporte les solutions d investissements adaptées à votre situation. Il vous aide à mettre en oeuvre la meilleure stratégie patrimoniale en fonction de vos besoins, de vos objectifs et de votre profil durant l ensemble du processus de transmission de votre entreprise. DES SOLUTIONS DIVERSIFIÉES L assurance vie (1) à la carte L assurance vie fait partie des instruments incontournables de la Gestion Privée. La Caisse d Epargne met à votre disposition une gamme complète de contrats qui permet d apporter une réponse adaptée à vos objectifs patrimoniaux : > des contrats multisupports (2) permettant d investir sur l ensemble des places financières et dans des fonds gérés par les meilleurs spécialistes mondiaux, > des contrats en euros garantissant votre capital. La gestion financière sur mesure > La gestion sous mandat Si vous ne souhaitez pas assurer vous-même la gestion de votre portefeuille titres, nos spécialistes peuvent la prendre en charge en fonction de vos choix formalisés dans un mandat : titres vifs ou OPCVM en architecture ouverte. Selon votre profil et vos objectifs, le gérant sélectionne pour vous les supports les mieux adaptés, réalise les arbitrages nécessaires et assure un suivi individualisé de votre portefeuille. > La multigestion Si vous recherchez des partis pris de gestion sans mandat personnalisé, vous trouverez au travers de la multigestion les supports financiers appropriés. Vous bénéficiez d une certaine délégation de gestion et vous réduisez le risque encouru (2), grâce à la diversité des fonds et aux arbitrages faits par nos gérants. > La gestion autonome Si vous préférez gérer vous-même vos titres, vous pouvez opter pour la gestion autonome. Vous investissez alors vous-même dans un portefeuille de titres vifs, d OPCVM, que vous constituez selon votre profil et vous en assurez seul le suivi. Des solutions d optimisation fiscale Dans le cadre de votre stratégie patrimoniale, la Caisse d Epargne bâtit ou sélectionne pour vous un large choix de produits ouvrant droit à des avantages fiscaux : SOFICA (3), FIP, FCPI, SCPI, investissements outre-mer (Girardin), groupements fonciers forestiers. Votre Chargé d Affaires Gestion Privée est en mesure de vous orienter au mieux pour réduire votre pression fiscale. Des produits d investissement immobilier de qualité Grâce à son réseau privilégié de partenaires experts, la Caisse d Epargne vous propose de nombreuses options en immobilier : investissements en direct, SCPI, OPCI Vous avez également accès à des solutions qualifiées comprenant le financement approprié et la gestion intégrale du bien que vous aurez acquis. Vous disposez enfin du suivi personnalisé de votre projet. (1) Contrats d assurance vie de CNP Assurances, entreprise régie par le Code des Assurances.. (2) Les montants investis sur des supports en unités de comptes sont sujets à des fluctuations à la hausse ou à la baisse. (3) SOFICA : Société pour le financement de l industrie cinématographique et audiovisuelle. CE_8P_CE_DIRIGEANTS360_10_08.indd 7 10/08/11 20:08

8 La Caisse d Epargne accompagne dans chaque région l ensemble des décideurs qui participent au développement local et régional : Entreprises, entités de l Economie Sociale, Institutionnels, organismes du Logement Social et de l Economie Mixte, acteurs du Secteur Public et de l Immobilier Professionnel. Cette volonté d être un véritable acteur de la vie économique régionale s inscrit aujourd hui au cœur des ambitions de la Caisse d Epargne. Plus d informations CE_8P_CE_DIRIGEANTS360_10_08.indd 8 10/08/11 20:08 Communication à caractère publicitaire Document non contractuel et sous réserve de commercialisation des produits et services dans votre Caisse d Epargne. BPCE - Société anonyme à directoire et conseil de surveillance au capital de euros - Siège social : 50, avenue Pierre Mendes France Paris Cedex 13 RCS Paris n BPCE intermédiaire d assurance, inscrit à l ORIAS sous le numéro Crédits photos : Getty Images. Agence \XL.

9 CE_8P_CE_DIRIGEANTS360_10_08.indd 11 10/08/11 20:08