Webinaire trimestriel ICCA/RBC: Tendances conjoncturelles - Options de financement de biens d'équipement

Webinaire trimestriel ICCA/RBC: Tendances conjoncturelles - Options de financement de biens d'équipement

Sondage ICCA/RBC : Tendances conjoncturelles T1 2012 Aperçu des résultats économiques

Le niveau d optimisme à l égard de l entreprise et de l économie continue de progresser 100 % 80 % 60 % 40 % 20 % 0 % Optimisme à l égard de l économie canadienne Optimisme à l égard des entreprises T2 07 T3 07 T4 07 T1 08 T2 08 T3 08 T4 08 T1 09 T2 09 T3 09 T4 09 T1 10 T2 10 T3 10 T4 10 T1 11 T2 11 T3 11 T4 11 T1 12

Les prévisions quant aux indicateurs clés sont positives et sont semblables à celles du T4 2011 8% 6% 4% 2% 0% -2% -4% -6% -8% T2 07 T3 07 T4 07 T1 08 T2 08 T3 08 T4 08 T1 09 T2 09 T3 09 T4 09 T1 10 T2 10 T3 10 T4 10 T1 11 T2 11 T3 11 T4 11 T1 12 Chiffre d affaires Profits Nombre d'emplois

Plan de la présentation Tendances actuelles Solutions de financement de biens d équipement Questions

Tendances actuelles «. une majorité d'entreprises prévoient hausser leurs investissements dans les machines, le matériel et la main-d'œuvre.» Services économiques RBC, Perspectives économiques et financières, mars 2012

Tendances actuelles

Historique des taux d intérêt de la Banque du Canada Le contexte actuel est favorable aux investissements stratégiques visant à accroître la productivité et à diversifier les sources de revenus 1940 1981 2011

Le financement de biens d équipement sur le marché d aujourd hui Regroupement de solutions acomptes, financement commercial et devises Des acteurs à l échelle nationale se créent des réseaux mondiaux et accroissent leur participation dans la chaîne d approvisionnement Les fabricants d'équipement d'origine, qui cherchent à stimuler les ventes pour accroître leur part du marché, ont des filiales de crédit qui proposent des offres intéressantes Programmes de renouveau technologique projets à plusieurs fournisseurs Les améliorations énergétiques et les options d énergie de substitution gagnent en popularité en raison des faibles taux d intérêt à l heure actuelle

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Le financement de biens d équipement sur le marché d aujourd hui Regroupement de solutions acomptes, financement commercial et devises Exemple : Les clients poursuivent la modernisation de leur équipement de production en vue de diminuer les coûts de main-d'œuvre, et ils augmentent leur capacité de fabrication à haute précision afin d accroître leur rôle dans la chaîne d approvisionnement. Construction en Allemagne d un appareil d une valeur de 1 000 000 euros Conditions : paiement de 25 % au moment de commander paiement de 50 % à mi-chemin dans le processus paiement de 15 % avant le transport paiement de 10 % au moment de la mise en service Le client n a jamais fait affaire avec ce fournisseur Comment le client gère-t-il et atténue-t-il les risques liés aux acomptes et devises?

Le financement de biens d équipement sur le marché d aujourd hui Regroupement de solutions acomptes, financement commercial et devises La question des acomptes : Faire affaire et négocier les conditions de paiement avec un fournisseur nouveau ou inconnu peut entraîner des difficultés et des risques pour les importateurs. Des lettres de crédit à l importation émises à votre nom servent de garantie de paiement à l exportateur, à condition que celui-ci fournisse la documentation appropriée comme le prévoit la lettre de crédit documentaire. Les lettres de crédit à l importation sont régies par un ensemble de règles internationales conçues pour aider à atténuer les risques liés aux transactions commerciales internationales. Certains fournisseurs de financement de biens d équipement peuvent fournir les fonds nécessaires pour les acomptes exigés lorsqu une lettre de crédit documentaire n est pas requise ou peuvent consentir un prêt pour les fonds qui ont été versés par l entremise d une lettre de crédit à l importation.

Le financement de biens d équipement sur le marché d aujourd hui Regroupement de solutions acomptes, financement commercial et devises La question des devises : L achat de matériel d une valeur de 1 000 000 euros construit sur mesure ou en fonction d une commande pose un risque pour le client. Le client conclut un contrat de financement d un bien d équipement libellé en dollars canadiens. Le montant en dollars canadiens s élève à environ 1 265 000 $. Le délai estimatif de construction, des retards imprévus, etc. peuvent poser un risque pour le client en raison de la fluctuation des taux de change. Votre plan de financement de ce bien d équipement devrait inclure des options et une structure de retrait de fonds pour atténuer ces risques potentiels. Exemple de risque : le paiement au fournisseur est effectué en euros, et le client conclut un contrat de financement d un bien d équipement en dollars canadiens. Est-ce que le risque de devise lié au montant de 265 000 $ a été atténué?

Le financement de biens d équipement sur le marché d aujourd hui Souplesse en matière d approbation du crédit plusieurs options en fonction d une limite de crédit globale approuvée La souplesse est essentielle pour structurer correctement l accès au crédit d une entreprise. En plus d options standards comme une marge de crédit d exploitation (crédit de fonds de roulement), des cartes de crédit d entreprise et le financement immobilier (hypothèque commercial), il existe d autres façons de faciliter le financement de biens d équipement. Les limites de crédit globales approuvées offrent de la souplesse et sont offertes par certains prêteurs. Le crédit permanent pour l équipement : comporte une limite globale qui permet au client de choisir entre un prêt, un bail et une vente avec réserve de propriété; permet aux autres conseillers, notamment en comptabilité et en fiscalité, de fournir d autres conseils aux clients en matière de dépenses en immobilisations.

Le financement de biens d équipement sur le marché d aujourd hui Les filiales de crédit des fabricants d'équipement d'origine offrent des taux intéressants pour l achat de NOUVEAUX équipements Exemple : nouvel équipement agricole prix d achat en argent comptant fixé à 500 000 $ Offre de financement du fournisseur : financement à un taux de 0 % pendant douze mois Les acheteurs devraient vérifier s il s agit vraiment d une subvention offerte par le fabricant. En d autres mots, ils devraient vérifier si un autre rabais est offert lorsque le client paie comptant. Si la réponse est «non» (il n y a aucun meilleur prix si c est une vente au comptant), il faut créer un plan avec le fournisseur de financement de biens d équipement pour les options après la période de douze mois : Le financement sur douze mois est-il structuré comme un bail ou comme un prêt? Quel sera le taux de financement après douze mois? Y a-t-il de meilleures options pour le financement après la période de douze mois auprès des fournisseurs traditionnels de services bancaires? Examinez l offre en détail et assurez-vous d avoir une stratégie une fois terminée la période de financement à un taux de 0 % (ou à un faible taux).

Le financement de biens d équipement sur le marché d aujourd hui Programmes de renouveau technologique projets à plusieurs fournisseurs Exemple : Des entreprises comptant 200 employés ou plus ont souvent davantage intérêt à avoir un programme de renouveau technologique qui n est pas lié à un fabricant d équipement d origine. Les options de financement sont offertes sur un marché qui relie un fournisseur de crédit à faible coût avec un fournisseur d équipement avec participation. Cela peut créer une option de retrait ou de bail authentique pour les clients qui ont tendance à constamment moderniser leurs biens d équipement. Avantages pour le client : possibilité de sélectionner plusieurs fournisseurs sans être lié à l offre d une filiale de crédit et à une obligation possible d acheter les futurs biens d équipement du même fournisseur; peut faciliter divers cycles d achat : trimestriel, semi-annuel, dans divers services; options d achat, de location ou de retour des biens d équipement; le retour de l équipement est conforme à la réglementation en matière d environnement et de protection de la vie privée.

Le financement de biens d équipement sur le marché d aujourd hui Le rythme des achats s est accéléré les clients rivalisent pour se faire une place dans les carnets de commandes des fournisseurs. Cession-bail Une entreprise vend un bien d équipement, acheté plus tôt, à une entreprise de location, qui lui loue à son tour. Les clients procèdent rapidement à l acquisition de biens d équipement lorsqu il y a une bonne offre pour des biens d équipement neufs ou usagés. Renflouement du fonds de roulement.

La propriété : caractéristiques Comme fournisseur de financement d équipement, nous entendons souvent Une fois qu ils ont reçu ces conseils, les clients ont tendance : à utiliser toutes leurs liquidités pour acheter l équipement; à utiliser leur crédit de fonds de roulement, en entier ou en partie, pour acheter l équipement; à demander à leur prêteur un prêt à terme régulier, en discutant peu ou pas du tout des options pour assurer leurs flux de trésorerie, la durée de vie utile de leurs actifs ou la couverture du coût d emprunt (devrais-je choisir un taux fixe ou flottant?).

La propriété : caractéristiques Note : Vente avec réserve de propriété l équipement doit être nouveau et provenir d un fournisseur canadien légitime Exemple d un type de vente avec réserve de propriété qui pourrait être avantageux pour votre client : 200 000 $ coût des biens d équipement 26 000 $ taxe de vente harmonisée (exemple utilisé : TVH de 13 % de l Ontario) 226 000 $ sortie de fonds nécessaire Par exemple, nous avons un financement et un amortissement sur trois ans à un taux de 5 % pour une somme de 226 000 $ et nous avons créé un plan de remboursement qui tient compte des crédits de taxe sur les intrants (CTI) de notre client. 1 er paiement : 6 003,96 $ 2 e paiement : 6 003,96 $ 3 e paiement : 32 000,00 $ 4 e paiement : 6 003,96 $... 36 e paiement : 6 003,96 $ L avantage pour le client est qu il a un plan de financement à 100 %, sans puiser dans sa trésorerie ou dans son fonds de roulement. De plus, nous lui offrons de la souplesse en gérant ses flux de trésorerie en fonction de ses demandes de CTI.

La propriété : caractéristiques Choix conjoint en vertu de l article 16.1 de la Loi de l impôt sur le revenu Utilisation du taux d intérêt prescrit de l ARC. Mai 2012 : 3,56 % Avantages possibles pour le client Une structure de bail peut permettre un financement plus élevé et/ou des plans de paiement irréguliers (ou des versements peu élevés si une option d achat avec crédit ballon est ajoutée) par rapport aux options de financement régulières qui sont offertes L utilisation d un choix conjoint par le client et le bailleur indique que le client est réputé avoir acheté l équipement qui peut procurer des avantages en matière d amortissement fiscal * L option de choix conjoint devrait être entièrement passée en revue par des conseillers en comptabilité et en fiscalité qualifiés.

Stratégies de développement durable Équipement qui permet d améliorer l efficacité énergétique et de diminuer les coûts d exploitation. Les clients cherchent des capitaux additionnels pour financer des améliorations énergétiques comme la modernisation des refroidisseurs d eau, des systèmes de chauffage, de ventilation et de climatisation ou la mise en place de systèmes d énergies solaire et éolienne. Les entreprises cherchent à optimiser le rendement du carburant de la flotte de véhicules. Discutez avec votre client à propos des stratégies de gestion de sa flotte et de la réglementation prévue pour 2014. Exemple : Une amélioration énergétique de 3 M $. Les économies initiales prévues par le fournisseur se chiffrent à 290 000 $ annuellement. La période de récupération simple est 10,3 ans. Questions que le client devrait se poser : Devons-nous envisager un si grand projet? Pouvons-nous mettre en place une structure qui permet d éviter toute incidence sur les flux net de trésorerie? Comment donner plus de souplesse à notre structure de financement tout en maintenant les coûts?

Stratégies de développement durable N.B. : Des structures de contrat de location-exploitation peuvent être disponibles pour répondre aux exigences du budget d exploitation et du budget d investissement. Le coût de ces structures est en général plus élevé.

Catégories courantes de biens Transports Remorques et tracteurs autoroutiers Autobus scolaires Matériel d entretien de la voirie Avions, locomotives, bateaux Fabrication Matériel d impression Matériel de production, presses Matériel CNC, matériel de moulage par injection Secteur et professionnels de la santé et des hôpitaux Matériel de diagnostic IRM, radiographie, tomodensitométrie, etc. Matériel de laboratoire spectromètres, centrifugeuses, etc. Bureaux de dentistes, de médecins Construction Excavatrices, pelles rétrocaveuses, bouteurs, camions à benne, grues, véhicules de service Agriculture Moissonneuses-batteuses, tracteurs, motoculteurs, systèmes d irrigation, étables sur poteaux, structures d entreposage amovibles Matériel de bureau et améliorations locatives Matériel informatique (matériel et logiciels) Systèmes téléphoniques, photocopieurs, meubles, infrastructure Énergie solaire / énergies renouvelables Panneaux solaires, améliorations énergétiques

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