INGÉNIERIE ET GESTION DES RISQUES

2013 INGÉNIERIE ET GESTION DES RISQUES RAPPORT D ACTIVITÉ GROUP

INDEX MOT DE L ADMINISTRATEUR-PRÉSIDENT 4 EXERCICE 2013 PAR LA DIRECTION 4 LE CONSEIL DE LA HOLDING 6 VISION ET VALEURS DU GROUPE 8 LE GROUPE SORREL ET IES - INSUREXPERTSSOCIETY 10 LE GROUPE EN CHIFFRES 13 APPROCHE SECTORIELLE 16 RECHERCHE ET DEVELOPPEMENT (R&D) 19 SERVICE LPP 20 SERVICE GESTION ENTREPRISES (HORS LPP) 22 SERVICE AUX RH ET UCARE 23 SUISSE HYPOTHÈQUE 25 APPRENTIS ET STAGIAIRES 26 MANIFESTATIONS 28 COMMUNICATION 29 TÉMOIGNAGE 29 SPONSORING 30 NOS PRINCIPAUX PARTENAIRES 32 3

MOT DE L ADMINISTRATEUR-PRÉSIDENT Chère lectrice, cher lecteur, L année 2013 nous a permis de faire un pas décisif dans notre vision à moyen terme par l association forte que nous avons opérée avec le groupe IES InsurExpertsSociety, leader sur Fribourg dans le domaine de la gestion des risques et l acquisition de différents talents commerciaux pour nos organisations vaudoises et genevoises. Ainsi, nos objectifs et notre stratégie sont clairement positionnés pour notre direction, nos collaborateurs et nos partenaires financiers. L association avec le groupe IES renforce notre importante présence dans toute la Suisse romande et notre position auprès de nos partenaires économiques que sont les compagnies d assurances, les institutions et les banques. Elle nous permet de mettre en commun nos équipes de recherche et de développement afin d offrir des solutions de haut niveau, spécifiques à l activité sectorielle de nos clients et, enfin, de partager et de réunir nos compétences, nos réseaux, nos expériences et nos analyses pour répondre aux nouveaux défis de notre économie. Fortes de quelques 80 collaborateurs et agents, nos sociétés forment ensemble un des plus grands groupes de gestion des risques et d assurances de Suisse romande. Assumer notre croissance est une affaire de conduite, d organisation et de communication. Notre vision est de devenir dans les années à venir l entreprise leader en Suisse dans le domaine de l ingénierie du risque. Pour y parvenir, nous investissons 5 % de notre chiffre d affaires annuel dans la recherche et le développement pour créer de nouveaux produits exclusifs aux branches d activité de nos clients. Avec IES, nous allons doubler dès 2014 notre dynamique commerciale et profiter de l effet «groupe» pour monter en puissance avec nos différents services. La structure de conduite va évoluer avec l apport de nouveaux talents et de nouveaux réseaux. Nous sommes prêts pour aborder les futures échéances du groupe et accompagner la stratégie à cinq ans de l entreprise. Chère lectrice, cher lecteur, tout ceci ne se fait pas sur une simple décision. Il faut, comme dans n importe quelle entreprise, prendre des risques, définir des objectifs et les contrôler, motiver des partenaires, communiquer avec ri4 gueur et clarté. Il faut aussi et surtout pouvoir compter sur des équipes motivées et professionnelles qui partagent et font vivre la vision de l entreprise. Le Conseil et la Direction tiennent officiellement à les remercier de leur enthousiasme, de leur détermination et de leur dynamisme. Nous souhaitons également remercier très sincèrement nos partenaires que sont les banques, les compagnies d assurances, les fiduciaires et les autres services dont vous trouvez les références en fin de rapport. Avec nos meilleurs vœux de bonheur et de succès pour 2014! Jean-Maurice Cailler Administrateur-Président EXERCICE 2013 PAR LA DIRECTION En 2013, notre groupe a poursuivi son développement stratégique en mettant au centre de ses préoccupations la recherche de nouvelles solutions innovantes d assurances ainsi qu en continuant à adapter son organisation aux défis quotidiens. Notre département R&D a fait évoluer positivement plusieurs de nos produits-cadres existants et a également systématisé la création de contrats d assurances propres aux spécificités sectorielles des risques de nos clients. Le renforcement de nos partenariats avec des compagnies d assurances étrangères nous a donné la possibilité d offrir des prestations très performantes et peu connues sur le territoire suisse. Dans le courant de l année, la reprise de la société UCARE SA, a apporté la réponse à une problématique de plus en plus importante dans les entreprises : l absentéisme. Les services UCARE offrent aux entreprises des solutions nouvelles pour leur permettre de mieux épauler leurs collaborateurs et d instaurer un climat de confiance avec eux.

Le département support ressources humaines a complété son équipe afin de créer, au début 2013, un helpdesk français et anglais. Cette nouvelle équipe soutient les collaborateurs de nos clients dans leurs démarches administratives pour tout ce qui concerne les problématiques d assurances. En termes d évolution commerciale, le groupe a maintenu sa croissance à deux chiffres en accueillant parmi ses clients près de 300 nouvelles entreprises. Par rapport aux années précédentes, nous avons renforcé notre position dans les entreprises de toute taille, de la PME commerciale locale à l entreprise multinationale. Avec un chiffre d affaires de près de CHF 10 millions, notre groupe se positionne aujourd hui dans les acteurs significatifs du domaine de la gestion des risques en Suisse. Il est essentiel pour notre groupe de pouvoir affirmer ses compétences et sa détermination auprès de ses partenaires afin de rendre possible le développement de nouvelles offres et de défendre au mieux les intérêts de la clientèle. Nous tenons à remercier officiellement toutes nos équipes qui permettent aux projets de devenir réalité et de leur soutien actif dans la réalisation de notre stratégie. Notre entreprise grandit à un rythme élevé ce qui demande à chacun d avoir la capacité d intégrer et d assumer en permanence les besoins en innovation et en rapidité d exécution que nous demande le marché. L année 2014 sera sans nul doute, comme les années précédentes, passionnante. Nous chercherons à diffuser nos produits-cadres au plus grand nombre ainsi qu à renforcer notre position en Romandie et en Suisse. Grégory Féret Administrateur Grégory Féret et Jean-Maurice Cailler 5

LE CONSEIL DE LA HOLDING Michel Guex - Grégory Féret - Daniel Lord - Frédéric Siriex Lise Delaloye et Jean-Maurice Cailler Jean-Maurice Cailler (18 janvier 1965) Administrateur - Président De formation HEC Lausanne en gestion d entreprise, il a passé une bonne partie de sa carrière dans le milieu bancaire avant de se concentrer entièrement au développement de sociétés. Il a complété sa formation en obtenant un diplôme de la Swiss banking School et un diplôme d expert en finance et investissements. Jean-Maurice Cailler a de larges connaissances des milieux économiques suisses et du domaine médical. Il a dirigé jusqu en 2012 un réseau de radiologie en Suisse romande. Il est administrateur de diverses sociétés. 6 Lise Delaloye (29 juillet 1972) Administratrice Au sein de la Fondation IPT (intégration pour tous), Lise Delaloye occupe la fonction de directrice du Valais depuis 6 ans. La Fondation IPT a pour mission de réinsérer dans le marché du travail des personnes en difficulté. Lise Delaloye est également en charge de l exécutif de la commune d Ardon depuis 9 ans et pour les 3 ans qui viennent tout au moins. Au début de sa carrière, elle a occupé des postes à responsabilité dans le commerce, notamment auprès de l entreprise Coca-Cola Beverages SA.

Michel A. Guex (17 octobre 1943) Administrateur Après un début de carrière dans l industrie horlogère, Michel A. Guex a créé la société Multigas, active dans tous les secteurs industriels de Suisse et de pays limitrophes. Actuellement administrateur de plusieurs sociétés, il est également conseiller au sein d Adlatus, membre de PME-Université, de l équipe dirigeante du Forum Economique de Glion, membre du Lions-Club et du Golf-Club de Neuchâtel. Michel Guex a suivi une formation HEC, complétée par divers cours de spécialisations (IMD/CRPM) dont le Cours suisse de direction d entreprises et l académie des administrateurs de sociétés. Grégory Féret (22 janvier 1981) Administrateur Au bénéfice d une formation commerciale en gestion et technique d assurances, Grégory Féret a travaillé pendant neuf ans au sein du groupe Winterthur dans le domaine des assurances d entreprises. Passionné par le monde de l entreprise, il a co-fondé en 2001 la société d événements www.letsgoout.ch, puis à l âge de 23 ans, il a ouvert son premier bureau de courtage en assurances. G. Daniel Lord (6 février 1949) Administrateur Canadien d origine et diplômé de l Université de Montréal en Pharmacie, il a œuvré dans l industrie pharmaceutique et médicale pendant plus de 30 ans. Il possède une vaste expérience de la direction générale, de la gestion de la construction immobilière, ainsi que de la fabrication des produits pharmaceutiques et médicaux. Il a travaillé en Europe, en Amérique du Nord et en Asie. Arrivé en Suisse en 1995 pour l implantation de la société Medtronic à Tolochenaz, il est consultant indépendant depuis 2005. Frédéric Siriex (9 mai 1972) Administrateur délégué Frédéric Siriex, actuaire de formation, a créé, en 2005, ACL SA. Ce cabinet de conseil, spécialisé dans la prévoyance professionnelle et familiale, s est rapidement développé. Grâce à une expertise très pointue du métier d actuaire, Frédéric Siriex a développé des concepts novateurs de prévoyance en proposant une approche originale du secteur des caisses de pension et de l assurance vie. Jacques Perrin (10 juillet 1944) Président des filiales du groupe Sorrel Jacques R. Meyer (22 janv. 1955) Administrateur Suisse hypothèque Licencié en sciences politiques de l Université de Lausanne, Jacques Perrin est administrateur et conseiller de sociétés depuis plus de 30 ans. Fort d expériences aux niveaux régional, national, et international, dans les domaines de l'industrie, du commerce et des services, il bénéficie d'un important réseau de relations dans l économie et les administrations. Engagé en politique, il est député et président du Groupe économique du Grand Conseil vaudois. La première partie du parcours professionnel de Jacques R. Meyer s'est déroulée dans la banque où il a travaillé dans tous les secteurs faisant de lui un banquier très professionnel. Ses connaissances ont été en plus complétées par les formations les plus élevées du secteur d'activité. Directeur général de la 4e banque suisse, il a été appelé à prendre part à de prestigieux conseils d'administration en Romandie et chez nos cousins alémaniques. Depuis 4 ans, Jacques R. Meyer, tout en maintenant une activité économique soutenue dans le conseil et la transmission d'entreprises, consacre une partie de son énergie dans des projets sociaux et humanitaires. Site : www.perrin.ch François R. Brot (16 juin 1966) Actuellement président de Ucare SA (membre du Groupe Sorrel) et vice-président de Anactis Consulting AG, François R. Brot jouit d une solide expérience dans le monde hospitalier. Il a occupé les fonctions dirigeantes dans les hôpitaux vaudois régionaux et universitaires, les cliniques suisses et les groupes de cliniques privées. François R. Brot a acquis ces vingt dernières années l expertise dans la conduite, la restructuration, la fusion, l acquisition et la construction de différentes structures médicalisées. Issu du milieu bancaire où il a été actif dans un état-major de direction générale, François R. Brot est au bénéfice d une double formation universitaire (HEC et Droit). 7

VISION ET VALEURS DU GROUPE Le groupe Sorrel deviendra dans les cinq ans l entreprise leader en Suisse en matière d ingénierie du risque. Elle dépassera 20 mios de revenus nets récurrents en affichant une rentabilité au-dessus du marché. Qu est-ce que l ingénierie? Ce n est autre que l ensemble des fonctions qui mènent d une observation à la conception, à la construction, et à la mise en service d'une prestation ou d un produit. L ingénierie ou génie est en fait l art de l ingénieur. Nous sommes des ingénieurs du risque. Prenons deux exemples de l industrie pour illustrer nos propos : Le premier est celui de l observation faite dans un restaurant italien dont le café arborait une mousse généreuse. L astuce, faire couler le liquide très lentement afin de lui laisser la possibilité d y incorporer de l air. Le résultat est un vrai régal selon l observateur. De cette constatation jusqu à la production et la mise en service de capsules et de machines à café, que le monde entier connaît et utilise, c est toute l ingénierie industrielle qui a déployé ses connaissances, ses compétences et son intelligence technique. Café + air = Café avec de la mousse et découvrit la possibilité de faire adhérer deux matériaux de façon simple et réversible. Il développa rapidement la bande autoagrippante et breveta son idée en 1951. Monsieur de Mestral nomma son invention «Velcro» qui est un mot-combiné pour velours (aussi appelé Astrakan) et crochets. De nos jours, les applications de ce système sont très nombreuses et le mot velcro est devenu un terme générique pour tous les types de bande autoagrippante. L ingénierie du risque c est notre métier. Sans prendre de risques, on ne crée rien, on n avance pas. Paradoxalement, sans prise de risque on se met en danger. Le risque est à l origine de l entreprise, les entrepreneurs le savent bien. C est pour cela qu ils font confiance à Sorrel pour leur trouver les meilleures solutions afin de transformer les risques en opportunités d affaires. Le risque c est notre métier. Grande bardane (Arctium lappa) INGÉNIERIE Le deuxième exemple, c est le velcro. Cette bande autoagrippante a été inventée en 1941 par George de Mestral. L'idée lui est venue lorsqu'en revenant d'une promenade à la campagne, il remarqua qu'il était difficile d'enlever les fleurs de grande bardane accrochées à son pantalon et à la fourrure de son chien. George de Mestral les examina 8 Jack Russel

Notre Direction, nos cadres et nos collaborateurs s engagent, au plus près de leur conscience, à respecter et à transmettre les valeurs qu ils ont souhaitées pour notre entreprise. Ces valeurs, sont : L honnêteté : Lorsque nous prenons un engagement avec un client, un collaborateur ou un partenaire, nous le faisons avec sincérité et rigueur. Ce qui a été convenu est respecté et réalisé. La protection : Nous mettons tout en œuvre pour garantir l intégrité de nos clients et de nos collaborateurs. En retour nous demandons un véritable partenariat. Le dynamisme : L esprit d équipe : Le collectif transcende l individualité et permet de progresser plus vite et plus sûrement vers nos objectifs. Nous formons une équipe qui se construit et se développe en permanence grâce aux compétences et à la détermination de chacun. La détermination : Quels que soient les obstacles et les incertitudes, nous sommes résolus à maintenir notre cap pour atteindre nos objectifs. Nous stimulons en permanence la créativité de chacun d entre nous. Nous anticipons avec vitalité et conviction les besoins de nos clients. 9

LE GROUPE SORREL ET IES - INSUREXPERTSSOCIETY En 2009, nous avons choisi la forme de la holding pour gérer toutes les participations et échanges d actions de notre groupe. Le lieu de Fribourg, central en Suisse romande et bilingue, a été retenu pour siège. La holding est domiciliée auprès de la fiduciaire suisse et internationale BDO (Route des Arsenaux 9, 1700 Fribourg) qui est aussi le réviseur de toutes les sociétés du groupe et un acteur clé dans le marché des PME en Suisse. Le groupe Sorrel est en pleine croissance. Il grandit par l acquisition organique, de 15 à 20 % par année, et par des acquisitions ciblées et complémentaires au niveau des pro- duits et des services. Sorrel croît aussi géographiquement afin d optimiser la distribution de ses prestations novatrices. La structure de holding permet de procéder aux acquisitions avec simplicité, flexibilité, respect des marques et des personnes et surtout, sans provoquer de ralentissement commercial par l administration interne. En 2013, nous sommes extrêmement satisfaits d avoir pu mettre en route une belle alliance avec le groupe IES InsurExpertsSociety nous permettant ainsi d agir en Suisse romande avec deux forces commerciales très dynamiques, soutenues par des services fédérateurs. Sorrel Holding SA Organigramme 2013 avec notre association à IES InsurExpertsSociety 10 &

IES InsurExpertsSociety Le groupe IES, fondé en 2002, est aujourd hui un acteur de premier plan sur la scène suisse du marché de l assurance. Il doit cette évolution positive à la confiance de nombreux clients qui lui confient la gestion de leur portefeuille d assurances. La structure du groupe, avec un réseau de filiales régionales bien implanté en Suisse romande, favorise son expansion et garantit une proximité essentielle. Chaque membre de l équipe IES «trié sur le volet», au bénéfice d une excellente formation, fier de son entreprise et de ses valeurs, met à disposition de la clientèle son engagement, sa compétence et son honnêteté. La stratégie d IES est basée sur un concept et des circuits de travail simples, efficaces et professionnels. Le maintien de la satisfaction de la clientèle est la préoccupation quotidienne d IES. L analyse des risques et le travail de recherche qu ils accomplissent afin de présenter aux clients «les meilleurs produits aux meilleurs prix» de façon objective et neutre, ainsi qu une gestion optimale des portefeuilles d assurances, constituent la force du groupe. La valeur ajoutée des services, de manière significative et durable, la connaissance du marché et son anticipation sont fondamentales. IES poursuit son développement avec prudence et vigilance. «Nous sommes persuadés que, grâce à notre concept et à notre souci permanent de satisfaire nos clients, nous leur procurerons le soutien qu ils attendent du partenaire à qui ils ont confié la sécurité de leur entreprise, de leurs collaborateurs et de leur famille.» Jean-Luc Quartenoud Président du Conseil d Administration Fondateur du groupe IES 11

Organisation opérationnelle Dès 2014, Sorrel et IES vont fonctionner de concert en gardant l unité commerciale Sorrel sous la conduite de son CEO Monsieur Grégory Féret, et l unité commerciale IES sous la conduite de son CEO Monsieur Claude Kühne. Les deux CEO sont subordonnés à leurs Conseils d administration respectifs dans lesquels siègent les Présidents. L année 2014 sera celle de la mise en commun et du développement des différents services aux entreprises : Le service LPP (caisse de pension) Le service RH (absentéisme et dossiers personnels) Le service gestion entreprises (hors LPP) La recherche et le développement Ainsi, la force de vente et les marques seront soutenues et dynamisées par ces supports à haute valeur ajoutée. Conseil d administration Sorrel Jean-Maurice Cailler, Président Jean-Luc Quartenoud Conseil d administration IES Jean-Luc Quartenoud, Président Jean-Maurice Cailler CEO Sorrel Grégory Féret CEO IES Claude Kühne Unité commerciale Sorrel Unité commerciale IES SUPPORTS SERVICES PRODUITS DU GROUPE Jean-Luc Quartenoud (4 octobre 1953) Président du groupe IES Après ses études commerciales, il travaille dès 1977 à la Zurich Assurances, suit pendant 25 ans des formations importantes et gravit les échelons hiérarchiques (agent général à Fribourg et responsable des ventes à la direction romande). En 2002, il crée IES InsurExpertsSociety SA et ses filiales. Jean-Luc Quartenoud possède de larges connaissances des milieux économiques, du domaine des assurances, du management et de la stratégie d entreprise. Il est actuellement administrateur de diverses sociétés. 12 Claude Kühne (14 février 1957) CEO de IES Suite à l obtention de sa maturité commerciale en 1977, il entre au service de vente de Helvetia-Accident où il occupe un poste d agent principal. La vente et le marketing étant ses passions, il oriente tout naturellement sa carrière dans ces domaines en prenant la responsabilité, entre autres, de la succursale de Genève de la Zurich Assurance, du département Vente auprès de la Direction Générale de la Providentia, de l agence générale de Genève de l Helvetia. En 2009, il rejoint IES en tant que partenaire de Monsieur Jean-Luc Quartenoud, fondateur de la société IES. M. Claude Kühne a présidé, pendant plus de 10 ans, l Association genevoise de la formation professionnelle en assurances.

LE GROUPE EN CHIFFRES Evolution du nombre de collaborateurs et du chi r e d a air es 2009 2010 2011 2012 2013 * Nombre de collaborateurs Honoraires nets 8 990 000 Nombre de collaborateurs Honoraires nets 14 2 039 426 Nombre de collaborateurs Honoraires nets 24 4 125 000 Nombre de collaborateurs Honoraires nets 36 4 780 000 Nombre de collaborateurs Honoraires nets 72 9 899 000 Nombre d entreprises clientes 82 Nombre d entreprises clientes 169 Nombre d entreprises clientes 348 Nombre d entreprises clientes 380 Nombre d entreprises clientes 1310 * Avec IES 13

Honoraires nets 2010 (Répartition) 3% Honoraires nets 2011 (Répartition) 2% 8% Autres Autres Suisse-Hypothèque 6% Suisse-Hypothèque 7% Aquisition Vie 13% Aquisition Vie 55% Recurrent Non-Vie 16% Recurrent LPP 69% Recurrent Non-Vie 21% Recurrent LPP Honoraires nets 2013 (Répartition) Honoraires nets 2012 (Répartition) 2% Autres 2% 2% 6% Autres Suisse-Hypothèque Suisse-Hypothèque 8% 6% Aquisition Vie Aquisition Vie 18% 15% Recurrent LPP 71% Recurrent LPP 70% Recurrent Non-Vie Recurrent Non-Vie Nouvelle production en primes sous gestion 20 000 000 17 500 000 15 000 000 17 000 000 11 737 000 10 000 000 9 500 000 5 000 000 0 2011 2012 2013 objectif 2014 Nouvelle production en honoraires nets 1 000 000 900 000 800 000 700 000 600 000 500 000 400 000 300 000 200 000 100 000 0 14 850 000 607 000 592 550 2012 2013 375 000 2011 objectif 2014

Primes sous gestion 2010 14 millions 26 millions Primes Non-vie Primes LPP Primes sous gestion 2011 38 millions 45 millions Primes sous gestion 2012 53 millions 64 millions Primes sous gestion 2013 119 millions 101 millions Primes sous gestion: primes d assurances annuelles facturées aux clients. Clients par secteur d activité Services Médical/EMS Industries Autres 55% 28% 14% 3% 15

APPROCHE SECTORIELLE Domaine des EMS - Institutions médicalisées Nous observons au niveau suisse une forte différence entre les cantons quant à la proportion de personnes âgées résidant en établissements médico-sociaux (EMS), et quant à l âge moyen des résidents. D une manière générale, les cantons suisses alémaniques accueillent plus précocement les personnes âgées en EMS, le taux d hébergement y est plus élevé. A l inverse, les cantons de l Ouest (Vaud, Valais, Fribourg, Genève), du Nord de la Suisse (Jura, Soleure, Bâle-Ville, Bâle-Campagne) et les Grisons présentent des taux d hébergement plus faibles et hébergent des résidents plus âgés, en raison, notamment, de l application de politiques visant au maintien des personnes dans leur foyer. Ces cantons recourent davantage à l aide à domicile. dès l origine, s entourer de consultants de haut niveau afin d acquérir et tenir à jour ses connaissances dans la santé sociale et dans le fonctionnement de ce secteur d activités très particulier. En quelques années, UCA est devenue la référence de la gestion des risques dans le domaine des EMS. Grâce à ses contrats-cadres mis en place dans les principales branches de l assurance et à l expérience accumulée au fil des années, ce segment de marché représente aujourd hui pour Sorrel un portefeuille de plus de 127 établissements romands. Cette position de leader permet à Sorrel d offrir, avec son expertise et la mutualisation des risques, une prestation de haute qualité au meilleur prix pour le bien des établissements concernés et de la prise en charge des personnes en perte d autonomie. Fondée en 1998, c est en 2011 que la société UCA Union de Courtiers Associés, spécialisée dans le domaine des institutions médicalisées, a rejoint le Groupe Sorrel. UCA a su, Depuis la fin de l année 2013, la conduite du développement du secteur EMS est assurée par M. Eric Bonjour. Monsieur Bonjour a toujours été proche de l environnement politico-économique des cantons romands et a eu le plaisir de travailler pour des projets médicaux-sociaux et d effectuer son mémoire de diplôme sur le financement du coût de la retraite en établissement. Le développement voulu en 2014 se fera avec de nouvelles prestations uniques dans ce secteur et la poursuite de la mutualisation des risques pour maintenir un rapport primes / prestations très attractifs pour nos clients. Nos compétences humaines et sociales aident ces institutions et fondations à bénéficier de nos conditions-cadres afin qu elles puissent utiliser les économies réalisées dans le soutien des objectifs de leurs statuts d institutions et indirectement contribuer plus intensément à la satisfaction des bénéficiaires. Enfin, nous pourrons également compter sur des personnalités expérimentées issues du rapprochement de Sorrel avec IES pour garantir la proximité avec les directions et les conseils de fondations des établissements. Eric Bonjour, responsable secteur EMS 16 Domaine informatique Dans le cadre de son approche sectorielle, le groupe Sorrel a développé fin 2012, des produits-cadres pour le domaine informatique. Ce marché en avait besoin. Secteur en devenir dans l économie suisse une entreprise sur 10 qui se créent en Suisse en fait partie l infor-

matique n est malheureusement pas vraiment considérée à sa juste valeur en termes de gestion des risques. Avec l évolution hyper rapide des nombreuses technologies et, du coup, des métiers de l informatique, le marché suisse de l assurance peine à concevoir des produits qui collent aux tendances. En conséquence, beaucoup d entreprises informatiques préfèrent ne pas s assurer plutôt que de souscrire à des prestations chères qui souvent ne correspondent qu approximativement à leurs Le modèle d'affaires Sorrel s appuie sur une approche sectorielle par la spécialisation métier besoins. Cependant, les risques existent et certains, très graves, peuvent d un coup ruiner tous les efforts d une entreprise. Fort de ce constat, le groupe Sorrel, avec l expérience de ses clients, a décidé de se spécialiser dans ce domaine. Les collaborateurs de Sorrel ont la faculté de comprendre et d appréhender l environnement pour offrir des solutions novatrices en s appuyant sur des prestataires londoniens et américains. En effet, dans les marchés anglo-saxons qui comptent beaucoup plus d entreprises du monde informatique et qui sont très à cheval sur les notions de responsabilité, la technologie d assurances offre des solutions en adéquation avec les besoins des sociétés à des prix acceptables. Sorrel a aussi investi dans la création d un produit-cadre en perte de gain maladies et accidents afin de mieux couvrir les collaborateurs des entreprises dudit secteur. Sans vouloir faire des généralités, nous constatons que la typologie de la population des entreprises informatiques est plutôt masculine et jeune. Pour ce qui est de la sinistralité, les cas de maladies sont rares et nous avons majoritairement affaire à des cas d accidents lors de la pratique de sports «tendance». Cette observation nous a permis de négocier et de structurer nos contrats afin d obtenir des conditions d assurances très intéressantes à tout point de vue. Ce domaine nous passionne, il évolue à grande vitesse et dans toutes les directions. Bénéficier de la veille active et des conseils des spécialistes au cœur de ce marché, nous permet de suivre les évolutions en temps réels et d adapter le service à nos clients de façon continue. Domaine ÿ nancier Le secteur économique lié à l industrie financière est, sans aucun doute, avec celui de la pharma et de l horlogerie, l environnement économique le plus connu à travers le monde. Rien qu en Suisse, pas moins de 380 banques privées et cantonales se partagent le territoire, et plus de 2000 gérants de fortunes indépendants et family offices y sont actifs. Sorrel a créé une offre directement liée à ce secteur d activités. Afin de répondre au plus près à la demande, nous nous sommes penchés sur les besoins de nos nombreux clients. Nous avons fait une étude du marché et avons pris comme référents les différents acteurs qui caractérisent ce milieu économique (banque privée, gérants indépendants, brokers). Le résultat de cet exercice s est montré très révélateur pour notre travail de réflexion. En priorité, c est la compréhension du métier et des risques encourus comme la faute, l omission, la fraude et la responsabilité des dirigeants, qu il a fallu examiner. Ensuite, au même niveau d importance, ce sont les prestations sociales qui préoccupent l ensemble de la corporation, que nous avons dû incorporer à la conception de nos produits. Sorrel a relevé le défi! Depuis 2012, nous avons mis en place une solution unique sur le marché. Nous sommes en mesure de proposer des prestations personnelles bien au-delà de ce que présente la concurrence. De plus, nos tarifs sont le reflet d une mutualisation de primes qui donnent à chaque structure les avantages d appartenir à un ensemble professionnel. Dans cet exercice, nous avons pu compter sur le partenariat efficace des compagnies d assurances. Elles ont bien compris que nous ne pouvions pas demander à nos clients de correspondre en tous points à un standard et 17

qu il fallait les considérer comme des entités uniques dont les risques devaient être évalués et appréhendés spécifiquement. Notre large réseau de souscripteurs a joué le jeu et nous a donné dans la plupart des cas le feu vert sur toutes les demandes de couvertures aussi spécifiques qu inhabituelles. Chez Sorrel, il est de mise de parler le même langage que notre clientèle pour qu elle puisse s appuyer sur un partenaire de haut niveau aussi bien technique et pointu, que pragmatique et consistant. Sorrel gère actuellement plus de quarante sociétés actives dans le milieu financier pour un montant total avoisinant les CHF 11'000'000.- de primes. taient 36 % du PIB total de notre pays. Entre les années 2000 et 2010, la part du PIB produite par les multinationales étrangères a crû de 9 % à 14 %. Le groupe Sorrel a, depuis sa création, toujours travaillé avec des entreprises multinationales. Il était naturel pour le groupe, dans sa stratégie de développement par secteur d activités, de créer des produits et des services dédiés spécialement à cette typologie d entreprises. Aujourd hui, Sorrel possède des atouts indéniables dans ce domaine. Entre autres, le plurilinguisme de ses collaborateurs qui permet de comprendre parfaitement les clients et leurs employés pour leur répondre de façon tout aussi parfaite dans leur langue. Grâce à l expérience acquise auprès de dizaines de multinationales, nous avons la possibilité d anticiper les besoins et surtout de nous maintenir à la pointe des solutions d assurances disponibles sur le marché. Notre compréhension de l environnement international de ces sociétés instaure un climat de confiance entre nos clients et notre groupe. Nous proposons également des services uniques permettant de communiquer avec les collaborateurs sur leurs couvertures d assurances ainsi que sur les prestations particulières mises en place pour eux. Les produits d assurances en Suisse qui protègent les employés ne correspondant pas toujours intégralement aux besoins réels des sociétés multinationales. Nous avons négocié avec plusieurs compagnies d assurances des prestations élargies qui intègrent des risques souvent pas ou peu assurés. Finalement, notre plus grande force dans le domaine, est certainement notre capacité à nous adapter à l organisation, à la culture et aux changements fréquents. Le sur-mesure est le mot clé de la collaboration avec nos entreprises multinationales clientes. Themis Lianetis, responsable secteur financier Domaine des multinationales Les entreprises multinationales sont une part importante de l économie romande et suisse. En 2010, elles représen18 Le groupe Sorrel aime travailler avec les multinationales. Ces entreprises nous forcent à nous remettre en permanence en question et, ainsi, nous font avancer au quotidien dans l ensemble de notre activité.

RECHERCHE ET DEVELOPPEMENT (R&D) «Leader Suisse en matière d ingénierie du risque» ce n est pas uniquement une vision de la Direction générale, mais également et surtout une volonté profonde de notre entreprise. Au fil du temps et des projets, Sorrel a placé toute sa recherche et son développement dans une cellule qui lui est spécialement dédiée et dont la conduite est assurée par Monsieur Armando Cunto. C est cette cellule qui met au point et développe l ensemble des nouvelles prestations et des nouveaux produits du groupe. Que l on parle d assurances vie spécifiques aux dirigeants, de réassurances taillées sur mesure, de contrats particuliers, de nouveaux services informatiques, la cellule R&D se charge de conduire les développements et d expérimenter la mise en route technique avant d en transmettre le procédé au reste du groupe. De cette manière, le groupe bénéficie d un centre de recherche avec son propre budget (5 % du chiffre d affaires annuel), ses propres règles de fonctionnement et sa propre gestion des risques. C est à la fin 2011 que le département de la recherche et développement (R&D) a vu le jour. Petite cellule du Groupe Sorrel dédiée à créer des produits sur mesure pour ses clients, elle s est vite imposée comme un élément essentiel du groupe. Outre la recherche de solutions techniques de conception de couvertures d assurances, cette cellule a de grands objectifs d innovations, comme par exemple des conditions-cadres dans certains secteurs économiques porteurs en Suisse. Compte tenu de son parcours professionnel et de son expérience, la direction du Groupe a décidé de confier la responsabilité de cette cellule, dès sa création, à Monsieur Armando Cunto. Depuis 2004, il évolue dans l environnement du courtage en assurances et, après avoir connu la gestion de grands comptes clients, il a concentré ses efforts et son savoir dans l ingénierie du risque. Sorrel consacre 5% de son chiffre d'affaires pour la recherche et le développement La cellule R&D gère aujourd hui près de 10 contrats-cadres différents, touchant plusieurs secteurs économiques : le médical et la santé, la finance, l informatique, les multinationales. En 2014, l objectif sera la création de 8 produits d assurances inédits sur le marché. Pour atteindre cet objectif ambitieux, la cellule R&D pourra compter sur l appui d un comité d innovation, constitué de personnes ayant une grande expérience dans les secteurs économiques concernés. La recherche et le développement en assurances transformeront le marché du risque en Suisse. Armando Cunto, responsable R&D 19

SERVICE LPP Prévoyance Après plusieurs années marquées par une conjoncture économique atonique et par des marchés financiers peu favorables, le marché de la prévoyance professionnelle s est sensiblement redressé au cours de l année 2013, consolidant les résultats obtenus en 2012. L ensemble des acteurs du marché de la prévoyance professionnelle a affiché généralement des performances réjouissantes qui ont permis de dégager des excédents conséquents et d octroyer aux assurés une rémunération de l épargne supérieure au taux d intérêt minimal fixé dans la loi. Cela dit, la prévoyance professionnelle est indiscutablement demeurée un sujet d actualité et de préoccupation pour un nombre croissant d entreprises et d assurés qui s interrogent au sujet de la viabilité du système à long terme face aux incertitudes de l avenir et aux défis auxquels doivent répondre les institutions de prévoyance, notamment en relation au rallongement de l espérance de vie (taux de conversion) et au rendement prévisionnel à très long terme (taux technique). A ce titre, un bon nombre d institutions de prévoyance a répondu aux inquiétudes de leurs affiliés par des mesures visant à adapter ces paramètres techniques et à renforcer ainsi leur structure. Dans cet environnement en pleine mutation, le service LPP de Sorrel a continué au cours de l année 2013, à adapter son organisation interne pour répondre aux besoins de ses clients. L équipe de gestion LPP s est renforcée et compte désormais 5 collaborateurs confirmés sous la responsabilité d un actuaire. L expérience accumulée et partagée par les spécialistes de Sorrel, associée à une excellente compréhension technique de la LPP a permis d accompagner nos clients dans toutes les phases d une solution de prévoyance professionnelle. En 2013, le service LPP a assumé la gestion, le suivi, le soutien, les renouvellements de contrats au quotidien d environ 300 caisses de pensions, soit l équivalent de 65 millions de cotisations annuelles. Afin de répondre au mieux aux demandes des employés de nos clients, nos conseillers en prévoyance individuelle ont été amenés à collaborer de plus en plus régulièrement avec ce service. Nos clients ont également formulé la demande d être accompagnés dans les projets de changement (modification 20 Ludovic Brau, responsable service LPP de plan ou de fondation). Nos compétences métier nous permettent aujourd'hui de livrer un service «clé en main» qui aborde tous les aspects d un projet : de la définition de l agenda et des objectifs à atteindre, passant par les résultats chiffrés jusqu à la communication au personnel de façon collective ou individuelle. A ce sujet, nous avons développé un nouvel outil informatique permettant d éditer un comparatif personnalisé à remettre à chaque collaborateur. Ce «certificat» personnalisé permet en un coup d œil de s apercevoir de l impact de ces changements tant sur les prestations assurées que sur la cotisation mensuelle y relative. Enfin, nous avons constaté que la confrontation des modèles de fondation collective «bancaires» versus «assurance» continue de faire débat. Le positionnement de Sorrel demeure plus que jamais neutre, notre rôle étant de fournir des éléments factuels et impartiaux à nos clients afin d opérer un choix rationnel. Au demeurant,

nous observons que près de 80 % des PME privilégient le modèle totalement assuré. A ce titre, un défi majeur se présente aux fondations collectives offrant l assurance complète. En effet, l investissement des avoirs de prévoyance doit être effectué selon des règles strictes édictées selon l Ordonnance sur la prévoyance professionnelle vieillesse, survivants et invalidité (OPP2). Ce devoir, associé aux garanties du taux d intérêt minimal LPP ainsi que la garantie du nominal, oblige ces institutions de prévoyance à un investissement très peu risqué. Leurs investissements sont donc très orientés sur le marché obligataire. Le faible rendement des obligations d Etat et les taux historiquement bas laissent présager une rentabilité très faible voire négative, dans les années à venir, sur cette part de leur investissement. A cela s ajoute l incertitude concernant l inflation. Ainsi, la confrontation entre modèles dits «bancaire» et «assurance» n a pas fini de faire couler beaucoup d encre. Notre service LPP sera d autant plus présent auprès de nos clients et futurs clients que ce choix a un impact financier majeur aussi bien auprès des finances de l entreprise que sur les prestations vieillesse de leurs collaborateurs. d une entreprise de ce que celle-ci met en œuvre pour leur prévoyance sociale et professionnelle. Cet éclairage apporté aux employés va de la projection des prestations personnelles (à la retraite, en cas d arrêt de travail suite à une maladie ou un accident, en cas de maternité et en cas de décès) à l historique des intérêts versés sur l épargne et ses stratégies de placement, en passant par la mise en valeur de la rémunération globale de l employé et du financement de l employeur. BSI, bilan social individualisé, quant à lui, donne la vision de ce que reçoit réellement chaque collaborateur (salaire, frais, subsides, véhicule de fonction, etc.), valorisant ainsi le soin que prend l entreprise de ses ressources les plus précieuses. Ainsi, le «must» en matière de communication est de recourir à l un de nos deux outils exclusifs (SYNAPS/BSI) dont l objectif est de rendre toute la quantité d informations sur la prévoyance facile à lire et à comprendre. Les techniques graphiques sont largement utilisées, en laissant cependant une information exhaustive et personnalisée à chaque collaborateur. Ces deux services demeurent à ce jour une offre unique sur le marché pour répondre à ce besoin de valorisation et de communication des entreprises envers leurs employés. Sorrel génère 15% annuel de croissance interne depuis 2010 Notre service LPP a répondu aussi à de nouvelles missions. En effet, la complexification constante des dispositions légales en matière de prévoyance professionnelle incite régulièrement un bon nombre de caisses de pension de taille modeste à remettre en question la poursuite de la prévoyance selon le modèle semi-autonome pour rejoindre une fondation collective. Sorrel dispose des ressources internes pour mener à bien une étude globale de conseil, de sélection du meilleur repreneur ainsi que de liquidation de la caisse. SYNAPS et BSI Le premier service, SYNAPS, synthèse des assurances professionnelles et sociales, vise à informer les collaborateurs 21