Fiches Techniques un outil pour faciliter l évaluation du crédit agricole Michael Marx, Centre d investissement Organisation des Nations Unies pour l Agriculture et l Alimentation Date: 18 mars 2015 AgriFin webinar sur les outils et instruments du financement agricole
Beaucoup d institutions financières sont intéressées dans le financement de l agriculture, mais leur agents de crédits ne sont pas spécialisés dans la matière Modèle pour augmenter le savoir faire des agents de crédit dans le financement Sans grands coûts, sans prendre trop de temps Fiches techniques Fiches techniques sont une compilation des informations nécessaires pour l évaluation d un crédit de production, de transformation ou de commercialisation des produits agricoles (y inclus production végétale, animale et halieutique) Leur structure peut être : Production Prix et commercialisation Profitabilité Financement
Section 1a: Production agricole Modèles de production (micro, petit ou medium; irrigué ou pluviale; mécanisé ou non-mécanisé), monoculture ou culture intercalaire Calendrier de production et des besoins en main d œuvre dans l année; première, meilleure et dernière date de semis Exigences en qualité de sols Variétés cultivées les plus importantes, leur avantages et inconvénients, coûts Fertilisation nécessaire en matière organique ou inorganique, qualité des engrais, prix, disponibilité Maladies et contrôle des maladies, produits chimiques nécessaires ou recommandés et leur disponibilité, quantité et qualité des produits recommandé, fréquence et quantité d application, période d application, outils nécessaires Rendements par hectare par modèle de production Périssabilité des produits, possibilité de stockage par variété Risques principaux et mesures d atténuation Indicateurs de succès et d échec
Section 1b: Production animale Non de l animal Modèle de production (micro, petit ou medium; extensif ou intensif) Besoins en nutrition, qualité et quantité d alimentation exigé, coûts de l alimentation Cycles de production Sources de l alimentation, des produits chimiques, et de services vétérinaires Environnement nécessaire pour production de la volaille Prophylaxie et hygiène recommandé, période et fréquence d application, coûts Volume de production par modèle de production Rendements par cycle de production Coûts d investissement et coûts d exploitation (fixe et variable) Risques principaux et mesures d atténuation Indicateurs de succès et d échec
Section 2: Prix et commercialisation Marchés, périodes et quantités de vente Acheteurs principaux Prix, fluctuation des prix pendant l année et à travers les différents régions Prédictibilité des prix, et volatilité des prix Options pour fixer les prix à travers des contrats Options pour warrantage pour obtenir des prix plus élevés Nécessité d emballage, d étiquetage et de classement nécessaire ou utile Options d assurer la production, couverture des risques, prime à payer, autres conditions Indicateurs de succès et d échec
Section 3: Profitabilité Coûts totaux de production par ha avec et sans main d œuvre apporté par le ménage Production total, quantité habituel d autoconsommation et de vente Réduction éventuelle de baisse des coûts avec une superficie plus grande cultivée (économie d échelle) Coûts de production par modèle de production Coûts des intrants, loyer pour terres, coûts de transport Coûts fixes et variables, amortissement des équipements utilisés Coûts de transformation initiale, d emballage, d étiquetage et de classification Opportunités de réduction des coûts de production et conditions d applicabilité Taxation (si obligatoire) Marge brute, taux de rentabilité interne (TRI), valeur actuelle nette (VAN) Analyse de sensibilité
Section 4: Financement Contribution typique du producteur et financement externe Montant typique de crédit par type de spéculation/entreprise et modèle de production Période de grâce et durée du crédit Modalités de remboursement (à la fin dans une seule tranche, intérêt mensuel plus remboursement du capital à la fin dans une seule tranche, ou selon les approches de microfinance : remboursement mensuel en tranches égaux) Modes de décaissement recommandés (une ou plusieurs décaissements) Projection des flux de trésorerie simple ou plus détaillée Durée de crédit en cas de combinaison avec crédit/opération de warrantage Conditions dans lesquelles il vaut mieux ne pas financer une demande Combinaison avec autres crédits, par exemple équipement, transformation des produits primaires d autres producteurs, ou warrantage
Sources d information (1) Beaucoup est disponible sur l internet, dans les institutions sur place Sources locales potentielles: Ministères de l agriculture, unités en charge de la production, des statistiques, vulgarisation; institutions nationales chargées de la collecte des statistiques; ONGs; secteur privé spécialisé de fournir des informations au secteur agricole; agences de promotion des exportations (agricoles); instances et institutions de commercialisation agricole; associations des producteurs, transformateurs et importateurs; projets de développement; institutions de recherche et universités et facultés de l agriculture; bureau FAO Information sur prix disponible à travers faostat, unités statistiques des ministères d agriculture, ONG (p.ex. Afrique verte en Afrique de l Ouest), opérateurs de stockage des grains/warrantage Exigences de fertilisation parfois dans les publications spécifiques Projets de développement financé par BM et FIDA (observatoires de prix locaux)
Sources of information (2) FAOSTAT: Accès à la base de données relative à l agriculture la plus large à travers le site faostat de la FAO, avec pages sur l agriculture, élevage et pêche, production, commercialisation, prix, intrants, etc. Disponible pour un grand nombre de spéculations et d animaux, de pays, et groupes de pays, en français, anglais et espagnol Option d exporter les données en Excel http://faostat3.fao.org/home/e Spéculations exportées: (coton, café, soya, viande de volaille, mais), il y a des bulletins mensuels ou trimestriels avec évolution des prix, stocks, volume de production et d exportation, etc.; voir aussi http://www.fao.org/worldfoodsituation/csdb/fr/v
Sources d information (3) Calendrier de production: pour les travaux champêtres les plus importants par zone agro-écologique, y inclus quantités de semences requises et pratiques culturelles importantes Disponible pour 130 spéculations en 283 zone agro-écologiques en 44 pays Langues : Français, anglais, espagnol Voir: http://www.fao.org/agriculture/seed/cropcalendar/welcome.do Pour certains spéculations irriguées dans un nombre limité de pays voir: http://www.fao.org/nr/water/aquastat/water_use_agr/index2.stmv Données par pays sur l état de production/récolte, sécurité alimentaire, importations et exportations, évolution des prix et développement des politiques disponible : http://www.fao.org/giews/countrybrief/index.jsp en anglais Informations sur 10 opérations de production et de transformation en Asie centrale et Europe de l Est (en anglais): http://www.fao.org/investment/tcipublications/guidelines/agribusiness-handbooks/en/
Sources d information (4) Dans le cas de la BNDA, qui avait élaborée 17 fiches pour la production agricole et animale, la personne en charge a listé toutes les 36 sources d information, parmi lesquelles: 16 fois les institutions de recherche locales 6 fois les experts locaux connus pour leur expertise dans la domaine 5 fois les projets de développement techniques ou financier locaux 3 fois les publications localement disponibles 2 fois les ministères techniques en charge 2 fois la site de la FAO 2 fois les petites et moyennes entreprises
Elaborer et utiliser les fiches (1) 4-8 pages en fonction de l importance pour l institution financière, disponibilité des informations, dégrée de sophistication des clients Une fois les premiers fiches ont été préparés, une semaine devrait suffire pour collecter l information nécessaire Il est recommandé de commencer avec ce qui est disponible, et non ce qui est désirable, et d améliorer la qualité et densité des informations avec l expérience et les conseils des utilisateurs Si les informations ne sont pas complètes, il vaut bien ajouter à la fin un mot sur les informations encore désirées Parfois, l expertise au sein d une institution peut être suffisante, en d autres cas, expertise de l extérieur doit être sollicitée; dans l expérience d AgriFin, beaucoup des partenaires appuyés ont utilisés l assistance techniques pour bénéficier d une bonne expertise agronomique
Elaborer et utiliser les fiches (2) Il est recommandé d impliquer le plus possible les agents de crédit, au lieu de décider au siège (choix des spéculations, zones agro-écologiques), aussi pour assurer que les fiches soient bien adaptés à leurs demandes et mis à jour régulièrement Les résultats à attendre dépendent de la qualité des informations; en cas où les données sur les rendements et les coûts de production ne sont pas disponibles, il vaut mieux engager un expert agronomique pour faire un petit recensement sur le terrain Point essentiel pour une institution consciente des coûts opérationnels est si les coûts pour la préparation et la mise à jour des données soient inférieurs aux gains de productivité des agents de crédit, et l amélioration de la gestion des risques associée En certains cas, l expansion des financements d une chaine de valeurs/filière nécessite une amélioration du dégrée de confiance à travers les fiches parmi les agents de crédit, les responsables du crédit et les membres du comité de crédit Il est recommandé de prévoir des mécanismes pour éviter la fuite des fiches aux concurrents; ceci va influencer le format de circulation des fiches (copie électronique ou papier)
Elaborer et utiliser les fiches (3) Si Excel est utilisé pour le calcul de la profitabilité de l activité, on peut extraire automatiquement les données essentielles et de les compiler dans une base de données séparée, ce qui permet de fournir les agents régulièrement avec valeurs essentiels (minimum, maximum, moyen et médian des données); ceci permet de lier les montants de crédit plus étroitement aux besoins réels du business de l emprunteur Une base très solide peut être construit an 2 ans, ce qui permettra la transition vers un système de scoring à moyen terme; si possible, liez les détails sur le client avec les données de la demande de crédit dans votre SIG Limitations: Les fiches permettent d analyser la viabilité d une demande de crédit en fonction des inputs (intrants, main d œuvre) et outputs (volume de production x prix); ils sont orientés vers une activité, et non vers une entreprise; ils aident à évaluer des demandes de crédit pour une production agricole ou animale, en assumant qu un crédit soit remboursé si les gains réalisés le permettent; tout aspects de sécurité sont ignorés Hypothèse: La profitabilité et les prix de vente indiquent le remboursement; la nécessité d obtenir d autres informations (bilans, comptes d exploitation prévisionnels, inventaire de dettes, calcul de ratios de performance) doit être déterminée en fonction de la taille et complexité des opérations, le volume des affaires (micro vs petits et moyens entrepreneurs), et éventuellement le statut légal
Mes propres expériences: Ma première expérience en 1990 au nord du Thaïlande, en collaboration avec la BAAC; autres expériences existaient au Nord et l Ouest de l Afrique et en Asie Centrale pour la production du coton, ce derniers souvent influencés par les orientations politiques et la disponibilité des fonds, et non des réalités du terrain J ai bénéficié au début de l assistance d une jeune économiste pour développer les premiers modèles des fiches pour le mais, le soya et le volaille au Cameroun, en collaboration avec le CamCCUL, un réseau large des caisses populaires; Florin travaillait 2-3 mois pour préparer les fiches et un modèle en Excel pour l analyse des données avec peu de supervision; à part une publication sur l agronomie, toute autre information utilisé était disponible sur l internet; il vaut bien ajouter que ni Florin ni moi sont des agronomes ou économistes agricoles La première sélection des spéculations a été faite par email, en demandant les agents de crédit sur le terrain sur leurs priorités; cette approche nous a permis de commencer dans une semaine seulement, sans perdre beaucoup de temps L implication des agents de crédit et l appui des agronomes du siège de CamCCUL aussi nous a permis de finaliser les premiers fiches
Merci beaucoup de votre intérêt! Si vous avez des questions plus spécifiques, besoin de modèles ou d exemples des fiches techniques, ou autres outils, contactez moi.: Email: Michael.Marx@fao.org Site Centre d investissement de la FAO: www.fao.org/tc/tci/