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2.1 PIB I PIB : Présentation synthétique de l agrégat...35 II PIB par secteur d activité...37 2.2 L Emploi I Fonction publique...38 II Secteur privé...39 2.3 Le Chiffre d Affaires I Evolution du chiffre d affaires de la Principauté hors banques et activités financières...49 II Evolution du chiffre d affaires total du secteur privé par type d activité sur 2 ans...49 III Répartition du chiffre d affaires (hors banques et activités financières) du secteur privé par type d activité - Année 2011...50 IV Comparatif sur 2 ans de la répartition en pourcentage du chiffre d affaires (hors banques et activités financières) du secteur privé par type d activité...50 V Répartition du chiffre d affaires total par type d activité et par nombre d emplois Année 2011...51 2.4 Activités Financières Etablissements financiers installés à Monaco...52 2.5 Les Observatoires de l Economie I Observatoire du Commerce...53 II Observatoire de l Industrie...57 III Observatoire de l Immobilier...61 IV Nombre de créations et de radiations d activités enregistrées au Répertoire du Commerce et de l Industrie selon les grands secteurs d activités Année 2011...66 2.6 Le Tourisme I Secteur hôtelier...67 II Tourisme d affaires...71 III Les Hôtels de la Principauté en 2011...74 IV Le Classement des restaurants de la Principauté en 2011...75 V Structures d accueil (Congrès, Spectacles...) en 2011...75 2.7 Les Finances Publiques I Budget de l Etat - Budget général : résultats...76 II Répartition des recettes de l Etat...77 III Le Fonds de Réserve Constitutionnel (FRC)...78 IV Evolution de l aide publique au développement (APD) de la Principauté de Monaco...80 V Monopoles exploités par l Etat...82 VI Monopoles concédés par l Etat...84 VII Evolution des traitements de la Fonction Publique...85 2.8 Le Commerce Extérieur I Statistiques douanières globales...86 II Répartition et évolution des Exportations / Livraisons de la Principauté par types de produits sur 3 ans...88 III Répartition et évolution des Importations / Acquisitions de la Principauté par types de produits sur 3 ans...89 IV Evolution de la balance commerciale globale sur trois ans...90 V Répartition des Exportations / Livraisons de la Principauté par zones géographiques et par pays...91 VI Répartition des Exportations / Livraisons de la Principauté par pays (hors France)...92 VII Répartition des Importations / Acquisitions de la Principauté par zones géographiques et par pays...93 VIII Répartition des Importations / Acquisitions de la Principauté par pays (hors France)...94 2.9 Propriété intellectuelle, Marques, Brevets, Dessins et Modèles I Les Brevets...95 II Les Marques...95

2.1 PIB I - PIB : Présentation synthétique de l agrégat (Unités : KEuro, Euro et pourcentage / Source : IMSEE) Pour l année 2010, le Produit Intérieur Brut en valeur (prix courants) est de 4,13 milliards d euros contre 4 milliards en 2009. PIB en Valeur en Ke courant Rémunérations des salariés (en Ke) 2005 2006 2007 2008 2009 2010 Variation en % 2009/2010 1 759 820 1 885 286 2 036 135 2 153 581 2 165 776 2 271 738 4,89% E.B.E. (en Ke) 1 410 000 1 537 545 1 987 386 1 993 254 1 581 962 1 609 262 1,73% Impôts (en Ke) 428 551 463 942 516 000 522 638 451 982 454 094 0,47% Subventions (en Ke) -156 680-169 316-174 420-176 736-199 374-205 593 3,12% PIB (en Ke) 3 441 691 3 717 458 4 365 100 4 492 737 4 000 346 4 129 501 3,23% Le taux de croissance, calculé sur le PIB corrigé de l effet infl ation est de +2,47%. 2005 2006 2007 2008 2009 2010 PIB en Valeur en Ke 3 441 691 3 717 458 4 365 100 4 492 737 4 000 346 4 129 501 Indice des Prix (base 100 en 2005)* 100,0 102,1 104,8 107,4 108,0 108,8 PIB en Volume en Ke 3 441 691 3 640 997 4 165 172 4 183 182 3 704 024 3 795 497 Croissance du PIB en Volume 5,79% 14,40% 0,43% -11,45% 2,47% * Source INSEE Ce chiffre illustre une reprise de l économie en 2010, après une année 2009 en repli de 11,45%. En ce sens, il est cohérent avec les performances des pays de l O.C.D.E. durant cette période : UE à 15 : +1,8% UE à 27 : +1,8% Suisse : +2,6% Toutefois, il convient de prendre ce résultat avec toute la prudence nécessaire compte tenu du contexte 2011 et des perspectives de croissance internationale faibles voire négatives pour 2012. Malgré cette progression de 2,5 points, le niveau du PIB en valeur (4,13 milliards) n a pas rattrapé le niveau antérieur à la crise - qui avait atteint 4,49 milliards en 2008 -, ni même celui de 2007 (4,36 milliards). Ce retour à la croissance économique pour 2010, ne constitue pas pour autant un gage de croissance durable et solide pour 2011 et 2012. L incertitude économique internationale rend toute prévision hasardeuse. Tous les secteurs de l économie monégasque ont progressé hormis ceux de l Hôtellerie -12,4%, de l Immobilier -5,3%, des Postes-Télécom -14,5% et des Administrations -1%. Les PIB des secteurs du commerce de gros et de détail ont augmenté respectivement de 9,2% et 10,9%. Ces évolutions contraires font à présent des activités du commerce (détail et gros) des secteurs plus importants dans le PIB que ceux de l hôtellerie et de l immobilier et qui étaient historiquement plus créateurs de richesse (au sens du PIB). Le repli de -12,35% enregistré par le secteur de l hôtellerie a été amplifi é par l effet négatif de la baisse de la TVA en année pleine (le passage de 19,6 à 5,5% a pesé sur les recettes fi scales générées par le secteur hôtelier). L observation de la structure du PIB en volume montre que deux des composantes évoluent faiblement : l E.B.E. des entreprises progresse de 0,98% et les impôts diminuent de -0,27%. En revanche, la masse totale des salaires versés progresse assez nettement (+4,12%). L emploi a été le moteur de cette reprise globalement positive qui s est traduite en Principauté par une augmentation de la population salariée globale et donc de la masse salariale. Concernant les impôts*, bien que la TVA totale collectée progresse légèrement en valeur, le recul en volume des recettes (-0,3%) est dû en 2010 principalement au repli de la TVA nette du secteur de l hôtellerie et de la TVA immobilière. *(essentiellement la TVA dans le PIB). Afi n d améliorer la comparabilité avec d autres pays, un PIB par salarié a été calculé pour la première fois cette année. Il se monte à 83.803 en prix courants et progresse de 0,51% en volume. Il évolue moins vite que le PIB global du fait d une situation dynamique de l emploi (+1,95% du nombre de salariés au 31/12/2010). 35

monaco en chiffres 2.1 PIB I - PIB : Présentation synthétique de l agrégat (suite) (Unités : KEuro, Euro et pourcentage / Source : IMSEE) 2005 2006 2007 2008 2009 2010 Variation en % 2009/2010 PIB en Ke courant 3 441 691 3 717 458 4 365 100 4 492 737 4 000 346 4 129 501 3,23% Population salariée 44 209 45 636 47 165 48 695 48 334 49 276 1,95% PIB par salarié en e courant Indice des Prix* (base 100 en 2005) 77 850 81 459 92 550 92 263 82 765 83 803 1,26% 100,0 102,1 104,8 107,4 108,0 108,8 - PIB par salarié en e constant 77 850 79 783 88 311 85 906 76 634 77 025 0,51% Le PIB «per capita» quant à lui, calculé sur la population résidente et la population salariée non résidente, progresse de +0,8% en volume et se monte à 55.272 e courants. 2005 2006 2007 2008 2009 2010 Variation en % 2009/2010 PIB en Ke courant 3 441 691 3 717 458 4 365 100 4 492 737 4 000 346 4 129 501 3,23% Population retenue 68 973 70 471 72 351 74 144 73 493 74 713 1,66% PIB per capita en e courant 49 899 52 752 60 332 60 595 54 432 55 272 1,54% Indice des Prix* (base 100 en 2005) 100,0 102,1 104,8 107,4 108,0 108,8 - PIB per capita en e constant 49 899 51 667 57 569 56 420 50 400 50 801 0,80% A - Le PIB par secteur d activité en volume (K constant) Base 100 en 2005 PIB 2009 PIB 2010 Evolution en % 2009/2010 Auxiliaires du commerce 640 289 652 226 1,86% Banques & Auxiliaires Financiers 571 543 594 065 3,94% Commerce de détail 267 080 296 134 10,88% Commerce de gros 275 856 301 219 9,19% Divers 154 269 169 030 9,57% Hôtellerie 300 442 263 325-12,35% Immobilier 294 321 278 770-5,28% Industrie 179 177 183 197 2,24% Intermédiaires 130 849 141 898 8,44% Postes-Télécom 134 484 114 972-14,51% Spectacles et audiovisuel 152 313 175 959 15,52% Transports 78 550 95 306 21,33% Travaux Publics 238 233 245 622 3,10% Administrations 286 617 283 774-0,99% PIB Global en K constants 3 704 024 3 795 497 2,47% 36 Edition 2012

2.1 PIB II - PIB par secteur d activité (Unités : Euro et pourcentage / Source : IMSEE) A - Le PIB par secteur d activité en volume (K constant) (suite) 800 000 700 000 600 000 640 289 652 226 571 543 594 065 500 000 400 000 300 000 200 000 100 000 267 080 296 134 275 856 301 219 154 269 169 030 300 442 263 325 294 321 278 770 179 177 183 197 130 849 141 898 134 484 114 972 152 313 175 959 78 550 95 306 238 233 245 622 286 617 283 774 PIB 2009 PIB 2010 0 Auxiliaires du commerce Banques et Auxiliaires Financiers Commerce de détail Commerce de gros Divers Hôtellerie Immobilier Industrie Intermédiaires Postes-Télécom Spectacles et ausiovisuel Transports Travaux Publics Administrations B - Le poids de chaque secteur dans le PIB 2010 2,51% 6,47% 7,48% 17,18% 4,64% Auxiliaires du commerce Industrie 3,03% Banques et Auxiliaires Financiers Commerce de détail Intermédiaires Postes-Télécom 3,74% Commerce de gros Spectacles et Audiovisuel 4,83% 15,65% Divers Hôtellerie Transports Travaux publics 7,34% Immobilier Administrations 7,80% 6,94% 4,45% 7,94% 37

monaco en chiffres 2.2 L Emploi I - Fonction Publique (Unités : Nombre et pourcentage / Source : Direction du Budget et du Trésor) Avertissement : Pour une bonne compréhension des tableaux repris dans les chapitres I et II ci-après, il faut savoir que l on parle des salariés pour le chapitre I, le chapitre II - tableaux A, B, C et I et d emplois pour les autres tableaux. Effectif des agents de l Etat, de la commune et des établissements publics Estimation comparée du 31-12-2010 au 31-12-2011 31/12/2010 31 décembre 2011 Variations Services Total Titulaires Non Titulaires Total valeur absolue 11/65 11/10 % valeur absolue Souveraineté 197 (25) 148 (16) 43 (7) 191 (23) +48 33,6% -6-3,0% Assemblées et Corps Constitués 49 (38) 35 (35) 17 (4) 52 (39) +45 642,9% +3 6,1% Ministère d Etat 191 (108) 102 (95) 101 (19) 203 (110) +162 395,1% +12 6,3% Département des Relations Extérieures 85 (69) 63 (62) 19 (5) 82 (67) +82-3 -3,5% % Département de l Intérieur Département des Finances et de l Economie Département des Affaires Sociales et de la Santé Département de l Equipement, de l Environnement et de l Urbanisme Services Judiciaires Dépenses Communes 1 700 (422) 1 399 (330) 371 (89) 1 710 (416) +1 127 193,3% +10 0,6% 284 (174) 159 (156) 126 (18) 285 (174) +134 88,7% +1 0,4% 142 (71) 69 (65) 76 (8) 145 (73) +145 +3 2,1% 686 (120) 102 (100) 583 (20) 685 (120) +587 599,0% -1-0,1% 126 (31) 58 (30) 71 (4) 129 (34) +91 239,5% +3 2,4% 40 (8) 5 (5) 31 (2) 36 (7) +36-4 -10,0% Total Gouvernement 3 500 (1 066) 2 080 (889) 1 438 (177) 3 518 (1 063) 2 457 231,6% +18 0,5% Mairie 629 (160) 128 (124) 507 (35) 635 (159) +446 236,0% +6 1,0% Etablissements Publics* ** 2 122,22 ** (76,4) 1 899,50 (51) 246,96 (22) 2146,46 (73) 1 807,5 533,2% +34 1,6% Total Général 6 241 (1 302) 4 107,50 (1 064) 2 191,96 (234) 6 299,46 (1 295) 4 710 296,4% +58 0,9% ( ) Nombre d agents ayant la nationalité monégasque. * Les établissements publics comprennent : le Centre Scientifique de Monaco, le Musée National, le Centre Hospitalier Princesse Grace (Cap Fleuri compris) et la Fondation Prince Pierre. ** Les données 2010 ont été revues à la baisse en particulier celles concernant le Centre Hospitalier Princesse Grace. 38 Edition 2012

2.2 L Emploi II - Secteur privé (Unités : Nombre et pourcentage / Source : Service de l Emploi) A - Recensement général des salariés au 31 décembre de chaque année a) Comparaison des salariés du secteur public et privé 2007 2008 2009 2010 2011 Secteur public : Nombre de fonctionnaires ou agents de l Etat : 4 001 3 959 4 069 4 129 4 153 soit en % 8,48% 8,13% 8,42% 8,38% 8,21% Secteur privé : Nombre de salariés : 43 164 44 736 44 265 45 147 46 427 soit en % 91,52% 91,87% 91,58% 91,62% 91,79% Total public/privé : 47 165 48 695 48 334 49 276 50 580 b) Salariés du secteur privé 2007 2008 2009 2010 2011 Répartition selon le sexe : * Hommes 24 978 25 926 26 007 26 548 27 487 % 57,87% 57,95% 58,75% 58,80% 59,20% * Femmes 18 186 18 810 18 258 18 599 18 940 % 42,13% 42,05% 41,25% 41,20% 40,80% Total Hommes/Femmes : 43 164 44 736 44 265 45 147 46 427 Répartition suivant les secteurs : Secteur primaire : 0,07% 0,07% 0,08% 0,10% 0,10% Secteur secondaire : 16,27% 16,02% 15,86% 15,29% 14,77% Secteur tertiaire : 83,67% 83,91% 84,06% 84,61% 85,13% Nombre et répartition des salariés 60 000 50 000 40 000 30 000 Privé Public 20 000 10 000 0 2007 2008 2009 2010 2011 39

monaco en chiffres 2.2 L Emploi II - Secteur privé (suite) (Unités : Nombre et pourcentage / Source : Service de l Emploi) Salariés du secteur privé (suite) Répartition selon le domicile et le sexe : 2007 2008 2009 2010 2011 Monaco * Hommes 3 796 3 814 3 756 3 723 3 757 * Femmes 3 010 3 075 2 999 2 998 3 034 Total H/F 6 806 6 889 6 755 6 721 6 791 % 15,77% 15,40% 15,26% 14,89% 14,63% France (communes limitrophes) * Hommes 5 872 5 945 5 840 6 046 6 116 * Femmes 5 266 5 312 5 168 5 207 5 359 Total H/F 11 138 11 257 11 008 11 253 11 475 % 25,80% 25,16% 24,87% 24,93% 24,72% France (autres communes) * Hommes 12 991 13 704 13 894 14 244 14 993 * Femmes 8 436 8 926 8 615 8 873 9 063 Total H/F 21 427 22 630 22 509 23 117 24 056 % 49,64% 50,59% 50,85% 51,20% 51,81% Italie * Hommes 2 285 2 335 2 311 2 317 2 341 * Femmes 1 448 1 431 1 366 1 379 1 368 Total H/F 3 733 3 766 3 677 3 696 3 709 % 8,65% 8,42% 8,31% 8,19% 7,99% Divers autres * Hommes 34 128 206 218 280 * Femmes 26 66 110 142 116 Total H/F 60 194 316 360 396 % 0,14% 0,43% 0,71% 0,80% 0,85% Total général hommes 24 978 25 926 26 007 26 548 27 487 Total général femmes 18 186 18 810 18 258 18 599 18 940 Ensemble 43 164 44 736 44 265 45 147 46 427 Nombre de salariés par domicile 50 000 40 000 30 000 20 000 10 000 Monaco France (communes limitrophes) France (autres communes) Italie Divers autres 0 2007 2008 2009 2010 2011 40 Edition 2012

2.2 L Emploi II - Secteur privé (suite) (Unités : Nombre et pourcentage / Source : Service de l Emploi) Salariés du secteur privé (suite) Répartition selon la nationalité : 2007 2008 2009 2010 2011 Monégasques * Hommes 611 642 628 626 617 * Femmes 325 342 335 347 333 Total H/F 936 984 963 973 950 % 2,17% 2,20% 2,18% 2,16% 2,05% Français * Hommes 16 710 17 304 17 351 17 544 18 036 * Femmes 12 297 12 722 12 269 12 462 12 694 Total H/F 29 007 30 026 29 620 30 006 30 730 % 67,20% 67,12% 66,92% 66,46% 66,19% Italiens * Hommes 3 619 3 673 3 613 3 670 3 792 * Femmes 2 242 2 269 2 201 2 207 2 238 Total H/F 5 861 5 942 5 814 5 877 6 030 % 13,58% 13,28% 13,13% 13,02% 12,99% Divers autres * Hommes 4 038 4 307 4 415 4 708 5 042 * Femmes 3 322 3 477 3 453 3 583 3 675 Total H/F 7 360 7 784 7 868 8 291 8 717 % 17,05% 17,40% 17,77% 18,36% 18,78% Total général hommes 24 978 25 926 26 007 26 548 27 487 Total général femmes 18 186 18 810 18 258 18 599 18 940 Ensemble 43 164 44 736 44 265 45 147 46 427 Nombre de salariés par nationalités 50 000 40 000 30 000 Monégasques Français Italiens 20 000 Divers autres 10 000 0 2007 2008 2009 2010 2011 41

monaco en chiffres 2.2 L Emploi II - Secteur privé (suite) (Unités : Nombre et pourcentage / Source : Service de l Emploi) B - Evolution sur 15 ans de la population salariée du secteur privé par sexe et par lieu d habitation 1995 2000 2005 2010 Hommes Femmes Hommes Femmes Hommes Femmes Hommes Femmes Monaco 3 798 2 994 3 845 3 042 3 707 2 851 3 723 2 998 Communes limitrophes 4 345 3 942 5 097 4 654 5 645 5 022 6 046 5 207 France 6 386 3 690 9 311 5 896 12 032 7 361 14 244 8 873 Italie 1 795 1 133 1 898 1 301 2 181 1 397 2 317 1 379 En cours* 23 17 77 47 60 33 218 142 Total 16 347 11 776 20 228 14 940 23 625 16 664 26 548 18 599 Total Général 28 123 35 168 40 289 45 147 Taux d évolution de la population salariée par sexe (2000 par rapport à 1995, etc ) 23,74% 26,87% 16,79% 11,54% 12,37% 11,61% * En cours d immatriculation. 30 000 26 548 25 000 23 625 20 000 20 228 18 599 15 000 16 347 11 776 14 940 16 664 Hommes Femmes 10 000 5 000 0 1995 2000 2005 2010 Evolution de la population salariée par sexe et par lieu d habitation en 15 ans 1995 2010 % d évolution 1995 2010 % d évolution Hommes Hommes en 15 ans Femmes Femmes en 15 ans Monaco 3 798 3 723-1,97% 2 994 2 998 0,13% Communes limitrophes 4 345 6 046 39,15% 3 942 5 207 32,09% France 6 386 14 244 123,05% 3 690 8 873 140,46% Italie 1 795 2 317 29,08% 1 133 1 379 21,71% En cours* 23 218 847,83% 17 142 735,29% Total 16 347 26 548 62,40% 11 776 18 599 57,94% * En cours d immatriculation. 42 Edition 2012

2.2 L Emploi II - Secteur privé (suite) (Unité : Nombre / Source : Service de l Emploi) C - Répartition des entreprises par groupe d activités économiques et par tranche de salariés - Année 2011 Groupes d activités économiques 1 à 5 salariés 6 à 10 salariés 11 à 50 salariés 51 à 200 salariés Plus de 200 salariés Total entreprises Gens de maison 1 925 15 1-1 941 Société des Bains de Mer - - - - - 0 Exploitations Hôtelières Société des Bains de Mer - - - - 1 1 Agriculture, chasse et sylviculture 3-3 - 1 7 Pêche, aquaculture 1 - - - - 1 Industrie extractive 1 - - - - 1 Industrie agricole et alimentaire 4 2 4 2-12 Industrie textile et habillement 3-2 1-6 Travail du bois et fabrication d'articles en bois - - 1 - - 1 Industrie du papier et du carton, édition et imprimerie 26 6 4 1-37 Industrie chimique 2 4 6 2-14 Industrie du caoutchouc et des plastiques 2 2 4 2 1 11 Fabrication d'autres produits minéraux non métalliques 2-1 - 2 5 Métallurgie et travail des métaux 2-1 - - 3 Fabrication de machines et équipements 17 5 8 3-33 Production et distribution d'électricité, de gaz (*) - - 2 1-3 Construction 92 53 87 13-245 Commerce 602 134 94 9 1 840 Hôtels et restaurants 65 47 55 11 1 179 Transports et communications 61 19 39 10 4 133 Activités fi nancières 46 23 35 16 4 124 Immobilier, locations et services aux entreprises 757 134 116 31 2 1 040 Administration publique (**) 2 1 1-14 18 Education 6 1 3 1 1 12 Santé et action sociale 52 5 9 6-72 Services collectifs 169 45 29 17 2 262 Services particuliers 153 5 - - 2 160 Activités extra-territoriales 11 - - - - 11 Total 4 004 501 505 126 36 5 172 (*) Production et distribution d électricité, de gaz dont : SMEG. (**) Administration publique : CCSS - AMRR - Fédération Patronnale. 43

monaco en chiffres 2.2 L Emploi II - Secteur privé (suite) (Unités : Nombre et pourcentage / Source : Service de l Emploi) D - Comparatif de la répartition des emplois du privé, par sexe et par type d activité économique - Année 2011 Groupes d activités économiques Secteurs à main d œuvre en majorité masculine Secteurs à main d œuvre en majorité féminine % sur total général Hommes Femmes Total Hommes Femmes Total Gens de maison - - 0 327 2 245 2 572 5,15% Société des Bains de Mer 1 245 227 1 472 - - 0 2,95% Exploitations Hôtelières Société des Bains de Mer 1 351 480 1 831 - - 0 3,67% Agriculture, chasse et sylviculture 47 1 48 - - 0 0,10% Pêche, aquaculture 2-2 - - 0 0,00% Industrie extractive - - 0-2 2 0,00% Industrie agricole et alimentaire 128 89 217 - - 0 0,43% Industrie textile et habillement - - 0 43 155 198 0,40% Travail du bois et fabrication d'articles en bois 30 3 33 - - 0 0,07% Industrie du papier et du carton, édition et imprimerie 168 90 258 - - 0 0,52% Industrie chimique - - 0 305 423 728 1,46% Industrie du caoutchouc et des plastiques 495 299 794 - - 0 1,59% Fabrication d'autres produits minéraux non métalliques 20 3 23 - - 0 0,05% Métallurgie et travail des métaux 16 4 20 - - 0 0,04% Fabrication de machines et équipements 380 171 551 - - 0 1,10% Production et distribution d'électricité, de gaz (*) 138 28 166 - - 0 0,33% Construction 3 761 346 4 107 - - 0 8,23% Commerce - - 0 2 614 2 703 5 317 10,65% Hôtels et restaurants 2 733 1 425 4 158 - - 0 8,33% Transports et communications 1 834 1 422 3 256 - - 0 6,52% Activités financières - - 0 1 576 1 686 3 262 6,53% Immobilier, locations et services aux entreprises (1) 8 622 5 058 13 680 - - 0 27,40% Administration publique (**) - - 0 87 172 259 0,52% Education - - 0 65 144 209 0,42% Santé et action sociale - - 0 791 2 164 2 955 5,92% Services collectifs 1 986 1 553 3 539 - - 0 7,09% Services particuliers - - 0 114 140 254 0,51% Activités extra-territoriales - - 0 6 11 17 0,03% Total 22 956 11 199 34 155 5 928 9 845 15 773 100% Total général 49 928 (1) Un salarié peut occuper plusieurs emplois. C est ainsi que 5 348 emplois temporaires sont inclus dans le total général. (*) Production et distribution d électricité, de gaz dont : SMEG. (**) Administration publique : CCSS - AMRR - Fédération Patronnale. 44 Edition 2012

2.2 L Emploi II - Secteur privé (suite) (Unités : Nombre et pourcentage / Source : Service de l Emploi) E - Emplois occupés dans les secteurs publics et privés par les personnes de nationalité monégasque Secteurs 2007 2008 2009 2010 2011 Industries : 63 2,93% 67 3,07% 68 3,11% 65 2,93% 67 3,06% Transports : 34 1,58% 30 1,37% 31 1,42% 32 1,44% 32 1,46% Commerces : 50 2,33% 46 2,11% 47 2,15% 45 2,03% 38 1,73% Hôtellerie (hors S.B.M.) : 39 1,81% 31 1,42% 30 1,37% 28 1,26% 34 1,55% Services : 275 12,79% 313 14,32% 299 13,68% 324 14,60% 320 14,61% Gestion de biens : 50 2,33% 53 2,43% 54 2,47% 46 2,07% 45 2,05% S.B.M. (HBS compris) : 420 19,53% 442 20,23% 438 20,05% 443 19,96% 423 19,31% Employeur sans activité : 7 0,33% 4 0,18% 2 0,09% 3 0,14% 3 0,14% Gens de maison : 8 0,37% 9 0,41% 9 0,41% 7 0,32% 7 0,32% Total emplois du secteur privé 946 44,00% 995 45,54% 978 44,76% 993 44,75% 969 44,23% Fonction Publique 1 204 56,00% 1 190 54,46% 1 207 55,24% 1 226 55,25% 1 222 55,77% Total général 2 150 2 185 2 185 2 219 2 191 * Un salarié peut occuper plusieurs emplois (hors Fonction Publique). Emplois occupés dans les secteurs publics et privés par les personnes de nationalité monégasque en 2011 55,77% 3,06% 1,46% 1,73% 1,55% 14,61% 2,05% 19,31% Industries Transports Commerces Hôtellerie (hors S.B.M.) Services Gestion de biens S.B.M. (HBS compris) Employeur sans activité : Gens de maison Fonction Publique 0,32% 0,14% F - Emplois occupés dans le secteur privé par sexe et tranche d âge - Année 2011 Sexe /Age En - de 21 de 21 à de 31 à de 41 à de 51 à de 61 à plus de cours* ans 30 ans 40 ans 50 ans 60 ans 65 ans 65 ans Total % Hommes 280 618 5 459 7 679 8 321 4 841 667 209 28 074 58,54% Femmes 116 390 4 236 5 606 5 674 3 218 492 155 19 887 41,46% Total 396 1 008 9 695 13 285 13 995 8 059 1 159 364 47 961 % 0,83% 2,10% 20,21% 27,70% 29,18% 16,80% 2,42% 0,76% 100,00% * En cours d immatriculation. 45

monaco en chiffres 2.2 L Emploi II - Secteur privé (suite) (Unités : Nombre et pourcentage / Source : Service de l Emploi) G - Emplois occupés dans le secteur privé par groupes d activités économiques et tranches d âge - Année 2011 Groupes d activités économiques En cours* - de 21 ans de 21 à 30 ans de 31 à 40 ans de 41 à 50 ans de 51 à 60 ans de 61 à 65 ans + de 65 ans Gens de maison 10 5 160 409 738 564 111 55 2 052 Société des Bains de Mer - 6 189 304 520 392 59 2 1 472 Exploitations Hôtelières Société des Bains de Mer 4 72 414 434 527 336 37 7 1 831 Agriculture, chasse et sylviculture - 2 12 10 16 7 1-48 Pêche, aquaculture - - - - 2 - - - 2 Industrie extractive - - - - - 2 - - 2 Industrie agricole et alimentaire 3 6 74 56 38 33 2 3 215 Industrie textile et habillement 1 6 39 49 60 38 5-198 Travail du bois et fabrication d'articles en bois - - 3 7 11 10 1 1 33 Industrie du papier et du carton, édition et imprimerie 1 1 39 76 85 45 7 3 257 Industrie chimique - - 77 183 291 157 15 5 728 Industrie du caoutchouc et des plastiques - 1 65 213 307 200 8-794 Fabrication d'autres produits minéraux non métalliques - - 5 1 12 5 - - 23 Métallurgie et travail des métaux - 3 2 5 8 2 - - 20 Fabrication de machines et équipements - 3 64 122 217 133 10 2 551 Production et distribution d'électricité, de gaz - 1 32 41 55 33 4-166 Construction 26 86 757 1 073 1 318 736 86 15 4 097 Commerce 15 74 1 143 1 622 1 551 724 104 44 5 277 Hôtels et restaurants 75 207 1 225 1 157 880 436 53 20 4 053 Transports et communications 26 14 631 885 813 462 85 32 2 948 Activités financières 10 20 560 1 009 1 017 555 68 8 3 247 Immobilier, locations et services aux entreprises 173 342 3 011 3 726 3 308 1 893 330 117 12 900 Administration publique - - 32 68 89 68 1 1 259 Education - 1 27 43 67 55 14 1 208 Santé et action sociale 10 12 511 736 1 015 585 58 14 2 941 Services collectifs 41 146 598 968 967 533 87 29 3 369 Services particuliers 1-25 83 78 50 12 4 253 Activités extra-territoriales - - - 5 5 5 1 1 17 Total 396 1 008 9 695 13 285 13 995 8 059 1 159 364 47 961 % 0,83% 2,10% 20,21% 27,70% 29,18% 16,80% 2,42% 0,76% 100,00% Total H - Emplois occupés dans le secteur privé par nationalité et tranche d âge - Année 2011 Nationalité En - de 21 de 21 à de 31 à de 41 à de 51 à de 61 à plus de cours* ans 30 ans 40 ans 50 ans 60 ans 65 ans 65 ans Total En cours d'immatriculation 396 - - - - - - - 396 Monégasques - 45 227 177 252 224 33 11 969 Français - 735 6 745 8 761 9 291 5 133 710 203 31 578 Italien - 81 992 1 663 1 936 1 258 164 69 6 163 Autres - 147 1 731 2 684 2 516 1 444 252 81 8 855 Total 396 1 008 9 695 13 285 13 995 8 059 1 159 364 47 961 * En cours d immatriculation. 46 Edition 2012

2.2 L Emploi II - Secteur privé (suite) (Unité : Nombre / Source : Caisse de Compensation des Services Sociaux) I - Ventilation des salariés actifs par lieu de domicile (en septembre 2011) Code Postal Localité ou agglomération Nbre de salariés actifs Code Postal Localité ou agglomération Nbre de salariés actifs 98000 Monaco 7 592 06600 Antibes 280 06580 Pégomas 12 06790 Aspremont 41 06530 Peymeinade 25 06810 Auribeau-sur-Siagne 4 06260 Puget-Théniers 8 06310 Beaulieu-sur-Mer 337 06190 Roquebrune-Cap-Martin 3 676 06240 Beausoleil 5 865 06330 Roquefort-les-Pins 52 06410 Biot 46 06910 Roquesteron 5 06540 Breil-sur-Roya 100 06730 Saint-André 157 06800 Cagnes-sur-Mer 661 06530 Saint-Cézaire-sur-Siagne 1 06750 Caille/Seranon/Andon 2 06660 Saint-Etienne-de-Tinée 5 06400 Cannes 182 06640 Saint-Jeannet 41 06150 Cannes-La-Bocca 59 06700 Saint-Laurent-du-Var 540 06320 Cap-d'Ail 1 745 06670 Saint-Martin-du-Var 220 06510 Carros 192 06570 Saint-Paul-de-Vence 40 06460 Caussols 5 06420 Saint-Sauveur-sur-Tinée 11 06740 Chateauneuf-de-Grasse 9 06380 Sospel 410 06390 Contes 284 06430 Tende 24 06360 Eze 517 06590 Théoule-sur-Mer 4 06950 Falicon 39 06690 Tourette-Levens 129 06830 Gilette 28 06560 Valbonne 52 06130 Grasse 100 06220 Vallauris 111 06470 Guillaume 5 06140 Vence 147 06160 Juan-les-Pins 88 06710 Villars-sur-Var 13 06480 La Colle-sur-Loup 99 06230 Villefranche-sur-Mer 372 06610 La Gaude 79 06270 Villeneuve-Loubet 197 06550 La Roquette-sur-Siagne 13 06340 La Trinité 551 Communes limitrophes 12 168 06320 La Turbie 882 (Beausoleil, Cap-d Ail, La Turbie, 06450 Lantosque 24 Roquebrune-Cap-Martin) 06620 Le Bar-sur-Loup 16 06110 Le Cannet 156 Alpes-Maritimes 23 181 06650 Le Rouret 31 (hors communes limitrophes) 06440 L'Escarène 389 06520 Magagnosc 4 Monaco 7 592 06210 Mandelieu 61 06500 Menton 5 808 France Hors Alpes-Maritimes 406 06370 Mouans-Sartoux 19 06250 Mougins 62 Sous Total 43 347 06000 Nice 3 456 06100 Nice 2 064 Italie 3 645 06200 Nice 1 680 06300 Nice 3 114 Total 46 992 47

monaco en chiffres 2.2 L Emploi II - Secteur privé (suite) (Unité : Pourcentage / Source : Caisse de Compensation des Services Sociaux) Provenance géographique des salariés actifs en Principauté pour 2011 (suite) 15,89% 16,16% 7,76% 21,95% 12,48% 3,71% 1,88% Monaco Beausoleil Cap-d'Ail La Turbie Roquebrune-Cap-Martin Menton Nice Italie Autres 12,36% 7,82% J - Evolution des recettes et dépenses de la Caisse de Compensation des Services Sociaux (C.C.S.S.) et de la Caisse d Assurance Accident, Maladie et Maternité des Travailleurs Indépendants (C.A.M.T.I.) (Unité : Euro / Source : Département des Affaires Sociales et de la Santé) a) - C.C.S.S. 06/07 07/08 08/09 09/10 10/11 Produits techniques du régime général 177 324 987 e 182 822 216 e 189 995 112 e 201 463 515 e 219 024 920 e Prestations médicales 118 229 417 e 130 606 962 e 139 100 053 e 148 241 164 e 149 093 498 e Prestations familiales 38 656 720 e 40 291 941 e 42 675 386 e 43 445 097 e 44 443 246 e b) - C.A.M.T.I. 06/07 07/08 08/09 09/10 10/11 Produits techniques 6 907 417 e 7 621 284 e 8 250 784 e 9 142 159 e 9 728 513 e Prestations médicales 6 557 184 e 7 880 636 e 8 145 085 e 7 498 415 e 7 632 479 e K - Cotisation de la Caisse de Compensation des Services Sociaux (Unités : Euro et pourcentage / Source : Département des Affaires Sociales et de la Santé) Taux* Plafonds Taux* Plafonds 1991-1992 16,05 3 658,78 2002-2003 15,55 5 840,00 1992-1993 16,15 3 811,23 2003-2004 16,05 6 130,00 1993-1994 16,15 3 963,67 2004-2005 16,35 6 390,00 1994-1995 16,35 4 116,12 2005-2006 16,40 6 600,00 1995-1996 16,55 4 573,47 2006-2007 15,45 6 800,00 1996-1997 16,55 4 725,92 2007-2008 14,85 7 100,00 1997-1998 16,85 4 878,37 2008-2009 15,05 7 300,00 1998-1999 17,15 5 030,82 2009-2010 15,45 7 400,00 1999-2000 17,15 5 183,27 2010-2011 15,95 7 600,00 2000-2001 16,15 5 335,72 2011-2012 15,65 7 800,00 2001-2002 15,15 5 640,00 * Hors CGCS (Caisse de Garantie de Créances des Salariés). 48 Edition 2012

2.3 Le Chiffre d Affaires I - Evolution du chiffre d affaires de la Principauté hors banques et activités fi nancières (Unités : Milliers d Euros, Euro et poucentage / Sources : Services Fiscaux, IMSEE) 15 000 000 12 000 000 9 000 000 Milliers d'euros 7 969 852 8 388 517 9 351 089 11 083 290 12 490 716 12 385 616 11 101 406 12 086 581 13 307 883 6 000 000 3 000 000 0 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 II - Evolution du chiffre d affaires du secteur privé par type d activité sur 2 ans CA Total Evolution en % 2010/2011 Secteurs d activités 2010 2011 Industries 850 658 918 1 009 582 854 18,68% Travaux Publics 608 353 646 621 479 489 2,16% Immobilier 278 504 992 301 473 889 8,25% Hôtellerie 493 472 800 548 676 948 11,19% Commerce de gros 5 252 958 236 5 599 284 327 6,59% Commerce de détail 1 187 094 955 1 283 554 960 8,13% Transports 273 773 155 333 404 595 21,78% Autres activités 3 141 764 772 3 610 425 609 14,92% Total 12 086 581 474 13 307 882 671 10,10% Banques et activités fi nancières 1 921 416 509 1 902 346 662-0,99% 49

monaco en chiffres 2.3 Le Chiffre d Affaires III - Répartition du chiffre d affaires (hors banques et activités financières) du secteur privé par type d activité - Année 2011 (Unités : Euro et pourcentage / Sources : Services Fiscaux, IMSEE) Immobilier 301 473 889 Transports 333 404 595 Hôtellerie 548 676 948 Travaux Publics 621 479 489 Industries 1 009 582 854 Commerce de détail 1 283 554 960 Autres activités 3 610 425 609 Commerce de gros 5 599 284 327 0 1 000 000 000 2 000 000 000 3 000 000 000 4 000 000 000 5 000 000 000 6 000 000 000 IV - Comparatif sur 2 ans de la répartition en pourcentage du chiffre d affaires (hors banques et activités financières) du secteur privé par type d activité 40% 37,50% 36,81% 35% 30% 25% 22,43% 23,74% 20% 2010 2011 15% 10% 5% 1,99% 1,98% 1,95% 2,19% 3,52% 3,61% 4,34% 4,09% 6,07% 6,64% 8,47% 8,44% 0% Immobilier Transports Hôtellerie Travaux Publics Industries Commerce de détail Autres activités Commerce de gros 50 Edition 2012

2.3 Le Chiffre d Affaires V - Répartition du chiffre d affaires total par type d activité et par nombre d emplois - Année 2011 (Unités : Nombre et milliers d Euros / Sources : Services Fiscaux, Caisses Sociales, IMSEE) Nombre d'emplois 0 5 000 10 000 15 000 20 000 25 000 30 000 Immobilier 1 756 emplois 301 473 889 Transports 1 635 emplois 333 404 595 Hôtellerie 7 462 emplois 548 676 948 Travaux Publics 4 137 emplois 621 479 489 Industries 2 668 emplois 1 009 582 854 Commerce de détail 4 573 emplois 1 283 554 960 Banques et activités financières 2 830 emplois 1 902 346 662 Autres activités 23 571 emplois 3 610 425 609 Commerce de gros 1 697 emplois 5 599 284 327 0 1 000 000 000 2 000 000 000 3 000 000 000 4 000 000 000 5 000 000 000 6 000 000 000 Chiffres d'affaires en Euro Chiffres d'affaires 2011 Emplois 31/12/2011 Au 31 décembre 2011, le nombre d emplois global, hors fonctionnaires, s élève à 50 329, soit une progression de 3,1% par rapport à 2010. Toutefois, un salarié peut occuper plusieurs emplois. 51

monaco en chiffres 2.4 Activités Financières Etablissements financiers installés à Monaco (Unité : Nombre / Source : Direction du Budget et du Trésor, Service de l Emploi, Banque de France) 2007 2008 2009 2010 2011 1/ Banques (établissements habilités à recevoir tous types de dépôts) * Sociétés de droit monégasque 18 20 20 18 18 * Succursales de banques ayant leur siège à l'étranger 7 5 5 4 4 * Etablissement à statut particulier 1 1 1 1 1 * Succursales de banques françaises 14 13 13 13 13 * Succursales de banques françaises sous contrôle étranger 1 0 0 0 0 Total 41 39 39 36 36 2/ Sociétés financières * Sociétés financières de droit monégasque 2 2 2 1 1 * Succursales de sociétés financières françaises 1 2 2 2 2 Total 3 4 4 3 3 3/ Fonds Communs de Placements Monégasques * Nombre 63 62 62 61 59 * Total des Actifs Nets (en milliards d'euros) 6,10 5,23 5,20 5,11 4,60 4/ Sociétés de Gestion de Portefeuille 41 45 45 43 46 5/ Effectifs 3 048 3 193 3 181 3 174 3 262 *dont Banques 2 285 2 398 2 379 2 364 2 410 Evolution des dépôts, titres et crédits en Principauté de Monaco au 31 décembre (Chiffres Banque de France) En milliards d'euros 2007 2008 2009 2010 2011 Dépôts 28,72 30,48 24,97 24,04 28,91 Titres - Clientèle non financière 42,83 38,47 45,00 48,75 49,13 Titres - Clientèle financière 7,13 6,08 5,40 5,17 5,12 Total des Ressources de la Place 78,68 75,03 75,37 77,96 83,16 Crédits 7,22 9,10 10,01 12,79 16,06 NB : Le total des ressources est la somme des dépôts et titres. 52 Edition 2012

2.5 Les Observatoires de l Economie I - Observatoire du Commerce (Unité : Euro / Source : IMSEE) A - Evolution du chiffre d affaires du commerce de détail au 31 décembre 2011 2 000 000 000 1 796 038 427 1 500 000 000 1 615 931 324 1 636 070 182 1 539 567 518 1 661 604 813 1 000 000 000 500 000 000 0 2007 2008 2009 2010 2011 B - Répartition du chiffre d affaires du commerce de détail par sous-secteurs - Année 2011 600 000 000 541 935 366 500 000 000 400 000 000 300 000 000 200 000 000 100 000 000 5 431 684 74 519 235 93 718 720 100 532 467 115 090 541 196 720 764 301 449 572 366 640 078 0 Vente hors magasin Hygiène - Santé - Beauté Prestations de services Equipement de la maison Loisirs - Culture - Sports Alimentation Secteur Automobile Equipement de la personne Hôtellerie Restauration 2011 : 1 796 038 427 e N.B. : Le chiffre d affaires du commerce de détail comprend l hôtellerie. 53

monaco en chiffres 2.5 Les Observatoires de l Economie I - Observatoire du Commerce (suite) (Unités : Nombre et pourcentage / Source : IMSEE) C - Répartition du nombre de commerces de détail par sous-secteurs - Année 2011 250 238 239 200 150 129 134 137 142 100 93 64 50 21 0 Vente hors magasin Secteur Automobile Alimentation Equipement de la maison Hygiène - Santé - Beauté Loisirs - Culture - Sports Prestations de services Equipement de la personne Hôtellerie Restauration D - Répartition du chiffre d affaires du commerce de détail par quartier - Années 2010-2011 50% CA en % 42,75% 44,37% 40% 30% Total CA 2010 : 1 661 604 813 20% 1,22% 1,41% Moneghetti - Bd de Belgique 1,30% 1,35% Monaco-Ville 1,60% 1,33% La Rousse - St Roman 3,42% 3,41% La Colle 3,18% 3,61% Les Révoires 3,11% 3,22% St Michel 15,98% 14,30% Condamine 12,68% 12,91% 14,76% Larvotto - Bas Moulins 14,09% Total CA 2011 : 1 796 038 427 10% 0% Fontvieille Monte-Carlo - Spélugues 54 Edition 2012

2.5 Les Observatoires de l Economie I - Observatoire du Commerce (suite) (Unité : pourcentage / Source : IMSEE) E - Répartition de la structure du chiffre d affaires du commerce de détail - Années 2010-2011 35% 30% CA en % 29,66% 30,17% 25% 20% 17,24% 16,78% 19,18% 20,41% Total CA 2010: 1 661 604 813 15% 11,38% 10,95% Total CA 2010 : 1 796 038 427 10% 5% 0,23% 0,30% 5,26% 3,44% 3,44% 5,22% 6,25% 5,60% 7,36% 6,41% 0% Vente hors magasin Hygiène - Santé - Beauté Prestations de services Equipement de la maison Loisirs - Culture - Sports Alimentation Secteur Automobile Equipement de la personne Hôtellerie Restauration F - Répartition des établissements selon leur ancienneté - Année 2011 Egale ou supérieure à 20 ans 29,32% Entre 15 et 20 ans 16,21% Entre 10 et 15 ans 14,87% Entre 5 et 10 ans 12,20% Moins de 5 ans 27,40% Total : 1 197 établissements 0 5 10 15 20 25 30 35 55

monaco en chiffres 2.5 Les Observatoires de l Economie I - Observatoire du Commerce (suite) (Unité : pourcentage / Source : IMSEE) G - Répartition des établissements selon le mode d exploitation - Année 2011 91,98% Propriétaires exploitants Locataires gérants 8,02% Total : 1 197 établissements H - Répartition du nombre de commerces par formes juridiques - Année 2011 50,38% Personne physique Société Anonyme Monégasque 21,80% Société à Responsabilité Limitée Société en Commandite Simple Total : 1 197 établissements 18,80% 1,09% 0,42% 0,42% 0,17% 6,93% Société en Nom Collectif Société Etrangère Profession (activité indépendante) Artisan 56 Edition 2012

2.5 Les Observatoires de l Economie II - Observatoire de l Industrie (Unité : Euro / Source : IMSEE) A - Evolution du chiffre d affaires des industries Dans cet observatoire, les CA comptabilisés regroupent toutes les activités à caractère industriel et intègrent donc quelques entités dont le code NAF 93 n est pas classé dans l industrie. 1 100 000 000 1 050 000 000 1 026 071 716 1 000 000 000 950 000 000 900 000 000 874 527 883 860 331 642 886 794 457 850 000 000 832 227 942 800 000 000 2007 2008 2009 2010 2011 B - Répartition du chiffre d affaires par type d industrie au 31 décembre 2011 Alimentaires 14 884 205 Divers 29 616 393 Imprimerie / Cartons / Emballages 33 980 081 Textile / Habillement 49 748 054 Electrique / Electronique 84 409 891 Mécanique 94 705 329 Chimie / Pharmaceutique / Cosmétique 344 448 872 Transformation des Plastiques 374 278 891 0 100 000 000 200 000 000 300 000 000 400 000 000 Total : 1 026 071 716 57

monaco en chiffres 2.5 Les Observatoires de l Economie II - Observatoire de l Industrie (suite) (Unités : Nombre et pourcentage / Source : IMSEE) C - Répartition en pourcentage du chiffre d affaires par catégories d industries 2010-2011 50% 40% 34,9% 33,6% 35,3% 36,5% 30% 20% 2010 = 886 794 457 2011 = 1 026 071 716 10% 1,7% 1,5% 3,0% 2,9% 4,0% 3,3% 5,4% 4,8% 8,6% 8,2% 7,1% 9,2% 0% Alimentaires Divers Imprimerie / Cartons / Emballages Textile / Habillement Electrique / Electronique Mécanique Chimie / Pharmaceutique / Cosmétique Transformation des Plastiques D - Répartition de la population salariée du secteur industriel 2011 Divers 70 Alimentaires 121 Mécanique 152 Textile / Habillement 201 Imprimerie / Cartons / Emballages 228 Electrique / Electronique 323 Chimie / Pharmaceutique / Cosmétique 796 Transformation des Plastiques 804 0 200 400 600 800 1 000 Total : 2 695 personnes 58 Edition 2012

2.5 Les Observatoires de l Economie II - Observatoire de l Industrie (suite) (Unité : Nombre / Source : IMSEE) E - Formes juridiques d exploitation des entreprises industrielles 2011 81 Personne Physique Société Anonyme Société en Commandite Simple Artisan Société à Responsabilité Limitée 15 7 3 5 Total : 111 entreprises F - Répartition du nombre d entreprises par secteur d activité 2011 20 6 8 12 Alimentaires Divers 23 11 Electrique / Electronique Textile / Habillement Transformation des Plastiques Mécanique Imprimerie / Cartons / Emballages Chimie / Pharmaceutique / Cosmétique 19 12 Total : 111 entreprises 59

monaco en chiffres 2.5 Les Observatoires de l Economie II - Observatoire de l Industrie (suite) (Unités : Nombre et Euro / Source : Services Fiscaux, Caisses Sociales, IMSEE) G - Répartition du chiffre d affaires par type d activité et par nombre de salariés - Année 2011 Nombre de salariés 0 200 400 600 800 1 000 1 200 1 400 1 600 Alimentaires 121 salariés 14 884 205 Divers 70 salariés 29 616 393 Imprimerie / Cartons / Emballages 228 salariés 29 616 393 Textile / Habillement 201 salariés 49 748 054 Electrique / Electronique 323 salariés 84 409 891 Mécanique 152 salariés 94 705 329 Chimie / Pharmaceutique / Cosmétique 796 salariés 344 448 872 Transformation des Plastiques 804 salariés 374 278 891 0 100 000 000 200 000 000 300 000 000 400 000 000 Chiffres d'affaires en Euro CA 2011: 1 026 071 716 Nombre de salariés 2011 : 2 695 60 Edition 2012

2.5 Les Observatoires de l Economie III - Observatoire de l Immobilier (Unités : Nombre et Euro / Sources : Direction des Services Fiscaux, IMSEE) A - Comparatif du chiffre d affaires des ventes et des reventes d appartements 1 200 000 Milliers d'euros 1 078 435 1 000 000 925 046 980 541 800 000 600 000 597 901 576 321 Ventes Reventes 400 000 495 846 200 000 0 5 939 18 529 26 214 2 027 850 25 903 2006 2007 2008 2009 2010 2011 B - Comparatif du nombre de ventes et reventes d appartements 500 439 457 417 400 300 267 Ventes 200 224 218 Reventes 100 0 24 26 16 2 1 9 2006 2007 2008 2009 2010 2011 61

monaco en chiffres 2.5 Les Observatoires de l Economie III - Observatoire de l Immobilier (suite) (Unités : Nombre et Euro / Sources : Direction des Services Fiscaux, IMSEE) C - Evolution de la répartition du montant des ventes d appartements neufs 2006 2007 2008 2009 2010 2011 Total Studio 220 250 2 421 369 4 230 633 - - 2 028 780 8 901 032 2 pièces 4 029 000 6 460 776 7 085 343-850 000 2 345 445 20 770 563 3 pièces 1 404 750 6 159 661 5 434 500 2 026 655-1 500 000 16 525 566 4 pièces 285 000 1 675 000 5 164 000 - - 2 550 000 9 674 000 5 pièces et plus - 1 812 500 4 300 000 - - 17 478 792 23 591 292 Total 5 939 000 18 529 306 26 214 475 2 026 655 850 000 25 903 017 79 462 453 30 000 000 25 000 000 20 000 000 15 000 000 10 000 000 5 pièces et plus 4 pièces 3 pièces 2 pièces Studio 5 000 000 0 2006 2007 2008 2009 2010 2011 D - Evolution de la répartition du nombre de ventes d appartements neufs 2006 2007 2008 2009 2010 2011 Total Studio 2 7 9 - - 2 20 2 pièces 7 8 8-1 2 26 3 pièces 6 7 5 2-1 21 4 pièces 1 1 3 - - 1 6 5 pièces et plus - 1 1 - - 3 5 Total 16 24 26 2 1 9 78 30 25 20 15 10 5 5 pièces et plus 4 pièces 3 pièces 2 pièces Studio 0 2006 2007 2008 2009 2010 2011 62 Edition 2012

2.5 Les Observatoires de l Economie III - Observatoire de l Immobilier (suite) (Unités : Nombre et Euro / Sources : Direction des Services Fiscaux, IMSEE) E - Evolution de la répartition du montant des reventes d appartements anciens 2006 2007 2008 2009 2010 2011 Total Studio 65 099 772 90 739 432 119 717 615 66 486 667 48 591 000 100 553 294 491 187 780 2 pièces 130 341 790 161 763 360 216 030 168 89 525 933 130 984 000 149 671 194 878 316 446 3 pièces 137 345 623 242 207 908 275 302 310 135 104 846 101 883 100 174 254 405 1 066 098 192 4 pièces 86 747 857 122 562 000 174 775 004 69 871 262 84 632 500 119 549 429 658 138 051 5 pièces et plus 98 974 000 236 623 000 148 510 000 35 357 692 171 475 000 223 605 739 914 545 431 Villa 79 392 245 71 150 000 144 100 000 99 500 000 38 755 000 212 907 000 645 804 245 Total 597 901 287 925 045 700 1 078 435 097 495 846 400 576 320 600 980 541 060 4 654 090 144 1 200 000 000 1 000 000 000 800 000 000 600 000 000 400 000 000 200 000 000 Villa 5 pièces et plus 4 pièces 3 pièces 2 pièces Studio 0 2006 2007 2008 2009 2010 2011 F - Evolution de la répartition du nombre de reventes d appartements anciens 2006 2007 2008 2009 2010 2011 Total Studio 119 115 117 65 55 84 555 2 pièces 138 120 124 62 76 81 601 3 pièces 100 124 101 62 43 54 484 4 pièces 42 48 37 20 24 22 193 5 pièces et plus 0 43 28 11 16 19 117 Villa 11 7 10 4 4 7 43 Total 410 457 417 224 218 267 1 993 500 400 300 200 100 Villa 5 pièces et plus 4 pièces 3 pièces 2 pièces Studio 0 2006 2007 2008 2009 2010 2011 63

monaco en chiffres 2.5 Les Observatoires de l Economie III - Observatoire de l Immobilier (suite) (Unités : Nombre et Euro / Sources : Direction des Services Fiscaux, IMSEE) G - Evolution du prix à la revente d un appartement Montant Nombres Prix moyen Prix médian 2006 597 901 287 e 439 1 361 962 e 900 000 e 2007 925 045 700 e 457 2 024 170 e 1 310 000 e 2008 1 078 435 097 e 417 2 586 175 e 1 670 000 e 2009 495 846 400 e 224 2 213 600 e 1 500 000 e 2010 576 320 600 e 218 2 643 672 e 1 600 000 e 2011 980 541 060 e 267 3 672 438 e 1 700 000 e Evol 2010/2011 70,14% 22,48% 38,91% 6,25% Evol 2006/2011 64,00% -39,18% 169,64% 88,89% 4 000 000 3 672 438 3 500 000 3 000 000 2 586 175 2 643 672 2 500 000 2 000 000 2 024 170 1 670 000 2 213 600 1 600 000 1 700 000 Prix moyen Prix médian 1 500 000 1 000 000 1 361 962 1 310 000 1 500 000 900 000 500 000 2006 2007 2008 2009 2010 2011 En 2011, le nombre de transactions est inférieur de 40% à celui de 2006, mais le montant total des reventes a progressé de 64%. Hormis la baisse de 2009, le prix moyen d une transaction immobilière dans l ancien est orienté fortement à la hausse (+170% en 6 ans). Si le prix moyen d une transaction en 2011 est de plus de 3,6 M, 50% des reventes portent sur des biens dont le prix est inférieur à 1,7 M. Les deux courbes exprimant l évolution du prix moyen et du prix médian varient dans le même sens. Elles sont toutes deux orientées à la hausse. Toutefois, l écart entre les deux courbes, qui était relativement constant jusqu en 2009, augmente fortement. Des transactions portant sur des biens d exceptions ou sur des villas en 2010 et 2011 expliquent ce phénomène. 64 Edition 2012

2.5 Les Observatoires de l Economie III - Observatoire de l Immobilier (suite) (Unités : Nombre et Euro / Sources : Direction des Services Fiscaux, IMSEE) H - Evolution du prix au m² Ces calculs ont été réalisés grâce aux données fournies par le Service des Hypothèques concernant les reventes. Cependant, la superfi cie des biens vendus n est pas toujours connue : c est ici le cas pour 491 transactions (sur 2 022) soit près de 25%. L échantillon connu porte sur 1 531 ventes réalisées entre 2006 et 2011 pour un montant global de 3 395 837 419 et une surface de 145 950 m². Montant total Montant * Ratio Superficie totale connue Prix moyen au m² * 2006 597 901 287 456 896 062 76,42% 30 904 m 2 14 784 2007 925 045 700 727 125 700 78,60% 36 236 m 2 20 066 2008 1 078 435 097 787 339 097 73,01% 27 949 m 2 28 171 2009 495 846 400 320 592 000 64,66% 13 065 m 2 24 538 2010 576 320 600 362 810 500 62,95% 12 878 m 2 28 173 2011 980 541 060 741 074 060 75,58% 24 918 m 2 29 741 Total 4 654 090 144 3 395 837 419 72,96% 145 950 m 2 23 267 * dont la superfi cie est connue 30 000 28 171 28 173 29 741 25 000 24 538 20 000 20 066 15 000 14 784 10 000 2006 2007 2008 2009 2010 2011 Le prix moyen au m² en 2011 s élève à 29 741. Malgré la baisse de 2009, le prix moyen du m² dans l ancien est orienté fortement à la hausse (+101% en 6 ans). 65

monaco en chiffres 2.5 Les Observatoires de l Economie IV - Nombre de créations et de radiations d activités enregistrées au Répertoire du Commerce et de l Industrie selon les grands secteurs d activitiés - Année 2011 (Unité : Nombre / Sources : Direction de l Expansion Economique, IMSEE) Hôtellerie restauration 21 29 Services (auxiliaire de commerce) 112 153 Divers 9 20 Commerce de gros Intermédiaire du commerce 30 45 44 38 Commerce de détail 68 90 Arts, spectacles, ausiovisuel, sports 19 41 Transports 7 14 Travaux Publics Bâtiment 9 34 Immobilier 22 31 Banques et autres activités financières Industries 6 3 4 5 Poste Telecom 1 1 0 50 100 150 200 Créations Radiations Total : Créations d activités (1) : 482 Radiations d activités (1) : 374 Type de Formes Juridiques Nombre de Registre du Commerce 2009 Dossiers actifs au 31/12 Nombre d Etablissements 2009 Nombre de Registre du Commerce 2010 Nombre d Etablissements 2010 Nombre de Registre du Commerce 2011 Nombre d Etablissements 2011 Personne Physique 1 506 1 918 1 505 1 881 1 529 1 894 Société Anonyme Monégasque 1 276 1 893 1 227 1 813 1 231 1 820 Société en Commandite Simple 327 361 275 305 233 261 Société Etrangère 86 211 81 200 78 195 Société en Nom Collectif 41 47 35 41 30 36 Société à Responsabilité Limitée 702 766 879 942 1 034 1 105 Total 3 938 5 196 4 002 5 182 4 135 5 311 (1) Il s agit exclusivement des entités inscrites au R.C.I. donc sans les «Professions», «Artisans» et «Bureaux Administratifs» 66 Edition 2012

2.6 Le Tourisme I - Secteur hôtelier (Unités : Nombre et pourcentage / Sources : Hôtels et Direction du Tourisme et des Congrès) A - Arrivées par nationalités (toutes catégories confondues) 2007 2008 2009 2010 2011 France 57 976 62 043 56 685 61 234 65 659 Italie 62 975 65 414 52 951 55 129 53 081 Grande-Bretagne 48 332 47 681 31 067 31 649 31 351 U.S.A. 31 007 25 572 18 987 20 697 22 331 Russie 10 523 16 762 13 795 14 899 17 229 Divers Europe 10 279 18 363 16 750 15 845 16 491 Allemagne 12 807 13 230 11 587 11 070 13 002 Suisse 8 818 9 392 7 870 8 160 8 841 Divers 22 585 5 069 3 907 5 393 6 059 Espagne 7 455 5 872 5 990 5 672 5 803 Moyen Orient 4 318 7 045 4 333 5 039 5 386 Australie 3 481 4 264 3 302 4 369 5 342 Japon 6 444 6 017 5 124 4 526 4 997 Belgique 5 847 5 665 4 632 4 509 4 821 Canada 6 078 4 438 3 330 3 938 4 652 Pays-Bas 6 313 5 109 4 741 4 342 4 608 Chine 2 457 2 254 1 796 2 888 4 311 Brésil 1 561 2 291 2 535 3 155 2 947 Suède 3 171 2 727 2 357 2 526 2 892 Afrique 3 293 2 832 2 342 2 881 2 836 Autriche 2 586 2 575 2 125 2 485 2 539 Norvège 1 860 1 679 1 549 1 639 2 319 Divers Amérique 714 1 574 1 316 1 676 1 698 Danemark 2 806 1 852 1 602 1 710 1 562 Israël 1 419 1 341 1 468 1 269 1 397 Portugal 1 330 1 151 1 111 1 069 1 232 Mexique 820 795 602 738 904 Argentine 730 698 686 659 611 Total 327 985 323 705 264 540 279 166 294 901 % d évolution par rapport à l année précédente 4,76% -1,30% -18,28% 5,53% 5,64% 350 000 327 985 323 705 300 000 264 540 279 166 294 901 250 000 200 000 150 000 100 000 50 000 0 2007 2008 2009 2010 2011 67