JOURNEES D ETUDES IARD 20 et 21 mars 2014 «Les nouveaux défis de la tarification» INTRODUCTION (Eric BERTHOUX Directeur Délégué Administratif et Financier MAIF) Quelques réflexions sur le contexte, le marché et les opportunités
NIORT ET LES MUTUELLES Niort et ses proches environs abritent les sièges sociaux des entreprises suivantes : la MAIF fondée en 1934, Mutuelle d assurance des instituteurs de France et ses plus importantes filiales, Filia-MAIF, Parnasse-MAIF (assurance-vie) ; Groupe MAAF fondée en 1950, Mutuelle d'assurance des artisans de France et sa filiale MAAF Vie ; la MACIF fondée en 1960, Mutuelle d'assurance des commerçants et industriels de France et ses filiales Mutavie, Macif Mutualité ; la SMACL fondée en 1974, Société mutuelle d assurance des collectivités locales, premier assureur des collectivités locales et des élus en France, elle est également l un des principaux assureurs des associations ; Inter Mutuelles Assistance (IMA) fondée en 1983, premier acteur européen de l'assistance (aux personnes, aux véhicules ) avec quelque 50 millions de bénéficiaires ; Groupama Centre Atlantique (GCA) : Caisse régionale de Groupama rayonnant sur 11 départements (Charente, Charente-Maritime, Deux-Sèvres, Dordogne, Gironde, Haute- Vienne, Indre, Landes, Lot-et-Garonne, Vendée et Vienne) ; Groupama a par ailleurs implanté à Niort l'un de ses principaux centres informatiques (IG3M) ; Darva, société spécialisée dans les échanges entre les systèmes informatiques des assureurs et ceux de leurs partenaires. Et plusieurs autres, qui je l espère voudront bien me pardonner cette liste incomplète! 2
AUTO, MRH : un contexte économique qui accroît la pression concurrentielle Une crise financière et économique qui limite les perspectives de croissance et érode les marges : des parcs automobiles dont le renouvellement est moins rapide : 2011 (+0,8%), 2012 (+0,2%), des capacités budgétaires moindres pour les souscripteurs, tentés d arbitrer selon les tarifs et les niveaux de couverture, une croissance significative des impôts et taxes. Baisse probablement durable des produits de placements : niveau bas des taux obligataires, recherche de plus de rendements en allant vers plus de risque. 3
AUTO, MRH : Un contexte prudentiel, législatif et réglementaire en évolution Solvabilité 2 contraintes et opportunités IFRS 4 phase 2 la problématique de la valorisation des contrats Les évolutions en dommages corporels la jurisprudence et les barèmes de transactions, le transfert de la charge de la revalorisation des rentes corporelles. La loi sur la consommation : la résiliation «à tout moment», les comparateurs. 4
AUTO : des tensions dans les évolutions des parts de marché Le chiffre d affaires global du marché Auto en 2013 est évalué à 19,8 Md, en croissance de 1,5 % par rapport à 2012. La part des MSI en automobile est évaluée à environ 55 % des contrats et 44 % du chiffre d affaires. Les bancassureurs représentent respectivement environ 13 % et 10 %, et connaissent plus que la majorité des autres acteurs des hausses en nombre de contrats. Les 10 acteurs les plus dynamiques captent la quasitotalité de la croissance en nombre de contrats. 5
AUTO : des ratios techniques insuffisants Les chiffres d affaires et les résultats techniques sont soutenus depuis plusieurs années, en particulier, grâce aux mesures tarifaires. Malgré une inflation globale faible et des fréquences en diminution, les ratios techniques du marché se dégradent en raison de l augmentation des coûts : en 2013, la fréquence d accidents serait descendue à 22,5 %, en baisse régulière depuis 2011 et très éloignée des 26,5 % de 2009 ; les coûts des bris de glace, des dommages corporels et des dommages matériels ont augmenté respectivement de 13 %, 12 % et de 9 % sur la période, alors que l inflation a connu une hausse de 6 %. 6
AUTO : perspectives à 5 ans Pas de déséquipement notable à moyen terme au profit d un partage de voitures. Une substitution est possible à plus long terme. Des modifications du côté des accès au marché : impact des NTIC sur la relation client, développement de l audience des comparateurs d assurance, évolution de la distribution auto vers plus d Internet, redéfinition du rôle des acteurs traditionnels (logique d intégration de nouveaux services/arrivée de nouveaux acteurs : assurance, financement, nouvelles mobilités, télématique embarquée, etc.). La bancassurance continue de gagner des parts de marché. 7
MRH : la croissance des bancassureurs en parts de marché Le parc assurable est toujours en croissance en volume (33,9 millions de logements estimés fin 2012), avec une hausse continue du taux de propriétaires (58,2 % en 2012). Le chiffre d affaires global du marché MRH en 2013 est évalué à 9,2 Md, en croissance de 4 % par rapport à 2012. La part des MSI en MRH est stable depuis une dizaine d années, malgré une croissance de la part des bancassureurs de l ordre de 0,6 % par an. Les bancassureurs ont un ratio Résultat technique / CA très supérieur à la moyenne du marché. Les 10 acteurs les plus dynamiques captent 95 % de la croissance en nombre de contrats. 8
MRH : des résultats Marché globalement insuffisants La fréquence des vols a augmenté sensiblement en 2013, celle des dégâts des eaux a peu varié. La tempête DIRK et les inondations de Bretagne en fin d année ont pesé sur les résultats. Le niveau relativement moyen des événements climatiques hors cat-nat a fait que pour beaucoup d assureurs, les traités de réassurance ont peu joué. Le ratio combiné s est dégradé d un point. 9
MRH : perspectives à 5 ans De nombreux facteurs favorables à la poursuite de la croissance du parc (hausse du nombre de ménages, maintien à domicile des personnes âgées, etc.), bien que les contraintes financières soient plus fortes sur les ménages les plus modestes. Des modifications du côté des accès au marché : arrivée des acteurs de la protection du domicile et de la domotique. Des perspectives mitigées pour la nouvelle GUL (garantie universelle des loyers) : la GLI garde des perspectives de croissance favorables. 10
AUTO, MRH : quelques domaines d opportunités pour la tarification Une politique tarifaire basée sur des anticipations de moyen-long terme. Une allocation de capital intégrant l optimisation des besoins de réassurance. La bonne connaissance des comportements des assurés responsables. Un mix produit adapté. Le juste équilibre entre mutualisation et segmentation. Les outils de pilotage et d analyse. Les données nécessaires. 11