Situation des fonds propres au décembre 06
Fonds propres réglementaires pris en compte - transfert valeurs au bilan Exercice de réf. Référence Exercice préc. Référence Bilan Actifs Liquidités 0'89'8 8'907' Créances sur les banques 7'08'6 '8'404 Créances résultant d opérations de financement de titres 8'60 9'404 Créances sur la clientèle 8'08'804 7'885'6 Créances hypothécaires 65'46'00 58'59'585 Opérations de négoce '9'80 '5'07 Valeurs de remplacement positives d instruments financiers dérivés '74'65 '795'96 Immobilisations financières 7'95'965 6'877'49 Comptes de régularisation 46'797 5'96 Participations non consolidées 787'64 7'89 Immobilisations corporelles '599'5 '475'780 Valeurs immatérielles 49'4 5'757 dont goodwill 49'4 (I) 5'757 (I) Autres actifs 67'706 '46'065 Total des actifs 8'589'7 05'748'7 Passifs Engagements envers les banques 0'85'75 7'80'0 Engagements résultant d opérations de financement de titres '599' 4'084'475 Engagements résultant des dépôts de la clientèle 58'54'449 50'7'50 dont investissements à terme de rang subordonné, pris en compte 75'49 (II) 77'40 (II) comme fonds propres complémentaires (T) Engagements résultant d opérations de négoce 8'07 05'9 Valeurs de remplacement négatives d instruments financiers dérivés '07'470 '97'684 Engagements résultant des autres instruments financiers évalués à la juste '6'944 870'09 valeur Obligations de caisse '77'775 '647'46 Emprunts et prêts sur lettres de gage 5'6'78 '470'45 dont emprunts de rang subordonné, pris en compte comme fonds '49'5 (III) '50'000 (III) propres de base supplémentaires (AT) dont emprunt de rang subordonné, pris en compte comme fonds propres '000 (IV) 69'9 (IV) complémentaires (T) phase out Comptes de régularisation 88'695 7'0 Autres passifs 70'04 8'06 Provisions 90'476 877'574 dont impôts latents pour réserves non imposées 85'464 80'8 Capital social '594'75 '48'77 dont pris en compte comme fonds propres de base durs (CET) '594'75 (V) '48'77 (V) Réserves de bénéfice '06'4 (VI) '6'0 (VI) Réserves de change -4 Bénéfice du Groupe 754'069 (VII) 807'66 (VII) Parts des intérêts minoritaires aux capitaux propres 5'4 7'567 dont pris en compte comme fonds propres de base durs (CET) - (VIII) - (VIII) Total des capitaux propres (avec parts des intérêts 4'90'66 '5'79 minoritaires) Total des passifs 8'589'7 05'748'7 Les références renvoient au tableau «Dotation minimale exigée en fonds propres et fonds propres pris en compte d'un point de vue réglementaire». Dont capital convertible à faible taux de déclenchement s'élevant à 549 millions de francs.
Dotation minimale exigée en fonds propres et fonds propres pris en compte d'un point de vue réglementaire Exercice de réf. Positions pondérées en fonction des risques Exercice de réf. Exigence en fonds propres Exercice préc Positions pondérées en fonction des risques Exercice préc. Exigence en fonds propres Dotation minimale exigée en fonds propres Risques de crédit (approche standard BIZ) Créances sur les banques 54'96 8'97 64'80 9'4 Créances sur la clientèle 5'6'75 4'90 5'04'44 40'955 Créances hypothécaires 69'67'740 5'57'899 66'658' 5''658 Valeurs de remplacement positives d instruments financiers dérivés 6'004 4'960 57'57 4'60 Comptes de régularisation 07'47 8'59 07'6 8'609 Autres actifs 47'0 '76 4'568 '5 Positions nettes sur taux, hors du portefeuille de négoce '67'85 9'48 ''9 97'87 Positions nettes sur actions, hors du portefeuille de négoce '05'65 6'850 '969'847 57'588 Engagements conditionnels 55'96 0'44 57'4 '59 Promesses irrévocables '448'60 5'869 ''506 04'90 Engagements de libérer et d'effectuer des versements supplémentaires 8'54 9'48 05'959 8'477 Majorations contrats à terme et options achetées 88'647 5'09 9'698 5'6 Transactions non exécutées - Obligations de garantie envers des contreparties centrales (CCPs) '660 55 CVA (approche standard) 8'764 '08 Fonds propres nécessaires au titre des risques de crédit et 6'468'09 6'97'445 autres positions de risques de crédit Risques sans contrepartie Immeubles (y c. immeubles dans les immobilisations financières) '8'50 90'580 '5'98 80'55 Autres immobilisations corporelles/autres activations inscrites au bilan 5'08 0'08 5'888 0'5 nécessitant des amortissements Fonds propres nécessaires au titre des risques sans 0'66 00'06 contrepartie Risque de marché (approche standard) Instruments de taux d'intérêt risque général de marché 08'47 00'4 Instruments de taux d'intérêt risque spécifique 5'744 5'495 Instruments sur actions 0'966 7'4 Devises et or 7'54 8'909 Autres métaux précieux 6'58 '764 Options 59 85 Fonds propres nécessaires au titre des risques de marché 89'9 6'80 Fonds propres nécessaires au titre des risques opérationnels 44'6 45'09 (approche de l'indicateur de base) Total des fonds propres nécessaires 7'0'669 6'996'680
Exercice de réf. Référence Exercice préc. Référence Fonds propres pris en compte réglementairement Capital social '594'75 (V) '48'77 (V) Réserves de bénéfice '06'4 (VI) '6'0 (VI) Bénéfice du Groupe 70' (VII) 77'6 (VII) Parts des intérêts minoritaires - (VIII) - (VIII) Total des fonds propres de base durs (CET) avant adaptations 4'4'098 '8'84 Goodwill -49'4 (I) -5'757 (I) Participations à consolider (instruments CET) - - Total des adaptations CET -49'4-5'757 Total des fonds propres de base durs pris en compte (CET net) '9'665 '77'08 Fonds propres de base supplémentaires (AT) 4 '49'5 (III) '50'000 (III) Déductions des fonds propres AT - - Total des fonds propres de base pris en compte (Tier net) 5'070'780 '9'08 Fonds propres complémentaire (Tier ) 96'49 447'6 dont pleinement éligibles 75'49 (II) 77'40 (II) dont reconnus à titre provisoire (phase out) '000 (IV) 69'9 (IV) Déductions des fonds propres complémentaires (Tier ) - - Total des fonds propres pris en compte (fonds propres réglementaires) 5'467'9 4'68'446 Total des actifs pondérés en fonction du risque 9'8'50 87'458'54 Ratios de fonds propres Ratio CET 5,% 4,6% Ratio Tier 6,5% 5,9% Quote-part de capital global 6,9% 6,4% Exigence minimale CET conformément aux dispositions transitoires OFR 6,% 5,7% dont volant de fonds propres selon OFR 0,6% 0,0% dont volant anticyclique (VAC),%,% CET disponible (après déductions CET pour couvrir les exigences minimales aux ratios AT resp. T),4%,9% Objectifs en matière de fonds propres CET selon la Circ.-FINMA 0/ (VAC inclus) CET disponible (après déductions CET pour couvrir les ratios cibles AT resp. T) 0,4% 0,4%,7%,% Objectifs en matière de fonds propres Tier selon la Circ.- FINMA 0/ (VAC inclus) Tier disponible (après déductions CET pour couvrir les ratios cibles T),6%,6%,9%,4% Objectifs en matière de fonds propres pour le capital 5,6% 5,6% réglementaire selon la Circ.-FINMA 0/ (VAC inclus) Fonds propres réglementaires disponibles 6,9% 6,4% Contributions au-dessous des valeurs seuils pour les déductions 5 (avant pondération en fonction du risque) Participations dans le secteur financier jusqu'à 0% 7'45 4'44 Participations dans le secteur financier supérieures à 0% 478'5 47'456 Inclusion faite des titres de participation pondérés des risques à 50%. Les références renvoient au tableau «Fonds propres réglementaires pris en compte transfert valeurs au bilan». Hors rémunération du capital social. 4 Dont capital convertible à faible taux de déclenchement s'élevant à 549 millions de francs. 5 Les principales participations conformément au rapport de gestion du Groupe Raiffeisen; aux annexes 7. «Participations évaluées selon la méthode de mise en équivalence» et 7. «Autres participations non consolidées» sont pondérées des risques pour le calcul des fonds propres.
Divulgation minimale Fonds propres minimaux basés sur les exigences pondérées en fonction des risques Fonds propres pris en compte dont fonds propres de base durs (CET) dont fonds propres de base (T) Positions pondérées en fonction des risques (RWA) Exercice de réf. 7'0'669 5'467'9 '9'665 5'070'780 9'8'50 Ratio CET (fonds propres de base durs en % des RWA) 5, Ratio T (fonds propres de base en % des RWA) 6,49 Ratio des fonds propres globaux (en % des RWA) 6,9 Volant anticyclique de fonds propres (en % des RWA),87 Ratio-cible CET (en %) selon l annexe 8 de l OFR, majoré du volant anticyclique 5, Ratio-cible T (en %) selon l annexe 8 de l OFR, majoré du volant anticyclique 6,49 Ratio-cible global de fonds propres (en %) selon l annexe 8 de l OFR, majoré du volant anticyclique 6,9 Ratio de levier Bâle III (fonds propres de base en % de l engagement global) 6,8 Engagement global 0'867'90 Ratio de liquidité à court terme, LCR (en %) du 4e trimestre,40 Numérateur du LCR : somme des actifs liquides de haute qualité Dénominateur du LCR : somme nette des sorties de trésorerie '999'00 8'6'497 Ratio de liquidité à court terme, LCR (en %) du e trimestre,57 Numérateur du LCR : somme des actifs liquides de haute qualité Dénominateur du LCR : somme nette des sorties de trésorerie '0'646 7'7'80 Ratio de liquidité à court terme, LCR (en %) du e trimestre 6,4 Numérateur du LCR : somme des actifs liquides de haute qualité Dénominateur du LCR : somme nette des sorties de trésorerie '409'59 6'94'7 Ratio de liquidité à court terme, LCR (en %) du er trimestre 8,79 Numérateur du LCR : somme des actifs liquides de haute qualité Dénominateur du LCR : somme nette des sorties de trésorerie 0'4'8 5'856'675
Risque de crédit, par contrepartie Engagements de crédit (en 000 CHF) Gouvernements centraux et banques centrales Banques et négociants en valeurs mobilières Autres institutions Entreprises Retail Titres de participation Autres positions Total Positions du bilan Créances sur les banques Créances résultant d opérations de financement de titres Créances sur la clientèle Créances hypothécaires Titres hors du portefeuille de négoce Valeurs de remplacement de dérivés 70'985 7'0'67 - - - - - 7'08'6-8'60 - - - - - 8'60 ' 4'79 '64'46 '500'08 '7'08 - - 8'08'804 5'7 54'604 7'05 '7'68 6'5'70 - - 65'46'00 6'97 48'006 '6'7 '589'40-579'74-6'45'50-7'009-4'45 4'798 - - 0'95 Autres actifs 08'84 6'56 '58 74'04 9'569-4 78'98 Total exercice de référence Total exercice précédent '07'969 8'0'48 4'60' 7'00'45 66'70'77 579'74 4 88'44'67 '55'0 5'00'5 4'94'594 6'8'98 60'66'84 6'498-78'6'05 Hors bilan Engagements conditionnels Promesses irrévocables Engagements de libérer et d'effectuer des versements supplémentaires Majorations contrats à terme et options achetées Total exercice de référence Total exercice précédent 74 5'5 '46 49'0 00'96 - - 68'6 9 58'057 598'96 56'48 '55'99 - - '649'89 4 - - 8'57 - - - 8'54 9'8 46'960 49'965 8'90 7' - - 588'959 0'8 600'50 65'047 65'78 '809'67 - - '75'050 7'958 665'69 597'9 499'5 '548'858 - - '9'67
Risque de crédit/atténuation du risque de crédit Engagements de crédit () Couverts par des garanties financières reconnues4 Couverts par des garanties et dérivés de crédit Couverture hypothécaire5 Autres engagements de crédit Total Positions du bilan Créances sur les banques 907'0 4'564-6'0'78 7'08'6 Créances résultant d opérations de financement de titres 8'60 - - - 8'60 Créances sur la clientèle 88'658 5'49 ''47 4'7'55 8'08'804 Créances hypothécaires 55'40 70' 64'980'499 0'70 65'46'00 Titres hors du portefeuille de négoce - - - 6'45'50 6'45'50 Valeurs de remplacement de dérivés 0'95 - - - 0'95 Autres actifs - - - 78'98 78'98 Total exercice de référence '5'60 49'094 67''97 8'058'58 88'44'67 Total exercice précédent '69'0 404'09 60'500'6 6'087'758 78'6'05 Hors bilan Engagements conditionnels 74'465 6'074 '40 54'8 68'6 Promesses irrévocables 45'44 5'605 ''5 '476'05 '649'89 Engagements de libérer et d'effectuer des versements - - - 8'54 8'54 supplémentaires Majorations contrats à terme et options achetées 79'698 4'78-404'478 588'959 Total exercice de référence 99'407 6'46 '45'675 '5'506 '75'050 Total exercice précédent 88' 9'84 '04'9 '049'674 '9'67
Segmentation des risques de crédit Engagements de crédit Pondérations prudentielles des risques (en mio CHF) 0% % 0% 5% 50% 75% 00% 5% 50% Total Positions du bilan Créances sur les banques 5'68 55 '98-0 - - - 7'084 Créances résultant d opérations 8 - - - - - - - - 8 de financement de titres Créances sur la clientèle 50-4 '47 '49 75 '747-7 8'09 Créances hypothécaires 5-45 40'54 9 6'794 7'597-4 65'46 Titres hors du portefeuille de 766-4'77-9 - 76-57 6'45 négoce Valeurs de remplacement de 7-74 - - 6 - - 0 dérivés Autres actifs 46-77 - 8 6 - - 79 Total exercice de référence 7'686 55 6'465 4'970 '05 7'559 0'78-675 88'44 Total exercice précédent 5'008 8 6' 6'60 '45 7'6 0'098-708 78'6 Hors bilan Engagements conditionnels 7-0 4 5 0 - - 68 Promesses irrévocables 9-585 865 6 04 795 - - '649 Engagements de libérer et - - - - - - 9 - - 9 d'effectuer des versements supplémentaires Majorations contrats à terme et 99-40 - 0 8 - - 589 options achetées Total exercice de référence 09-85 886 96 55 '4 - - '75 Total exercice précédent 7 9 707 788 5 96 - - '9 Les créances et engagements envers la Banque des lettres de gage sont compensés les uns avec les autres. Le risque de contrepartie des dérivés est déterminé selon la méthode de la valeur de marché. Les conventions de netting avec contreparties sont prises en considération lors du calcul des fonds propres. Les opérations hors bilan, autres que dérivées, sont présentées après avoir été converties en leur équivalent crédit. 4 Les garanties sont déterminées selon l'approche simple. 5 L'attribution des couvertures a été effectuée en vue d'optimiser les fonds propres. Ces valeurs ne correspondent donc pas exactement à celles figurant dans la colonne «Couverture hypothécaire» du tableau. Couvertures des créances et des opérations hors bilan.
Positions pondérées par le risque grâce aux notations externes Engagements de crédit Rating Positions pondérées par le risque () 0% 0% 50% 00% 50% Contrepartie Gouvernements centraux et banques centrales Avec notation 998'95 04 9 4 - Sans notation - - - - - Corporations de droit public Avec notation 95'888 '6'694 4'405 - - Sans notation - 6'9 '444'69 78'55 4'69 Banques et négociants en valeurs mobilières Avec notation 4'955'05 '490'958 48'909 47 - Sans notation 698' 69'557 48'078 ' - Entreprises Avec notation - 5'6'99 85'65 57'07 7 Sans notation 50'509 - - '540'69 5'97 Total Avec 6'049'6 7'86'747 548'608 57'458 7 notation Sans 748'7 ''849 '86'707 '90' 0'66 notation Total général 6'797'968 9'0'596 '4'5 '977'789 0'680 Avant mesures visant à atténuer le risque. Y compris engagements de crédit envers des institutions communes, la BRI, le FMI et des banques multilatérales de développement.
Informations relatives au ratio de levier Objet..06..05 a) Comparaison entre les actifs au bilan et l engagement global relatif au ratio de levier Total des actifs selon les états financiers publiés 8'589'7 05'748'7 Ajustements relatifs aux investissements dans des entités bancaires, financières, d assurance et commerciales, qui sont consolidées au niveau des comptes mais qui ne sont pas incluses dans le périmètre de consolidation réglementaire (Cm 6-7, Circ.-FINMA 5/) ainsi que les ajustements relatifs aux valeurs patrimoniales qui sont déduites des fonds propres de base Ajustements relatifs aux actifs fiduciaires, portés au bilan conformément aux prescriptions comptables mais non pris en compte dans la mesure du ratio de levier -49'4-5'88 - - 4 Ajustements relatifs dérivés -98'657 -'568'67 5 Ajustements relatifs aux opérations de financement de titres (SFT, securities financing transactions) -6'58-8'99 6 Ajustements relatifs aux opérations hors bilan (conversion des expositions hors bilan en équivalents-crédits) '887'877 '55'77 7 Autres ajustements - - 8 Exposition globale soumise au ratio de levier 0'867'95 06'97'048 b) Présentation détaillée du ratio de levier Expositions bilantaires Opérations bilantaires (excluant les dérivés et les SFT, mais incluant les sûretés) 4 6'508'8 0'56'59 Actifs portés en déduction des fonds propres de base pris en compte -49'4-5'88 = Total des expositions bilantaires dans le cadre du ratio de levier (sans les dérivés et les SFT) Expositions en dérivés 4 Valeurs de remplacement positives relatives à toutes les transactions en dérivés, y.c. celles conclues avec des CCPs (après prise en compte des paiements de marges et des contracts de compensation) 6'088'849 0'048'78 9'99 '906 5 Majorations de sécurité (add-on) relatives à tous les dérivés 658'65 5'97 6 Réintégration des garanties remises en couverture de dérivés dans la mesure où leur traitement comptable a conduit à une réduction des actifs - - 7 Déduction portant sur les créances consécutives à des versements de marges -40'67-59'700 8 Déduction portant sur l engagement envers une «qualified central counterparty» (QCCP), en cas de nonresponsabilité - - envers les clients d un éventuel défaut de la QCCP 9 Valeurs nominales effectives des dérivés de crédit émis, après déduction des valeurs de remplacement négatives 65'85 99'48 0 Compensation avec les valeurs nominales effectives des dérivés de crédit opposés et mise en déduction des -6'55-5'8 majorations couvrant les dérivés de crédit émis = Total des expositions en dérivés 84'5 6'668 Opérations de financement de titres (SFT) Actifs bruts relatifs aux opérations de financement de titres sans compensation (sauf en cas de novation auprès 8'60 9'404 d une QCCP, après réintégration de ceux qui ont été comptabilisés comme ventes, et après déduction des positions mentionnées Compensation des dettes et créances monétaires relatives aux SFT -6'58-8'779 4 Expositions envers les contreparties SFT - - 5 Expositions SFT en qualité de commissionnaire - - 6 = Total des expositions relatives aux opérations de financement de titres 76'677 09'65 Autres expositions hors bilan 7 Expositions hors bilan selon les valeurs nominales brutes, soit avant l utilisation des facteurs de conversion en 6'64'8 6'5'86 équivalent-crédit 8 Ajustements relatifs à la conversion en équivalents-crédits -'76'45 -'800'80 9 = Total des expositions hors bilan '887'877 '55'76 Fonds propres pris en compte et exposition globale 0 Fonds propres de base (tier ) 5'070'780 '9'084 Exposition globale 0'867'95 06'97'047 Ratio de levier Ratio de levier 6,8% 6,7% Cette position prend en compte les valeurs immatérielles (goodwill) qui sont déduites des fonds propres de base Cette position prend en compte le netting en contrepartie des dérivés OTC en raison des contrats de netting établis Cette position prend en compte le netting des opérations Reverse Repo qui font l'objet d'un clearing par SIX SIS AG et ne comportent pas de risque de défaillance 4 La différence entre la valeur déclarée et le total du bilan selon la présentation des comptes publiée s'élève à CHF '08 mio et concerne les valeurs de remplacement positives d instruments financiers dérivés et les créances résultant d opérations de financement de titres.
Explications sur le ratio de levier L'exposition globale (ligne ) a augmenté à près de milliards de francs (+6,7%) en raison de la forte croissance du bilan (+,8 milliards de francs, soit +6,%). Les fonds propres de base imputables (ligne ) ont progressé plus fortement encore. Ils se sont accrus de, milliard de francs, soit 8,%. Le capital social s'est étoffé de 46 millions de francs grâce à la souscription de parts sociales supplémentaires. Les réserves issues du bénéfice ont crû de 774 millions de francs suite à la thésaurisation élevée du bénéfice de l'exercice précédent. Au vu du goodwill plus faible, les déductions des fonds propres de base durs ont diminué de 9 millions de francs. Grâce à la plus forte hausse des fonds propres de base, le ratio de levier est monté à 6,8%. Risques de taux dans le livre bancaire (en mio. CHF)..06..05..04..0..0 Sensibilité (+00bp-Shift) '56 '67 '5 '58 '070 Value at Risk (99,9%) '458 '70 '76 '54 '075