Banque de France F17-069 Mise à jour : août 2017 Implantations bancaires à l étranger : faits saillants 2016 Les banques françaises sont implantées dans 103 pays dans le monde. La France reste de loin leur premier marché (60% de leurs financements sont orientés vers l économie française, elles emploient en France 430 000 personnes, représentant 60% de leurs effectifs mondiaux). Leur activité internationale, qui les positionne au quatrième rang mondial, génère des recettes qui dégagent un excédent d environ 9 milliards d euros par an dans les transactions courantes de la balance des paiements (cf. article paru au Bulletin de la Banque de France N 210 1 ). Sont présentées ci-après les principales caractéristiques de l implantation des établissements bancaires français à l étranger, sur la base des statistiques d activité à l étranger Outward Foreign Affiliates Statistics - établies par la Banque de France pour le secteur financier, dont la méthodologie figure en annexe. Les graphiques et tableaux suivants permettent de mettre en évidence la diversification des modèles d implantation du système bancaire français suivant les pays d implantation. On distingue schématiquement trois types d implantations, avec naturellement des nuances : des pays d implantation avec relativement peu d effectifs comparativement au produit net bancaire, reflétant une activité de banque d investissement, de financement et de gestion d actifs ; des pays d implantations à effectifs importants et produit net bancaire significatif, correspondant à une activité diversifiée, voire universelle ; des pays d implantation à effectifs significatifs et produit net bancaire relativement peu important, correspondant à la localisation d activités de post-marché et de services généraux (comptabilité, gestion administrative ). Graphique 1: Graphique 2: Implantations bancaires françaises en décembre 2016 par regroupements G7, G20 (hors pays du G7), centres financiers extraterritoriaux (définition BRI) et autres (taille des bulles représentant le Produit Net Bancaire en milliards d euros) Comparaison des implantations bancaires françaises avec les principaux pays d Europe et les autres grandes zones géographiques en décembre 2016 (taille des bulles représentant le Produit Net Bancaire en milliards d euros) Graphique 3: Effectifs dans le monde (hors France) des établissements bancaires français en décembre 2016 Tableau 1: Tableau 2: Tableau 3: Interprétation des séries temporelles Les 20 premières implantations 2016 selon les effectifs Les 20 premières implantations 2016 selon le Produit net bancaire (en milliards d euros) Graphiques 4: Représentation graphique des 20 premières implantations selon les effectifs et le produit net bancaire 1 «Les banques françaises confortent leur quatrième rang à l international» https://publications.banque-france.fr/mars-avril-2017 1
Graphique 1 : 2
Graphique 2 : 3
Graphique 3 : 4
Tableau 1 : interprétation des séries temporelles 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Tendances PNB (en GEUR) Effectifs Implantations Monde 157,2 157,9 148,5 149,0 150,3 161,0 160,7 France 97,2 103,5 91,6 98,2 97,2 99,0 97,1 Non-résidents 60,0 54,4 56,9 50,8 53,1 61,9 63,7 UE 36,5 31,0 33,4 31,0 32,4 36,5 38,2 Hors UE 23,5 23,4 23,6 19,8 20,7 25,4 25,5 Monde 764 221 765 201 738 798 716 429 701 555 693 248 715 262 France 463 069 459 355 450 830 446 296 426 069 421 392 432 527 Non-résidents 301 152 305 846 287 968 270 133 275 486 271 857 282 735 UE 155 336 158 809 149 005 141 650 145 124 145 332 149 192 Hors UE 145 816 147 037 138 963 128 483 130 362 126 524 133 543 Monde 4 438 4 211 4 231 3 851 3 859 3 892 4 678 France 2 096 1 988 2 126 1 994 2 061 1 971 2 349 Non-résidents 2 342 2 223 2 105 1 857 1 798 1 921 2 329 UE 1 327 1 216 1 059 1 000 992 1 082 1 277 Hors UE 1 015 1 007 1 046 857 806 839 1 052 Les séries présentées sont des données brutes. En particulier les données ne sont pas recalculées à méthode constante en cas de rupture de série (voir ci-après). Elles donnent une tendance générale. Il est préférable d apprécier les inflexions en les replaçant en moyenne période (trois quatre ans plutôt que de se concentrer sur les variations d une année sur l autre. Les variations peuvent être impactées par des ruptures de séries. Par rupture de séries, on entend l effet des cessions et acquisitions d implantations bancaires, les changements de méthode de consolidation (en particulier, passage de mise en équivalence à intégration globale dans le cas de l augmentation du pourcentage de contrôle) et, plus ponctuellement, l effet de rectifications de déclarations. Ces ruptures de séries n altèrent pas l analyse en lecture sur un horizon temporel de trois ans minimum. D une année sur l autre, les variations inférieures à 5% peuvent être jugées non significatives. Tableau 2 : les 20 premières implantations 2016 selon les effectifs Classement Code ISO - Dénomination Pays Effectifs Part dans le total 1 (IT) ITALIE 31 467 11,1% 2 (US) ETATS-UNIS 22 370 7,9% 3 (DE) ALLEMAGNE 18 697 6,6% 4 (BE) BELGIQUE 18 585 6,6% 5 (PL) POLOGNE 17 281 6,1% 6 (RU) RUSSIE, FEDERATION DE 16 681 5,9% 7 (IN) INDE 14 751 5,2% 8 (GB) ROYAUME-UNI 13 611 4,8% 9 (TR) TURQUIE 10 919 3,9% 10 (RO) ROUMANIE 9 985 3,5% 11 (CZ) TCHEQUE, REPUBLIQUE 9 524 3,4% 12 (MA) MAROC 9 457 3,3% 13 (UA) UKRAINE 7 606 2,7% 14 (LU) LUXEMBOURG 7 473 2,6% 15 (ES) ESPAGNE 7 243 2,6% 16 (HK) HONG-KONG 4 528 1,6% 17 (PT) PORTUGAL 4 493 1,6% 18 (CH) SUISSE 4 368 1,5% 19 (DZ) ALGERIE 3 690 1,3% 20 (SG) SINGAPOUR 3 406 1,2% Total du top 20 236 135 83,5% 5
Tableau 3 : les 20 premières implantations 2016 selon le Produit net bancaire (en milliards d euros) Classement Code ISO - Dénomination Pays PNB (en Geuros) Part dans le total 1 (US) ETATS-UNIS 10,2 16,1% 2 (IT) ITALIE 8,7 13,6% 3 (GB) ROYAUME-UNI 7,8 12,3% 4 (BE) BELGIQUE 5,7 9,0% 5 (DE) ALLEMAGNE 4,6 7,3% 6 (LU) LUXEMBOURG 3,0 4,8% 7 (ES) ESPAGNE 1,9 3,0% 8 (HK) HONG-KONG 1,7 2,7% 9 (CH) SUISSE 1,4 2,3% 10 (PL) POLOGNE 1,4 2,2% 11 (CZ) TCHEQUE, REPUBLIQUE 1,4 2,1% 12 (TR) TURQUIE 1,3 2,1% 13 (JP) JAPON 1,3 2,1% 14 (BR) BRESIL 1,1 1,7% 15 (SG) SINGAPOUR 1,1 1,7% 16 (MA) MAROC 0,9 1,4% 17 (RU) RUSSIE 0,9 1,3% 18 (RO) ROUMANIE 0,7 1,1% 19 (NL) PAYS-BAS 0,6 1,0% 20 (PT) PORTUGAL 0,5 0,8% Total du top 20 56,4 88,5% 6
Graphiques 4: représentation graphique des 20 premières implantations des établissements bancaires français selon les effectifs et le produit net bancaire Les différences de classement des implantations selon les effectifs, d une part, et le produit net bancaire, d autre part, reflète la différentiation des modèles d affaires des groupes bancaires. Ainsi, les pays dans lesquels sont majoritairement implantées des banques de dépôt ont des classements proches selon qu on considère leur classement selon les effectifs et selon le produit net bancaire (Italie, Belgique ). Les pays dans lesquels sont majoritairement implantées des activités de banque de gros (banque d investissement et de financement, gestion d actifs) sont mieux classées selon le produit net bancaire que selon l effectif (Royaume-Uni, Luxembourg ) alors que c est l inverse pour les pays dans lesquels sont implantées des activités significatives de postmarché et de services généraux (Inde, Roumanie ). 7
Annexe : L extension de la mondialisation et du rôle des multinationales a conduit l'union Européenne à encourager la mise en place par les pays-membres d un dispositif de suivi des filiales et des succursales implantées dans un pays et contrôlées par un groupe étranger afin de disposer de plus d informations sur ces évolutions. S agissant du secteur bancaire, un tel suivi préexistait naturellement en France, au titre de la surveillance des risques-pays pour les besoins de la supervision bancaire. Le concept des FATS Foreign Affiliates Statistics - permet d établir un jeu de données à vocation statistique, selon des critères harmonisés internationalement, permettant de suivre l internationalisation à partir de données non bilantielles, dans le temps et en comparaison internationale. Ce suivi est complémentaire de l analyse de l activité internationale des banques développée à partir des statistiques bancaires internationales de la Banque des Règlements Internationaux (accessibles à partir du site internet de la Banque de France à partir du lien : https://www.banque-france.fr/statistiques/balance-des-paiements/lactivite-bancaire-internationale ). Le dispositif FATS inclut deux volets : Inwards FATS qui vise au suivi des firmes étrangères sur le territoire national et Outward FATS consacré au suivi des filiales sous contrôle national implantées dans des pays étrangers. La Banque de France établit les FATS du secteur bancaire français depuis 2010 (inward et outward). L'enquête OFATS permet de connaître les modalités des implantations à l'étranger des groupes bancaires français définis comme étant les groupes dont la tête de groupe est résidente : nombre de filiales par pays, chiffre d'affaires mesuré par le produit net bancaire, en cohérence avec la comptabilité nationale - et effectif de ces filiales. Le champ d'observation porte sur tous les établissements de crédit ayant au moins une filiale et/ou une succursale située hors de France, quelle que soit l activité de celle-ci (banque, assurance, immobilier ou autre). Les variables statistiques sont issues des déclarations transmises par les banques à la Banque de France. Ces statistiques constituent le volet financier des statistiques OFATS élaborées par l INSEE et couvrant donc secteurs financier et non financier, et transmises à EUROSTAT. 8