LA MONDIALISATION DES RESSOURCES MINÉRALES UQAM UQAT 2010 Michel Jébrak 1 Diffusion limitée
«Je définirais la mondialisation comme la liberté pour mon groupe d'investir où il veut, le temps qu'il veut, pour produire ce qu'il veut, en s'approvisionnant et en vendant où il veut, et en ayant à supporter le moins de contraintes possibles en matière de droit du travail et de conventions sociales». Percy Barnevik, président du groupe industriel ABB 1995 2
Le paradoxe de la mondialisation des ressources La mondialisation, i un nouveau rapport au monde où tout est disponible immédiatement La mondialisation s applique en particulier dans tout t le domaine de la communication Les ressources minérales, les plus visqueuses denrées de la mondialisation Et pourtant, les plus anciennes à avoir été mondialisées 3
La mondialisation des ressources minérales Importance des ressources rces minérales Les trois mondialisations L avenir de la mondialisation 4
La mondialisation des ressources minérales Importance des ressources minérales 5
Chaque bébé de Val d Or consommera 840 kg Cuivre 2,5 aluminium 15 t argiles 11 t phosphates 15 t sel 20 t minerai de fer 31 t ciment 266 t charbons 740 t roches, sables 66 kg or
Les plus grandes compagnies en 2010 (G$) 1. BHP Billiton (Australie) 209 2. Vale (Brésil) 166 3. Rio Tinto (UK) 135 4. Shenhua (Chine) 84 5. Anglo American (RSA) 61 6. Suncor Energy (Canada) 58 Barrick Gold (Canada 8ème) 41 Cameco (Canada) 13 Exxon 450G$ 7
Concentration de la production Pb 28% Cu 39% Or 34% Ni 53% Fe 41% Al 47% Platine 87% Part des 5 premiers producteurs Raw Material Group, 2005 8
5 siècles de la croissance Explorations maritimes et colonies de 1730 1750 à 1880 1890 8 Poussée par le besoin de débouchés toujours nouveaux, la bourgeoisie envahit le globe entier (Marx, 1848) % an moyen PIB Pop. 500 1500 0 0 1500 1700 0,3 0,2 1700 1820 0,6 0,4 1820 1980 8 2,5 0,9 Croissance en Europe (Madison, 1981) 8) 9
La mondialisation des ressources minérales Les trois mondialisations 1. La mondialisation archaïque 2. La mondialisation de la Belle Époque 3. La mondialisation contemporaine 10
La mondialisation archaïque Les galions Les mythes et le cheval Les métaux précieux et les produits biomoraux 11
Les grandes découvertes expéditions de Zheng Me vers l Afrique Kenya (1405 1433) (45 433) 9 mai 1421 1436 (centralisation) 12
Les routes mondiales 1400 1800 13
Les produits biomoraux transforment le corps, la santé et la fortune de celui qui en prend Aliments: opium, thé, épices, tabac produits exotiques: or, plumes autruches, poteries nids d oiseaux, corne de rhinoceros Certains produits tropicaux semblent indispensables: Le sucre (le roseau qui donne le miel selon les grecs) Des excitants, thé, café ou chocolat 14
Les produits mondialisés Métaux précieux éi et connexes: manque de métaux 8 escudos Carlos 2, 1665
L argent de la Cerro Rico de Potosi Photo Rancon - Panoramio
La haute technologie www.flam ming pearl.com La porcelaine chinoise est inventée vers le VIIème siècle Elle atteint l Europe par la route de la soie au XIVème siècle Les européens tentent de la fabriquer: en 1707, Johann Böttger, un alchimiste, créé la céramique de Messen Il est imité par Sèvres, Wedgwood 17
Les entreprises minières du XVI XVIIème siècle La constitution des états nations et la concentration des pouvoirs 18
L état ou le marché? Wikipedia 1568: nationalisation: Elisabeth Ier créé des société des mines royales (GB) et importe de main d œuvre de Saxe 1693 94: privatisation: awilliam crée la Bank of England et privatise les mines
Mondialisation archaïque Acteur États monarchiques Entreprises dérivées Sujet Métaux précieux, mercure Produits biomoraux
Mondialisation de la belle époque Les premiers vraquiers L émergence technologique et la machine à vapeur Le charbon et le fer, vers le pétrole
Canal de Suez: 1869 Poussée coloniale La 2 ème mondialisation 22
L essor du transport maritime Le John Bowes, premier vracquier, Newcastle, 1852 Palmers Shipbuilding and Iron Company 650 t de charbon, 9 miles/heure Coque en acier et water ballast 23 Ancestry.com
Les routes mondiales,1800 1920 24
Les produits mondialisés Charbon Fer Métaux de base Tilly Foster iron mine 1889
Crystal palace et Tour Eiffel
Les ruées vers l or au XIXième 1848: Californie 1851: Victoria (Australie) 1857: BC 1861: Otago (NZ) 1874: South Dakota 1886: Witwatersrand 1897: Klondyke (Yukon) Prépare les grandes migrations du XIX`ième 27
45% des investissements à l étranger Emprunt russe 1898 Dunlop, Michelin, Royal Dutch Shell
La colonisation en 30 ans Grande Bretagne Allemagne France Italie Espagne Belgique Portugal Autre États européens, 1885 1915 95
Les sociétés de la première mondialisation 1863 BHP ( BHP Billiton Billit en 2001) 1899 : Asraco ( Grupo Mexico en 1997) 1873 Rio Tinto ( RTZ) 1887: Gold Fields of South Africa (Cecil Rhodes et Charles Rudd) 1906: Cominco (CPR, fusion avec Teck en 1987) 1917: Anglo American Corp. (E. Oppenheimer et JP Morgan; De Beers en 1926) 30
Peñarroya (1881) Charbon, puis plomb, France, Maroc, Algérie, Tunisie, Mauritanie, Brésil Chili, Espagne 10% de la production mondiale de Pb en 1926 (J. Sermet, 1964) Metaleurop en 1980 Rachat par Glencore en 1988 et fermeture
Société Minière du Haut Kt Katanga (1906) transformé en Gécamines en 1981, en faillitte 32
La famine de 1877 Indes, Brésil, Chine, Maroc, Philippines El Nino particulièrement sévère, et augmentée par les conditions économiques (et le laisser-faire Le voyage d Ulysses Grant autour du monde 30 millions de morts, cannibalisme 33
Humiliations chinoises du XIX ème : Première guerre de l opium: les européens 1860 61 brulent le palais d été dété à Pékin 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0 1700 1820 1890 1952 Pourcentage du PIB mondial, Maddisson, 1998 Chine Inde Europe 34
L Abitibi à la fin de la première mondialisation Lulin, 1990 35
L essor du Saguenay et des grands lacs
Mondialisation de la Belle Époque Acteur Sociétés privés et première sociétés éé publiques Sujet Le charbon et le fer Les tissus Les produits manufacturés
Mondialisation contemporaine Les supervraquiers La science et l instantanéité Les 50 produits minéraux l Langlands and Bell
Canal de Suez: 1869 Poussée coloniale La 2 ème mondialisation 39
Le transport du fer en 2010 Brasil Maru (Mitsui+ Tamou Line), 2007 327 180t DWT, Brésil Japon 40
Les grands gisements mondiaux
Une croissance de longue durée 42
Bouleversement des besoins 1968 2010 44
Les acteurs de la mondialisation contemporaine Les compagnies de la Belle époque Les nouveaux acteurs du BRIC
Une croissance de longue durée RÉCESSION CHINE APRES GUERRE STOCKPILE USA GUERRES COREE VIETNAM CHOCS PÉTROLIERS TIGRES ASIATIQUES Société des services (1950 1998 PIB + 3,75%, Commerce + 6,6% 46
Première phase 1950 1970: la reconstruction et la guerre froide: besoins importants et prix élevés Le rôle des états et le keynésianisme décolonisation et marché commun 1960: halte à la croissance, et peur de la pénurie (stocks) Développement des services géologiques 47
Deuxième phase 1970 1996: crises pétrolières: besoins plus faibles et prix bas Fin des stocks L économie monde? 48
Troisième phase: l effet de la mondialisation 1997 : Le basculement du monde L augmentation des besoins (BRIC): l effet combiné de la population et de l occidentalisation l 49
50
50% des grues de la planète sont en Chine Les 20% de la population mondiale dans les pays développés consommaient 80% de la production Ce n est plus vrai: 50% de la population mondiale dans le BRIC d l d l consomment la majorité de la production 51
Un déficit de production 52
Place de la Chine 53
Mondialisation contemporaine Acteur Entreprises multinationales Entreprises d état Sujets Métaux Engrais Pétrole et gaz Grains Containers
La mondialisation des ressources minérales L avenir de la mondialisation La virtualisation des éh échanges Des besoins grandissants La structure de l industrie Le basculement vers les nouveaux consommateurs 55
La virtualisation des BME, C. Ho ocquard 201 10 échanges Financiarisation du monde 30 fois la valeur réelle > 15 fois le PIB du Canada tous les jours Marché spéculatifs des commodités: ETP (exchange g trading products) Désintermédiation (moins de banques)
Des besoins grandissants La Chine, premier consommateur mondial (>30%) Document BHP
Consommation de cuivre On consomme 300 fois plus qu en 1850! Mais pas au même endroit 58
Une baisse du taux de découvertes 59 McBeth et al., 2010
Recyclage? 0,9 0,8 0,7 0,6 0,5 0,4 0,3 0,2 0,1 Cu recyclé/consommation aux USA, Données USGS 0,0 1900 1920 1940 1960 1980 2000 2020 GM recycling
Augmenter les réserves? AUGMENTATION DU PRIX DES MÉTAUX Augmentation des réserves du fait du prix des métaux en augmentation tti La régulation par les prix 61
Substitution du cuivre par l aluminium Radetzki, 2009 62
La structure de l industrie Une nouvelle structure La concentration des acteurs
Transformation de la chaine d innovation minière recherche inventaire exploration développement exploitation Université Ministère Société d état Entr. Cofinancement Université ité Ministèrei Junior Entreprise Appui fiscal Appui fiscal PUBLIC PRIVÉ M. Jébrak, UQAM
Depuis 2004, les juniors dépensent plus que les majors 65
Distribution des juniors (PWC 2007, TSX V) autres 14% nicke 7% or 40% argent 11% uranium 16% cuivre diamant 8% 4% 66
Les majeurs (en G$) Fin 2009 67
Fusions et acquisition RIO ALGOM BILLITON BHP PECHINEY ALCAN RTZ CYPRUS AMAX PHELPS DODGE FREEPORT
Vers les super majors Grande taille des marchés et plus forte concurrence Constitution de très grands groupes sectoriels recherche d'économies d'échelle : fusions et acquisitions iiti Fin des entreprises locales (Australie, Canada) Intégration (Glencore, BHP ) Ancrage territorial des grandes firmes en fonction de l efficacité de production et de la pénétration des marchés 69
Multinationales et états 70
Le basculement vers les nouveaux consommateurs
Guerre économique? 50% de la production mondiale viendrait de pays instables La Chine restreint certaines de ses exportations: Al, Cu, Cr, Ni, Mo, W, Ree, Mg, Mn, P La Russie, l Ukraine et l Inde contrôlent les exportations de fer Les chinois au Canada 2004: achat Air Canada? 2005: achat Adrien Gagnon 2006: achat La Gaspésia? 2009: CIC paie 1,7 G C$ pour 17,2% de Teck 2009: WISCO prend 20% de Consolidated Thompson 2009: Ningbo Sunhu acquiert paie 22 M$ pour 15% de Dumont Nickel 72
Une nouvelle colonisation? États européens, 1885 1915 Chine, 2000 2010 p, 5 95, FDI 2005: 10, 40, 100 M$
Conclusions L état ou le marché? Le rôle du Canada d ici 2050 MARCHÉ ORGANISATIONS SUPRANATIONALES
L état ou le marché? LIBÉRALISER stateless governance favoriser les conditions de la croissance plus que d en être le moteur: accompagnateur et partenaire, plus qu intervenant t Risque de perte de contrôle social et environnemental MARCHÉ CONTRÔLER Technique: loi sur les mines, ordre professionnel, 43 101, normes Financier: paradis fiscaux, fonds souverains
L état, l ONU ORGANISATIONS SUPRANATIONALES ou les ONG? Perte de souveraineté Libre échange Droit d ingérence ONG US Foreign Corrupt Practices Act (FCPA) des condamnations directes sur les individus Repris par l OCDE en 1997 Publish What You Pay (PWYP), 2002 Extractive Industries Transparency Initiative (EITI) (T. Blair, 2002)
Les risques pour le Canada Perte de contrôle de son activité iié minière iè et de sa souveraineté La taille moyenne des compagnies canadiennes: Teck, Cominco, Potash L offensive Loffensive des grands pays consommateurs Un réservoir de ressources brutes? Les changements climatiques 77
Un réservoir de ressources?
Pour la longue durée? Démographie chinoise 1950 2050 Raisson, 2010
Les avantages pour le Canada Un territoire fertile encore pour plusieurs générations Une dynamique économique et boursière basée sur les ressources La bourse de Toronto (+TSX/V) Le PDAC, la plus grande foire mondiale Des normes canadiennes à pratiquer Finance, Responsabilité sociale et environnementale Un savoir faire à développer 80
Merci pour votre attention 81
Université du Québec à Montréal Université du Québec en Abitibi-Témiscamingue entrepreneuriat.minier@uqat.ca