COMPTABILITÉ Édition Collégiale

Table des matières Introduction... 1 Mandat... 1 Amortissement... 2 Recherche et développement... 2 De petits travaux de menuiserie... 2 Attribuer des bonis... 3 Un nouveau projet... 3 Une poursuite... 4 La dette de l entreprise... 4 Exporter aux États-Unis... 4 Financer le projet... 5

Introduction La société La Brassée (LB) est une société canadienne qui œuvre dans l industrie canadienne des brasseries. Le propriétaire initial de l entreprise, monsieur Arthur Bienheureux, est dans l industrie depuis très longtemps. Il a côtoyé les plus grands et il a appris des meilleurs. C est d ailleurs pourquoi son entreprise connaît aujourd hui tant de succès et que ses bières se retrouvent partout sur les tablettes des épiceries et dans les restaurants. Il est maintenant propriétaire à parts égales avec trois autres personnes, dont son fils, Joël Bienheureux. Chacun des actionnaires possède 2500 actions. Les valeurs familiales fortes d Arthur transparaissent dans la gestion de son entreprise. Il espère que son fils suivra ses traces dans sa gestion. Mandat Le service de la comptabilité se pose plusieurs questions sur différentes problématiques vécues par l entreprise. Votre mandat consiste donc à répondre à leur nombreux questionnement, en vous référant lorsque nécessaire aux IFRS (International Financial Reporting Standards). 1

Amortissement L exploitation d une brasserie requiert d importants capitaux, que ce soit pour l entretien, le fonctionnement ou l achat d équipements. Au niveau des investissements, la société a nouvellement acheté un camion à 50 000 $ pour effectuer des livraisons. Le camion sera utilisé pendant 10 ans et sera revendu à 5 000 $ au terme de sa vie utile. Linda, la commis-comptable a calculé un amortissement linéaire pour la première année de 4500 dollars. Y aurait-il une méthode plus appropriée pour l amortissement d un camion? Sachant que Linda connait seulement l amortissement linéaire, expliquez le fonctionnement de la méthode choisie et calculez le montant d amortissement de l année courante. Vous pouvez poser des hypothèses si les données manquent. Expliquez les conséquences du changement de méthode de calcul de l amortissement sur les résultats de l entreprise. Recherche et développement LB a également une équipe d expert en molécules culinaires qui fait des recherches sur des nouvelles bières. Au cours de l année, des frais de recherche de 100 000 $ pour développer l idée d une nouvelle bière aux bananes ont été capitalisés au compte du projet Bière aux canneberges. Le dirigeant vous explique que ces frais concernaient le développement d une bière aux bananes et que le prototype n a pas passé le test de goût du consommateur. Par contre, grâce à cet échec, son nouveau stagiaire Simon, amateur de smoothies aux canneberges et aux bananes, a trouvé l idée de la bière aux canneberges. Celle-ci a passé les tests de goûts et peut donc être exploitée et rentable. Que devez-vous faire? De petits travaux de menuiserie Pendant un souper arrosé, la conversation dérive sur le sujet du mari d une des associées de l entreprise. Le dirigeant mentionne qu il effectue quelques petits travaux de menuiserie de temps en temps. Le lendemain, vous regardez le registre des salaires et trouver le nom du mari et voyez qu il a un salaire de 100 000 $ par année. Selon la complexité et le nombre de travaux qu il a faits, un menuisier serait normalement payé 25 000 $ par an. Que faites-vous? 2

Attribuer des bonis Pendant ce même souper avec le dirigeant, il vous explique comment les valeurs familiales influencent son entreprise et comment il s y prend pour encourager ses employés à travailler efficacement : «Je les rémunère sur le nombre de produits qu ils fabriquent dans l année. Par exemple, les deux meilleurs employés ont des bonis de 1 000 $. Pour ma commiscomptable Linda, par exemple, puisqu elle ne fabrique pas de bières, je lui donne 0.1 % du bénéfice net de l entreprise.» Discutez des conséquences de ces moyens d attribuer des bonis. Comment cela peut-il provoquer des comportements qui vont à l encontre du bien-être de l entreprise? Un nouveau projet La société La Brassée (LB) produit 200 000 bières par mois, alors que la capacité totale de l usine est de 220 000 bières par mois. Chaque bière coûte 1 $ en matières premières, 1,50 $ en main d œuvre et 0,50 $ en emballage. La compagnie vent chaque bière à son distributeur à 4 $. L usine de fabrication coute 200 000 $ en électricité et 150 000 $ en entretien par année. Cette année, l entreprise a reçu une commande spéciale pour produire 300 000 bières pour le grand événement de roller-derby canadien pour les 60 ans et plus. C est un événement qui gagne en popularité et qui cette année aura lieu à Halifax. De plus, l événement sera diffusé sur la chaîne de télévision RDS. Le client propose de payer 3,60 $ pour chaque bière à la condition que l entreprise ajoute à l étiquette l emblème de l événement : un beau patin à quatre roues de couleur fuchsia. Ce logo couterait 0,10 $ de plus pour chaque bouteille. L entreprise devrait-elle embarquer dans le projet? 3

Une poursuite L entreprise fait présentement l objet d une poursuite pour un montant de 30 000 $. Un consommateur affirme avoir trouvé un objet étrange dans une de ces bouteilles. Les avocats de l entreprise estiment vos chances de perdre le procès à 20 %. À ce jour, aucune écriture comptable n a été effectuée. Les propriétaires vous demandent de faire l écriture comptable requise et d expliquer la comptabilisation avec les critères appropriés. La dette de l entreprise L entreprise a contracté une dette à long terme en 2005. La dette à long terme comprend un prêt de 4 millions, avec des intérêts au taux fixe de 6 % calculés sur la valeur restante de la dette. La valeur remboursée chaque année est de 500 000 $. Une des conditions imposées par la banque pour accorder et maintenir ce prêt est que le ratio fond de roulement (l actif court terme sur le passif court terme) soit maintenu à un minimum de 1,0. Voyez-vous un problème avec la clause imposée par la banque pour la dette long terme de SLB (vous trouverez l information dans les états financiers ci-dessous)? Proposez une solution pour régler la situation, si problème il y a. Exporter aux États-Unis Finalement, LB songe à exporter ses produits aux États-Unis dès cette année. Cela nécessite un investissement initial de 500 000 $ pour l achat d une flotte de camion. Il faut aussi investir dans l achat d un centre de distribution basé aux États-Unis pour 5 000 000 $ et dans l achat d équipement pour un montant de 150 000 $. Il faut ajouter les coûts de main-d œuvre et d entretien pour un montant de 400 000 $, dépense qui se répétera annuellement. Ce projet devrait générer des revenus annuels de 600 000 $. Pour investir dans ce projet, il faudrait que ce soit rentable à l intérieur des 10 prochaines années, à un taux de rendement de 5 %. LB devrait-elle exporter aux États-Unis? Le taux d imposition de l entreprise est de 30 %. 4

Financer le projet Il se demande aussi comment financer le nouveau projet. La Banque de développement du Canada, ainsi qu un investisseur qui préfère taire son nom d ici l acceptation de la proposition, ont récemment offert d injecter des capitaux frais dans la société. L investisseur anonyme leur a avoué être intéressé à injecter des fonds dans la Société. Il connait bien les bières de la société et il voit le potentiel qu il pourrait avoir sur le marché américain. Il serait donc prêt à financer l entreprise pour un montant de 2 M$, en échange de 2 000 actions privilégiées (valeur nominale de 1 000 $), à dividende non cumulatif de 80 $ par action, convertible en actions ordinaires à raison de deux AO pour une AP. Par contre, l investisseur exige qu une clause restrictive soit incluse dans l entente interdisant toute émission additionnelle d actions sans son consentement. Pour sa part, la Banque de Développement du Canada est prête à injecter des capitaux pour un montant de 2 M$ sous forme de prêt hypothécaire. Le taux d intérêt sera de 10 % et le prêt sera remboursable en 5 versements annuels à compter du 1 er janvier 2013. De plus, la Banque exige des garanties de la part des actionnaires, soit les débiteurs et la valeur des stocks. 5