Séminaire sur les pays à faible revenu L'inégalité du revenu et la politique budgétaire dans les pays à faible revenu Sanjeev Gupta Département des finances publiques Fonds Monétaire International 15 Mars 2013
La présentation est basée sur: F. Bastagli, D. Coady, and S. Gupta, 2012, L'inégalité des revenus et politique fiscale, IMF Staff de l IMF Les notes de la discussion, SDN/12/08(Revisée). Disponible à l'adresse: http://www.imf.org/external/pubs/cat/longres.aspx?sk= 40024 2
Background L'inégalité des revenus a augmenté dans la plupart des avancées et de nombreuses économies sont au cours de développement pendant les dernières décennies. L'accent mis sur la croissance inclusive a conduit à une inquiétude croissante à propos de l'inégalité des revenus dans les pays en développement (par exemple, la Chine et l'inde) Alors, comment la politique budgétaire pouvez contribuer à réduire les inégalités des revenus? 3
Plan de la présentation I. Le role de la politique budgétaire II. Tendances de l'inégalité des revenus III. Comment la politique budgétaire a affecté l'inégalité des revenus dans les économies avancées? IV. Quelle efficacité la politique budgétaire a pour réduire les inégalités dans les pays en cours de développement? V. Leçons à tirer pour la conception de la politique budgétaire dans les pays en cours de développement. 4
I. Le role de la politique budgétaire 5
I. Le role de la politique budgétaire:ire La politique budgétaire peut affecter la distribution des revenus Directement. En réduisant les inégalités de revenu disponible par rapport à l'inégalité des revenus du marché. Indirectement. Travers l'impact sur les bénéfices de l'avenir des individus et l'inégalité des revenus du marché. Rôle peut varier selon les pays, reflétant des gamme d'instruments politiques disponibles mais aussi des préférences sociales vers l'équité et l'efficacité Mais les impôts et les transferts peuvent fausser l'allocation des ressources (équité et efficacité compromis) 6
II. Tendances de l'inégalité des revenus 7
L'inégalité des revenus est sensiblement plus élevé dans les pays à faible revenu... Tendances de l'inégalité du revenu disponible, 1980-2010 8
... Et a augmenté dans beaucoup de ces pays Les variations de l'inégalité du revenu disponible dans toutes les régions, 1990-2005 (En points de pourcentage de changement du coefficient de Gini) Asiae et le Pacifique Amerique latine Le moyen orient et l afrique du nord Afrique subsaharienne 9
Plus récemment, l'accent a été mis sur la part croissante des revenus des top groupes de revenus la part du revenu brut du Top-One Percent dans certaines économies avancées? Et en développement, 1925-2010 Source: Top Base de données mondiale des revenus 10
III. Comment la politique budgétaire a affecté l'inégalité des revenus dans les économies avancées? 11
Dans les économies avancées, la politique budgétaire a permis de réduire les inégalités de revenu par un tiers... L impact redistributif dans les pays de l'ocde, 2008 Le revenu moyen brut = 0.45 Le revenu disponible moyen = 0,30 Source: OECD, 2008. 12
avec environ les deux tiers de cet impact est réalisée du côté des dépenses Impact redistributif des impôts et des dépenses Transfers et taxes = 0.15 Transfers = 0.10 Source: Paulus, 2009. 13
Les impôts indirects et les transferts ont également influencé l'impact redistributif de la politique budgétaire Taxe Indirecte. Études montrent que la taxe sur la valeur ajoutée (TVA) et les droits d'accises sont régressives dans les pays européens (O Donoghue et al., 2004; Warren, 2008) Les transferts en nature. Les dépenses d'éducation, les soins de santé et les allocations de logement a diminué le coefficient de Gini de 5,8%en moyenne dans 5 pays européens (Paulus et al., 2009) 14
Impôts sur les sociétés peuvent ne pas être aussi progressistes que souvent L'incidence de l'impôt sur les sociétés tendent à la baisse sur les salaires puisque le capital est plus mobile. Cependant, l'imposition des «loyers» (au dessus des bénéfices normaux) peut de tomber sur les propriétaires du capital. 15
Cependant, l'impact redistributif de la politique budgétaire a diminué depuis le milieu des années 1990 La diminution de l'impact redistributif de la politique budgétaire depuis mi-1990 Source: Immervoll et Richardson, 2011; OCDE, 2011. 16
IV. Quelle efficacité la politique budgétaire a pour réduire les inégalités dans les pays en cours de développement? 17
Impact de la politique budgétaire dans les économies en cours de développement est limité par les faibles niveaux de dépenses fiscales Percent of GDP Percent of GDP Les niveaux et la composition des revenus fiscaux et les dépenses sociales 40 35 30 25 Taxe de 2010 au plus tard Property Corporate Income Indirect 30 25 20 Dépenses sociales, 2010 au plus tard Education Health Transfers 20 15 15 10 10 5 5 0 Advanced Emerging Europe Latin America Middle East and North Africa Asia and Pacific Sub- Saharan Africa 0 Advanced Emerging Europe Middle East and North Africa Latin America Sub- Saharan Africa Asia and Pacific 18
ainsi que les impôts moins progressifs et les programmes de transfert Recours accru aux impôts indirects et les bases fiscales étroites. La progressivité de la fiscalité directe est affaiblie par le non fiscales et les bases d'imposition étroites. Du côté des dépenses, un mauvais ciblage limite la capacité redistributive des programmes de transfert. 19
Percentage du PIB Subventions prix de l'énergie, en pourcentage du PIB 14 13.2 Post-taxe 12 10 4.6 Subventions des Taxes 8 6 4 2 0 Pre-taxe 4.7 4.1 8.6 3.4 3.0 1.8 3.3 1.8 1.6 1.1 1.7 1.6 1.6 0.9 0.6 0.0 MENA CEE-CIS Sub-Saharan Africa E.D. Asia LAC Advanced 20
Les subventions aux carburants profit des groupes à revenus élevés... Pour tout les produits. Essence Fond quintile, 3.0 2eme quintile, 5.7 3 eme quintile, 9.7 Diesel Fond quintile, 7.3 2 eme quintile, 11.7 Top quintile, 61.3 4eme quintile, 19.4 Bottom quintile, 7.2 Top quintile, 42.0 Second quintile, 11.4 3 eme quintile, 16.3 Top quintile, 42.8 4eme quintile, 22.6 Kerosene Third quintile, 16.2 Fond quintile, 3.8 LPG 2 eme quintile, 7.6 Top quintile, 20.6 Fourth quintile, 20.1 Bottom quintile, 19.0 Second quintile, 19.7 Fourth quintile, 22.5 Top quintile, 53.8 3 eme quintile, 12.6 4eme quintile, 20.8 Third quintile, 20.6 21
Les comptes de la politique budgétaire pour près de 3/4 de l'europe vs Amérique latine Gini différence Re-répartition d'impact: L Europe vs L Amérique latine 0.6 0.23 0.25 0.5 0.52 0.5 0.46 0.17 0.2 0.4 0.15 0.3 0.27 0.1 0.2 0.05 0.1 Right-side axis 0 0 Latin America Europe Disposable gini difference Gross income Disposable income 22 Fiscal impact
Chile (1996) Romania (1997) Argentina (1993) Dominican Republic Bulgaria (1997) Malawi (1997) Macedonia (1996) Mexico (1996) Peru (1994) Mongolia (1995) Kyrgyz Republic (1993) Cote d' Ivoire (1995) Guyana (1993) Panama (1997) Tanzania (1993) South Africa (1993) Mozambique (1996) Bangladesh (2000) Ecuador (1998) Vietnam (1993) Armenia (1996) Kazakhstan (1996) Madagascar (1993) Nepal (1996) Nicaragua (1993) Guinea (1994) Argentina (1993) Chile (1992) Colombia (1992) Costa Rica (1992) Jamaica (1993) Honduras (1995) Brazil (1990) Peru (1997) Mongolia (1995) Tanzania (1993) Bangladesh (2000) South Africa (1993) Egypt (1994) Kenya (1992) Madagascar (1993) Mozambique (1996) Bulgaria (1995) Vietnam (1993) Indonesia (1990) Romania (1997) Ghana (1998) India (1996) Ecuador (1998) Guinea (1994) Dépenses publiques en nature a été jugée régressive dans de nombreux pays en cours de développement Les avantage des incidences des dépenses publiques en éducation et en santé (part du fond 40 %) 70 L'incidence des avantages pour l'education, 40% 80 Incidence des prestations de santé, 40% 60 70 50 60 40 30 20 10 50 40 30 20 10 0 0 23
Les transferts monétaires conditionnels L'expansion récente des «des transferts conditionnels en espèces» des programmes, fournit une approche prometteuse pour améliorer le pouvoir distributif des dépenses publiques dans les économies en développement Les programmes les plus importants, au Brésil et au Mexique, ont permis de réduire le coefficient de Gini de 2,7% (Soares et al., 2007) Toutefois, ces programmes doivent être ciblés sur les ménages les plus pauvres. 24
V. Leçons à tirer pour la conception de la politique budgétaire dans les pays en cours de développement 25
Leçons à tirer pour la conception de la politique budgétaire Dans les économies en cours de développement, la capacité de la politique budgétaire pour lutter contre l'inégalité des revenus doit être renforcée. Cela nécessite des améliorations sur deux fronts: Le niveau des besoins fiscaux et de dépenses à augmenter L'impact redistributif des impôts et des dépenses doit être améliorée 26
Renforcer le rôle de la politique fiscale Renforcement de la capacité de mobilisation des ressources Amélioration dans la capacité administrative Expansion des entreprises et des particuliers des bases fiscales (exonérations d'adressage, les échappatoires, et la conformité fiscale) Expansion des instruments de la politique fiscale (TVA plus accises) 27
Renforcer le rôle des dépenses publiques Des dépenses supérieures, meilleures et ciblées L'expansion et l'amélioration du ciblage de l'aide sociale (éliminer les subventions des prix universelles) L expansion de la santé et de l education L expansion des transferts monétaires conditionnels 28
Merci 29
Changement en Coefficient de Gini, 1990 à 2005 Change Large Increase (Change 5) Medium Increase (3 Change < 5) Small Increase (0 < Change < 3) Small Decrease (-3 < Change < 0) Medium Decrease (-5 < Change -3) Large Decrease (Change -5) Latin America and Caribbean 1990-2005 Colombia, Honduras, Paraguay, Venezuela Bolivia, Costa Rica, Uruguay Argentina, Dominican Republic, Guatemala, Jamaica El Salvador, Panama Brazil, Chile, Ecuador, Nicaragua, Peru Belize, Mexico Sub-Saharan Africa 1990-2005 Cote d'ivoire, Ghana, Niger, Rwanda, South Africa Mozambique, Tanzania Burundi, Madagascar, Zambia Cameroon, Nigeria, Uganda Gambia Burkina Faso, Central African Republic, Ethiopia, Guinea, Guinea-Bissau, Kenya, Lesotho, Malawi, Mali, Namibia, Senegal, Swaziland Asia and Pacific 1990-2005 China, Indonesia, Rep. of Korea, Lao PDR, Nepal, Sri Lanka Bangladesh, Cambodia, Taiwan India, Mongolia, Philippines, Vietnam Thailand Malaysia Middle East and North Africa 1990-2005 Kyrgyz Republic, Tajikistan, Turkmenistan, Uzbekistan Djibouti Egypt, Mauritania, Morocco, Tunisia Pakistan Iran, Jordan 30