PAROLES. Panorama et perspectives

PAROLES Panorama et perspectives 2008-2009

SOMMAIRE / PANORAMA ET PERSPECTIVES 2008-2009 03 04 > Corporate Profile > Équipe dirigeante 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14-19 19 20 21 REPORTAGES > Les métiers > Vente directe > Vente directe sur Internet > Financement sur le lieu de vente > E-commerce > Partenariats > Cobranding > Partenariats bancaires > Crédit responsable > L international > Présence internationale > Partenariats automobiles > Les ressources humaines > Accompagner les évolutions de l entreprise REPÈRES > Les chiffres clés

CORPORATE PROFILE SOFINC0, CORPORATE PROFILE Les savoir-faire de Sofinco, fers de lance d un spécialiste du crédit à la consommation à dimension internationale. Spécialiste du crédit à la consommation, Sofinco distribue une gamme complète de produits et de services associés, en France et à l international. Sofinco occupe une position dominante sur tous les canaux de distribution : vente directe, financement sur le lieu de vente (équipement de la maison et amélioration de l habitat, automobile ), e-commerce et partenariats. L expertise multicanal développée par Sofinco (réseau d agences commerciales, platesformes téléphoniques, Internet) lui permet de commercialiser une large gamme de produits et services. Partenaire fidèle de grandes enseignes de la distribution et de la distribution spécialisée, de constructeurs automobiles et d institutionnels (banques et assurances), Sofinco met son savoir-faire à leur disposition, et développe pour eux des offres et des services ad hoc, tant en France qu à l international. Acteur responsable, Sofinco affiche depuis plusieurs années le taux de risque le plus bas de tous les établissements spécialistes du crédit à la consommation. À l écoute de ses clients et de leurs besoins, les équipes Sofinco recherchent toujours la solution la mieux adaptée à leur situation. La notoriété de Sofinco, son dynamisme et sa croissance témoignent de l adaptation constante de ses offres aux attentes de ses consommateurs. Cette capacité à anticiper les besoins des clients tout en optimisant ses performances repose sur des outils, des processus et des méthodes largement éprouvés, et surtout sur des équipes efficaces et motivées. Sofinco est une filiale de Crédit Agricole S.A. Sofinco, un expert du crédit à la consommation au service de ses clients et partenaires. nombre de pays dans lesquels Sofinco est présente. part de l international dans les encours gérés par Sofinco à fin 2008. SOFINCO - RA 2008 03

LE GROUPE CRÉDIT AGRICOLE, 6,2 millions de sociétaires désignent les administrateurs des Caisses locales 2 549 Caisses locales détiennent l essentiel du capital des Caisses régionales 39 Caisses régionales La Fédération Nationale du Crédit Agricole (FNCA) est l instance d information, de dialogue et d expression des Caisses régionales détiennent la majorité du capital de Crédit Agricole S.A. (54,8 %) via SAS rue La Boétie Coté depuis décembre 2001 et détenu en majorité par les Caisses régionales, Crédit Agricole S.A. assure la cohérence du développement stratégique et l unité financière du Groupe. Crédit Agricole S.A. regroupe et anime ses filiales organisées en trois lignes métiers. Crédit Agricole S.A. Banque de détail en France et à l international : 25 % des Caisses régionales (sauf la Corse) LCL Cariparma FriulAdria Emporiki Crédit du Maroc Crédit Agricole Egypt Métiers financiers spécialisés : Gestion d actifs Assurances Banque privée Crédit à la consommation Crédit-bail Affacturage Banque de financement et d investissement : Calyon Autres filiales spécialisées : Crédit Agricole Immobilier, Crédit Agricole Private Equity, Uni-Éditions partenaire financier de l économie française avec 420 milliard d'euros d encours de crédits en France*. * CR + LCL, au 30 septembre 2008. du marché des ménages. Source : Banque de France.

UN LEADER EN EUROPE Présent dans tous les métiers de la banque et de la finance, le Crédit Agricole est le premier groupe bancaire en France avec 28 % de part de marché auprès des ménages. Dans le monde, il affiche 58 millions de clients en banques de proximité (hors professionnels et entreprises) et s appuie sur un réseau de 11 500 agences dans plus de 20 pays. Le Crédit Agricole est également l un des premiers groupes bancaires en Europe par le nombre de clients détenteurs de comptes courants et par les revenus dans la banque de détail. Il est n 1 en France, n 3 en Europe et n 7 dans le monde par le niveau de ses fonds propres Tier 1*. Le Crédit Agricole est présent dans plus de 70 pays, avec un effectif de 164 000 salariés. * Source : The Banker, juillet 2008. agences de banque de proximité dans plus de 20 pays. millions de clients particuliers dans le monde. pays d implantation.

Équipe dirigeante L équipe de la Direction Générale De gauche à droite Christophe Grave Directeur Général Adjoint International Guiral de Raffin Directeur Général Adjoint Crédit et Affaires Générales Bernard Noël Directeur Général Adjoint Finances et Opérations Marie-Hélène Meunier Directrice Générale César Paiva Directeur Général Adjoint Activités France Conseil d administration actif au 11 mai 2009 Jérôme Brunel Président Administrateurs Jean Bouysset Marc Carlos Gérard Cazals Dominique Chardon Christian Duvillet Jean-Frédéric de Leusse Bernard Lolliot François Mace François Thibault Catherine Jacquot Élue par les salariés

reportages 6 > Les métiers 14 > L international 20 > Les ressources humaines SOFINCO - RA 2008 04/05

REPORTAGES / LES MÉTIERS INTERVIEW MICHEL FAYON DIRECTEUR DE Crédit LiFT VENTE DIRECTE Accompagner NOS CLIENTS «La vie a parfois besoin d un crédit» souligne la vocation de Sofinco d accompagner ses clients au long des étapes de leur vie. Une offre sur mesure Sofinco distribue directement aux particuliers une gamme étendue de crédits à la consom mation et de services associés : prêt personnel pour le financement d un bien, rachat de créances, crédit renouvelable pouvant être adossé à une carte bancaire, assurances liées au bien financé, extension de garantie, locations, avantages clients sur le lieu de vente au bon endroit, au meilleur moment Diversité et complémentarité des canaux de distribution constituent les mots clés de la stratégie de Sofinco en vente directe, pour rendre accessible le crédit à la consommation au plus grand nombre de consommateurs, au moment précis où ils en ont besoin. Agences commerciales implantées au cœur des principales agglomérations, plates-formes téléphoniques, opérations de marketing direct, site Internet dédié au crédit en ligne : tous les canaux de distribution sont mis à profit par Sofinco et ses principales filiales internationales, pour le bénéfice de leurs clients. Par cette stratégie multicanal, Sofinco souhaite mettre à la disposition des particuliers la plus large gamme de crédits à la consommation, qui leur offre liberté, choix, praticité et qualité de services. Depuis plusieurs années, Sofinco s attache à accroître sa disponibilité, en élargissant notamment les plages horaires d accueil des clients dans ses agences. De nouveaux outils déployés cette année ont également permis des échanges téléphoniques plus performants. «Crédit LiFT est ouvert à tous» Quel est le profil des clients de Crédit LiFT? Parce qu ils ne disposent pas de critères de stabilité établis (emploi, logement ) répondant aux systèmes d acceptation classiques, de nombreux particuliers se trouvaient jusqu alors exclus du marché du crédit à la consommation. C est en particulier à toutes ces personnes que Crédit LiFT s adresse. Quelle est l offre de Crédit LiFT? Crédits renouvelables, prêts personnels, regroupements de crédits... L offre de rachat de créances n est distribuée que par l intermédiaire de courtiers, auxquels Crédit LiFT propose un véritable partenariat. Crédit LiFT a été lancée en France en 2007. A-t-elle vocation à être internationale? Oui, en Italie, une activité similaire a été lancée en parallèle, sous la même marque. Toujours à l écoute de ses clients Sofinco est en veille permanente pour répondre aux attentes des particuliers. Au-delà des enquêtes menées auprès de 13 000 clients interrogés chaque année sur leur niveau de satisfaction à tous les stades de la relation, Sofinco fait de l innovation la clé de voûte de l élaboration de ses services. L écoute client est déployée tant en France qu à l international. Ainsi, Agos, en Italie, s est associé à de grands instituts d études afin de mesurer les grands courants de consommation et leurs évolutions. Selon une étude de Sofinco d octobre 2008, trois automobiles neuves sur quatre et plus d une automobile d occasion sur deux sont acquises en France par les particuliers grâce à un financement. Rien d étonnant à cela lorsqu on sait que le prix moyen d une automobile financée est de 18 100 euros, soit la moitié du salaire annuel moyen d un ménage en France. millions de clients du groupe Sofinco, dont 8,8 millions en France et 9,4 millions hors de France. des clients recommanderaient Sofinco à leurs parents ou amis s ils avaient besoin d un crédit*. * Enquête LH2, janvier 2009.

REPORTAGES / LES MÉTIERS VENTE DIRECTE sur internet Innover pour nos clients Internet a bouleversé les modes de distribution des services financiers auprès des particuliers. Sofinco, leader du crédit en ligne Sofinco est l un des premiers distributeurs de crédits à la consommation sur Internet et propose sur son site tous les types de crédits : prêt personnel, regroupement de créances, réserve d argent. En 2008, les demandes de prêts personnels effectuées sur www.sofinco.fr représentaient 50 % des demandes totales de prêts personnels auprès du réseau de vente de Sofinco, contre 44 % en 2007. Internet : une vocation internationale partagée La grande majorité des filiales internationales de Sofinco propose des crédits on line, à l instar de CreditPlus Bank en Allemagne. Pionnier en Allemagne de la distribution de crédits à la consommation sur Internet, CreditPlus Bank a été récompensée en 2008 pour son «formulaire le plus ergonomique pour les clients». Cette distinction a été décernée par l Institut allemand de la qualité de Service. étude LES FRANçAIS ET LA VENTE SUR INTERNET Six Français sur dix ont accès à Internet chez eux Internet occupe une place croissante dans la vie des Français. Ils y comparent notamment les produits, y gèrent leurs finances, et y souscrivent naturellement des crédits à la consommation en ligne. Qui sont les Français qui souscrivent un crédit sur Internet? Le profil des clients qui souscrivent un crédit à la consommation sur Internet tend de plus en plus à se rapprocher du profil de ceux qui souscrivent un crédit par les canaux de distribution classiques. Source : étude Sofinco, avril 2009. Plus d un million de visites mensuelles sur le site sofinco.fr en 2008. Quoi de neuf au Portugal? www.flexibom.pt est dédié à la marque de Credibom, leader du crédit en ligne au Portugal. De nouvelles fonctionnalités y sont proposées, dont une explication détaillée de l offre en ligne par un conseiller virtuel. SOFINCO - RA 2008 06/07

REPORTAGES / LES MÉTIERS FINANCEMENT SUR LE LIEU DE VENTE AU PLUS PRÈS DE LA VENTE Les solutions de financement de Sofinco satisfont autant les besoins des clients que des vendeurs. Accompagner les partenaires sur leurs lieux de vente La proximité avec les enseignes se décline par des services toujours plus ciblés : produits de financements adaptés, interlocuteurs dédiés, animation commerciale, outils de formation des vendeurs, participation aux foires et salons L essence de la relation gagnant gagnant Le crédit sur le lieu de vente satisfait tant aux besoins des clients qu à ceux des vendeurs. Les premiers trouvent une solution de financement adaptée à l endroit et au moment où ils effectuent leur achat ; les seconds disposent d une offre adaptée aux attentes de leurs clients. Marché des véhicules En France, Sofinco déploie, sous la marque Viaxel, sa gamme de financements et produits associés auprès des concessionnaires et distributeurs du marché des véhicules : automobiles, deux-roues, véhicules de loisirs et nautisme. Viaxel met à disposition d un grand nombre de distributeurs automobiles des services sur mesure ainsi que des outils d aide à la vente, qui s appuient sur les nouvelles technologies : tarifeur installé sur PDA, système de simulation et de production des dossiers de crédit sur extranet, outil de simulation s intégrant directement dans les sites Internet des concessionnaires. Hors de l Hexagone, de nombreuses filiales de Sofinco occupent également une position dominante sur le marché du financement automobile. C est le cas par exemple de Credium, en République tchèque, qui a signé un accord de partenariat avec Fiat pour le ÉTUDE ÉQUIPEMENT DE LA MAISON Il existe un lien fort entre l investissement immobilier des ménages et le crédit à la consommation. Selon une étude Sofinco de décembre 2008, un tiers des crédits affectés à des achats de meubles ou d électroménager sont accordés à des ménages qui ont emménagé dans leur logement depuis moins de cinq ans. C est particulièrement le cas pour la cuisine : plus d un financement de cuisine sur quatre intervient moins d un an après l entrée dans la nouvelle habitation! financement de ses clients et du stock des concessionnaires. Équipement de la maison : un savoir-faire reconnu Sofinco bénéficie d une présence historique sur le marché de l équipement de la maison ; son activité est née d un accord signé en 1951 avec la Fédération nationale de l ameublement. Depuis lors, elle s est développée grâce à une politique de partenariat forte avec chaque distributeur. Le savoir-faire de Sofinco est reconnu par l ensemble des professionnels de l équipement de la maison : marchés traditionnels du meuble, de l électronique grand public, de la cuisine, du loisir (musique, motoculture de plaisance, sport, etc.), de la distribution d énergie (Total Fuel ) et de l amélioration de l habitat (chauffage, fermetures, isolation, piscine, etc.). Le marché de l habitat marque une forte progression en 2008, notamment sur les secteurs du chauffage et de l isolation. des Français considèrent normal d avoir recours au crédit pour acheter des meubles. Source : TNS Sofres, janvier 2007. Le financement sur le lieu de vente est essentiel : il concerne une automobile neuve sur deux et une automobile d occasion financée sur trois.

REPORTAGES / LES MÉTIERS E-COMMERCE Le CRÉDIT AU SERVICE DU E-COMMERCE Sofinco a développé dès 2002 des solutions adaptées pour les sites de e-commerce. Un portefeuille de solutions innovantes Sofinco propose aux sites marchands une gamme complète de modules de financement directement intégrables aux sites : saisie unique des données, préacceptation immédiate, offre de crédit imprimable par le client. Cette gamme est présentée sur le site esolutions-sofinco.com. ReceiveAndPay : une offre inédite Solution unique de paiement sur Internet, ReceiveAndPay permet aux sites marchands de bénéficier simultanément des systèmes de détection de la fraude et de garanties apportés par Fia-Net, et des offres de financement clients apportées par Sofinco. ReceiveAndPay sécurise totalement les achats en offrant des garanties inédites. Côté consommateur, le paiement est déclenché après réception de la commande et vérification de sa conformité par rapport à sa description sur Internet. Côté commerçant, dès la réalisation de la commande par l internaute, le paiement est immédiat, garanti et irrévocable dans les faits. étude Un service supplémentaire pour le e-commerce Quel est l intérêt pour les sites de e-commerce de proposer une offre de crédit? Selon une étude réalisée par Sofinco et Fia-Net auprès de leurs clients en janvier 2009, si la solution de crédit en ligne ne leur avait pas été proposée, seulement un internaute sur six (17 %) aurait réalisé le même achat ; 43 % auraient reporté leur achat ; 33 % ne l auraient pas réalisé ; et 7 % auraient réalisé un achat moins cher. Sofinco a rejoint en 2008 RIL Shopping, la nouvelle galerie marchande virtuelle sur Second Life. En 2008, Sofinco a acquis 100 % du capital de Fia-Net, le leader français des solutions de confiance sur Internet. ReceiveAndPay un gage de confiance Parmi les internautes qui ont effectué un achat avec ReceiveAndPay, 52 % déclarent qu ils ne l auraient pas fait sans ce sceau de confiance. SOFINCO - RA 2008 08/09

REPORTAGES / LES MÉTIERS PARTENARIATS RÉUSSIR ENSEMBLE Sofinco est le partenaire historique d enseignes prestigieuses de la distribution et d institutionnels. INTERVIEW CHRISTOPHE GRAVE Directeur général adjoint- International «De forts partenariats européens» Sofinco a-t-elle développé son expertise partenariale à l international? Oui, le groupe Sofinco est partenaire de Carrefour en Italie et en Grèce, et une collaboration commerciale vient d être lancée au Maroc. Sofinco est aussi partenaire de Decathlon en Italie, de la Fnac en Belgique, en Italie, en Grèce et au Portugal. En 2008, un nouvel accord a été signé avec Darty Luxembourg. Enfin, le partenariat avec Apple est étendu à huit pays. Concernant le secteur des institutionnels, CreditPlus Bank a signé en Allemagne, en 2007, un accord commercial avec Landesbank Baden Würtenberg Group. Agos a développé en Italie une activité de gestion pour compte de tiers gérant les opérations de Banque Accord Italia. Cela peut-il prendre la forme de partenariats multinationaux? Certains partenaires sont de dimension européenne. C est le cas de FGA Capital, la joint-venture avec Fiat, ou Forso Nordic, créée en 2008 avec Ford. À chaque partenaire, une organisation dédiée La pérennité des accords conclus entre Sofinco et ses partenaires est assurée par l implication d équipes dédiées et autonomes, travaillant en exclusivité pour leur marque. Chaque structure personnalisée dispose de ses propres ressources commerciales, marketing, plates-formes clients. L engagement partenarial de Sofinco en six principes Offre de financement «brandée» aux couleurs de l enseigne partenaire. Offre de financement et de sa gestion «sur mesure» en fonction des spécificités du secteur d activité du partenaire et de ses clients. Transparence : visibilité pour le partenaire sur l activité commune. Sécurité des données : chaque partenaire bénéficie d un environnement dédié au sein du système d information Sofinco. Prestation «tout compris». Organisation financière adaptée. Les partenaires de Sofinco Les partenaires institutionnels de Sofinco établissements bancaires, sociétés et mutuelles d assurance, sociétés de prévoyance proposent des offres de financement déclinées selon les besoins de leurs clients. Pour ses partenaires de la distribution, Sofinco adapte également l offre aux exigences de chaque enseigne. Sur ses différents pays d intervention, Sofinco est le partenaire de constructeurs automobiles pour le financement tant de la clientèle finale que des stocks des concessions. nombre de pays couverts par FGA Capital, la filiale commune de Fiat Group Auto et Sofinco. De nouveaux produits Sofinco a signé en 2008 un accord avec Sodexo Pass International, en vue de la création d une société conjointe dont l activité portera sur les cartes cadeaux prépayées. nombre de pays couverts par le partenariat Ford Sofinco (Forso).

REPORTAGES / LES MÉTIERS COBRANDING l innovation marketing Autorisé depuis fin 2007 en France, le cobranding a séduit plusieurs enseignes en 2008. Qu est-ce qu une carte cobrandée? Une carte bancaire cobrandée permet la réunion d une enseigne et d une société financière sur une seule et même carte. Les deux marques partenaires apportent leurs savoir-faire respectifs et partagent leur imagination marketing dans l élaboration de nouvelles offres de cartes cobrandées. Elles sont multifonctions : carte de fidélité, cartes de paie ment universelles, carte de crédit. 2008 : des débuts prometteurs en France L expertise de Sofinco en matière de cartes bancaires et sa forte culture partenariale lui ont permis de devenir l acteur privilégié d enseignes prestigieuses pour le lancement de leur offre de cobranding, à l instar de Fiat, Renault, Intermarché et Total. Pour illustration, la carte Visa internationale de Total est un outil de retrait et de paiement à débit différé. Ses porteurs bénéficient de remises de 3 % à 9 % sur leurs achats dans les stations Total, ainsi que d une assistance dépannage véhicule gratuite pendant 15 jours pour tout achat supérieur à 40 euros. Les partenaires de Sofinco à l honneur La carte Visa de Total a été récompensée dans la catégorie Fidélité/ Avantages, rubrique cartes cobrandées, aux Oscards 2008 des Cartes Innovantes, manifestation organisée par Publi-News. des Français utilisent leur carte bancaire au moins une fois par semaine. Source : Lettre des cartes bancaires CB de mai 2008. des cartes cobrandées en Europe sont des cartes d'enseignes. SOFINCO - RA 2008 10/11

REPORTAGES / LES MÉTIERS PARTENARIATS BANCAIRES L alliance des compétences Pour les accompagner dans le développement de leur activité de crédit à la consommation, Sofinco apporte aux Caisses régionales du Crédit Agricole et à LCL son expertise de spécialiste et de leader. Des équipes dédiées Afin de faire bénéficier les Caisses régionales du Crédit Agricole et LCL de sa maîtrise de la chaîne de valeur du crédit à la consommation, Sofinco a mis en place une structure spécifique pour les réseaux bancaires du groupe Crédit Agricole. Des équipes dédiées aux réseaux bancaires du Groupe adaptent les savoir-faire de Sofinco aux problématiques propres des deux réseaux bancaires généralistes. Ces collaborateurs travaillent en étroite collaboration avec les responsables des réseaux des Caisses régionales du Crédit Agricole et de LCL, afin d élaborer les offres, de définir les méthodes de vente, les canaux de distribution. La Direction des Partenariats Bancaires est organisée autour de plusieurs équipes : le Pôle Opérationnel Bancaire qui couvre la partie middle office dédiée à chaque partenaire ; le Pôle Marketing Bancaire qui apporte son expertise spécifique au crédit à la consommation auprès des équipes marketing des Caisses régionales du Crédit Agricole et de LCL ; le Département Reporting pilotage. Des synergies de Groupe L'année 2008 a été une année riche en développements de nouveaux produits et services, avec le lancement de la nouvelle carte Cartwin, permettant aux clients de choisir leur mode de paiement à chaque achat comptant ou crédit associée à la réserve Supplétis. Sofinco a développé pour le compte de LCL des services à valeur ajoutée pour les prêts automobiles, permettant au réseau commercial de disposer des services Capital décote et Garantie Panne Auto. ORBI_0810451_Puzzle_255x360.qxd:_ 5/11/08 12:53 Page 1 DOUBLE ACTION et DOUBLE PROTECTION Avec la Carte double action, à chaque achat vous avez le choix de régler comptant ou à crédit. En plus, grâce à votre Carte double action, vos achats sont automatiquement protégés : l extension de la garantie constructeur ou distributeur * et une assurance vol/casse de 60 jours ** sont incluses. * Jusqu à trois ans sur vos achats de plus de 150 ** En cas de vol avec agression, ou de détérioration accidentelle, pour vos achats de plus de 75 UNE RELATION DURABLE, ÇA CHANGE LA VIE. www.credit-agricole.fr Pour une utilisation de votre carte à crédit (possible, en France, dans les magasins et distributeurs spécialement équipés et hors vente à distance) de 600, le 05/10/2008, dans le cadre de votre ouverture de crédit renouvelable utilisable par fractions, avec une mensualité le 05 du mois : remboursement sur 24 mois, en 23 mensualités de 30 et une dernière, ajustée, de 14,40. Taux Effectif Global annuel révisable, en fonction de votre situation personnelle, 17,50 % maximum au 01/10/2008. Coût total du crédit de 104,40, hors assurance facultative. Le coût total du crédit dépend du montant et de la durée de son utilisation. Offre valable dans les conditions et limites de vos contrats carte et crédit, sous réserve d acceptation de votre dossier par votre Caisse régionale de Crédit Agricole participante, prêteur. Vous disposez d un délai légal de rétractation. Renseignez-vous sur www.credit-agricole.fr Les garanties Sécuripanne et Sécurishopping de cette carte sont assurées et souscrites auprès de la Caisse d Assurances Mutuelles du Crédit Agricole (CAMCA), société d assurance mutuelle à cotisations variables, entreprise régie par le Code des Assurances, SIRET 784 338 527 00046, siège social: 65, rue La Boétie, 75008 Paris. Événements garantis et conditions indiqués dans la notice d assurance. Les mentions de courtier de votre Caisse régionale immatriculée auprès de l'orias sont à votre disposition sur www.mentionscourtiers.credit-agricole.fr MPB - VALIDATION AUJOURD HUI SPORT - ORBI PUZZLE - 255 X 360 MM - TEL - FU - Q 11/2008 Edité par Crédit Agricole S.A. - 91,bd Pasteur, 75015 Paris - Capital social : 6 679 027 488-784 608 416 RCS Paris. En 2008, le nombre de Caisses régionales du Crédit Agricole en partenariat global a doublé par rapport à 2007.

REPORTAGES / LES MÉTIERS CRÉDIT RESPONSABLE Prêter à bon escient L expertise d une société de crédit spécialisée comme Sofinco repose sur sa capacité à prêter à bon escient à ses clients, en évaluant leur capacité de remboursement. La maîtrise des risques Depuis de nombreuses années, le taux de risque de Sofinco reste le plus bas du marché parmi les sociétés spécialistes du crédit à la consommation en France. C est là l expression d un savoir-faire spécifique et durable que Sofinco a su également valoriser dans le cadre de sa forte croissance internationale. En amont : vigilance et savoir-faire dans le choix des demandes de financement Dès le premier contact client, le sens de la responsabilité des équipes Sofinco et le croisement des vigilances sont mis à contribution. La situation du client est évaluée avec précision, d une part à l aide d outils statistiques dédiés (les «scores»), d autre part à travers le respect de règles d acceptation qui permettent une bonne prise en compte du budget du client et de son endet tement. Ainsi, systématiquement, le FICP (Fichier national des incidents de remboursement des crédits aux particuliers) est interrogé. En aval : réactivité et écoute, les clés du recouvrement En cas de difficultés rencontrées par les clients, souvent consécutives à un accident de la vie (perte d emploi, maladie ou encore séparation), différentes entités spécialisées ont pour mission de les aider à trouver des solutions adaptées à leur situation, leur permettant un retour à l équilibre de leur budget. L ANAP, une structure qui accompagne les clients en difficulté Avec l agence nationale d aide aux particuliers (ANAP), Sofinco s est donné les moyens d accompagner dans les meilleures conditions ses clients qui ont déposé un dossier a u p r è s d e s c o m m i s s i o n s d e surendettement de la Banque de France. taux de refus des dossiers en 2008. Le taux de risque de Sofinco en 2008 est le taux le plus bas du marché des sociétés spécialisées du crédit à la consommation. part des dossiers sans incident de paiement en 2008. SOFINCO - RA 2008 12/13

REPORTAGES / L INTERNATIONAL N PRÉSENCE INTERNATIONALE UN TRÈS FORT DÉVELOPPEMENT GB B NL Avec 65 % de ses encours gérés hors de France, et une présence dans 21 pays, Sofinco est devenue un des leaders européens du crédit à la consommation. F P ES MA D ALLEMAGNE 4 136 M >> CREDITPLUS BANK >> FGA CAPITAL B BELGIQUE 105 M >> FGA CAPITAL FIN FINLANDE 377 M >> FORSO NORDIC H HONGRIE 47 M >> CREDIGEN SA ARABIE SAOUDITE 69 M >> SOFINCO SAUDI FRANSI DK DANEMARK 580 M >> FGA CAPITAL >> FORSO NORDIC F FRANCE 22 949 M >> SOFINCO >> FGA CAPITAL I ITALIE 26 172 M >> AGOS DUCATO >> FGA CAPITAL A AUTRICHE 205 M >> FGA CAPITAL ES ESPAGNE 1 063 M >> FGA CAPITAL GR GRÈCE 1 471 M >> EMPORIKI CREDICOM >> FGA CAPITAL MA MAROC 1 350 M >> WAFASALAF

FIN S DK PL D CZ SK CH A H I GR SA N NL PL NORVÈGE 395 M >> FORSO NORDIC PAYS-BAS 3 389 M >> INTERBANK GROEP >> FGA CAPITAL POLOGNE 323 M >> FGA CAPITAL P CZ GB PORTUGAL 1 536 M >> CREDIBOM >> FGA CAPITAL RÉPUBLIQUE TCHÈQUE 418 M >> CREDIUM ROYAUME-UNI 425 M >> FGA CAPITAL SK S CH SLOVAQUIE Acquisition 2008 Encours non significatifs >> CREDIUM SLOVAKIA SUÈDE 99 M >> FORSO NORDIC SUISSE Encours à fin 008 444 M >> FGA CAPITAL SOFINCO - RA 2008 14/15

REPORTAGES / L INTERNATIONAL PRÉSENCE INTERNATIONALE UN TRÈS FORT DÉVELOPPEMENT ALLEMAGNE ARABIE SAOUDITE GRÈCE Le développement de l activité de financement sur le lieu de vente a permis à CreditPlus Bank de faire progresser ses encours en 2008. Son expertise et sa gamme complète de solutions dédiées aux concessionnaires font de la filiale allemande de Sofinco le leader sur le marché du financement des deux-roues, position renforcée notamment par la conclusion de plusieurs accords avec des constructeurs tels que Piaggio, Suzuki ou Ducati. La production de CreditPlus Bank en vente directe a augmenté de 35 % en 2008. Sofinco Saudi Fransi, société créée début 2007, poursuit son lancement sur le marché de l'arabie Saoudite. En 2008, la société s est dotée d un nouveau logiciel de gestion des financements proposés à ses clients concessionnaires automobiles. Sofinco Saudi Fransi offre une gamme de financements islamiques conforme aux besoins du marché automobile. Partenaire privilégié de nombreux acteurs tels que Sygelidis ou Davaris, Emporiki Credicom est notamment numéro un du financement automobile sur le lieu de vente en Grèce. La filiale grecque de Sofinco a pris le contrôle d Emporiki Rent fin 2007. Cette opération lui a permis de devenir le numéro trois de la location longue durée, et de consolider sa position de leader sur le marché de l automobile. EN CHIFFRES ACTIONNARIAT 100 % Sofinco ENCOURS 1 597 M EFFECTIFS 367 ACTIONNARIAT 50 % Sofinco 50 % Saudi Fransi Bank ENCOURS 69 M EFFECTIFS 86 ACTIONNARIAT 50 % Sofinco 50 % Emporiki Bank ENCOURS 1 252 M EFFECTIFS 284

HONGRIE ITALIE MAROC La filiale hongroise de Sofinco s appuie sur le développement de nouveaux canaux de distribution ; son site Internet a été revu récemment. Credigen a également conclu un accord avec Visa Europe et First Data Slovakia, afin de gérer au mieux ses cartes de crédit. Un accord partenarial majeur a été noué avec une grande chaîne de distribution spécialisée dans l électronique grand public. L année 2008 a été marquée par la prise de contrôle de Ducato, la filiale spécialisée de Banco Popolare, qui a donné naissance au premier opérateur de crédit à la consommation en Italie, avec une part de marché d environ 14 %. La nouvelle entité a accès à un réseau d agences détenues en propre, ainsi qu aux réseaux bancaires de Banco Popolare et de Cariparma et Friuladria, et à plus de 25 000 points de vente partenaires. Ce projet s inscrit également sur la complémentarité des offres : Agos est un des leaders en matière de prêts affectés et de cartes, tandis que Ducato est un acteur majeur dans le domaine des prêts personnels. Wafasalaf, leader du crédit à la consommation, est présente au Maroc depuis plus de 20 ans. Opérant sur tous les marchés du crédit à la consommation, Wafasalaf connaît en particulier un très fort succès sur celui du financement automobile. Elle a également construit une relation partenariale forte avec des enseignes de l équipement de la maison. De récents accords entre Crédit Agricole S.A. et Attijari Wafa Bank permettront à Sofinco de porter sa participation à 49 % du capital de Wafasalaf en 2009. EN CHIFFRES ACTIONNARIAT 100 % Sofinco ENCOURS 47 M EFFECTIFS 152 ACTIONNARIAT 61 % Sofinco 39 % Banco Popolare ENCOURS 18 111 M EFFECTIFS 1 446 ACTIONNARIAT 34 % Sofinco 66 % Attijari Wafa Bank ENCOURS 1 350 M EFFECTIFS 476 SOFINCO - RA 2008 16/17

REPORTAGES / L INTERNATIONAL PRÉSENCE INTERNATIONALE UN TRÈS FORT DÉVELOPPEMENT Groep PAYS-BAS Le rachat, fin 2007, d Interbank NV et de DMC Groep NV, deux filiales d ABN Amro, et leur fusion avec Ribank, ont placé le groupe Sofinco en position de leader aux Pays-Bas. Ribank et Interbank sont intégrées opérationnellement (moyens d exploitation et gouvernance) au sein d une holding commune. Cette structure permet des synergies importantes entre les différents métiers du crédit à la consommation, tout en conservant deux champs d action distincts. Interbank se positionne sur le marché du courtage, très important aux Pays-Bas, et Ribank sur celui de la vente directe. PORTUGAL Credibom est le leader du financement sur le lieu de vente pour le marché de l automobile, et pour celui de l équipement de la maison. Le lancement de nouvelles offres de cartes de crédit a permis de compléter une gamme déjà très large de prêts personnels et de crédits renouvelables en vente directe. Credibom a ainsi lancé, en juillet 2008, sa première carte de crédit universelle qui est doublée d une carte de fidélité offrant de nombreux avantages et promotions chez les enseignes partenaires. RÉPUBLIQUE TCHÈQUE ET SLOVAQUIE La République tchèque connaît un fort développement des activités de crédit à la consommation. Credium est le quatrième acteur du marché tchèque de financement de voitures particulières et utilitaires neuves, avec une part de marché en progression et supérieure à 10 %. Credium a également engagé une diversification de son offre commerciale, notamment par le développement d une offre de carte de crédit renouvelable. Fin 2008, Credium a acquis la société slovaque OTP Leasing, rebaptisée Credium Slovakia début 2009, et dispose ainsi d une plateforme opérationnelle et commerciale, lui permettant d accompagner ses partenaires automobiles sur le territoire slovaque. EN CHIFFRES ACTIONNARIAT 100 % Sofinco ENCOURS 3 191 M EFFECTIFS 332 ACTIONNARIAT 100 % Sofinco ENCOURS 1 257 M EFFECTIFS 470 ACTIONNARIAT 100 % Sofinco ENCOURS 418 M EFFECTIFS 190

PARTENARIATS AUTOMOBILES FGA CAPITAL FORSO NORDIC Fiat Group Automobiles Financial Services, rebaptisée FGA Capital en janvier 2009, est la jointventure 50 / 50 créée en 2006 entre Sofinco et son partenaire historique depuis 20 ans, Fiat Group Automobiles. La société pilote, dans 13 pays européens, toutes les opérations de financements des concessionnaires et des clients des marques Fiat, Lancia et Alfa Romeo. L expertise de FGA Capital dans le crédit automobile et sa capacité à mettre en place des offres compétitives, à la fois pour les concessionnaires et leurs clients, lui ont permis de devenir le partenaire financier des marques Jaguar et Land Rover dans dix pays européens (lancement effectif en février 2009). En complément de son activité de financement, FGA Capital a créé une société de réassurance, basée à Dublin, afin de réassurer le produit d Assurance des Emprunteurs vendu aux clients de FGA Capital. Cette société est active depuis mai 2008 en Italie et en Allemagne, et son programme s étendra progressivement aux autres pays d intervention de FGA Capital. Forso Nordic est la nouvelle joint-venture partagée à 50 / 50 entre FCE Bank plc, captive financière du groupe Ford en Europe, et Sofinco. Sa vocation est de fournir des solutions de financement automobile adaptées aux besoins des concessionnaires et des clients, des marques du groupe Ford et à ceux de leurs clients dans quatre pays d Europe du Nord : le Danemark, la Finlande, la Norvège et la Suède. Forso Nordic est la réunion des ressources et savoir-faire des deux partenaires, experts en leur domaine. Cette union est aussi le résultat de leur confiance dans le potentiel de développement des marchés nordiques. EN CHIFFRES ACTIONNARIAT 50 % Sofinco 50 % Fiat Auto ENCOURS 15 204 M EFFECTIFS 1 768 ACTIONNARIAT 50 % Sofinco 50 % Groupe Ford ENCOURS 1 222 M EFFECTIFS 144 SOFINCO - RA 2008 18/19

REPORTAGES / LES RESSOURCES HUMAINES LES RESSOURCES HUMAINES ACCOMPAGNER LES ÉVOLUTIONS DE L ENTREPRISE Fondée sur une gestion de carrière à dimension humaine pour laquelle recrutement, mobilité et formation se complètent, l action de la direction des ressources humaines intègre une dimension citoyenne reconnue. Accompagner l évolution de l entreprise Avec 158 recrutements et 392 mobilités internes en 2008, Sofinco met en œuvre une politique emploi soutenue, malgré un contexte économique difficile. Des changements structurels importants ont mobilisé les équipes RH qui sont intervenues dès les phases projets, afin d assurer le pilotage RH, la conduite du changement, les recrutements et l orientation des collaborateurs. Former dans une logique de parcours Consciente des enjeux liés au développement des compétences de ses collaborateurs, Sofinco a augmenté son investissement dans la formation au cours des dernières années. En 2008, ce sont plus de 44 000 heures de formation qui ont été dispensées. Quelque 139 collaborateurs ont eu accès à une formation dans le cadre du DIF, soit plus du double de l année précédente, et plus de 85 collaborateurs sont actuellement formés en alternance. «International HR» La DRH accompagne le développement international de l entreprise en déployant des dispositifs spécifiques. L animation du vivier international et des hauts potentiels, et la mise en œuvre des premières People Reviews, ont permis d identifier les ressources clés et d introduire un partage de pratiques au sein de cette communauté internationnale. Sofinco, acteur majeur de la citoyenneté au plan local et régional Signataire de la «charte de la diversité» et adhérente au réseau IMS Entreprendre pour la cité, Sofinco s est employée à renforcer son ancrage territorial sur ses bassins d emploi. Au-delà des actions en faveur de l intégration et du maintien dans l emploi des personnes handicapées, Sofinco a poursuivi son programme de sensibilisation des collaborateurs au thème de la diversité : un forum dédié à ce thème a réuni 16 entreprises majeures pour promouvoir l égalité des chances. Par ailleurs, les équipes RH ont été à l initiative de la création d un club diversité implanté sur le territoire d Évry et sa communauté d agglomération. Enfin, Sofinco favorise l emploi des jeunes, notamment par le biais de l alternance et de la préparation aux entretiens d embauches pour des candidats issus de la diversité et des zones urbaines sensibles. Sofinco soutient les actions de la Croix-Rouge française depuis 20 ans.

repères 22 > Les chiffres clés SOFINCO - RA 2008 20/21

REPÈRES / LES CHIFFRES CLÉS Encours gérés +20 % en milliards d euros Production +8 % en milliards d euros Progression 2008 / 2007 54,5 65,6 42,6 Progression 2008 / 2007 48,4 32,9 27,6 International France 26,1 21,6 8,0 5,8 31,1 11,6 International France 13,4 4,2 15,8 5,6 18,8 8,0 20,4 9,3 26,6 15,1 28,8 16,7 15,7 18,1 19,5 20,7 21,7 23,0 9,2 10,2 10,8 11,1 11,5 12,1 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2003 2004 2005 2006 2007 Progression 2008 / 2003 + 203 % Progression 2008 / 2003 + 115 % 2008 Résultat net consolidé en millions d euros Effectifs cdi utp fp france 251,7 2 520 en 2008 collaborateurs FONDS PROPRES AVANT AFFECTATION DU RÉSULTAT DE L'EXERCICE 4 974,7 M Soit + 37 % en 2008 / 2007 Dont 2 132 M de dettes subordonnées. Dont 2 842,7 M de capitaux propres avant affectation du résultat de l'exercice. PRODUIT NET BANCAIRE 1 764,2 M Soit + 8 % en 2008 / 2007 Dont 576 M d autres produits. Dont 1 188,2 M de marge d intérêt. NOTATION Standard & Poor s Fitch IBCA CT : A-1+ LT : AA- CT : F1+ LT : AA-

Direction et Gestion Rue du Bois-Sauvage 91038 Évry Cedex Siège social 128-130, boulevard Raspail 75006 Paris SA au capital de 221 338 182 euros LBF n 528 RCS Paris B 542 097 522 CCP Paris 61-08V Communication externe : 01 60 76 36 36 presse@sofinco.fr Crédits photos : Reportage Philippe Caron Hervé Thouroude (portrait page 4) Remerciements aux collaborateurs de Sofinco pour leur contribution à l illustration de ce document. Conception et réalisation : ByTheWayCreacom Tél. : 01.53.57.60.60 www.bythewaycreacom.net

Direction et Gestion Rue du Bois-Sauvage 91038 Évry Cedex Siège Social 128-130, boulevard Raspail 75006 Paris S.A. au capital de 221 338 182 euros LBF n 528 RCS Paris B 542 097 522 CCP Paris 61-08V www.sofinco.com 2008