1 La finance socialement responsable: L exemple de Desjardins
2 Sommaire Le Mouvement Desjardins L ISR chez Desjardins Les défis
3 Le Mouvement Desjardins Contribuer au mieux-être économique et social des personnes et des collectivités
4 L organisation 1 er groupe financier coopératif au Canada 5,8 millions de membres 42 500 employés 5 900 dirigeants élus Actif dans 32 pays Plus de 172 milliards d actif total
5 L organisation Une coopérative Des gens Une entreprise Des réponses aux besoins Logique de service Modes de fonctionnement Gouvernance Ristourne Réserve non partageable Pratiques commerciales distinctive Accessibilité Considération Primauté Information / éducation Solidarité
6 La finance sociale Des produits de solidarité Des investissements dans le milieu Des orientations ISR Énoncé de la Politique de développement durable «Chaque composante impliquée dans les activités d investissement et de placement intègre à ses politiques des critères d investissement socialement responsable.»
7 La finance sociale Des fonds socialement responsable Les portefeuilles SociéTerre
8 L ISR chez Desjardins
9 L ISR chez Desjardins Mission Desjardins Option environnementale Desjardins 1990 Fonds Desjardins Environnement 1990 Politique développement durable 2005 Acquisition de 50 % de Placements NEI - 2007 Lancement des portefeuilles SociéTerre 2009
10 Aperçu des fonds ISR au Canada Nombre de fonds Actif sous gestion Création Placements NEI 15 1 867 M$ 1986 IA Clarington Inhance 6 86,5 M$ 2005 Meritas 7 223 M$ 2001 Investors Group (incl. Great West Lifeco, London Life, Mackenzie) 7 1 514 M$ 1987 Acuity 5 228 M$ 1990 Desjardins (FDE et SociéTerre) 5 505 M$ 1990 RBC (incl. PHN) 7 136 M$ 2007 Scotiabank 1 9 M$ 2008 TD 1 11 M$ 2007 BMO 3 9 M$ 2008 HSBC 1 7 M$ 2001 Données au 31 décembre 2010 Source : The Social Investment Organization
11 L ensemble des stratégies ISR Source: Coro Strandberg
12 Notre choix de stratégies ISR 1. Processus précédant la sélection Indice composé S&P/TSX Filtre + Négatif Exclusions Armement Nucléaire Tabac Analyse de critères extra financiers Environnement Univers restreint Recherche fournie par Recommandations fournies par le Groupe consultatif en environnement
13 Notre choix de stratégies ISR 2. Processus suivant la sélection des titres Engagement d entreprise Dialogue Propositions d actionnaires Exercice du droit de vote
14 Notre choix de stratégies ISR 3. De nombreuses collaborations
15 Nos communications
16 Une reconnaissance au sein de l industrie Classement 2010 de Corporate Knights : Dans la catégorie des fonds d actions : 1 er Fonds multistratégique américain Éthique 2 e Fonds de dividendes mondial Éthique 3 e Fonds d actions internationales Éthique 25 e Fonds Desjardins Environnement Dans la catégorie des fonds équilibrés : 1 er Fonds de revenu mensuel ISR (série A) IA Clarington 2 e Fonds mensuel de dividendes et de revenu Meritas 3 e Portefeuille SociéTerre Croissance Plus
17 L intérêt pour l ISR Source: Desjardins Sondage 2008
18 Les défis
19 Limites inhérentes aux produits Objectif de placement Répartition sectorielle (TMX) Univers de placement Tolérance au risque Rentabilité du produit 20% 21% 31% 28% 31 % 28 % 20 % 21 % Services financiers Énergie Matériaux Autres secteurs
20 Complexité de ce type de produits Complexité des véhicules financiers Nouveauté de l'isr et complexité des notions y étant rattachées Complexité des enjeux auxquels la société et l'isr sont confrontées
21 Peu d information ou info limitée Pour les consommateurs
22 Manque d assistance Critiques, car les gens sont surpris À qui le blâme? Perception, information? Qui peut aider l investisseur? Y a-t-il un arbitre dans la salle? Certification? Label? Pour les consommateurs
23 Enjeux de formation État de la situation: Presque rien de disponible Formation en finance muette sur le sujet, sauf. IQPF désuet Association canadienne pour l investissement responsable partout au Canada, sauf au Québec! Conclusion Les professionnels de la finance et les institutions financières sont laissés à eux-mêmes Pour l industrie
24 Manque de points de repères Pour tous
25 Finance socialement responsable et entreprises collectives: Une alliance naturelle, mais.
26 Merci!