Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non S&P 500 THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011550185) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché des 500 plus grandes sociétés américaines, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice S&P 500, publié en USD par Standard & Poor's - code Bloomberg : SPTR500N index, (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration L'Indice inclut les dividendes détachés par les actions qui le composent Caractéristiques essentielles du Compartiment : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution du marché action américain à travers l'indice S&P 500 - Durée d'investissement recommandée de 5 ans - Classification : OPCVM «actions internationales» - Affectation du résultat : Capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment, soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances du marché action nord-américain peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de crédit : risque de dégradation de la signature d'un émetteur ou sa défaillance pouvant entrainer une baisse de la valeur des instruments auxquels le compartiment est exposé Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l'emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, l'opcvm a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative de l'opcvm 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 7,00 % 7,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,20 % Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation annualisée des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d'un exercice à l'autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées % 30 25 20 15 10 5 0 19,0 20,0 20,1 20,6 3,9 3,8 13,7 13,4 25,3 25,0 29,8 29,5 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 16 septembre 2013 ; Les performances affichées reprennent l'historique de performances et de frais du FCP EasyETF S&P 500 à la suite de l'absorption de celui-ci par le compartiment ; Les performances passées ont été évaluées en Euros S&P 500 THEAM EASY UCITS ETF Indicateur de référence Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris et Deutsche Borse Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 30 septembre 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non S&P 500 THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011550177) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché des 500 plus grandes sociétés américaines, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice S&P 500, publié en USD par Standard & Poor's - code Bloomberg : SPTR500N index, (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration L'Indice inclut les dividendes détachés par les actions qui le composent Caractéristiques essentielles du Compartiment : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution du marché action américain à travers l'indice S&P 500 - Durée d'investissement recommandée de 5 ans - Classification : OPCVM «actions internationales» - Affectation du résultat : Capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment, soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances du marché action nord-américain peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de crédit : risque de dégradation de la signature d'un émetteur ou sa défaillance pouvant entrainer une baisse de la valeur des instruments auxquels le compartiment est exposé Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l'emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, l'opcvm a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative de l'opcvm 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 7,00 % 7,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,20 % Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation annualisée des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d'un exercice à l'autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées % 30 25 20 15 10 5 0-5 -10 22,5 20,0 11,4 20,6 1,5 3,8 15,5 13,4-6,3 25,9 28,9 28,7 Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 16 septembre 2013 ; Les performances affichées reprennent l'historique de performances et de frais du FCP EasyETF S&P 500 à la suite de l'absorption de celui-ci par le compartiment ; Les performances passées ont été évaluées en US Dollars 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 S&P 500 THEAM EASY UCITS ETF Indicateur de référence Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 30 septembre 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non S&P 500 THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011550680) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché des 500 plus grandes sociétés américaines, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice S&P 500, publié en USD par Standard & Poor's - code Bloomberg : SPTR500N index, (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration L'Indice inclut les dividendes détachés par les actions qui le composent Caractéristiques essentielles du Compartiment : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution du marché action américain à travers l'indice S&P 500 - Durée d'investissement recommandée de 5 ans - Classification : OPCVM «actions internationales» - Affectation du résultat : Capitalisation et/ou Distribution - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment, soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances du marché action nord-américain peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de crédit : risque de dégradation de la signature d'un émetteur ou sa défaillance pouvant entrainer une baisse de la valeur des instruments auxquels le compartiment est exposé Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l'emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, l'opcvm a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative de l'opcvm 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 7,00 % 7,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,20 % Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation annualisée des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d'un exercice à l'autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées Il existe trop peu de données pour fournir aux investisseurs des indications utiles sur les performances passées Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 30 septembre 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non STOXX EUROPE 600 THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011550193) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché actions européen représentatif d'entreprises européennes de toute taille, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice Stoxx Europe 600, publié en euros par Stoxx Limited - code Bloomberg : SXXR index, (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration L'Indice inclut les dividendes détachés par les actions qui le composent Caractéristiques essentielles du Compartiment : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution du marché action européen à travers l'indice Stoxx Europe 600 - Durée d'investissement recommandée de 5 ans - Classification : OPCVM «actions internationales» - Affectation du résultat : Capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment, soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances du marché action européen peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de crédit : risque de dégradation de la signature d'un émetteur ou sa défaillance pouvant entrainer une baisse de la valeur des instruments auxquels le compartiment est exposé Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l'emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, l'opcvm a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative de l'opcvm 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 7,00 % 7,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation annualisée des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d'un exercice à l'autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais courants 0,30 % Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées % 35 30 25 20 15 10 5 0-5 -10 32,6 33,0 11,9 12,4-9,1-9,0 17,8 17,8 20,4 20,8 7,9 8,1 Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 16 septembre 2013 ; Les performances affichées reprennent l'historique de performances et de frais du FCP EasyETF Stoxx Europe 600 à la suite de l'absorption de celui-ci par le compartiment ; Les performances passées ont été évaluées en Euros 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 STOXX EUROPE 600 THEAM EASY UCITS ETF Indicateur de référence Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris et Deutsche Borse Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 30 septembre 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non STOXX EUROPE 600 THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011550672) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché actions européen représentatif d'entreprises européennes de toute taille, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice Stoxx Europe 600, publié en euros par Stoxx Limited - code Bloomberg : SXXR index, (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration L'Indice inclut les dividendes détachés par les actions qui le composent Caractéristiques essentielles du Compartiment : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution du marché action européen à travers l'indice Stoxx Europe 600 - Durée d'investissement recommandée de 5 ans - Classification : OPCVM «actions internationales» - Affectation du résultat : Capitalisation et/ou Distribution - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment, soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances du marché action européen peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de crédit : risque de dégradation de la signature d'un émetteur ou sa défaillance pouvant entrainer une baisse de la valeur des instruments auxquels le compartiment est exposé Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l'emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, l'opcvm a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative de l'opcvm 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 7,00 % 7,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,30 % Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le montant des frais courants se fonde sur les frais courants de l'exercice précédent clos en décembre 2014 Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées % 9 8 7,9 8,1 7 6 5 4 3 2 1 0 2010 2011 2012 2013 2014 Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 17 septembre 2013 ; Les performances passées ont été évaluées en Euros STOXX EUROPE 600 THEAM EASY UCITS ETF Indicateur de référence Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 30 septembre 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non Catégorie d'action "A Euro" - VOLATILITY ARBITRAGE US THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011550698) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d offrir aux actionnaires une performance absolue par le biais d'une stratégie sur la volatilité implicite de l'indice S&P 500 - code Bloomberg : SPTR500N index, déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Cet objectif sera atteint en reproduisant à la hausse comme à la baisse la performance de l'indice de stratégie BNP Paribas Volatility Arbitrage US ER Index, publié en USD («l'indice de Stratégie») Dans des conditions de marché extrêmes et dès que le niveau de la Value at Risk («VaR») dépasse son niveau cible de 18%, l'exposition à l'indice de Stratégie sera ajustée à la baisse La réduction de l'exposition à l'indice de Stratégie se fera par palier La nouvelle exposition à l'indice de Stratégie sera alors inférieure ou égale au niveau cible de 18% imposé par le modèle de la VaR De par l'application du modèle de la VaR, l'exposition à l'indice de Stratégie variera entre 0 et 100% Caractéristiques essentielles du Compartiment : - Le Compartiment est exposé à l'indice de Stratégie La performance de l'indice de Stratégie est obtenue au moyen d'un portefeuille de positions «longues» ou «short» déterminées par l'application d'un mécanisme quantitatif d'allocation réajusté quotidiennement selon un algorithme déterminé visant à tirer profit de la structure par terme de la volatilité (structure en «contango» ou en «backwardation») Une description exhaustive, la méthodologie complète de construction de l'indice de Stratégie ainsi que sa composition après rebalancement sont disponibles sur le site https://indices-globalmarketsbnpparibascom - L'actif du Compartiment pourra être composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice de Stratégie au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution de la volatilité du marché actions américain à travers l'indice de Stratégie - Durée d'investissement recommandée de 4 ans minimum - Classification : OPCVM «diversifié» - Affectation du résultat : capitalisation - La valeur liquidative de l'action USD est calculée en dollars américains (USD) L'actif du Compartiment est libellé en USD - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice de Stratégie, et le marché de cotation du Compartiment, soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation et sous réserve que les teneurs de marché soient en mesure d'animer le marché Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» - Les performances de la volatilité du marché action nordaméricain peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques à 6 Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de crédit : risque de dégradation de la signature d'un émetteur ou sa défaillance pouvant entrainer une baisse de la valeur des instruments auxquels le compartiment est exposé Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l'emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, l'opcvm a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative de l'opcvm 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 3,00 % 3,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,50 % Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation du maximum des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées La catégorie d'action n'est pas encore activée Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 11 février 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non Catégorie d'action "A (EUR H)" - VOLATILITY ARBITRAGE US THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011550714) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d offrir aux actionnaires une performance absolue par le biais d'une stratégie sur la volatilité implicite de l'indice S&P 500 - code Bloomberg : SPTR500N index, déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Cet objectif sera atteint en reproduisant à la hausse comme à la baisse la performance de l'indice de stratégie BNP Paribas Volatility Arbitrage US ER Index, publié en USD («l'indice de Stratégie») Dans des conditions de marché extrêmes et dès que le niveau de la Value at Risk («VaR») dépasse son niveau cible de 18%, l'exposition à l'indice de Stratégie sera ajustée à la baisse La réduction de l'exposition à l'indice de Stratégie se fera par palier La nouvelle exposition à l'indice de Stratégie sera alors inférieure ou égale au niveau cible de 18% imposé par le modèle de la VaR De par l'application du modèle de la VaR, l'exposition à l'indice de Stratégie variera entre 0 et 100% Caractéristiques essentielles du Compartiment : - Le Compartiment est exposé à l'indice de Stratégie La performance de l'indice de Stratégie est obtenue au moyen d'un portefeuille de positions «longues» ou «short» déterminées par l'application d'un mécanisme quantitatif d'allocation réajusté quotidiennement selon un algorithme déterminé visant à tirer profit de la structure par terme de la volatilité (structure en «contango» ou en «backwardation») Une description exhaustive, la méthodologie complète de construction de l'indice de Stratégie ainsi que sa composition après rebalancement sont disponibles sur le site https://indices-globalmarketsbnpparibascom - L'actif du Compartiment pourra être composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice de Stratégie au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution de la volatilité du marché actions américain à travers l'indice de Stratégie - Durée d'investissement recommandée de 4 ans minimum - Classification : OPCVM «diversifié» - Affectation du résultat : capitalisation - La valeur liquidative de l'action USD est calculée en dollars américains (USD) L'actif du Compartiment est libellé en USD - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice de Stratégie, et le marché de cotation du Compartiment, soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation et sous réserve que les teneurs de marché soient en mesure d'animer le marché Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» - Les performances de la volatilité du marché action nordaméricain peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques à 6 Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de crédit : risque de dégradation de la signature d'un émetteur ou sa défaillance pouvant entrainer une baisse de la valeur des instruments auxquels le compartiment est exposé Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l'emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, l'opcvm a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative de l'opcvm 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 3,00 % 3,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,50 % Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation du maximum des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées La catégorie d'action n'est pas encore activée Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 11 février 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non Catégorie d'action "A (GBP)" - VOLATILITY ARBITRAGE US THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011550706) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d offrir aux actionnaires une performance absolue par le biais d'une stratégie sur la volatilité implicite de l'indice S&P 500 - code Bloomberg : SPTR500N index, déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Cet objectif sera atteint en reproduisant à la hausse comme à la baisse la performance de l'indice de stratégie BNP Paribas Volatility Arbitrage US ER Index, publié en USD («l'indice de Stratégie») Dans des conditions de marché extrêmes et dès que le niveau de la Value at Risk («VaR») dépasse son niveau cible de 18%, l'exposition à l'indice de Stratégie sera ajustée à la baisse La réduction de l'exposition à l'indice de Stratégie se fera par palier La nouvelle exposition à l'indice de Stratégie sera alors inférieure ou égale au niveau cible de 18% imposé par le modèle de la VaR De par l'application du modèle de la VaR, l'exposition à l'indice de Stratégie variera entre 0 et 100% Caractéristiques essentielles du Compartiment : - Le Compartiment est exposé à l'indice de Stratégie La performance de l'indice de Stratégie est obtenue au moyen d'un portefeuille de positions «longues» ou «short» déterminées par l'application d'un mécanisme quantitatif d'allocation réajusté quotidiennement selon un algorithme déterminé visant à tirer profit de la structure par terme de la volatilité (structure en «contango» ou en «backwardation») Une description exhaustive, la méthodologie complète de construction de l'indice de Stratégie ainsi que sa composition après rebalancement sont disponibles sur le site https://indices-globalmarketsbnpparibascom - L'actif du Compartiment pourra être composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice de Stratégie au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution de la volatilité du marché actions américain à travers l'indice de Stratégie - Durée d'investissement recommandée de 4 ans minimum - Classification : OPCVM «diversifié» - Affectation du résultat : capitalisation - La valeur liquidative de l'action USD est calculée en dollars américains (USD) L'actif du Compartiment est libellé en USD - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice de Stratégie, et le marché de cotation du Compartiment, soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation et sous réserve que les teneurs de marché soient en mesure d'animer le marché Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» - Les performances de la volatilité du marché action nordaméricain peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques à 6 Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de crédit : risque de dégradation de la signature d'un émetteur ou sa défaillance pouvant entrainer une baisse de la valeur des instruments auxquels le compartiment est exposé Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l'emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, l'opcvm a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative de l'opcvm 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 3,00 % 3,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,50 % Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation du maximum des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées La catégorie d'action n'est pas encore activée Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 11 février 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non Catégorie d'action "A (GBP H)" - VOLATILITY ARBITRAGE US THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011550722) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d offrir aux actionnaires une performance absolue par le biais d'une stratégie sur la volatilité implicite de l'indice S&P 500 - code Bloomberg : SPTR500N index, déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Cet objectif sera atteint en reproduisant à la hausse comme à la baisse la performance de l'indice de stratégie BNP Paribas Volatility Arbitrage US ER Index, publié en USD («l'indice de Stratégie») Dans des conditions de marché extrêmes et dès que le niveau de la Value at Risk («VaR») dépasse son niveau cible de 18%, l'exposition à l'indice de Stratégie sera ajustée à la baisse La réduction de l'exposition à l'indice de Stratégie se fera par palier La nouvelle exposition à l'indice de Stratégie sera alors inférieure ou égale au niveau cible de 18% imposé par le modèle de la VaR De par l'application du modèle de la VaR, l'exposition à l'indice de Stratégie variera entre 0 et 100% Caractéristiques essentielles du Compartiment : - Le Compartiment est exposé à l'indice de Stratégie La performance de l'indice de Stratégie est obtenue au moyen d'un portefeuille de positions «longues» ou «short» déterminées par l'application d'un mécanisme quantitatif d'allocation réajusté quotidiennement selon un algorithme déterminé visant à tirer profit de la structure par terme de la volatilité (structure en «contango» ou en «backwardation») Une description exhaustive, la méthodologie complète de construction de l'indice de Stratégie ainsi que sa composition après rebalancement sont disponibles sur le site https://indices-globalmarketsbnpparibascom - L'actif du Compartiment pourra être composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice de Stratégie au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution de la volatilité du marché actions américain à travers l'indice de Stratégie - Durée d'investissement recommandée de 4 ans minimum - Classification : OPCVM «diversifié» - Affectation du résultat : capitalisation - La valeur liquidative de l'action USD est calculée en dollars américains (USD) L'actif du Compartiment est libellé en USD - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice de Stratégie, et le marché de cotation du Compartiment, soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation et sous réserve que les teneurs de marché soient en mesure d'animer le marché Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» - Les performances de la volatilité du marché action nordaméricain peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques à 6 Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de crédit : risque de dégradation de la signature d'un émetteur ou sa défaillance pouvant entrainer une baisse de la valeur des instruments auxquels le compartiment est exposé Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l'emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, l'opcvm a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative de l'opcvm 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 3,00 % 3,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,50 % Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation du maximum des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées La catégorie d'action n'est pas encore activée Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 11 février 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non Catégorie d'action "A USD" - VOLATILITY ARBITRAGE US THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011528348) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d offrir aux actionnaires une performance absolue par le biais d'une stratégie sur la volatilité implicite de l'indice S&P 500 - code Bloomberg : SPTR500N index, déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Cet objectif sera atteint en reproduisant à la hausse comme à la baisse la performance de l'indice de stratégie BNP Paribas Volatility Arbitrage US ER Index, publié en USD («l'indice de Stratégie») Dans des conditions de marché extrêmes et dès que le niveau de la Value at Risk («VaR») dépasse son niveau cible de 18%, l'exposition à l'indice de Stratégie sera ajustée à la baisse La réduction de l'exposition à l'indice de Stratégie se fera par palier La nouvelle exposition à l'indice de Stratégie sera alors inférieure ou égale au niveau cible de 18% imposé par le modèle de la VaR De par l'application du modèle de la VaR, l'exposition à l'indice de Stratégie variera entre 0 et 100% Caractéristiques essentielles du Compartiment : - Le Compartiment est exposé à l'indice de Stratégie La performance de l'indice de Stratégie est obtenue au moyen d'un portefeuille de positions «longues» ou «short» déterminées par l'application d'un mécanisme quantitatif d'allocation réajusté quotidiennement selon un algorithme déterminé visant à tirer profit de la structure par terme de la volatilité (structure en «contango» ou en «backwardation») Une description exhaustive, la méthodologie complète de construction de l'indice de Stratégie ainsi que sa composition après rebalancement sont disponibles sur le site https://indices-globalmarketsbnpparibascom - L'actif du Compartiment pourra être composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice de Stratégie au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution de la volatilité du marché actions américain à travers l'indice de Stratégie - Durée d'investissement recommandée de 4 ans minimum - Classification : OPCVM «diversifié» - Affectation du résultat : capitalisation - La valeur liquidative de l'action USD est calculée en dollars américains (USD) L'actif du Compartiment est libellé en USD - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice de Stratégie, et le marché de cotation du Compartiment, soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation et sous réserve que les teneurs de marché soient en mesure d'animer le marché Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances de la volatilité du marché action nordaméricain peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de crédit : risque de dégradation de la signature d'un émetteur ou sa défaillance pouvant entrainer une baisse de la valeur des instruments auxquels le compartiment est exposé Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l'emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, l'opcvm a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative de l'opcvm 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 3,00 % 3,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,50 % Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation annualisée des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d'un exercice à l'autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées % 2 0-2 -4-6 -8-10 -12-14 -16-18 -18,0-17,4 Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 24 septembre 2013 ; Les performances passées ont été évaluées en US Dollars 2010 2011 2012 2013 2014 Catégorie d'action A USD - VOLATILITY ARBITRAGE US THEAM EASY UCITS ETF Indicateur de référence Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 11 février 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non Catégorie d'action "A - EUR" - VOLATILITY US ENHANCED THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011619451) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d?offrir aux actionnaires une exposition longue à la volatilité implicite de l'indice S&P500 - code Bloomberg : SPTR500N index, déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Cet objectif sera atteint en reproduisant à la hausse comme à la baisse la performance de l'indice de stratégie BNP Paribas Volatility US Enhanced ER Index, publié en USD («l'indice de Stratégie») Caractéristiques essentielles : - La stratégie d'investissement de l'indice de Stratégie utilise un mécanisme quantitatif réajusté quotidiennement selon un algorithme déterminé visant à offrir une exposition globalement longue à la volatilité implicite de l'indice S&P500 à travers la mise en place de positions acheteuses ou vendeuses aux différents contrats à terme composant l'univers d'investissement en minimisant les coûts de «roll» en situation de «contango» (courbe à terme croissante) et en maximisant les bénéfices du «roll» en situation de «backwardation» (courbe à terme décroissante) Une description exhaustive, la méthodologie complète de construction de l'indice de Stratégie ainsi que sa composition après rebalancement sont disponibles sur le site https://indicesglobalmarketsbnpparibascom - L'actif du Compartiment pourra être composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents - Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice de Stratégie au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution de la volatilité du marché actions américain à travers l'indice de Stratégie - Durée d'investissement recommandée de 4 ans minimum - Classification : OPCVM «diversifié» - Affectation du résultat : capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice de Stratégie soit ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 3,00 % 3,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,50 % Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées La catégorie d'action n'est pas encore activée Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 11 février 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non Catégorie d'action "A - GBP" - VOLATILITY US ENHANCED THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011619477) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d?offrir aux actionnaires une exposition longue à la volatilité implicite de l'indice S&P500 - code Bloomberg : SPTR500N index, déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Cet objectif sera atteint en reproduisant à la hausse comme à la baisse la performance de l'indice de stratégie BNP Paribas Volatility US Enhanced ER Index, publié en USD («l'indice de Stratégie») Caractéristiques essentielles : - La stratégie d'investissement de l'indice de Stratégie utilise un mécanisme quantitatif réajusté quotidiennement selon un algorithme déterminé visant à offrir une exposition globalement longue à la volatilité implicite de l'indice S&P500 à travers la mise en place de positions acheteuses ou vendeuses aux différents contrats à terme composant l'univers d'investissement en minimisant les coûts de «roll» en situation de «contango» (courbe à terme croissante) et en maximisant les bénéfices du «roll» en situation de «backwardation» (courbe à terme décroissante) Une description exhaustive, la méthodologie complète de construction de l'indice de Stratégie ainsi que sa composition après rebalancement sont disponibles sur le site https://indicesglobalmarketsbnpparibascom - L'actif du Compartiment pourra être composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents - Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice de Stratégie au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution de la volatilité du marché actions américain à travers l'indice de Stratégie - Durée d'investissement recommandée de 4 ans minimum - Classification : OPCVM «diversifié» - Affectation du résultat : capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice de Stratégie soit ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 3,00 % 3,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,50 % Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées La catégorie d'action n'est pas encore activée Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 11 février 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non Catégorie d'action "A (EUR H)" - VOLATILITY US ENHANCED THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011619469) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d?offrir aux actionnaires une exposition longue à la volatilité implicite de l'indice S&P500 - code Bloomberg : SPTR500N index, déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Cet objectif sera atteint en reproduisant à la hausse comme à la baisse la performance de l'indice de stratégie BNP Paribas Volatility US Enhanced ER Index, publié en USD («l'indice de Stratégie») Caractéristiques essentielles : - La stratégie d'investissement de l'indice de Stratégie utilise un mécanisme quantitatif réajusté quotidiennement selon un algorithme déterminé visant à offrir une exposition globalement longue à la volatilité implicite de l'indice S&P500 à travers la mise en place de positions acheteuses ou vendeuses aux différents contrats à terme composant l'univers d'investissement en minimisant les coûts de «roll» en situation de «contango» (courbe à terme croissante) et en maximisant les bénéfices du «roll» en situation de «backwardation» (courbe à terme décroissante) Une description exhaustive, la méthodologie complète de construction de l'indice de Stratégie ainsi que sa composition après rebalancement sont disponibles sur le site https://indicesglobalmarketsbnpparibascom - L'actif du Compartiment pourra être composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents - Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice de Stratégie au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution de la volatilité du marché actions américain à travers l'indice de Stratégie - Durée d'investissement recommandée de 4 ans minimum - Classification : OPCVM «diversifié» - Affectation du résultat : capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice de Stratégie soit ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 3,00 % 3,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,50 % Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées La catégorie d'action n'est pas encore activée Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 11 février 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non Catégorie d'action "A (GBP H)" - VOLATILITY US ENHANCED THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011619485) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d?offrir aux actionnaires une exposition longue à la volatilité implicite de l'indice S&P500 - code Bloomberg : SPTR500N index, déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Cet objectif sera atteint en reproduisant à la hausse comme à la baisse la performance de l'indice de stratégie BNP Paribas Volatility US Enhanced ER Index, publié en USD («l'indice de Stratégie») Caractéristiques essentielles : - La stratégie d'investissement de l'indice de Stratégie utilise un mécanisme quantitatif réajusté quotidiennement selon un algorithme déterminé visant à offrir une exposition globalement longue à la volatilité implicite de l'indice S&P500 à travers la mise en place de positions acheteuses ou vendeuses aux différents contrats à terme composant l'univers d'investissement en minimisant les coûts de «roll» en situation de «contango» (courbe à terme croissante) et en maximisant les bénéfices du «roll» en situation de «backwardation» (courbe à terme décroissante) Une description exhaustive, la méthodologie complète de construction de l'indice de Stratégie ainsi que sa composition après rebalancement sont disponibles sur le site https://indicesglobalmarketsbnpparibascom - L'actif du Compartiment pourra être composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents - Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice de Stratégie au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution de la volatilité du marché actions américain à travers l'indice de Stratégie - Durée d'investissement recommandée de 4 ans minimum - Classification : OPCVM «diversifié» - Affectation du résultat : capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice de Stratégie soit ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 3,00 % 3,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,50 % Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées La catégorie d'action n'est pas encore activée Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 11 février 2015 2 / 2
Informations clés pour l'investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non Catégorie d'action "A - USD" - VOLATILITY US ENHANCED THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV - THEAM EASYETF(FR0011619444) THEAM, une société de gestion appartenant au groupe BNP Paribas Objectifs et politique d'investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d?offrir aux actionnaires une exposition longue à la volatilité implicite de l'indice S&P500 - code Bloomberg : SPTR500N index, déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Cet objectif sera atteint en reproduisant à la hausse comme à la baisse la performance de l'indice de stratégie BNP Paribas Volatility US Enhanced ER Index, publié en USD («l'indice de Stratégie») Caractéristiques essentielles : - La stratégie d'investissement de l'indice de Stratégie utilise un mécanisme quantitatif réajusté quotidiennement selon un algorithme déterminé visant à offrir une exposition globalement longue à la volatilité implicite de l'indice S&P500 à travers la mise en place de positions acheteuses ou vendeuses aux différents contrats à terme composant l'univers d'investissement en minimisant les coûts de «roll» en situation de «contango» (courbe à terme croissante) et en maximisant les bénéfices du «roll» en situation de «backwardation» (courbe à terme décroissante) Une description exhaustive, la méthodologie complète de construction de l'indice de Stratégie ainsi que sa composition après rebalancement sont disponibles sur le site https://indicesglobalmarketsbnpparibascom - L'actif du Compartiment pourra être composé d'instruments financiers (actions de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européennes et instruments de taux obligataires et/ou monétaires) Les instruments de taux obligataires et/ou monétaires bénéficient lors de leur acquisition d'une notation minimale A-3 (Standard & Poor's) ou P-3 (Moody's) ou à défaut d'une notation «long term investment grade» ou d'une notation interne à la société de gestion qui répond à des critères équivalents - Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice de Stratégie au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swap) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution de la volatilité du marché actions américain à travers l'indice de Stratégie - Durée d'investissement recommandée de 4 ans minimum - Classification : OPCVM «diversifié» - Affectation du résultat : capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice de Stratégie soit ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 Profil de risque et de rendement Risque plus faible Rendement potentiellement plus faible Risque plus élevé Rendement potentiellement plus élevé 1 2 3 4 5 6 7 Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du compartiment ; La catégorie de risque associée à ce compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances de la volatilité du marché action nord-américain peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : 1 / 2
Frais Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d exploitation du compartiment y compris les coûts de commercialisation et de distribution des actions, ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (Non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (Non acquis à l OPCVM) 3,00 % 3,00 % Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d'entrée maximum (Non acquis à l'opcvm) Frais de sortie maximum (Non acquis à l'opcvm) 0,00 % 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais prélevés par l'opcvm sur une année Frais courants 0,50 % Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le montant des frais courants se fonde sur les frais courants de l'exercice précédent clos en décembre 2014 Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de surperformance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le compartiment lorsqu elle achète ou vend des parts d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l'opcvm dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées L'action a été lancée en date du 6 janvier 2014Il existe trop peu de données pour fournir aux investisseurs des indications utiles sur les performances passées Informations pratiques Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris Ce document d informations clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l'action de lasicav est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus du compartiment Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d'actions de ce compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d'enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 11 février 2015 2 / 2
Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce Compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce Compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non EURO STOXX 50 THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV -- THEAM EASYETF (FR0012739431 -- EUR C) Objectifs et politique d investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché action de la zone euro, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice Euro STOXX dividendes réinvestis - code Bloomberg : SX5T index (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Caractéristiques essentielles : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (action de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européens et d'instruments de taux obligataires et/ou monétaires, contrats financier) Le Compartiment utilise soit la méthodologie de réplication dite 'synthétique' soit une méthodologie de réplication directe de l'indice Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swaps) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment pourra être synthétiquement exposé à l'évolution du marché action européenne à travers l'indice - Durée d'investissement recommandée de 5 ans (toutefois, la durée minimale d investissement doit tenir compte, d une part, de la fourchette de cotation entre le prix d achat et le prix de vente, et d autre part, du taux de rendement de l Indice) - Classification : OPCVM «actions des pays de la zone euro» - Affectation du résultat : Capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du Compartiment ; La catégorie de risque associée à ce Compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances de l'indice peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant le niveau de l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs
Frais Les frais que vous acquittez couvrent les coûts d'exploitation du Compartiment, y compris les frais de commercialisation et de distribution Ces frais réduisent la croissance potentielle de votre investissement Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 3,00% 3,00% Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 0,00% 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais annuels prélevés par l OPCVM sur une année Frais courants 028% Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais de bourse et/ou d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation du maximum des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de performance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le Compartiment lorsqu il achète ou vend des parts ou actions d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du Compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l OPCVM dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées Informations pratiques Le Compartiment ayant été lancé le 27/07/2015, nous disposons de trop peu de données pour présenter un graphique pertinent Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 27 juillet 2015; Les performances passées ont été évaluées en Euros Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris, Deutsche Borse Ce document d information clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du Compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l action de la SICAV est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du Compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus de la SICAV Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d actions du Compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le Compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM est une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 27 juillet 2015
Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce Compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce Compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non EURO STOXX 50 THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV -- THEAM EASYETF (FR0012740983 -- EUR D) Objectifs et politique d investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché action de la zone euro, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice Euro STOXX dividendes réinvestis - code Bloomberg : SX5T index (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Caractéristiques essentielles : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (action de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européens et d'instruments de taux obligataires et/ou monétaires, contrats financier) Le Compartiment utilise soit la méthodologie de réplication dite 'synthétique' soit une méthodologie de réplication directe de l'indice Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swaps) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment pourra être synthétiquement exposé à l'évolution du marché action européenne à travers l'indice - Durée d'investissement recommandée de 5 ans (toutefois, la durée minimale d investissement doit tenir compte, d une part, de la fourchette de cotation entre le prix d achat et le prix de vente, et d autre part, du taux de rendement de l Indice) - Classification : OPCVM «actions des pays de la zone euro» - Affectation du résultat : Distribution - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du Compartiment ; La catégorie de risque associée à ce Compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances de l'indice peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant le niveau de l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs
Frais Les frais que vous acquittez couvrent les coûts d'exploitation du Compartiment, y compris les frais de commercialisation et de distribution Ces frais réduisent la croissance potentielle de votre investissement Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 3,00% 3,00% Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 0,00% 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais annuels prélevés par l OPCVM sur une année Frais courants 028% Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais de bourse et/ou d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation du maximum des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de performance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le Compartiment lorsqu il achète ou vend des parts ou actions d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du Compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l OPCVM dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées Informations pratiques Le Compartiment ayant été lancé le 27/07/2015, nous disposons de trop peu de données pour présenter un graphique pertinent Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 27 juillet 2015; Les performances passées ont été évaluées en Euros Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris, Deutsche Borse Ce document d information clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du Compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l action de la SICAV est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du Compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus de la SICAV Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d actions du Compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le Compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM est une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 27 juillet 2015
Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce Compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce Compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non EURO STOXX 50 THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV -- THEAM EASYETF (FR0012740975 -- EUR C/D) Objectifs et politique d investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché action de la zone euro, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice Euro STOXX dividendes réinvestis - code Bloomberg : SX5T index (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Caractéristiques essentielles : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (action de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européens et d'instruments de taux obligataires et/ou monétaires, contrats financier) Le Compartiment utilise soit la méthodologie de réplication dite 'synthétique' soit une méthodologie de réplication directe de l'indice Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swaps) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment pourra être synthétiquement exposé à l'évolution du marché action européenne à travers l'indice - Durée d'investissement recommandée de 5 ans (toutefois, la durée minimale d investissement doit tenir compte, d une part, de la fourchette de cotation entre le prix d achat et le prix de vente, et d autre part, du taux de rendement de l Indice) - Classification : OPCVM «actions des pays de la zone euro» - Affectation du résultat : Capitalisation et/ou distribution - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du Compartiment ; La catégorie de risque associée à ce Compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances de l'indice peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant le niveau de l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs
Frais Les frais que vous acquittez couvrent les coûts d'exploitation du Compartiment, y compris les frais de commercialisation et de distribution Ces frais réduisent la croissance potentielle de votre investissement Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 3,00% 3,00% Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 0,00% 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais annuels prélevés par l OPCVM sur une année Frais courants 028% Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais de bourse et/ou d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation du maximum des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de performance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le Compartiment lorsqu il achète ou vend des parts ou actions d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du Compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l OPCVM dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées Informations pratiques Le Compartiment ayant été lancé le 27/07/2015, nous disposons de trop peu de données pour présenter un graphique pertinent Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 28 juillet 2015; Les performances passées ont été évaluées en Euros Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris Ce document d information clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du Compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l action de la SICAV est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du Compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus de la SICAV Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d actions du Compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le Compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM est une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 28 juillet 2015
Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce Compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce Compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non BNP PARIBAS NEXT 11 EMERGING THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV -- THEAM EASYETF (FR0012739928-USD C) Objectifs et politique d investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché action d'une sélection de 11 pays émergents, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice BNP Paribas Next 11 Core 8 - code Bloomberg : BNPINETR index, (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Caractéristiques essentielles : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (action de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européens et d'instruments de taux obligataires et/ou monétaires, contrats financier) Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swaps) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution du marché action des pays émergents à travers l'indice - Durée d'investissement recommandée de 5 ans (toutefois, la durée minimale d investissement doit tenir compte, d une part, de la fourchette de cotation entre le prix d achat et le prix de vente, et d autre part, du taux de rendement de l Indice) - Classification : OPCVM «actions internationales» - Affectation du résultat : Capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du Compartiment ; La catégorie de risque associée à ce Compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances de l'indice peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant le niveau de l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, le Compartiment a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative du Compartiment
Frais Les frais que vous acquittez couvrent les coûts d'exploitation du Compartiment, y compris les frais de commercialisation et de distribution Ces frais réduisent la croissance potentielle de votre investissement Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 7,00% 7,00% Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 0,00% 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais annuels prélevés par l OPCVM sur une année Frais courants 080% Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais de bourse et/ou d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation du maximum des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de performance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le Compartiment lorsqu il achète ou vend des parts ou actions d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du Compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l OPCVM dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées Informations pratiques Le Compartiment ayant été lancé le 27/07/2015, nous disposons de trop peu de données pour présenter un graphique pertinent Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 27 juillet 2015; Les performances passées ont été évaluées en US Dollars Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris Ce document d information clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du Compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l action de la SICAV est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du Compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus de la SICAV Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d actions du Compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le Compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM est une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 27 juillet 2015
Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce Compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce Compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non BNP PARIBAS NEXT 11 EMERGING THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV -- THEAM EASYETF (FR0012739423- EUR C) Objectifs et politique d investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché action d'une sélection de 11 pays émergents, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice BNP Paribas Next 11 Core 8 - code Bloomberg : BNPINETR index, (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Caractéristiques essentielles : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (action de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européens et d'instruments de taux obligataires et/ou monétaires, contrats financier) Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swaps) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution du marché action des pays émergents à travers l'indice - Durée d'investissement recommandée de 5 ans (toutefois, la durée minimale d investissement doit tenir compte, d une part, de la fourchette de cotation entre le prix d achat et le prix de vente, et d autre part, du taux de rendement de l Indice) - Classification : OPCVM «actions internationales» - Affectation du résultat : Capitalisation - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du Compartiment ; La catégorie de risque associée à ce Compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances de l'indice peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant le niveau de l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, le Compartiment a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative du Compartiment
Frais Les frais que vous acquittez couvrent les coûts d'exploitation du Compartiment, y compris les frais de commercialisation et de distribution Ces frais réduisent la croissance potentielle de votre investissement Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 7,00% 7,00% Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 0,00% 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais annuels prélevés par l OPCVM sur une année Frais courants 080% Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais de bourse et/ou d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation du maximum des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de performance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le Compartiment lorsqu il achète ou vend des parts ou actions d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du Compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l OPCVM dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées Informations pratiques Le Compartiment ayant été lancé le 27/07/2015, nous disposons de trop peu de données pour présenter un graphique pertinent Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 27 juillet 2015; Les performances passées ont été évaluées en Euros Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris Ce document d information clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du Compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l action de la SICAV est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du Compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus de la SICAV Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d actions du Compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le Compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM est une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 27 juillet 2015
Informations clés pour l investisseur Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de ce Compartiment Il ne s agit pas d un document promotionnel Les informations qu il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans ce Compartiment et quels risques y sont associés Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause d investir ou non BNP PARIBAS NEXT 11 EMERGING THEAM EASY UCITS ETF compartiment de la SICAV -- THEAM EASYETF (FR0012740934-EUR C/D) Objectifs et politique d investissement Objectif de gestion : L'objectif de gestion du Compartiment est d'offrir une exposition au marché action d'une sélection de 11 pays émergents, en reproduisant, à la hausse comme à la baisse, la performance de l'indice BNP Paribas Next 11 Core 8 - code Bloomberg : BNPINETR index, (l'«indice») déduction faite des frais de gestion, de fonctionnement et des coûts de structuration Caractéristiques essentielles : - Le Compartiment est dit «à gestion indicielle» et a pour objectif de respecter un écart de suivi maximum de 1% Si l'écart de suivi devenait cependant supérieur à 1%, il ne devra pas dépasser 5% de la volatilité de l'indice L'écart de suivi est calculé à partir des performances hebdomadaires observées sur les 52 dernières semaines - L'actif du Compartiment sera composé d'instruments financiers (action de sociétés françaises de tous secteurs et/ou européens et d'instruments de taux obligataires et/ou monétaires, contrats financier) Le Compartiment s'expose à la performance de l'indice au travers d'un contrat financier (méthode de réplication synthétique) Autres informations : - Détail des actifs traités : contrats financiers (swaps) Par l'intermédiaire des contrats financiers, le Compartiment sera synthétiquement exposé à l'évolution du marché action des pays émergents à travers l'indice - Durée d'investissement recommandée de 5 ans (toutefois, la durée minimale d investissement doit tenir compte, d une part, de la fourchette de cotation entre le prix d achat et le prix de vente, et d autre part, du taux de rendement de l Indice) - Classification : OPCVM «actions internationales» - Affectation du résultat : Capitalisation et/ou distribution - Périodicité de calcul de la valeur liquidative : calculée quotidiennement, à la condition que le marché sous jacent de l'indice, et le marché de cotation du Compartiment soient ouverts - Les investisseurs peuvent demander le rachat de leurs actions sur le marché primaire chaque jour d'établissement de la valeur liquidative avant 16h30 et les vendre sur le marché secondaire pendant l'ouverture des places de cotation Profil de risque et de rendement Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du Compartiment ; La catégorie de risque associée à ce Compartiment n est pas garantie et pourra évoluer dans le temps ; La catégorie la plus faible ne signifie pas «sans risque» Les performances de l'indice peuvent varier fortement à la hausse comme à la baisse, entraînant une possible variation rapide et forte de vos investissements, expliquant le niveau de l'indicateur de risques Risque(s) important(s) non pris en compte dans l indicateur dont la réalisation peut entrainer une baisse de la valeur liquidative : Risque de contrepartie : lié à la défaillance d'une contrepartie sur les marchés de gré à gré Risque de liquidité : Ce risque résulte de la difficulté de vendre un titre à sa juste valeur et dans un laps de temps raisonnable du fait d'un manque d'acheteurs Risque lié à l emploi des IFT : Afin d'atteindre son objectif d'investissement, le Compartiment a recours à des instruments financiers à terme négociés de gré à gré lui permettant de répliquer la performance de la stratégie Ces instruments peuvent impliquer une série de risques susceptibles de conduire à des ajustements voire à la résiliation anticipée de l'instrument, ce qui pourra affecter la valeur liquidative du Compartiment
Frais Les frais que vous acquittez couvrent les coûts d'exploitation du Compartiment, y compris les frais de commercialisation et de distribution Ces frais réduisent la croissance potentielle de votre investissement Frais ponctuels prélevés avant ou après investissement Marché Primaire (participants autorisés) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 7,00% 7,00% Marché Secondaire (tous investisseurs) Frais d entrée maximum (non acquis à l OPCVM) Frais de sortie maximum (non acquis à l OPCVM) 0,00% 0,00% Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou avant que le revenu de votre investissement ne vous soit distribué Frais annuels prélevés par l OPCVM sur une année Frais courants 080% Les frais d entrée et de sortie indiquent un maximum pour les souscriptions/rachats en numéraire sur le marché primaire pour les participants autorisés Dans certains cas, vous pourriez payer moins L investisseur peut obtenir de son conseil ou de son intermédiaire financier le montant effectif des frais d entrée et de sortie Les conditions applicables aux achats et aux ventes sur le marché secondaire sont celles applicables sur ce marché et de votre intermédiaire Il ne vous est pas appliqué de commissions de rachat, ni de souscription Les frais de bourse et/ou d intermédiation que vous pourriez payer dépendent de l intermédiaire utilisé (exécution, conservation ) Le pourcentage des frais courants se fonde sur une estimation du maximum des frais qui seront prélevés au cours du premier exercice comptable Ce chiffre peut varier d un exercice à l autre Il ne comprend pas : les commissions de performance ; les frais d intermédiation, excepté dans le cas de frais d entrée et/ou de sortie payés par le Compartiment lorsqu il achète ou vend des parts ou actions d un autre véhicule de gestion collective Pour plus d'information sur les frais, veuillez vous référer à la rubrique "Frais et commissions" du prospectus du Compartiment, consultable via le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Frais prélevés par l OPCVM dans certaines circonstances Commission de performance Performances passées Informations pratiques Le Compartiment ayant été lancé le 27/07/2015, nous disposons de trop peu de données pour présenter un graphique pertinent Les performances passées ne sont pas un indicateur des performances futures ; Les performances sont calculées nettes de frais de gestion ; L'action a été lancée le 28 juillet 2015; Les performances passées ont été évaluées en Euros Dépositaire : BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES Place de cotation : Euronext Paris Ce document d information clés pour l investisseur (DICI) décrit un compartiment de la SICAV THEAM EASYETF, le prospectus et les rapports périodiques sont établis pour l ensemble de la SICAV identifiée en tête du document La responsabilité de THEAM ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document qui seraient trompeuses, inexactes ou non cohérentes avec les parties correspondantes du prospectus de la SICAV Les DICI, prospectus et derniers documents annuels et périodiques du Compartiment sont adressés dans un délai d une semaine sur simple demande écrite des porteurs de parts auprès de: THEAM TSA 47000-75318 Paris Cedex 09 E-mail : THEAMsalessupport@bnpparibascom Le cours de l action de la SICAV est disponible sur le site Internet wwwbnpparibas-ipcom Pour obtenir des informations relatives aux autres actions du Compartiment, vous pouvez vous référer au Prospectus de la SICAV Selon votre régime fiscal, les plus-values et revenus éventuels liés à la détention d actions du Compartiment peuvent être soumis à imposition Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès d un conseiller fiscal Le Compartiment a été agréé en France et est réglementé par l Autorité des marchés financiers THEAM est une société de gestion de portefeuille agréée par l Autorité des marchés financiers en France (numéro d enregistrement 04000048) Les informations clés pour l investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 28 juillet 2015
PROSPECTUS THEAM EASYETF