Énergies renouvelables Production éco-responsable Transports innovants Procédés éco-efficients Ressources durables Non conventionnels : impact sur les marchés de l'énergie Guy Maisonnier GEP AFTP Paris, 3 octobre 213
Contexte général Source: base IEA MTMR Gas 213 Source: Base IEA WEO 212 Présentation centrée sur : Gaz de schiste Huiles de schiste Croissance la plus rapide 2
Gaz de schiste Impacts énergétiques Contexte marché américain Impacts internes et externes Tendances Non traités : Raffinage / Pétrochimie et aspects micro et macro économique (investissements, croissance, emplois, compétitivité,...) 3
7 65 6 55 5 45 4 35 3 25 2 15 1 5 j-2 Gm3 La "révolution" US : volumes et prix j-3 Production de gaz 22/13 525 Production américaine de gaz 22/213 (Année mobile) j-4 j-5 j-6 29 j-7 j-8 Prod Totale j-9 j-1 j-11 683 35% % Gaz de schiste / Production 3% 29 Gaz de schiste 18 16 $/MBtu Prix Henry Hub et aux consommateurs Source: finales EIA Moyenne annuelle 14 12 Résidentiel 1 8 6 4 2 Henry Hub Industriels j-7 j-8 j-9 j-1 j-11 j-12 j-13 j-12 j-13 45% 4% 25% 2% 15% 1% 5% % Gaz de schiste : 42 % de la production américaine; 9 % production mondiale US : 1er producteur de gaz devant la Russie en 21 Prix du gaz 27/13 Prix du gaz HH à 3/4 $/Mbtu 1/3 prix européen 4
75 7 65 6 Gm3 Bilan gazier américain et commerce Conso. et prod. de gaz Production et consommation américaine de gaz 22/213 (Année mobile) 61 Consommation Totale Prod Totale 729,8 683 Demande en hausse : + 1 Gm3 depuis 27 55 5 58 45 Import. et export. de gaz 4 j-2 j-3 j-4 j-5 j-6 j-7 j-8 j-9 j-1 j-11 j-12 j-13 14 12 Gm3 Source: EIA Import. 1 mais dépendance en baisse 8 6 4 Import / Export américaine de gaz 22/213 (Année mobile) 1 Gm3 Export 4 Gm3 Impacts exportateurs. 2 j-2 j-3 j-4 j-5 j-6 j-7 j-8 j-9 j-1 j-11 Imp. GNL j-12 j-13 5 & Importateurs GNL (Japon)
6 5 4 Secteurs électrique et effets en Europe Gaz/charbon/ENR et prod elec. Part du gaz, du charbon et des renouvelables dans la production d'électricité aux Etats-Unis (%) Part croissante dans la production d électricité de 2 à 3 % aux Etats-Unis 3 6 2 1 Part gaz Part renev. Source: EIA Part charbon 2 21 22 23 24 25 26 27 28 29 21 211 212 213 Europe : Gaz non compétitif par rapport au charbon NBP Charbon ( /MWh) 42 4 38 36 34 32 3 28 26 24 22 2 18 16 14 12 1 8 6 4 2 août-1 oct.-1 Prix NBP VS charbon. NBP et prix du charbon déc.-1 févr.-11 avr.-11 juin-11 août-11 oct.-11 déc.-11 févr.-12 NBP spot Prix concurrentiel NBP (CO2 inclus) Prix charbon avr.-12 juin-12 août-12 oct.-12 déc.-12 févr.-13 avr.-13 juin-13 août-13 293 279 265 251 237 223 29 195 181 167 153 14 126 112 98 84 7 56 42 28 14 Charbon ( /t) Source: Reuters / calcul IFPEN
14 13 12 11 1 9 8 7 6 5 4 3 2 1 Tendances de long terme US 21 Gm3 212 214 Prod gaz 21 24 216 Production Scénario de références et ressources élevées 218 22 222 224 226 228 23 232 Prod. référence Prod scé RE 234 236 238 24 Production en hausse de 68 à 9 voire 13 Gm3 (Shale 47 Gm3 en 24; Ref.) 9 8 7 Prix Henry Hub 21 24 $211/MBtu Prix Henry Hub Scé. Référence et ressources élevées (RE) 21/24 Prix HH modéré 6 5 Vision contestée par certains Effet conso & GNL sur prix? Bulle (production en déclin)? 4 3 2 1 21 212 214 216 218 22 222 224 226 228 23 Henry Hub Reférence Henry Hub scé RE 232 234 236 238 24 7 Source: EIA
Impacts US : Commerce, secteur électrique, transport 1 5-5 Gm3 21 212 214 216 218 22 222 224 Importations nettes totales et GNL Scé. Référence et ressources élevées (RE) 21/24 + = importations 226 228 23 232 234 236 238 24 Autonomie en 22 GNL exporté : 4 à 1 Gm3 en 24? 25 2-1 -15-2 Gaz option privilégiée dans le secteur électrique Coûts de production de l'électricité en 218 par technologies Import. nettes reference Import. nettes scé. RE LNG référence LNG scénario RE Source: EIA Gaz pour transport 5 Gm3 en 24 6 % de la conso de gaz,9 Mb/j sur 14 Mb/j $211/MWh 15 1 Hors CCS Avec CCS 5 8 Gaz naturel CCCG Charbon Nucléaire Eolien onshore Eolien Offshore Solaire PV Source: EIA
Développement mondial Non conv. 235 : 6 / 12 / 17 Gm3 Shale : 2 / 7 / 1 Gm3 Non Conv. 24 : 17 Gm3 Source: IEA WEO 212 23 : Shale 7 Gm3 9 Source: ExxonMobil 213
Effet prix du gaz... Europe Asie? Zones dépendantes de l extérieur : pas de baisse aux niveaux des coûts de production des gaz de schiste Espoir : Moindre pression sur les approvisionnements (pas de prime sur le prix liée à l équilibre O/D). mais OGEC, Géopolitique? Europe : prix au niveau des coûts maximum d approvisionnement (Hyp : désindexation pétrole majoritaire) Asie : réduction du prix moyen d achat (Hyp : désindexation pétrole partielle) 1
Pétrole de schiste Impacts énergétiques Contexte marché américain Impacts internes et externes Tendances Non traités : Raffinage / Pétrochimie et aspects micro et macro économique (investissements, croissance, emplois, compétitivité,...) 11
Une production US de pétrole en hausse Bilan Pétrole et LGN 27/13 : + 3, Mb/j 213/14 : +,9 Mb/j 1,7 Mb/j en 214 (AR. Sa.11,5 Mb/j; Russie 1,6 Mb/j) Montée en puissance de Bakken (Mont. Dakota) & Eagle Ford (Texas) 12 Source: EIA
Bilan pétrolier américain et commerce 22 21 2 19 18 17 16 15 14 13 12 11 1 9 8 7 6 5 4 3 2 1 1994 Mb/j Production et consommation 12 Mb/j 58 % de la conso 6 Mb/j 33 % 1996 1998 2 22 Production Production et consommation US de liquides pétroliers Rapport DOE St 213 24 26 28 21 212 Conso 214 Importations pétrole et produits Source: EIA Effet US : dépendance réduite; Exportations nettes de produits OPEP : - 2 Mb/j (44 à 4 %) de 27/213 Effet monde : pression réduite sur le prix du pétrole (mais effet géopolitique prédomine), Raffinage européen sous pression 13
Tendances pour le marché américain Production totale Import. pétrole Import. Produits pétro 14 17 16 15 14 13 12 11 1 9 8 7 6 5 4 3 2 1 1994 1997 Mb/j 2 23 Production US de pétrole, condensats et Ethanol Rapport DOE Lt 213 ref et high resources et ST 213 26 29 212 215 218 221 224 227 23 233 236 239 (Pétrole 6 / 1 Mb/j en 24 dont Schistes : 2 / 6 Mb/j; LGN 3 / 5 Mb/j 11 1 9 8 7 6 5 4 3 2 1 1994 Mb/j 1997 2 Importations de pétrole Rapport DOE Lt 213 ref et high resources et ST 213 23 26 29 212 215 218 221 224 227 23 233 236 239 3, Mb/j 2,5 2, 1,5 1,,5, -,5-1, -1,5-2, 1994 1997 2 23 Importations de produits pétroliers Rapport DOE Lt 213 ref et high resources et ST 213 26 29 212 215 218 221 224 227 23 233 236 239 Source: EIA 2 scénarios de production envisagés Pas d'autonomie pétrolière dans les deux cas, mais une dépendance faible dans le scénario haut Ensemble US/Canada : indépendance en 225?
Convergence WTI/Brent, enjeu du transport 1 5 $/b Ecarts WTI Brent 21 / 213-5 -1-15 -2-25 j-1 a-1 j-1 o-1 j-11 a-11 j-11 o-11 j-12 a-12 j-12 o-12 j-13 a-13 j-13-3 -35 IFP Energies nouvelles - Source Reuters 15 Effet Seaway Pipeline,4 Mb/j depuis 213
Développement mondial??? Non Conv. 235 : 12 Mb/j, dont Tight : 3,4 Mb/j (+ Huiles lourdes : 6 Mb/j, CTL/GTL : 2 Mb/j) Source: IEA WEO 212 Tight oil 23 : 4 à 9 Mb/j? 16 Source: ExxonMobil 213
Conclusion : effets non conventionnels Gaz, Elec, Charbon, Transport, Indépendance, (+ Compétitivité ) Etats-Unis Charbon/gaz & Produits Pétr. Europe Importations < Exportateurs Canada, Qatar, Australie, Russie, OPEP. GNL disponible MT : Import US Asie Prix gaz et pétrole : Effets prix peu visibles mais réels moindre pression M/LT : pas de prime marché?... (mais contexte géopolitique?) 17
Énergies renouvelables Production éco-responsable Transports innovants Procédés éco-efficients Ressources durables www.ifpenergiesnouvelles.fr