MONDIALISATION ET ÉVOLUTION DES PRIX DES TRANSPORTS INTERCONTINENTAUX

MONDIALISATION ET ÉVOLUTION DES PRIX DES TRANSPORTS INTERCONTINENTAUX 16ème Journée doctorale en transports Éric Tabourin AFITL/LET Lyon, 28 Juin 2011 Sid Ahmed OULD KHOU Directeur de thèse: Alain Bonnafous

Axes de recherche Historique de l évolution des prix des transports intercontinentaux Mondialisation et évolution de l offre dans le transport maritime Mondialisation et évolution de la demande Mondialisation, concurrence et concentration dans le transport maritime Evolution des prix des transports maritimes Principales routes maritimes de conteneurs

Historique de l évolution des prix des transports intercontinentaux Baisse continue des coûts réels du transport maritime depuis le 18 e s Facteurs explicatifs: bateau à vapeur, percement du Canal de Suez, transport ferroviaire

500 450 400 350 300 250 200 150 100 50 0 Evolution des taux de fret(1898-1923) 1898 1899 1900 1901 1902 1903 1904 1905 1906 1907 1908 1909 1910 1911 1912 1913 1914 1915 1916 1917 1918 1919 1920 1921 1922 1923

Cycles du vrac sec De 1869 à 2002: 4 périodes (Stopford, 2002): 1869-1914 : L indice du fret passe de 100 en 1869 à 45 en 1908 1919-38, O>D, taux de fret se sont détériorés (nouveaux entrants) 1945-1975 : boom de D 0,5 M T(1950) et 3,2 M T (1973) 1975-2002 : récession après la crise pétrolière (1973), puis crise de la sidérurgie, les taux se redressent entre 1977 et 1979, pic en 1980, forte baisse en 1982, montée puis chue en 1992, pic en 1995 et puis baisse.

Mondialisation et évolution de l offre dans le transport maritime Evolution de l offre/flotte mondiale Prix des bateaux Prix du soutage Mondialisation des normes

Evolution de l offre/flotte mondiale Structure de la flotte mondiale (Répartition de la capacité, Age de la flotte, Pavillons de libre immatriculation, Propriété de la flotte ) Surcapacité

Evolution de la structure de la flotte mondiale 100% 95% 90% 85% 80% 75% 70% 65% 60% 55% 50% 45% 40% 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% Source: CNUCED, diverses livraisons Pétroliers Vracquiers Navires de charge classique Porte-conteneurs Autres

Tonnage excédentaire (en%) selon le type de navires Tonnage excédentaire 100% 80% 60% 40% 20% 0% Navires-citernes Vraquiers Cargos classiques Transporteurs d'unités de charge Source: CNUCED, diverses livraisons

Evolution du tonnage excédentaire (en%) Tonnage excédentaire 150 140 130 120 110 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 Navires-citernes Vraquiers Cargos classiques Transporteurs d'unités de charges Source: CNUCED, diverses livraisons

Prix de s navire s d'occas ion de 5 ans d'âge en millions US 130 125 120 115 110 105 100 95 90 85 80 75 70 65 60 55 50 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0 1987 1988 1989 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 pétrolier 40 000 tpl pétrolier 80-95 000 tpl pétrolier 130-150 000 tpl pétrolier 250-280 000 tpl vraquier 45 000 tpl vraquier 70 000 tpl vraq uier 150 0 0 0 tp l

Prix d un gallon de fioul résiduel lourd /cent sur le marché des USA 90 80 70 60 50 40 30 20 84 86 88 90 92 94 96 98 00 02 04 Prix d'un gallon/cents (US$, nominal)

Mondialisation des normes Est-ce que la mondialisation constitue la fin des politiques nationales? Normes environnementales et de sécurité Les normes internationales de travail

Mondialisation et évolution de la demande Structure et évolution de la demande Mondialisation et changements dans la demande

Structure de la demande Vracs liquides (pétrole brut, produits pétroliers et gaz) Vracs secs (charbon, fer, céréales, bauxite) mais aussi d autres sortes de vracs (aciers, ciments, métaux non-ferreux, sucre, produits forestiers et produits chimiques) Vracs spécialisés (engins de transport, matériels industriels).

1995 1997 1999 2001 2003 2005 1991 1993 1971 1973 1975 1977 1979 1981 1983 1985 1987 1989 1965 1967 1969 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% pétrole fer charbon céréales autres solides

Evolution de la demande 39.00 36.00 33.00 30.00 27.00 24.00 21.00 18.00 15.00 12.00 9.00 6.00 3.00 0.00 Nombre de tonnes transportées par tpl Milliers de tonnes-milles par tpl

Evolution indiciaire du trafic m aritim e inte rnational (1970=100) 750 700 650 600 550 500 450 400 350 300 250 200 15 0 10 0 50 0 pétrole (tonnes) vracs solides (tonnes) total (tonnes) pétrole (tonnes-milles) fer (tonnes-milles charbon (tonnes-milles) g rains (to nnes-milles) vracs solides (tonnes-milles) to tal (to nnes-milles)

Mondialisation et changements dans la demande Forte croissance des exportations Augmentation dans la valeur des produits échangés Spécialisation verticale des pays (est à l origine de la moitié de la croissance des échanges pour certains pays, selon Hummels, Ishii et Yi (2001) )

Mondialisation, concurrence et concentration dans le transport maritime Concurrence dans le transport maritime Concentration dans le transport maritime

Concurrence dans le transport maritime Système des conférences maritimes Concurrence entre ports Manutention Règlementation relative à la concurrence dans le transport maritime

Concentration dans le transport maritime Degré de concentration par marché a une influence sur le niveau des prix et leur différenciation Consortiums: compagnies qui passent des accords pour rationnaliser l exploitation en commun de navires, d installations portuaires ou de services (recrutement du fret) Alliances stratégiques mondiales (Mégacarriers)

Alliances stratégiques mondiales

Tendances Politique de massification Diversification horizontale Transport de niche Stratégies de tarification

Evolution des prix des transports maritimes Considérations théoriques Coût du fret Produits de base Marché du fret des hydrocarbures Marché du fret du vrac sec Marché du fret des services de ligne

Considérations théoriques Tinbergen (1934): les taux de fret égalisent l offre et la demande Cycle de la construction navale: interactions entre les taux de fret, la construction navale et la taille de la flotte: q s =K α Pb -β F γ Koopmans (1939): taux de fret des bateaux-citernes et leurs fluctuations cycliques Svendsen (1958): principes de l analyse néo-classique dans la tarification d un transport maritime concurrentiel Thorburn (1960): modèle détaillé de l offre et de la demande du transport maritime Années 1970: nouvelle vague d économistes de l économie maritime: Norman et Wergeland (1981), Beenstock et Vergottis (1993), Glen et Martin (2005) etc.

Evolution du coût total du fret maritime 15 14 13 12 11 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0 Monde Pays développés Pays en développement Afrique

Fret produits de base 29 28 27 26 25 24 23 22 21 20 19 18 17 16 15 14 13 12 1 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0 cacao Brésil cacao Ghana café Colombie(Atlantique)-Europe café Colombie(Pacifique)-Europe café Brésil caoutchouc coco jute thé

Marché du fret des hydrocarbures 500 400 300 200 100 0 1975 1980 1985 1990 1995 2000 Bateaux grands Bateaux moyens Bateaux mini blancs Bateaux mini noir Bateaux petits

Marché du fret du vrac sec Affrètement au voyage Affrètement à temps

800 700 600 500 400 300 200 100 0 1970 1975 1980 1985 1990 1995 2000 2005 Indice affrètement au voyage (juil.65- juin66=100)

350 300 250 200 150 100 50 88 90 92 94 96 98 00 02 04 Tramping sec, taux d'affrètement à temps (1985=100)

Marché du fret des services de ligne 450 400 350 300 250 200 150 100 1970 1975 1980 1985 1990 1995 2000 2005 Indice tarif de ligne (1965=100)

Principales routes maritimes de conteneurs Conteneurisation: «Charpente de la mondialisation» Recherche de causalité entre les différentes routes maritimes

Conteneurisation: «Charpente de la mondialisation» 14 12 10 8 6 4 2 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 Asie vers USA: nombre de conteneurs (millions evp) 14 4.8 4.6 4.4 4.2 4.0 3.8 3.6 3.4 3.2 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 USA vers Asie: nombre de conteneurs (millions evp) 6 12 10 8 5 4 6 4 2 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 Asie vers Europe: nombre de conteneurs (millions evp) 4.0 3 2 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 Europe vers Asie: nombre de conteneurs (millions evp) 2.8 3.5 3.0 2.5 2.0 1.5 2.4 2.0 1.6 1.2 1.0 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 Europe vers USA: nombre de conteneurs (millions evp) 0.8 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 USA vers Europe: nombre de conteneurs (millions evp)

Evolution indiciaire des prix réels sur les routes maritimes 1900 Asie-Europe (prix réel, année 2000=100) 2400 Asie-USA (prix réel, année 2000=100) 1800 1700 2200 1600 2000 1500 1400 1800 1300 1600 1200 1100 1400 1000 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 1200 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 1600 Europe-Asie (prix réel, année 2000=100) 1600 Europe-USA (prix réel, année 2000=100) 1400 1500 1200 1400 1000 1300 800 1200 600 1100 400 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 1000 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 1800 USA-Asie (prix réeé, année 2000=100) 1800 USA-Europe (prix réel, année 2000=100) 1600 1600 1400 1400 1200 1200 1000 1000 800 800 600 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 600 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07

Recherche de causalité entre les différentes routes maritimes Causalité au sens de Grainger entre deux séries stationnaires (estimer un modèle VAR) Les séries cointégrées varient de façon comparable 1 8 0 0 1 6 0 0 1 4 0 0 1 2 0 0 1 0 0 0 8 0 0 6 0 0 4 0 0 9 4 9 5 9 6 9 7 9 8 9 9 0 0 0 1 0 2 0 3 0 4 0 5 0 6 0 7 E u r o p e - A s ie ( p r i x r é e l, a n n é e 2 0 0 0 = 1 0 0 ) U S A - A s i e ( p r i x r é e é, a n n é e 2 0 0 0 = 1 0 0 )

Conclusions Mondialisation: processus Processus inégalitaire Conception plus globale de la baisse des prix de transport Processus inachevé Quel schéma pour demain?