Communiqué de presse Le 30 novembre 2009, après 17 heures Biotech clôture le troisième trimestre sur un bénéfice de 1,26 million EUR Au troisième trimestre, un résultat positif de 1.259.413 EUR ou EUR 0,37 EUR par action a été enregistré, de sorte que la perte depuis le début de cette année se limite à 90.290 EUR ou EUR 0,03 par action. Le redémarrage des Bourses a eu en effet favorable sur la valeur du portefeuille coté en Bourse. Aucune adaptation de valeur n a été effectuée dans le portefeuille non coté en Bourse pendant ce trimestre. Chiffres clés : Valeur nette d inventaire par action au 30/09/2009 : 6,61 EUR (contre 6,24 EUR au 30/06/2009) ; Cours au 30/09/2009 : 4,11 EUR (contre 4,37 EUR au 30.06.09) ; Résultat par action au troisième trimestre 2009 : 0,37 EUR (-0,03 EUR pour les trois premiers trimestres de 2008) ; Décote moyenne du cours de Bourse par rapport à la valeur nette d inventaire : 33% au 3 e trimestre 2009 (contre 39% au 1 er semestre 2009) ; Pas de sorties en ce qui concerne les entreprises non cotées au troisième trimestre 2009. (EUR) 18,00 16,00 14,00 12,00 10,00 COURS BOURSIER DE BIOTECH par rapport à la valeur nette d'inventaire & l'indice Nasdaq Biotech 04/01 07/01 10/01 01/02 04/02 07/02 10/02 01/03 04/03 07/03 10/03 01/04 04/04 07/04 10/04 01/05 04/05 07/05 10/05 1/06 4/06 7/06 10/06 1/07 4/07 7/07 10/07 01/08 04/08 07/08 10/08 01/09 04/09 07/09 (indice) 1400 1200 1000 800 8,00 6,00 4,00 2,00 0,00 600 400 200 0 Cours boursier BIOTECH (EUR) Valeur nette d'inventaire (EUR) NASBIOT (indice)
KBC Private Equity Fund Biotech SA en liquidation publie un rapport financier trimestriel non révisé sur le troisième trimestre de l'exercice 2009 (01/07/2009 30/09/2009). Ce rapport comporte des informations réglementées telles que visées à l'article 14, 2 de l'ar du 14 novembre 2007. Ce rapport comporte le bilan (comparé avec les chiffres au 31/12/2008) et le compte de résultats du troisième trimestre (comparé avec les chiffres du troisième trimestre 2008), ainsi qu un rapport annuel intermédiaire. Émetteur : KBC Private Equity Fund Biotech SA en liquidation. Date de la publication : le 30 novembre 2009, après 17 heures. Lieu de la publication : www.kbcbiotech.be
Relevé des titres non cotés en Bourse Dealflow. Au troisième trimestre, 5 nouveaux dossiers d investissement d entreprises non cotées en Bourse ont été soumis à BIOTECH. Aucun nouvel investissement n a été effectué, l accent reposant intégralement sur le suivi du portefeuille existant. En septembre, un investissement de suivi de 0,26 million USD dans Metabolex a reçu un avis positif. L investissement a effectivement été effectué le 9 novembre 2009. Informations relatives au portefeuille existant Ablynx (BEL) Au troisième trimestre, Ablynx a été repris dans l indice belge des moyennes capitalisations. Sur le plan opérationnel, Ablynx a présenté les résultats positifs de l étude de phase I pour l administration sous-cutanée de l ALX-0681. Il a été démontré que le produit n avait aucun effet secondaire clinique significatif et que l effet biologique souhaité avait été atteint. Ces données soutiennent le lancement d une étude de phase II, prévue pour le deuxième trimestre 2010. Par ailleurs, Ablynx a lancé une étude de phase II pour l ALX-0081. Cette étude devrait démontrer l'innocuité et l'efficacité de l'alx-0081 par rapport au ReoPro pour l angioplastie. Ablynx a reçu le 30 septembre 2009 un paiement d étape de Wyeth de 4 millions USD pour le lancement d une étude de phase II portant sur un nanocorps anti-tnf alpha. Enfin, Ablynx a reçu un paiement d étape de 3 millions EUR de Boehringer Ingelheim et un paiement d étape de Novartis (montant non communiqué). Un accord a été trouvé dans le litige l opposant à Domantis. Altea Therapeutics (Etats-Unis) Début 2009, Altea a signé avec Amylin et Eli Lilly un contrat de développement et de commercialisation portant sur une version transdermique de l Exenatide. Altea se prépare pour une étude clinique de phase I, qui sera menée sur 12 volontaires. Cette étude devrait démontrer la biodisponibilité et l innocuité de ce composant. Les étapes suivantes sont une étude d innocuité de phase II sur des diabétiques de type 2 au premier semestre 2010 et une étude de phase III au second semestre 2011. Une étude de phase I a été lancée au troisième trimestre 2009 sur la lenoxaparine sodique. Altea mène par ailleurs d intenses discussions en vue de la signature d un partenariat pour l insuline transdermique. Applied Maths (BEL) L'intensification des efforts commerciaux depuis l'entrée de KBC se traduit par une augmentation du chiffre d'affaires de 21% en 2008 par rapport à 2007. Pendant les trois premiers trimestres de 2009, les chiffres ont encore évolué favorablement et ont égalé l année record 2008. Pour l ensemble de l année, l entreprise vise à consolider le chiffre d affaires et le bénéfice à leur niveau élevé de 2008. Ceres (Etats-Unis) Ceres table sur un cash-flow positif en 2014. Grâce à une politique de maîtrise des coûts et à une levée de subsides active, l entreprise a encore suffisamment de liquidités jusqu au quatrième trimestre 2010. Metabolex (Etats-Unis) Au troisième trimestre 2009, Metabolex a réalisé des progrès dans son étude de phase 2 sur le composant de base MBX- 102. Les données principales sont attendues au premier trimestre 2010. D autres progrès ont été réalisés au premier semestre 2009 sur deux autres composants. Pour tous les programmes en cours, des faits marquants sont à prévoir au premier semestre 2010. L entreprise en profitera pour rendre ses titres liquides (événement de liquidité). Au troisième trimestre 2009, les actionnaires existants ont rendu un avis favorable sur un tour de financement de 8,4 millions USD, dont 0,26 million USD pour le compte de BIOTECH. Ce montant sera levé par l entreprise en novembre. Movetis (BEL) Movetis possède un vaste portefeuille de produits comptant trois produits en phase d essai clinique. Son produit le plus avancé, le Resolor, a trois essais d homologation positifs à son actif pour la constipation chronique et au troisième trimestre 2009, le CHMP (organe de la Commission européenne autorisant la mise sur le marché) a émis un avis favorable pour le traitement de la constipation chronique chez les femmes. Actuellement, Movetis déploie sa stratégie marketing et met en place une équipe commerciale. En novembre, Movetis a annoncé qu une introduction sur Euronext était en préparation. A cet égard, nous renvoyons au communiqué de presse publié par Biotech le 20 novembre. PharmaNeuroBoost (BEL) travaille activement à un partenariat. De nouvelles discussions sont actuellement en cours avec un certain nombre de parties. Pronota (Bel) Un tour de financement de près de 5 millions EUR a été clôturé au deuxième trimestre 2009 et reste ouvert à de nouveaux investisseurs jusqu à la fin de cette année. Fin octobre, Pronota a levé des capitaux supplémentaires de 1,3 million EUR auprès d un nouvel investisseur dans le cadre d une extension du tour de financement effectuée en début d année.
Ce financement permet actuellement le développement des programmes internes consacrés à l ICA, la septicémie, la pré-éclampsie et le cancer. L analyse poussée d'autres échantillons ICA confirme la supériorité du biomarqueur Pronota sur l'équivalent commercial. PR Pharmaceuticals (Etats-Unis) s est placé sous la protection du Chapitre 11 en novembre 2008. L entreprise avait initialement jusqu au mois de mars 2009 pour élaborer un plan de redressement financier mais au premier trimestre 2009, cette période a été prolongée de 6 mois. En octobre, PRP a présenté au tribunal un plan de cession d actifs. Dans le cadre du recours à la protection du Chapitre 11, il a été décidé fin 2008 d amortir intégralement la partie non encore amortie de l investissement (1 million EUR) à charge de l exercice 2008. PRP ayant dégagé des revenus de la cession de Surmodics, BIOTECH a reçu au premier semestre un remboursement partiel du billet garanti à hauteur de 150 millions EUR. Aucun paiement supplémentaire n a été effectué pendant le troisième trimestre 2009. Relevé des titres cotés en Bourse Affymetrix Inc. (AFFX) a publié pour le troisième trimestre 2009 une perte par action (diluée, avant coûts exceptionnels) de 0,11 USD sur un chiffre d affaires de 78,19 millions USD. Amgen a publié pour le troisième trimestre 2009 un bénéfice par action (dilué, avant coûts exceptionnels) de 1,43 USD sur un chiffre d affaires de 3 812 milliards USD. Biomarin (BMRN) a publié pour le troisième trimestre 2009 un bénéfice par action (dilué, avant coûts exceptionnels) de 0,06 USD sur un chiffre d affaires de 80,81 millions USD. Genzyme Corp. (GENZ) a publié pour le troisième trimestre 2009 un bénéfice par action (dilué, avant coûts exceptionnels) de 0,24 USD sur un chiffre d affaires de 1,057 milliards USD. Gilead Sciences Inc. (GILD) a publié pour le troisième trimestre 2009 un bénéfice par action (dilué, avant coûts exceptionnels) de 0,74 USD sur un chiffre d affaires de 1,801 milliards USD. Illumina Inc. a publié un chiffre d affaires de 161,64 millions USD, soit nettement moins que les 168 à 173 millions USD prévus, pour le deuxième trimestre de 2009. Intermune (ITMN) a publié pour le troisième trimestre 2009 une perte par action (diluée, avant coûts exceptionnels) de 0,13 USD. A fin septembre, l entreprise avait un montant de liquidités et d équivalent de liquidités de 126 millions USD, avec une perte opérationnelle de 112 millions USD. Sa dette en cours s élève à 128 millions USD. Life Technologies (LIFE) a publié pour le troisième trimestre 2009 un bénéfice par action (dilué, avant coûts exceptionnels) de 0,73 USD sur un chiffre d affaires de 801 millions USD. Nektar (NKTR) a publié pour le troisième trimestre 2009 une perte par action (diluée, avant coûts exceptionnels) de 0,33 USD. A fin septembre, l entreprise avait un montant de liquidités et d équivalent de liquidités de 275 millions USD, avec une perte opérationnelle de 121 millions USD sur les 12 derniers mois. Sa dette en cours s élève à 234 millions USD. OSI Pharmaceuticals (OSIP) a publié pour le troisième trimestre 2009 un bénéfice par action (dilué, avant coûts exceptionnels) de 0,76 USD sur un chiffre d affaires de 114 millions USD. Sangamo (SGMO) a publié pour le troisième trimestre 2009 une perte par action (diluée, avant coûts exceptionnels) de 0,12 USD. Les liquidités sont restées stables. Les liquidités (et équivalent de liquidités) s élevaient à 47,69 millions USD à fin septembre. Shire (SHP) a publié pour le troisième trimestre 2009 un bénéfice par action (dilué, avant coûts exceptionnels) de 0,11 GBP sur un chiffre d affaires de 662,80 millions GBP. United Therapeutics (UTHR) a publié pour le troisième trimestre 2009 un bénéfice par action (dilué, avant coûts exceptionnels) de 0,22 USD sur un chiffre d affaires de 97,22 millions USD. Vertex (VRTX) a publié pour le troisième trimestre 2009 une perte par action (diluée, avant coûts exceptionnels) de 0,84 USD. Les liquidités ont augmenté de 150,18 millions USD, grâce à un financement de 129,29 millions USD. Les liquidités s élevaient à 559 millions USD à fin septembre.
KBC Private Equity Fund Biotech 1. Bilan au 30/09/2009 (en EUR) 30/09/2009 Bilan comparé à la fin de l exercice précédent (31/12/2008) ACTIF ACTIFS CIRCULANTS 22.641.721,64 22.802.121,04 VII. Créances et dettes à un an au plus 0,00 662.641,63 B Autres créances 0,00 662.641,63 VIII. Placements de trésorerie 20.981.553,63 22.058.057,89 B Autres investissements 20.981.553,63 22.058.057,89 IX. Valeurs disponibles 1.659.967,33 81.421,52 X. Comptes de régularisation 200,68 Total de l actif 22.641.721,64 22.802.121,04 PASSIF FONDS PROPRES 22.577.232,53 22.667.522,72 I. Capital 51.250.005,00 51.250.005,00 V. Perte reportée -28.582.482,28-24.399.651,23 VI. Résultat de la période -90.290,19-4.182.831,05 DETTES 64.489,11 134.598,32 IX. Dettes à moins d un an 30.717,95 40.482,12 B. Dettes financières 30.717,95 40.482,12 F. Dettes diverses 0,00 0,00 X. Comptes de régularisation 33.771,16 94.116,20 Total du passif 22.641.721,64 22.802.121,04 Avoirs nets 22.577.232,53 22.667.522,72 Valeur nette d'inventaire par titre 6,61 6,63
KBC Private Equity Fund Biotech 2. Compte de résultats 3 e trimestre 2009 (en EUR) 3 e trimestre 2009 3 e trimestre 2008 II. Charges d'exploitation -93.379,49-154.221,24 B. Services et biens divers -92.978,22-154.221,24 - Rémunération du gestionnaire -57.964,96-102.407,66 - Rémunération du dépositaire -4.645,43-5.287,07 - Rémunération du réviseur -3.163,92-17.543,19 - Autres -27.203,91-28.983,32 C. Rémunérations, charges sociales et pensions 0,00 0,00 G. Autres charges d'exploitation -401,27 0,00 III. Perte d'exploitation -93.379,49-154.221,24 IV. Produits financiers 1.413.631,02 1.461.417,79 B. Produits des actifs circulants 1.412.682,27 1.445.650,09 - Réalisés 30,15 414.267,82 - Non réalisés 1.412.652,12 2,289,197.95 C. Autres produits financiers 948,75 15.767,70 V. Charges financières -60.838,29 1.175.269,63 A. Charges de dettes -6,42-3.336,91 B. Réductions de valeur sur actifs circulants 21.534,88 0 C. Moins-values sur la réalisation d actifs circulants -82.366,75-79.209,14 VI. Résultat de la période 1.259.413,24 2.482.466,18
KBC Private Equity Fund Biotech 3. Compte de résultats pour les 9 premiers mois de l exercice (en EUR) 01/01/2009-30/09/2009 01/01/2008-30/09/2008 II. Charges d'exploitation -431.033,00-424.155,93 B. Services et biens divers -429.638,23-423.080,36 - Rémunération du gestionnaire -235.569,94-299.079,05 - Rémunération du dépositaire -13.936,29-15.861,22 - Rémunération du réviseur -46.896,58-17.543,19 - Autres -133.235,42-90.596,90 C. Rémunérations, charges sociales et pensions -852,50-852,50 G. Autres charges d'exploitation -542,27-223,07 III. Perte d'exploitation -431.033,00-424.155,93 IV. Produits financiers 4.227.524,18 2.460.359,14 B. Produits des actifs circulants 4.209.381,49 2.341.924,95 - Réalisés 1.027.734,63 997.026,57 - Non réalisés 3.181.646,86 1.344.898,38 C. Autres produits financiers 18.142,69 118.434,19 V. Charges financières -3.886.781,37-3.023.332,63 A. Charges de dettes -2.224,89-8.250,32 B. Réductions de valeur sur actifs circulants -2.671.313,23-2.515.691,40 C. Moins-values sur la réalisation d actifs circulants -1.213.243,25-499.390,91 VI. Résultat de la période -90.290,19-987.129,42 VII. Perte nette par action ordinaire et diluée - Perte ordinaire 0,03 0,29 - Perte diluée 0,03 0,29
KBC Private Equity Fund Biotech KBC Private Equity Fund Biotech KBC Private Equity Fund Biotech en liquidation a son siège à 1080 Bruxelles, avenue du Port 2. La société restera cotée sur Euronext Bruxelles pendant la liquidation. KBC Private Equity Fund Biotech en liquidation - Avenue du Port 2-1080 Bruxelles http://www.kbcam.be/biotech