ETATS FINANCIERS 30 juin 2004
Définition de la dette nette économique En millions Ouverture 2004 Clôture S1 2004 Dette Nette au bilan 674.5 651.2 IAS 39 : Impact sur la dette nette + 30.1 + 28.7 IAS 32 : Engagement de rachat d intérêts minoritaires - 57.3-58.6 Dette Nette économique (1) 647.3 621.3 (1) Inclut la dette de location financement (11.5 m à l ouverture 2004, 12.3 m à la fin du 1er semestre 2004). 2
Impact sur la Dette Nette En millions Ouverture 2004 Clôture S1 2004 Dette Nette Pratique comptable antérieure 635.8 609.0 Location - Financement + 11.5 + 12.3 Dette Nette Economique 647.3 621.3 Instruments financiers - 30.1-28.7 Engagement de rachat des minoritaires + 57.3 + 58.6 Dette Nette - 674.5 651.2 3
Impacts sur la Situation Nette Part du Groupe En millions Ouverture 2004 Clôture S1 2004 Situation Nette Pratique comptable antérieure Immobilisations corporelles (IAS 16) 1,333.8 1,366.8 + 91.2 + 97.2 Regroupement d entreprises ( 3) Instruments financiers (IAS 32-39) Location - Financement (IAS 17) Retraitements des sociétés mises en équivalence (IAS 28) Autres retraitements + 3.0 + 39.2-1.3-0.9-0.3-0.5 + 7.4 + 8.0 + 2.1 + 3.2 Situation Nette - 1,435.9 1,513.0 4
Impacts sur la Situation Nette Intérêts Minoritaires En millions Ouverture 2004 Clôture S1 2004 Situation Nette Pratique comptable antérieure Immobilisations corporelles (IAS 16) 31.4 27.5 + 13.2 + 13.9 Regroupement d entreprises ( 3) Instruments financiers (IAS 32-39) Location - Financement (IAS 17) Retraitements des sociétés mises en équivalence (IAS 28) Autres retraitements + 0.0 + 0.3-57.4-58.6 0.0 0.0 0.0 0.0-0.9-1.0 Situation Nette - -13.7-17.9 5
Impacts sur le Compte de Résultat 1er semestre 2004 en millions d Euros Pratique Comptable antérieure Retraitements Chiffre d affaires 792.3-1.9 790.4 Escomptes financiers - 1.9 Chiffre d affaires Net 792.3-1.9 790.4 Coûts directs d exploitation - 428.9 + 2.0-426.9 Coûts commerciaux généraux et administratifs - 143.3-1.3-144.6 Total coûts d exploitation + 0.7 Location-financement + 1.1 Coûts de développement + 1.4 Stock options - 1.7 Autres Retraitements - 0.1 Ebitda 220.1 Marge opérationnelle - 1.2 218.9 6
Impacts sur le Compte de Résultat 1er semestre 2004 en millions d Euros Pratique Comptable antérieure Retraitements Ebitda 220.1 Marge opérationnelle - 1.2 218.9 Dotations nettes aux Amortissements & Provisions - 94.8 + 25.2-69.6 Durées d amortissement + 7.8 Amortissement des coûts de maintenance + 11.5 Provisions sur stocks + 2.7 Provision démontage + 2.7 Location-financement & autres retraitements + 0.5 Pièces détachées de maintenance 0.0-12.9-12.9 Consommations - 10.2 Provision sur stocks - 2.7 Autres produits & autres charges 0.0-0.7-0.7 Reclassement du résultat exceptionnel - 0.7 Résultat d Exploitation 125.3 + 10.4 135.7 7
Impacts sur le Compte de Résultat 1er semestre 2004 en millions d euros Pratique Comptable antérieure Retraitements Résultat d exploitation 125.3 + 10.4 135.7 Résultat Financier - 12.5-3.7-16.2 Charge d actualisation - 4.0 Escomptes financiers + 1.5 Location-financement - 0.3 Reclassement du résultat exceptionnel et autres - 0.9 Résultat exceptionnel - 0.7 + 0.7 0.0 Impôts - 41.9-3.3-45.2 Quote-part de résultat des sociétés MEE + 2.8 + 0.5 + 3.3 Résultat Net avant perte de valeur des écarts d acquisition 73.0 + 4.6 77.6 Amortissement des écarts d acquisition - 36.5 + 36.5 0.0 Regroupement d entreprises + 36.5 Perte de valeur des écarts d acquisition - 3.0-3.0 Résultat Net 33.5 + 41.1 74.6 Résultat Net (Part du Groupe) 27.9 + 41.5 69.3 8
Impacts sur le Tableau de Flux 1er semestre 2004 en millions d euros Pratique Comptable antérieure Retraitements Flux nets des activités opérationnelles + 131.0-8.6 + 122.4 Location-financement + 0.8 Activation des coûts de développement + 1.4 Reclassement de dividendes - 0.2 Consommation de maintenance - 10.2 Autres - 0.4 FLUX NETS DE ACTIVITES OPERATIONNELLES + 131.0-8.6 + 122.4 Investissements - 75.6 + 8.8-66.8 Consommation de maintenance + 10.2 Coûts de développement - 1.4 CASH FLOW DISPONIBLE + 55.4 + 0.2 + 55.6 9
Impacts sur le Tableau de Flux 1er semestre 2004 en millions d euros Pratique Comptable antérieure Retraitements CASH FLOW DISPONIBLE + 55.4 + 0.2 + 55.6 Dividendes Nets - 9.6 + 0.2-9.4 Reclassement de dividendes + 0.2 Augmentation des capitaux propres + 1.1 0.0 + 1.1 Investissements financiers (nets) - 17.2 0.0-17.2 VARIATION DE LA DETTE NETTE (cash) - 29.7-0.4-30.1 Éléments non cash - 2.9-1.2-4.1 Location-financement - 1.4 Différences de change et Autres + 0.2 VARIATION DE LA DETTE NETTE ECONOMIQUE - 26.8 + 0.8-26.0 Instruments financiers & IAS 32-2.7-2.7 VARIATION DE LA DETTE NETTE (bilantielle) - 26.8 + 3.5-23.3 10