RAPPORT ANNUEL 2000 L'ACTIVITÉ LA SITUATION FINANCIÈRE LA SOCIÉTÉ RESPONSABLES DU DOCUMENT DE RÉFÉRENCE ET DU CONTRÔLE DES COMPTES

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1 RAPPORT ANNUEL SOUS FORME DE DOCUMENT DE RÉFÉRENCE L'ACTIVITÉ 3 LA SITUATION FINANCIÈRE 45 LA SOCIÉTÉ 113 RESPONSABLES DU DOCUMENT DE RÉFÉRENCE ET DU CONTRÔLE DES COMPTES 135 TABLE DE CORRESPONDANCE COB 137

2 L activité La société 3

3 s o m m a i r e L ACTIVITÉ HISTORIQUE PRÉSENTATION DES ACTIVITÉS Ventilation du chiffre d affaires et du carnet de commandes Le pôle Aéronautique Le pôle Défense Le pôle Technologies de l Information et des Services LES FONCTIONS SUPPORTS Politique de Ressources Humaines Politique de Recherche et de Technologie Propriété intellectuelle Thales International AUTRES RENSEIGNEMENTS SUR L ACTIVITÉ Gestion du risque lié à l environnement Dépendance Litiges Principales filiales

4 L activité L activité HISTORIQUE :: LES ORIGINES 1968, naissance de Thomson-CSF avec la fusion des activités d'électronique professionnelle de Thomson-Brandt et de la Compagnie Générale de Télégraphie Sans Fil (C.S.F.) , premiers grands contrats à l'exportation avec des pays du Moyen-Orient en particulier après les deux chocs pétroliers de 1973 et Cette période est également celle de la diversification des activités, vers la commutation téléphonique, les semi-conducteurs silicium, l'imagerie médicale (CGR). 1982, passage dans le secteur public avec la nationalisation en février de sa société-mère, Thomson SA. La situation est alors fortement dégradée : le portefeuille d'activités, très diversifié, inclut de nombreux domaines où la taille et les parts de marché, et donc la rentabilité, sont insuffisantes. Et, malgré les ressources procurées par les grands contrats avec des pays du Golfe, l'endettement s'est fortement accru. LE RECENTRAGE STRATÉGIQUE , redressement de la situation financière, grâce au recentrage du portefeuille autour des activités d électronique professionnelle et de défense. Les désinvestissements majeurs concernent les télécommunications civiles en 1983 (accord avec la C.G.E.), le secteur médical en 1987 (cédé à General Electric). La fusion, en 1987, des activités de semi-conducteurs avec celles de l italien IRI-Finmeccanica donne naissance à SGS- Thomson. Le redressement des résultats bénéficie également de l'apport des activités financières développées en interne à partir de 1984 pour gérer la trésorerie générée par les grands contrats conclus à l'exportation. Ces activités seront apportées progressivement au Crédit Lyonnais de 1990 à 1993, en échange d'une participation au capital de la banque. LA POLITIQUE DE CROISSANCE EXTERNE , Thomson-CSF, anticipant dès 1987 la baisse inéluctable des budgets de défense, et en prévision de l'achèvement des grands contrats à l exportation alors en cours de facturation, entame la restructuration en profondeur de ses activités afin d en préserver la rentabilité. Une politique active de croissance externe est entamée, principalement en Europe, avec l acquisition des activités d'électronique de défense du groupe Philips en La prise de contrôle de Sextant Avionique (issu du regroupement des activités d avionique de Thomson-CSF et d Aerospatiale) constitue l autre opération majeure de la période. Les nombreuses autres acquisitions réalisées, souvent de taille modeste, élargissent progressivement la présence industrielle du groupe hors des frontières nationales, principalement en Europe. La contribution des filiales étrangères passe ainsi de 5 à 25 % des ventes consolidées et 1997, cession des participations dans le Crédit Lyonnais et dans SGS-Thomson (devenu ST Microelectronics). Ces opérations génèrent des ressources qui permettent de financer la poursuite du développement international. L ACCORD DE COOPÉRATION ET LA PRIVATISATION DE THOMSON-CSF 1997, le Gouvernement français annonce en octobre son "intention de constituer un grand pôle d électronique professionnelle et de défense centré sur Thomson-CSF (...) ouvert à des alliances ultérieures, françaises et européennes ". Le renforcement du périmètre industriel doit s effectuer "par voie d apports". 1998, le 14 avril, les sociétés Aerospatiale, Alcatel, Dassault Industries, Thomson-CSF et Thomson SA concluent ainsi un accord de coopération : Dassault Electronique et les activités d électronique professionnelle et de défense d Alcatel sont réunies dans Thomson-CSF ; les activités de satellites d Alcatel, d Aerospatiale et de Thomson-CSF sont regroupées dans Alcatel Space, contrôlée à 51 % par Alcatel et détenue à 49 % par Thomson-CSF. Cet accord permet à Thomson-CSF de consolider son périmètre d activité, ses positions concurrentielles dans la défense et l électronique industrielle, ainsi que son implantation dans certains pays européens (Allemagne, Italie, Norvège,...). A l issue de ces opérations, le 22 juin 1998, la majorité du capital est transférée au secteur privé. La part de l Etat français est ainsi "diluée", de 58,31 % à 40,03 %, pourcentage inchangé jusqu au 22 décembre 1999, date à laquelle Alcatel acquiert auprès de l Etat une part complémentaire de 9 %du capital. Depuis lors, le capital de Thomson-CSF est partagé en trois parts à peu près équivalentes : le secteur public, le secteur industriel privé (Alcatel et Dassault) et le flottant (y compris 2,5 % détenus par les salariés). DE THOMSON-CSF À THALES , années de transition. Après la privatisation finalisée en juin 1998, lancement fin 1998 d un vaste plan de restructuration, pour mener à bien l intégration des activités apportées par Dassault et Alcatel. Les lourdes provisions dotées à cette occasion mettent l exercice 1998 en perte. C est également une période où la dynamique d implantation "multi-domestique" des activités de défense, poursuivie tout au long de la décennie 90, dépasse les frontières du Continent européen : Afrique du Sud, Australie, Corée, Singapour Ce développement du groupe, par croissance interne et par acquisitions, a aussi profondément modifié le spectre de ses activités : en 1999, une réflexion stratégique en profondeur est menée, qui met en évidence la part croissante des applications civiles et la "dualité" des technologies qui font la force du groupe., l acquisition par OPA de la société britannique Racal Electronics, annoncée en janvier, est finalisée en juin. Elle s inscrit pleinement dans la double dynamique, internationale et duale, de Thomson-CSF : le Royaume-Uni devient le deuxième pays d implantation, et les activités de défense, tout comme celles des technologies de l information et des services, en sont renforcées. En juillet, une nouvelle organisation en trois pôles est mise en place, en cohérence avec la nouvelle approche stratégique. En décembre Thomson-CSF, devenu Thales, annonce la création avec l Américain Raytheon de la première jointventure transatlantique entre industriels de la défense. A suivre PRÉSENTATION DES ACTIVITÉS : Les activités de Thales relèvent de l électronique professionnelle, qu il s agisse d équipements, de systèmes ou des services associés. Elles requièrent la mise en œuvre de technologies complexes, dont une partie importante est développée en interne par les ingénieurs de Thales. Leurs principales applications se trouvent sur les marchés de la défense, de l aéronautique et de l industrie, et, dans une mesure moindre mais croissante, sur les marchés de la distribution et des services. En revanche Thales ne s adresse pas aux marchés grand public (1). Jusqu à la fin des années 1990, Thales alors Thomson-CSF était organisé en "business groups" selon une logique principalement technique, c est-à-dire de regroupement des activités en fonction de la connexité des technologies mises en œuvre : ainsi en était-il, par exemple, des systèmes et équipements de défense aérienne ou de contrôle du trafic aérien. En 1999, un examen stratégique approfondi de l ensemble du portefeuille d activités a été conduit. Il a mis en évidence la vive expansion des activités du groupe sur certains marchés civils au cours des dix années précédentes. Mais il a également démontré que les activités militaires recouraient de plus en plus à des technologies développées initialement pour des applications civiles. Cette imbrication croissante des deux mondes, militaire et civil, Thales en a fait un axe essentiel de sa stratégie : celui de la "dualité" de ses activités. Et pour que cette dualité technologique et culturelle (culture "hi-tech") de l entreprise se transforme le plus efficacement possible en "création de valeur" pour l ensemble de ses partenaires (à commencer par ses clients et ses actionnaires), Thales a modifié son organisation en créant trois pôles relevant de logiques commerciales bien différenciées : pôle Aéronautique, pôle Défense, et pôle Technologies de l Information et Services (2). Les "business groups" ont été redéfinis en fonction de cette approche par marché, puis répartis entre ces trois pôles. Ils sont au nombre de douze, dont trois relèvent du pôle Aéronautique, cinq du pôle Défense et quatre du pôle IT & S. Adapter les approches commerciales et, dans une certaine mesure, les modes de management, était devenu indispensable compte tenu des disparités entre ces trois grands marchés. Mais les trois pôles constitutifs de Thales partagent un socle technologique commun essentiel, dont la maîtrise de l information, et sa diffusion en temps réel, sont l un des enjeux majeurs : il s agit de l ensemble des technologies de collecte des informations (capteurs de toutes natures) ainsi que des technologies de traitement et de transmission sécurisés de toutes les formes d informations ainsi collectées (phonie, messagerie, images), avec pour principale évolution technologique des dernières années la numérisation. La deuxième caractéristique des activités du groupe est leur caractère très international : en termes de marchés elles s adressent pour la plupart à des marchés globaux - comme en termes d implantation géographique les effectifs en France font désormais à peine plus de la moitié des effectifs du groupe (54 % des effectifs gérés (3) ) contre plus de 95 % à la fin des années Cette évolution résulte de la politique de croissance externe hors du Territoire national conduite au cours des dix années précédentes (voir Historique). Dans le domaine de la défense en particulier, où les clients sont des Etats nationaux, disposer d une implantation industrielle locale permet d apporter au client une réponse adaptée à ses attentes, et de réaliser sur place une partie importante des développements spécifiques qu il demande, tout en lui assurant le niveau technologique de premier plan d un leader mondial. (1) L exemple qui fait exception à ce jour est le "GPS portable SP 24XC", petit appareil de positionnement par satellite vendu en France au grand public amateur de randonnées. (2) Abrégé dans ce document en "IT & S" pour Information Technologies & Services. (3) Le total des effectifs "gérés", de personnes à fin, inclut la totalité des employés des sociétés en joint-venture dont Thales assure la gestion. Les effectifs "consolidés" ne comptabilisent les employés des joint-ventures qu au prorata de la participation de Thales. Ils sont de personnes

5 L activité L activité VENTILATION DU CHIFFRE D AFFAIRES ET DU CARNET DE COMMANDES La nouvelle organisation des activités en trois pôles a été mise en place à la fin de juillet. Seuls les chiffres portant sur l exercice correspondent donc à une présentation des activités cohérente avec les responsabilités opérationnelles. Les données relatives à l exercice 1999 ont été recalculées sur une base analogue, pour permettre d apprécier les évolutions survenues au cours de l exercice. Ventilation du chiffre d affaires Chiffre d'affaires par pôle En millions d euros Aéronautique % % % Défense % % % Technologies de l Information & Services % % % Autres 37 0 % 70 1 % % TOTAL % % % Chiffre d'affaire par destination géographique En millions d euros France % % % Autres pays d Europe % % % Total Europe % % % Proche & Moyen-Orient % % % Amérique du Nord % % % Asie & Continent indien % % % Afrique & Amérique latine % % % Autres pays % 97 1 % % Total international % % % Carnet de commandes par zone géographique En millions d euros France 22 % 22 % 25 % Autres pays d Europe 32 % 30 % 28 % Total Europe 54 % 52 % 53 % Proche & Moyen-Orient 20 % 28 % 35 % Amérique du Nord 4% 3% 3% Asie & Continent indien 12 % 12 % 6 % Afrique & Amérique latine 3% 4% 2% Autres pays 7% 1% 1% Total international 46 % 48 % 47 % TOTAL 100 % 100 % 100 % Dans le pôle Défense, une commande est généralement enregistrée en carnet lorsque la société a reçu un acompte du client sur ce contrat. Pour les contrats dont le financement relève d'autorisations budgétaires votées par les instances parlementaires, n'entre dans le carnet de commandes que la part votée au budget de l'etat, généralement limitée à la tranche annuelle suivante (cas des pays européens et de l'amérique du Nord principalement). Toutefois, la pratique des commandes pluriannuelles tend à se développer, même si elle reste à ce jour encore limitée TOTAL % % % Ventilation du carnet de commandes Carnet de commandes par pôle En millions d euros Aéronautique % % % Défense % % % Technologies de l Information & Services % % % Autres 21 0 % 55 0 % 57 0 % TOTAL % % % Le pôle Aéronautique bénéficie de 18,5 mois de facturations en carnet, le pôle Défense de 34,4 mois, et le pôle Technologies de l Information & Services, regroupant des activités à cycle court, de 10,5 mois d activité (6 mois à fin 1999). 8 9

6 L activité L activité PÔLE AÉRONAUTIQUE (1) Chiffres clés En millions d euros 1999 Chiffre d affaires total Ventes aux autres pôles Chiffre d affaires consolidé France Autres pays d Europe Reste du monde Résultat d exploitation en % du chiffre d affaires total 5,2 % 3,3 % Prises de commandes Carnet de commandes au 31 décembre Effectifs au 31 décembre * France Autres pays d Europe Reste du monde * Au 31 décembre, les effectifs gérés par le pôle (en y incluant la totalité des effectifs des sociétés en joint-venture) étaient de personnes. Le pôle aéronautique regroupe trois grands domaines d activités, l avionique, la gestion du trafic aérien et la simulation & l entraînement. Dans chacun de ces trois domaines, Thales occupe la première place en Europe et la troisième au niveau mondial, mais avec des concurrents différents : Les leaders mondiaux sont en effet les américains Honeywell-Allied et Rockwell-Collins en avionique, les américains Lockheed Martin et Raytheon en gestion du trafic aérien, le canadien CAE et l américain Link en simulation, Thales étant la seule société au monde présente dans les trois activités à la fois. Ce positionnement de Thales sur l ensemble de la chaîne de la sécurité du transport aérien, depuis les systèmes électroniques embarqués jusqu aux installations portuaires clés en mains, en passant par l entraînement des équipages, est ainsi unique au monde et ouvre au groupe des perspectives particulièrement intéressantes au moment où les évolutions technologiques génèrent des synergies entre les trois disciplines. On citera le développement des modalités de navigation utilisant le positionnement par satellite ("Nav-Sat") particulièrement adaptés lors du survol des territoires vastes et peu habités, ou des océans. Thales a ainsi organisé depuis plusieurs années le travail conjoint d équipes d avionique et de contrôle du trafic aérien pour assurer le développement des nouveaux projets en la matière. Evolution des marchés et des industries aéronautiques Le marché du transport aérien est un marché mondial par excellence. Toutefois, la présence locale est impérative pour, d une part, garantir la sécurité, d autre part, assurer un support logistique efficace. C est pourquoi Thales a développé son implantation internationale qui lui permet de fournir, au niveau local, des services performants de maintenance et de support logistique, à des clients dont les exigences ne cessent d augmenter, en matière de sécurité mais aussi de qualité des services, à bord et au sol. Ses clients sont des avionneurs, des compagnies aériennes, et des autorités portuaires. Il s agit, pour les trois quarts des ventes, de clients civils. Toutefois, l avionique et la simulation servent aussi les marchés militaires. Le pôle aéronautique est ainsi un pôle dual, bénéficiant de l interaction des technologies entre applications civiles et militaires. Le marché de l aéronautique civile auquel Thales s adresse peut être estimé à 7,5 milliards d euros par an, dont 4 milliards pour les équipements d avionique et de multimédia de cabine, et 3,5 milliards pour les équipements d infrastructure (équipements de gestion du trafic aérien et équipements et services de simulation et d entraînement). Il s agit d un marché globalement en croissance, porté par le développement mondial du trafic aérien (croissance moyenne à long terme estimée de 5 % à 6 % par an) et stimulé, depuis une vingtaine d années, par la dérégulation des systèmes de transport aérien. (1) Les données présentées ci-après sur les marchés de l aéronautique, sur les positions que Thalès y occupe, et sur les autres industriels du domaine, correspondent aux meilleures estimations établies par la société sur la base de sa connaissance desdits marchés et des intervenants ou à partir des publications et études disponibles. Il s agit en particulier des rapports annuels des sociétés du secteur ainsi que des études économiques ou financières publiées par des organismes privés ou publics. Cette tendance haussière globale, qui n est toutefois pas à l abri d une certaine cyclicité, influe non seulement sur les commandes d aéronefs et d équipements embarqués, mais aussi sur la demande de systèmes et d équipements d infrastructure (gestion du trafic aérien, simulateurs de vol). A ce trend général favorable s ajoute l impact des besoins croissants en matière de sécurité et d harmonisation ainsi que les exigences toujours accrues en termes de ponctualité ou de qualité des services à bord et au sol. Sur la deuxième moitié de la décennie 90, le marché de l aviation civile a connu une progression remarquable, si l on excepte les effets négatifs mais limités de la crise asiatique. En particulier, compte tenu du vieillissement de la flotte en service, les commandes d avions neufs se sont très sensiblement accrues, dans l ensemble des catégories, depuis les avions de premier niveau (plus de 100 places) jusqu aux avions régionaux et d affaires. Les deux principaux fabricants d avions de premier niveau, Airbus et Boeing, ont, au cours de cette période de croissance, augmenté de façon significative leurs capacités de production. Les années 1999 et ont montré qu Airbus était en mesure de faire à terme jeu égal avec son rival. L année a aussi été celle du lancement de l A380, qui devrait mettre les deux avionneurs pratiquement à égalité en ce qui concerne les gammes de produits. Il convient de noter que le segment des cargos avec une croissance supérieure à celle du trafic passager (supérieure à 6 %) va contribuer à la croissance du marché aéronautique global. Et même si un ralentissement est escompté à partir de 2001, il ne devrait cependant pas être d une grande ampleur. En effet, le contexte économique général qui reste favorable et la situation financière de la plupart des grandes compagnies aériennes, assez bien assainie à l issue d une période de restructuration de ce secteur, devraient contribuer à limiter cette période de retournement. Ceci d autant plus que 20 % du parc actuel a une moyenne d âge de plus de 24 ans (contre seulement 4 % en 1990) et devra donc être renouvelé. De tailles beaucoup plus modestes, les marchés des avions régionaux et des avions d affaires connaissent actuellement une expansion, particulièrement remarquable pour le premier, et qui profite essentiellement aux avions "jets", au détriment des avions turbopropulsés dont le marché s est stabilisé, après le retrait de certains avionneurs. Les principaux bénéficiaires de cette croissance des avions régionaux sont l avionneur canadien Bombardier, le brésilien Embraer et, dans une moindre mesure, l allemand Dornier. Sur le créneau des avions d affaires, on retrouve ces cinq principaux avionneurs, et également l américain Gulfstream (filiale depuis peu de General Dynamics) et le français Dassault. Il convient de souligner que les technologies à la base des équipements et systèmes d avionique s appliquent et sont adaptables à l ensemble des aéronefs, indépendamment de leur catégorie ou de leur taille. Cependant, les avionneurs requièrent souvent des développements spécifiques qui justifient que les spécialistes d avionique s efforcent d entretenir des liens de proximité, y compris industrielle, avec leurs clients. Le marché des équipements d infrastructure, utilisés dans la gestion du trafic aérien, est en forte progression compte tenu de l accroissement régulier du transport aérien, dans l ensemble des régions du Globe et en particulier en Europe et dans la zone Asie-Pacifique. Cette croissance du transport aérien a d autant plus d impact sur le niveau du trafic lui-même, qu elle s accompagne davantage d une augmentation du nombre des avions en circulation que d une augmentation de la contenance des aéronefs. La tendance à la réduction de la taille moyenne des avions gérés correspond à un besoin plus grand de flexibilité de la part des voyageurs (ainsi en témoigne le développement des avions d affaires), mais elle modifie sensiblement la donne en matière de gestion du trafic aérien, créant ainsi des besoins nouveaux. Ces besoins portent à la fois sur l extension ou le renouvellement des équipements des grands aéroports, de plus en plus saturés, et sur la mise à niveau, voire l entrée en service, de petits aéroports régionaux. Pour ces derniers, il s agit de plus en plus de proposer une offre de type "aéroports clés en mains". L évolution de la demande est également liée à la nécessité d harmoniser les systèmes de gestion de l espace aérien, ce qui se traduit notamment par une demande croissante de télécommunications aéronautiques et d interopérabilité entre les différents systèmes et entre les différents intervenants que sont les compagnies aériennes, les aéroports et les opérateurs ATM ("concept de processus de décision collaboratif CDM"). En Europe, le concept "d espace européen" est désormais bien ancré et l harmonisation y est en bonne voie. A l opposé, certaines régions du Globe ne sont pas dotées de systèmes suffisamment performants pour que leur survol se fasse dans des conditions de sécurité satisfaisantes, ce qui devrait conduire à une prise en charge par la Communauté internationale. Enfin, dans le contexte d une déréglementation accrue, certains pays envisagent de privatiser le contrôle du trafic aérien. La Nouvelle-Zélande et le Royaume-Uni sont, pour l instant, les seuls à avoir lancé des opérations dans ce sens. Le marché civil de la simulation et de l entraînement est lié à celui des porteurs, mais aussi aux pratiques et besoins des compagnies aériennes clientes. Très affecté au milieu de la décennie 90 par la situation difficile des compagnies aériennes, il a fait l objet d une restructuration relativement drastique et les cycles devraient y être moins marqués. En outre, le développement des familles d avions (A320, A330/340, B737NG, etc.) permet d optimiser l usage des simulateurs

7 L activité L activité Dans l ensemble du domaine aéronautique, au delà de l effet volume qui joue avant tout sur les équipements traditionnels, la croissance du transport aérien et le développement de nouvelles technologies suscitent l apparition de nouveaux services. Ces services sont souvent "transverses" en ce qu ils concernent plusieurs des métiers du pôle Aéronautique. Thales, grâce à son positionnement dans les trois métiers, devraient bénéficier de cette évolution. Il y a d une part les systèmes de navigation par satellite (Nav Sat) comme le "GPS" (Global Positioning System) et les évolutions en cours, à l image d Egnos puis de Galileo, qui, associés à des équipements de sécurité anticollision, devraient permettre une plus grande flexibilité dans la définition des plans de vol et donc une plus grande autonomie des pilotes. Ces développements concernent en priorité les équipements d infrastructure au sol et les équipements embarqués mais aussi la formation des équipages. D autre part, il y a le développement des services de communication dédiés aux opérations ainsi qu à destination des passagers (e-aircraft, téléphonie à bord, transmission de données par satellite). Ainsi, compte tenu de son spectre d activités, Thales devrait bénéficier de ces nouveaux marchés et être moins affectés par les éventuels cycles baissiers de l aviation civile que la plupart des équipementiers aéronautiques. Le marché de l aéronautique militaire (un quart de l activité du pôle) se caractérise par une croissance plus lente mais il est soutenu par des programmes importants, majoritairement menés en coopération, qui assurent un flux d affaires à moyen et long terme. Les grands programmes actuels concernent les d avions de combats européens, Mirage, Rafale et Eurofighter ainsi que les programmes d hélicoptères, Tigre, NH90. Thales est impliqué, d une part, dans la fourniture d équipements embarqués et, d autre part, dans la fourniture d équipements et de services liés à la formation des équipages. La part de ce marché à laquelle Thales s adresse peut être estimée à 6 milliards d euros par an, dont 5 milliards pour les équipements d avionique et 1 milliard pour l entraînement et la simulation. Gestion du trafic aérien Thales, à travers sa filiale Thales ATM, est numéro un en Europe et deuxième mondial sur le marché du "CNS/ATM" (Communications, Navigation, Surveillance/Air Traffic Management). Contrôlée à 67 % par Thales et à 33 % par Siemens (1), Thales ATM s appuie sur une expertise de longue date dans le domaine de la gestion aérienne et sur une gamme complète de produits et de services : depuis les senseurs, les centres de contrôle, les équipements d aide à la navigation et à l atterrissage jusqu aux systèmes aéroportuaires clés en main. Avec des clients dans cent soixante-dix pays, Thales ATM dispose de la plus importante base installée CNS/ATM dans le monde. Sa capacité à offrir une réponse globale s'appuie sur une organisation multidomestique performante qui lui permet par exemple de pénétrer avec succès la région Asie-Pacifique à partir de son implantation à Melbourne (Australie). Les autres grands acteurs du domaine sont les américains Raytheon et Lockheed Martin qui trouvent sur leur vaste marché domestique l essentiel de leurs débouchés. Cette position s'est construite principalement sur son offre en centres de contrôle et sa compétence reconnue de maîtrise d'œuvre de grands systèmes complexes, correspondant bien aux besoins actuels et futurs du marché. Pour répondre aux demandes du marché, Thales ATM développe une présence commerciale innovante et ciblée auprès de ses clients et améliore et adapte en permanence son catalogue de produits et services. En particulier, la demande croissante de services, émanant de clients de plus en plus soucieux d améliorer la rentabilité de leurs opérations, devrait se traduire par un accroissement de l activité de gestion des parcs installés. Airsys ATM anticipe une généralisation de cette tendance, déjà observée à travers le monde, compte tenu du mouvement actuel de déréglementation engagé par les autorités d aviation civile. L année a confirmé Thales ATM au rang de numéro un mondial à l exportation, dans ce domaine d activités. En fin d année, après une activité commerciale particulièrement soutenue, le carnet de commandes de la société était à son plus haut niveau historique, à près de deux années de chiffre d affaires : parmi les nombreux contrats signés en, figurent des commandes de centres de contrôle et de radars (Irlande, Egypte, Chine, Algérie, Belgique, Mexique) de validation et d intégration du futur système Européen de Navigation par satellites Egnos, ainsi que de nombreux contrats d équipements d aides à la navigation. Dans le domaine des centres de contrôle, l année a été notamment marquée par la mise en service opérationnel de nombreux systèmes, comme au Koweït. Par ailleurs, des étapes d acceptation-site importantes ont été franchies pour un centre de contrôle installé en Suède, pour les radars d approche destinés à l Armée de l Air Saoudienne, et pour les systèmes de télécommande des voies radio des aéroports britanniques. Il faut enfin signaler l'événement majeur pour l'europe qu'a constitué l'inauguration en octobre de l'aéroport de Spata (Athènes) pour lequel Thales ATM a fourni l'ensemble des équipements CNS/ATM. Hors d Europe, la mise en service en mars du premier système de gestion du trafic aérien totalement intégré en Australie, couvrant 11 % de l espace aérien mondial, assure à Thales une position de premier plan dans toute la région Asie-Pacifique. La société a également été très active dans le développement des nouvelles technologies dérivées du concept "FANS CNS/ATM", grâce aux travaux de Thomfans, équipe pluridisciplinaire qui regroupe les compétences de Thales Avionics, Thales Communications et Thales ATM, en collaboration avec Alcatel Space. Les principales avancées se situent dans le domaine des communications, de la surveillance, de la navigation (avant-projet Galileo) et des systèmes collaboratifs entre opérateurs (CDM). Systèmes avioniques Les activités de systèmes avioniques couvrent à la fois les systèmes d électronique de vol et de multimedia de bord pour aéronefs, et la génération électrique embarquée. Le marché mondial de l électronique de vol et de cabine peut être évalué à environ 9 milliards d euros répartis à peu près également entre les avions civils et les avions militaires. Si le marché civil est globalement en croissance à long terme, avec des cycles et des amplitudes différents selon les segments, le marché militaire est globalement stable. La poursuite de la croissance du trafic aérien a maintenu les commandes d avions civils à un niveau très soutenu en. La tendance est encore plus favorable pour Airbus, client principal dethales, dont la part du marché mondial est désormais de 50 %. Dans ce contexte haussier, les segments les plus porteurs sont, d une part, les équipements "CNS" qui assurent la sécurité, élément-clé dans un contexte de croissance du trafic aérien et, d autre part, les équipements multimedia de cabine, toutes classes confondues. Dans le domaine des hélicoptères, le consortium Eurocopter enregistre une activité soutenue, tant dans le domaine militaire - avec en particulier la montée en puissance du programme Tigre que dans le domaine civil. Grâce à sa position auprès de ces deux grands constructeurs, la société a accru en sa part du marché mondial, en particulier dans le domaine des avions civils, dans un contexte concurrentiel marqué par d importants rapprochements industriels. Electronique de vol Thales est le seul industriel européen à fournir des suites avioniques complètes d électronique de vol. Il dispose des compétences requises pour concevoir les systèmes intégrés d'électronique de vol à haut niveau de sécurité et pour réaliser des ensembles fonctionnels complets. Les produits et technologies phares, utilisés tant pour les marchés civils que militaires, sont les écrans de visualisation, en particulier à base de cristaux liquides, les pilotes automatiques et systèmes de commandes de vol électriques, les systèmes de navigation comprenant notamment les centrales inertielles à gyromètres laser, les récepteurs de navigation par satellite GPS et les systèmes de gestion de vol et de mission. Thales est un fournisseur majeur d'airbus Industrie : Airbus a sélectionné, pour l ensemble de sa gamme, les nouveaux systèmes de visualisation à cristaux liquides mis au point par Thales et le nouveau système, développé en collaboration avec Smiths Industries, de gestion de vol pour avions, compatible avec les futures procédures de gestion du trafic aérien. Ces réussites permettent à Thales d être présent sur près des deux tiers du marché des nouveaux systèmes de gestion de vol Airbus. Cette implantation auprès d un constructeur en croissance forte est porteuse de l amélioration des marges. Le lancement de l A380 devrait permettre à Thales de confirmer sa position comme électronicien aéronautique de référence en Europe : après avoir réalisé les études préliminaires concernant les systèmes avioniques innovants pour l A380, Thales est prêt à passer à l étape suivante. Et son expérience devrait lui être également précieuse pour l avion de transport militaire Airbus A400. En, la société a conclu deux alliances majeures, la première, aux Etats unis, avec L3-Communications dans le domaine des systèmes anti-collision, la seconde avec Diehl Sytems VA, en Allemagne, en électronique de vol. Aux termes de l accord conclu avec L3-Com, Thales prendra en 2001 une participation de 30 % dans les activités anti-collision reprises par L3-Com à Honeywell. Thales aura en particulier la responsabilité des applications commerciales, tandis que son partenaire américain conservera celles des applications militaires. En créant une filiale à parité avec Diehl Systems, Thales dispose désormais d une implantation industrielle en Allemagne, qui conforte sa présence auprès de son client EADS, en particulier dans le domaine des hélicoptères (Eurocopter). En, Thales a remporté de nombreux succès auprès de compagnies majeures telles que British Airways, Britannia, etc. Son "IESI" (Integrated electronic Standby Instrument), déjà choisi par Airbus et Bombardier, a été retenu par Boeing, Fairchild Dornier et Embraer. Dans le domaine des avions d'affaires et de transport régional, Thales participe aux programmes Global Express, CRJ700 et Dash 8 de Bombardier. La première livraison de série pour le Dash 8 a eu lieu début. Ces multiples succès ont confirmé l importance de la présence de Thales au Canada, à proximité des installations de l avionneur. (1) En octobre, Siemens a exercé son option de vente portant sur le solde de sa participation dans ces sociétés. A la date d arrêté des comptes, le 13 mars 2001, cette vente n était pas finalisée

8 L activité L activité Dans le domaine des avions militaires, Thales est présent sur nombre de nouveaux programmes français ou en coopération européenne et développe sa présence sur des porteurs étrangers. Les commandes de Mirage (E.A.U, Grèce), les commandes en séries du Rafale et du Tigre en 1999 et, ainsi que pour l hélicoptère Agusta A109, lui permettent de consolider ses perspectives futures dans le domaine militaire. En également, la société a reçu sa première commande pour l avion de combat Eurofighter pour la fourniture de 620 sondes multifonctions. La nouvelle société créée avec Diehl en devrait lui permettre de renforcer sa participation à ce programme d avion de combat conduit en coopération européenne. Multimedia de bord Avec sa nouvelle filiale Thales In-Flight Systems, Thales Avionics est entré en 1999 sur le marché en très forte croissance du multimédia de bord. Thales In-Flight Systems, leader dans son domaine, propose des systèmes multimédia destinés aux passagers, mais aussi des services associés : distribution de films, de jeux, de services de communication, d'informatique, avec, pour dernier-né de sa gamme, un produit totalement interactif. La société produit également un système de télévision par satellite, LiveTVTM, en coopération avec Harris Corporation. L'année a été marquée par des contrats gagnés auprès de United Airlines et JAL et par la mise en service d équipements sur JetBlue Airways. Génération électrique Thales conçoit, développe et fabrique des générateurs et des systèmes de générations électriques couvrant la gamme de puissance de 0,5 kw à 120 kw. La société produit également des équipements de conversion statique et des moteurs électriques destinés à l'aviation, la Marine et certains véhicules terrestres. Leader mondial pour la fourniture de générateurs électriques destinés aux avions de transport régional et d'affaires et premier fournisseur des générateurs électriques de tous les avions militaires français (Mirage, Rafale,...), et de l ensemble de la gamme des hélicoptères civils et militaires d Eurocopter (AS355, EC155, NH90, Tigre, ), Thales fait partie du trio mondial de tête des fournisseurs d'équipements électriques pour l'aviation commerciale. Simulation & entraînement Thales se situe parmi les leaders mondiaux de la simulation et de l entraînement, avec une position originale dans la mesure où elle est la seule société présente sur la quasi totalité du spectre, quand ses grands concurrents sont généralement focalisés sur un ou deux domaines spécifiques : avions civils, derrière le leader mondial CAE, avions militaires (de transport et de combat), derrière l américain Link, hélicoptères, avec Link et devant CAE, véhicules terrestres, derrière l américain Lockheed Martin, énergie (en particulier centrales nucléaires). Le chiffre d affaires de l activité se ventile à peu près à égalité entre les applications civiles et les marchés militaires. Son activité est répartie aujourd hui sur quatre sites, en France, au Royaume Uni, aux Etats Unis et en Australie. La consolidation des lignes de produits ainsi que les programmes de réduction des coûts sont désormais achevés à la fois pour la simulation et pour l entraînement. Depuis plusieurs années, Thales a développé ses activités sur le marché de l entraînement, dans le domaine civil comme dans le domaine militaire. En 1999, la société a notamment obtenu un très important contrat pour l entraînement des pilotes de Tornado GR4. Et en, fort de ce premier succès, la société a reçu un contrat complémentaire portant sur l ensemble de l entraînement sur Tornado GR1 ainsi qu un contrat pour la formation des pilotes d hélicoptères "Lynx Army Air Core training". Ces deux derniers contrats sont entrés en vigueur en cours d année. Dans le domaine de l entraînement au pilotage civil, la société formée en partenariat avec General Electric, Gecat, a renforcé son implantation au Royaume Uni, en reprenant l activité de formation de British Midland et de Britannia via un contrat à long terme lui octroyant la responsabilité de l entraînement des équipages des deux compagnies. D autre part, Gecat a installé de nouveaux simulateurs sur les sites de Gatwick et d Heathrow. Et une première implantation sur le Continent européen a été réalisée, avec la création en Suède d une joint venture à parité avec Crossair, pour l entraînement sur avions régionaux. Un premier pas a aussi été franchi dans le domaine de la formation des pilotes d hélicoptère, en association avec Eurocopter, au sein de la joint-venture Helisim, laquelle sera opérationnelle fin 2001 et exploitera la configuration avancée de cockpit " roll on-roll off " dédiée aux appareils Super Puma et Dauphin. Dans le domaine des simulateurs, avec plus de 30 équipements vendus sur le segment des gros porteurs Airbus et, dans une moindre mesure, Boeing, Thales détient environ le tiers du marché. Avec la livraison à UPS du premier simulateur Full Flight basé sur PC pour A , Thales a clairement montré son savoir faire technique. Cet équipement complète sa gamme de produits intégrés, à base de PC et fonctionnant à partir d un même logiciel, qui va des systèmes d entraînement par Internet jusqu au simulateur Full Flight. Cette gamme de produits optimisant la réutilisation des technologies est devenue un avantage concurrentiel important, reconnu par ses clients de l ensemble du domaine. Avec des prises de commandes en hausse de 36 % sur 1999, l année s est achevée avec un carnet en forte hausse. Cette évolution favorable fait suite à deux années de baisse volontaire du chiffre d affaires, conformément à la politique d assainissement de l activité mise en œuvre à partir de Les principales compagnies civiles ayant passé de nouvelles commandes en ont été British Airways, Egypt Air, Gecat et Flight Safety Boeing. Et dans le domaine prometteur des simulateurs pour avions d affaires, Thales a conclu un contrat de Simuflite. Dans le domaine militaire, les commandes reçues ont concerné les appareils suivants : F16 MLU pour plusieurs armées de l Air européennes, Lynx UK, Tigre pour l OCCAR, mise à hauteur KC10 aux Etats-Unis et le Combined Army Tactical Trainer pour l armée de Terre française. Avec la croissance du marché civil dans les années à venir et le potentiel à l export des programmes militaires comme l Eurofigter, le Tigre et les avions de combat Dassault, Thales est bien placé pour poursuivre sa croissance Deux nouveaux contrats ont été signés dans le domaine de la simulation de conduite des poids lourds, avec l AFT- IFTIM en France et VtenL en Hollande. L année 2001 devrait voire le démarrage de cette activité aux Etats Unis où le marché potentiel est considérable. PÔLE DÉFENSE (1) Chiffres clés En millions d euros 1999 Chiffre d affaires total Ventes aux autres pôles Chiffre d affaires consolidé France Autres pays d Europe Reste du monde Résultat d exploitation en % du chiffre d affaires total 6,7 % 6,2 % Prises de commandes Carnet de commandes au 31 décembre Effectifs au 31 décembre * France Autres pays d Europe Reste du monde * Au 31 décembre, les effectifs gérés par le pôle (en incluant la totalité des effectifs des sociétés en joint-venture) étaient de personnes. Evolution du marché et de l industrie de défense A partir de la fin des années 80, avec la fin de la Guerre Froide, le marché mondial de la défense a connu une décroissance régulière jusqu en Depuis, les dépenses militaires se sont stabilisées ou sont en modeste augmentation dans les principaux pays occidentaux et au Moyen-Orient, tandis qu en Asie, le marché s inscrivait en progression, à l exception de la période de crise économique de La transformation de la donne géo-politique depuis l effondrement du Bloc soviétique, et la multiplication de conflits régionaux, comme la guerre du Golfe ou plus récemment les conflits intervenus dans les Balkans, se sont traduites par l apparition de nouveaux besoins dans des domaines comme ceux de la surveillance, en particulier côtière, de la "projectabilité" des forces ou, compte tenu de la multiplication des interventions associant des forces alliées, de "l interopérabilité" des systèmes de défense. Et, dans un contexte d accélération des mutations technologiques qui rend plus rapide leur obsolescence, cette évolution des besoins en équipements se traduit par une augmentation, dans la plupart des pays occidentaux, de la part du budget défense qui leur est allouée. Plus encore, la proportion consacrée aux systèmes électronique est en nette progression. (1) Les données présentées ci-après sur les marchés de la défense, sur les positions que Thalès y occupe, et les autres industriels du domaine, correspondent aux meilleures estimations établies par la société sur la base de sa connaissance desdits marchés et des intervenants ou à partir des publications et études disponibles. Il s agit en particulier des rapports annuels des sociétés du secteur ainsi que des études économiques ou financières publiées par des organismes privés ou publics

9 L activité L activité Par ailleurs, les segmentations traditionnelles entre les besoins des différentes armées (Air, Mer, Terre) en matière d équipements et de systèmes tendent à s estomper au profit d une demande croissante en systèmes interopérables. De même, la maîtrise du "champ de bataille numérique" suppose la combinaison de nombreux systèmes différents au contenu logiciel toujours plus important : la capacité à intégrer équipements, soussystèmes et systèmes au sein de grands ensembles complexes est désormais devenue une compétence clé que seuls un nombre limité de grands industriels de la défense maîtrisent. Par grande zone géographique, les tendances sont les suivantes : En Europe, le retour de la croissance, modeste, est observé au Royaume-Uni et en France, tandis que l Allemagne et la Suède sont toujours dans une phase de contraction de leur budget de défense et que, dans la plupart des autres pays, la stabilisation se confirme. Au-delà des approches nationales, le conflit du Kosovo a mis en évidence la nécessité d élever le niveau des équipements compatibles entre forces armées européennes, d une part, entre elles et les forces armées américaines, d autre part. Aux Etats-Unis, la croissance observée est significative, et les objectifs affichés par la nouvelle administration renforcent le virage déjà amorcé. En Asie-Océanie, les gouvernements affichent à nouveau des besoins en croissance, après la crise économique et financière de L Asie du Sud-Est et l Australasie sont des marchés présentant de réelles perspectives de croissance et les prévisions tablent sur une augmentation de 110 à 140 milliards de dollars entre et Dans les pays du Golfe, les tensions sont réelles et les besoins en sécurité et en surveillance toujours d actualité. Et la hausse du prix du baril et le maintien du dollar à un niveau élevé donnent à ces pays les marges de manœuvre financières nécessaires. S agissant du paysage industriel, la situation reste très évolutive, même si les grandes restructurations des années 90 ont pris fin. Ainsi, aux Etats-Unis, après la constitution des trois grands leaders, Boeing, Lockheed Martin et Raytheon, des groupes comme General Dynamics ou Northrop Grumman ont procédé à des acquisitions qui leur ont donné la taille critique de "challengers" sérieux pour les trois leaders. Du côté des groupes européens du secteur défense-aéronautique, l année a également été active, avec notamment BAE Systems rachetant Sanders, la branche de systèmes avioniques de Lockheed Martin, ou EADS constituant l AIC (Airbus Incorporated Company), qui dote Airbus d un cadre légal, juridique et d objectifs commerciaux et économiques. Et Thales a acquis Racal, la deuxième société britannique de défense. La société considère que les stratégies de ces trois grands acteurs européens sont encore en mouvement et que leurs initiatives vont continuer d animer le mouvement européen de restructuration du secteur de la défense et de l aéronautique. Autre évolution notable en Europe, la part des programmes conduits en partenariat trans-nationaux s est très sensiblement développée dans les dernières années, par rapport aux programmes purement nationaux. Les industriels italiens et allemands en particulier participent essentiellement à ce type de programmes. Dans d autres régions des mouvements similaires de concentration du secteur sont observés : ainsi en est-il de la restructuration en cours de l industrie israélienne, de l émergence qui se confirme dans beaucoup de pays "neufs" d industries nationales soucieuses de se doter de réelles capacités d exportation. Dans ce contexte, Thales développe ses partenariats locaux et étend son implantation industrielle "multi-domestique", pour accompagner le développement des industries locales en tant que partenaire ou acteur direct : en Afrique du Sud, avec la prise de participation dans African Defence Systems, en Australie avec la joint venture ADI, en Corée au travers de Samsung Thales ou, dans une mesure moindre, au Brésil avec sa prise de participation dans Embraer en Enfin, après une décennie marquée par des mouvements de restructuration essentiellement continentaux, en Europe et aux Etats-Unis, les conditions sont devenues propices aix rapprochements transatlantiques, alors même que les consolidations nationales ne sont pas achevées. L alliance conclue en décembre entre Thales et Raytheon en est l illustration : cette joint-venture qui prolongera et pérennisera les coopérations spécifiques déjà nouées entre les deux partenaires, s inscrit dans la stratégie de consolidation des liens entre industriels du secteur et contribue au renforcement de l interopérabilité des équipements et des systèmes des forces alliées. Systèmes aéroportés Le marché des systèmes aéroportés devrait rester en croissance au cours des prochaines années : la défense moderne, qui privilégie le développement de ses capacités de projection de forces et de surveillance, confie de plus en plus de missions aux plates-formes aériennes ; d autre part, l électronique prend sur ces plates-formes une place grandissante et constitue désormais la première composante de leur valeur, devant la cellule ou le moteur. L accent est mis de façon croissante sur l exigence d autoprotection et sur le rôle des missions de surveillance. Les technologies développées dans ce domaine répondent à cette évolution : fusion de données et systèmes de mission construits autour des calculateurs embarqués, technologies de guerre électronique ou de détection passive, furtivité, antennes actives, lasers solides et avionique modulaire. Avec Thales, les industriels du domaine sont, d'une part, les leaders américains d'électronique de défense, Lockheed-Martin, Raytheon et Northrop-Grummann, et le plate-formiste européen BAESystems et, d'autre part, des spécialistes comme les israéliens Elta (radars), Elbit (contre-mesures) ou le suédois Ericsson (radars). Les barrières technologiques à l entrée sont telles que ces marchés connaissent peu de nouveaux entrants significatifs. A fin, Thales disposait d un carnet de commandes proche de quatre années de facturations, ce qui témoigne de la qualité et de l étendue de son offre, encore accrue en avec l acquisition de Racal (radars de surveillance maritime et systèmes de guerre électronique marine). Avec l apport de Racal, Thales a conforté en particulier sa place de premier exportateur mondial en guerre électronique. Son offre couvre quatre segments principaux : les radars de combat et les radars de surveillance aéroportés, les systèmes de guerre électronique-radar sur plates-formes aéroportées mais aussi sur plates-formes navales et terrestres, les systèmes de mission et l électronique de missile. Et Thales a mis en place en 1999 une structure coordonnant l ensemble des compétences applicables au maintien en condition opérationnelle, de plus en plus sollicitées par les clients compte tenu de l allongement de la durée de vie des plates-formes. Radars de combat et radars de surveillance maritime Thales est le principal fabricant européen de radars de combat et de radars de surveillance maritime aéroportés. Dans le domaine des radars pour avions de combat, Thales est le partenaire privilégié de Dassault Aviation (programmes Mirage et Rafale). La société a ainsi développé le radar multi-cibles RDY pour le Mirage -5. L année a été particulièrement fructueuse, puisqu à l important contrat reçu en 1998 des Emirats Arabes Unis, pour l équipement de Mirage -9, se sont ajoutés cette année deux importants nouveaux contrats, pour la Grèce (15 Mirage -5 Mark 2 ainsi que la modernisation au même standard de 10 Mirage de la flotte grecque actuelle) et pour l Inde (10 Mirage ). Ces nouvelles commandes portent à six le nombre de pays qui disposeront du Mirage. Pour le Rafale, Thales a développé le radar à balayage électronique RBE2. En 1999, le gouvernement français a définitivement confirmé la poursuite du programme Rafale en passant une commande pluriannuelle portant sur 48 exemplaires s ajoutant aux 13 avions déjà commandés en Depuis 1999, le RBE2 est donc en phase d industrialisation. En, Thales a entrepris le développement d un RBE2 à antenne active qui sera porté par une nouvelle version du Rafale proposée aux marchés export. L avance technologique de ce nouveau radar devrait conférer au système Rafale une réelle supériorité sur ses concurrents. Dans le domaine des aéronefs de patrouille maritime, Thales bénéficie d une position renforcée par l arrivée des équipes et des produits de Racal. L Ocean Master, produit conjointement avec EADS GmbH (précédemment DASA), a confirmé ses bonnes performances avec de nouveaux contrats, s ajoutant aux commandes précédentes de la France, du Pakistan, du Japon et de l Indonésie. Une nouvelle version héliportée du radar de surveillance maritime Searchwater développée par Racal a fait l objet d un contrat pour équiper les hélicoptères Sea King Mark 7 de l armée britannique. Systèmes de guerre électronique radar Thales se place aux tout premiers rangs mondiaux des industriels du domaine : à son activité d origine s ajoute désormais celle provenant de Racal, sans oublier ses liens avec la société italienne Elettronica, dont elle détient le tiers du capital. Ses équipements et services couvrent toute la gamme des missions d'autoprotection pour toutes plates-formes, de neutralisation des menaces à caractère électromagnétique, et de renseignement d'origine électromagnétique (détection et écoute de l environnement électronique). A ces missions traditionnelles se sont ajoutées des fonctions de détection passive et de désignation d objectif qui répondent aux nouveaux besoins des clients

10 L activité L activité L offre de Thales pour avions de combat contribue, comme dans le domaine des radars, au succès des avions de Dassault Aviation, Mirage et Rafale : il en est ainsi de l'icms (Integrated Counter-Measure System) installé à bord des Mirage livrés à l étranger et du Spectra, Système de Protection et d'evitement des Conduites de Tir pour Rafale. Et avec Elettronica, Thales a emporté le marché IMEWS, pour la rénovation des Mirage et l équipement des Mirage -9 des Emirats Arabes Unis : ce programme repose sur un concept nouveau et une rupture technologique importante qui influenceront les systèmes de guerre électronique aéroportés des quinze ans à venir. Dans le domaine des avions de transport, Thales réalise sur les flottes C130-C160 de l'armée de l'air française un programme pour compléter leur système d autoprotection, qui a fait l objet d un nouveau contrat en. Dans celui des hélicoptères, Thales, associé à EADS GmbH, a été sélectionné pour équiper les hélicoptères européens Tigre et TTH-90, ce qui lui ouvre l accès à un marché de près de mille plates-formes. Et Thales équipe les hélicoptères de l'alat (Aviation Légère de l Armée de Terre française) de son détecteur d'alerte Fruit, très bien adapté aux besoins de retrofit. Sur le marché naval, Thales dispose, depuis l acquisition de Racal, d une gamme performante et compétitive élargie, comprenant les différentes versions des détecteurs marine DR3000 et Sea Lion, destinés aux bâtiments de surface (dont, pour le Sea Lion, les frégates néerlandaises et allemandes F124-LCF), aux sous-marins (notamment pour l Astute, programme de la Royal Navy britannique). Thales a été sélectionné pour fournir, en coopération avec Elettronica, un système d autoprotection de nouvelle génération pour les frégates francoitaliennes Horizon, qui met en œuvre des solutions originales basées sur la technologie de réception numérique. Enfin en terrestre, Thales, associé à Elettronica, propose une version améliorée du système Stair qui équipe les forces armées françaises depuis 1995 et permet de localiser et d'identifier les radars terrestres de surveillance et de conduite de tir. Systèmes de mission Les compétences et le savoir-faire de Thales sont uniques en Europe dans le domaine des moyens et grands systèmes aéroportés de recueil du renseignement d'origine électromagnétique (radar et communication). Maître d'oeuvre du système de mission Sigint (Signal Intelligence) des avions Transall Gabriel et Sarigue de l'armée de l'air française, la société est l un des seuls participants non-américains aux compétitions internationales dans ce domaine. Les dispositifs de recueil du renseignement composant ce système incluent en particulier la chaîne Astac, installée en nacelle. Cet équipement est déjà en service dans les armées française (Mirage F-1) et japonaise (F-4) et est en cours de validation opérationnelle en Grèce. Il a par ailleurs été qualifié sur F-16 et Mirage et est complété, au sol, par des stations de traitement de l information appropriées. Thales développe également une offre intégrée pour les avions et les hélicoptères de patrouille maritime avec ses systèmes Amascos (Airborne maritime situation control system) et est engagée dans plusieurs programmes à l international (pour le Pakistan, l Indonésie, le Japon, Singapour, les Emirats Arabes Unis). Thales réalise également, pour le compte de la Royal Air Force britannique un système AEW monté sur hélicoptères Seaking Mark 7, nouvelle version d un des produits phare de Racal, le Searchwater. La société poursuit pour l armée de l Air grecque, en collaboration avec Ericsson, le développement d un système d AEW & C (Airborne Early Warning & Control) embarqué sur un avion Embraer. Thales intervient activement sur le marché de la modernisation des avions de combat et, après avoir finalisé la remise à niveau de la flotte espagnole de Mirage F1, a en cours plusieurs propositions de rénovation d avions Mirage. L activité Systèmes de mission inclut également, au cœur des systèmes, les calculateurs centraux, les systèmes de connextion et les équipements numériques associés, pour tous types de plates-formes militaires (avions de combat, chars, missiles). Thales développe ainsi, avec Alenia Difesa, les calculateurs de bord des hélicoptères NFH-90 et TTH-90. Elle participte aux études Asaac sur l avionique modulaire. Et en coopération avec Dassault Aviation, Thales définit les systèmes de navigation et d attaque pour Mirage et Rafale et produit les logiciels opérationnels correspondants. Dans ce domaine, sa gamme de produits est désormais complétée par la plateforme de traitement numérique et graphique EMTI offrant toute la puissance et la souplesse de l avionique modulaire dans les systèmes de défense. L EMTII est installé sur les Mirage commandés pour les Emirats et la Grèce. Le Rafale au standard F2 sera également équipé de cette plate-forme. Electronique de missiles Leader européen en électronique de missiles, Thales couvre la totalité de la gamme des équipements destinés aux missiles et aux munitions intelligentes grâce à sa maîtrise des technologies hyperfréquence, infrarouge et laser et à son expertise en microélectronique. La société équipe toutes les familles de missiles : air-air, surface-air, anti-navire, air-sol, anti-chars, qui utilisent des systèmes de guidage ou de détection. Ainsi, Thales a développé et produit : Les autodirecteurs actifs des missiles Exocet (anti-navire) et Aster (surface-air) d Aerospatiale Matra Missiles ("AMM"), du Mica (air-air) et de l Apache (air-sol) de Matra BAe Dynamics.("MBD") et, en association avec Alenia Marconi Systems celui du Meteor (air-air) de MBD ; Les autodirecteurs semi-actifs radiofréquence et laser des missiles Matra Super 530 et des bombes Eblis de MBD ainsi que des missiles AS30 d AMM ; Les autodirecteurs passifs à imagerie infrarouge pour les missiles de croisière Scalp-EG et Storm-Shadow de MBD, Black Shaheen d AMS et anti-char Trigat, en coopération avec BG, pour le missile anti-radar Martel ou de munitions guidées. Egalement leader européen incontesté en fusées de proximité, Thales réalise celle des missiles Mica, Aster, Asraam, Trigat, Alarm, Seawolf. Pour ce missile anti-navire, installé en particulier à bord des frégates Type 23 de la Royal Navy, la filiale participe à un important programme de modernisation. Thales fabrique également des fusées de proximité pour les missiles Amraam et Tow2B de Raytheon. Dans ce domaine, l activité de Thales couvre aussi la fabrication de systèmes de liaisons de données, intégrés aux systèmes de défense aérienne Crotale ou Roland, et aux missiles anti-navires comme l AS15 et le MM15 ; de radioaltimètres, dont il est le premier fournisseur européen pour la plupart des programmes de missiles de croisières ou de missiles anti-navire ; de munitronique (dispositifs de sécurité ou d armement) ; de calculateurs de guidage pour missiles tactiques et stratégiques et les systèmes intégrés de guidage par inertie et/ou par GPS, intégrés dans de nombreuses munitions guidées. Communications Le marché mondial des systèmes et équipements d information et de communications de défense est estimé à 10 milliards de dollars dont près de 45 % aux Etats-Unis et près du tiers en Europe occidentale. Après l acquisition de Racal en, Thales estime que sa part de ce marché est désormais d environ 15 %. L un des leaders mondiaux, la société fait ainsi jeu égal avec ses concurrents américains, Lockheed-Martin, General Dynamics et Raytheon, et devance très largement ses concurrents européens, BAESystems et EADS. En, Thales a remporté de nombreux succès et pris position sur des segments de marché porteurs en s appuyant, d une part, sur son réseau unique de filiales, implantées dans neuf pays d Europe qui représentent ensemble 90 % des budgets de défense européens, d autre part, sur ses filiales et joint-ventures situées en Asie, en Australie et en Amérique du Nord. Les apports de Racal ont renforcé sensiblement sa position au Royaume- Uni et sa couverture géographique sur les marchés à l exportation. Le monde des communications de défense connaît une phase de nouvelle croissance, suivant en cela le mouvement des communications civiles avec quelques années de décalage. Les principaux moteurs de cette croissance sont d abord le besoin accru d interopérabilité inter-armées et inter-alliés, ensuite le développement de systèmes avancés permettant la fusion des données et nécessitant des débits de transmission toujours plus élevés, enfin la tendance croissante à l intégration des systèmes. Des projets importants de numérisation du champ de bataille commencent à voir le jour. Systèmes de maîtrise de l information Articulée autour des systèmes d acquisition, d exploitation, de fusion de l information, d une part, des systèmes de guerre électronique, de renseignement, de surveillance et de sécurité, d autre part, la maîtrise de l information garantit une vision commune, globale et permanente des situations opérationnelles. Dans le domaine des systèmes d information et de commandement, après le succès de la première version du SICF (Système d Information pour le Commandement des Forces) officiellement adoptée par l armée de Terre française, l année a été marquée par la signature du contrat de réalisation du SICF V2 : Thales dotera les opérationnels d une nouvelle version du système de commandement des grandes unités, à l horizon Pour l artillerie, la signature du contrat de production Atlas Canon (Automatisation des Tirs et des Liaisons de l Artillerie Sol-sol) confirme le rôle prépondérant qu occupe Thales en tant que systémier des communications du champ de bataille et des systèmes de commandement. Dans le domaine des systèmes de guerre électronique, d importants contrats ont été gagnés en. Notamment en France, où Thales a été choisi pour réaliser le Futur Intercepteur Goniomètre Naval (FOGN) de guerre électronique des communications, ou encore, au Royaume-Uni, où la société conduira l évaluation des besoins du programme de guerre électronique des communications Soothayer

11 L activité L activité Réseaux de communication de défense Thales offre à ses clients des réseaux interopérables et sécurisés assurant des communications de bout en bout entre les systèmes de défense pour les forces armées. Dans le domaine des réseaux tactiques, en France, Thales a été choisie pour la réalisation du réseau Aristote dont l objectif est d assurer des communications de bout en bout entre les entités opérationnelles déployées sur les théâtres d opérations extérieures et le commandement situé en Métropole. S appuyant sur les acquis du programme Rita, la solution proposée repose sur une architecture large bande conforme aux standards civils les plus récents. De plus, cette solution prend en compte les nouvelles technologies de type IP (Internet Protocol) qui permettront aux armées de déployer un véritable service intranet sur le champ de bataille, leur assurant également l interopérabilité au sein des forces multinationales. Pour la réalisation du système de télécommunications militaires par satellites Syracuse III qui offrira, dès 2003, aux forces armées un service renforcé en termes de débit d information, de flexibilité d emploi et de résistance aux contre-mesures, Alcatel Space Industries s appuiera sur l expérience de Thales pour tous les développements propres aux segments sol et aux équipements dédiés à la sécurité, ainsi que pour la réalisation du maintien en condition opérationnelle. Dans le cadre du programme multinational Tacoms, la société Tac One, constituée par BAESystems, EADS GmbH, ITT Industries, Marconi Communications et Thales, a obtenu un contrat pour définir les standards OTAN relatifs à l interopérabilité des réseaux tactiques. Dans le domaine des infrastructures, Thales a remporté en France en un contrat pour le maintien en condition opérationnelle, complétant celui de la mise en œuvre des sept premiers sites du programme MTBA (Moyens de Transmission des Bases Aériennes). Et, en co-traitance avec Alcatel Space, Thales assurera la maîtrise d œuvre du réseau de communication longue distance Matilde. Ce programme important a pour objectif la modernisation des moyens de transmissions des Etats-Majors entre la Métropole et les territoires d Outre-mer ainsi que la mise en place des liaisons marines dans les stations tactiques et d infrastructure. Radiocommunications protégées L offre de Thales dans ce domaine couvre les systèmes de radiocommunications terrestres, aéronautiques et navales ainsi que les systèmes d identification et de radionavigation. Dans le domaine des radiocommunications tactiques, la Délégation Générale pour l Armement a retenu Thales pour réaliser la nouvelle génération de faisceaux hertziens développée conjointement par ses équipes, en Suisse et en France. Un contrat qui couronne la stratégie multi-domestique menée par la société et lui ouvre des perspectives intéressantes à l international. De plus, en France, la société a remporté un contrat pour l extension des services logiciels du poste de radio PR4G, intégrant en particulier l internet tactique à haut débit. Cette nouvelle génération constitue une première étape dans la stratégie "software radio" de Thales, elle-même soutenue par plusieurs contrats de recherche, en France, en Allemagne, au Royaume-Uni et aux Etats-Unis. Dans le domaine des communications aéronautiques, Thales équipera la Royal Air Force et la Royal Navy des moyens de communications protégées V/UHF Saturn. Ces deux contrats confirment la position de la société comme premier fournisseur mondial de radios de type Saturn. D autres succès ont été obtenus dans les liaisons de données tactiques, notamment pour la fourniture de terminaux Mids LV à travers le consortium EuroMIDS qui regroupe Thales, MID Spa, Indra et EADS. Dans ce domaine, d autres contrats importants ont été remportés à l international, notamment en Grèce pour la fourniture de la suite CNI ("Communications, Navigation et Identification") du Mirage mais aussi aux Emirats Arabes Unis, pour les équipements radio du F16. Pour le F16, encore, la Royal Danish Force a retenu le récepteur multimode d atterrissage MMR de Thales. En communications navales, Thales assurera la maîtrise d œuvre du programme Omar HF de nouvelle génération pour la rénovation de l ensemble des moyens de transmission HF de la marine Nationale Française. En identification, dans le cadre du programme NGIFF (Next Generation Identification Friend or Foe), les ministères de la défense allemand et français ont choisi la joint-venture créée par Thales et EADS pour produire les répondeurs IFF de nouvelle génération. Activités navales Le marché naval mondial est de près de 25 milliards de dollars annuellement, dont environ 40 à 50 % pour les systèmes électroniques. En effet, désormais, l électronique représente en moyenne une valeur proche de celle de la plate-forme propulsée : la part des systèmes électroniques dans la valeur totale d un bâtiment de guerre est ainsi évaluée à 30 % pour un sous-marin, à 40/45 % pour une frégate et à 60 % pour un patrouilleur. Le marché naval connaît également une croissance significative des activités de support logistique et de maintien en condition opérationnelle ("MCO") des flottes militaires, qui se manifeste notamment par un recours accru à la "contractorisation". Le Royaume-Uni est l un des premiers pays à mettre en œuvre cette évolution, mais elle devrait s étendre sans tarder à plusieurs autres grands pays, contribuant à entretenir la croissance du marché des systèmes navals tout au long de la décennie actuelle. Les Etats-Unis représentent environ 35 % du marché mondial, comme les autres pays de l OTAN. Parmi eux, le Royaume-Uni, principal marché européen, est aussi celui des grands marchés nationaux qui est le plus ouvert à la concurrence internationale. Par ailleurs, les coopérations multinationales se sont largement développées au cours des dernières années : système d armes PAAMS, programme franco-italien de frégates Horizon, programme de frégates commun à l Allemagne, les Pays-Bas et le Canada, Ces initiatives devraient se renouveler avec l accroissement des besoins en Europe et la constitution progressive d une Europe de la défense. Ainsi est apparue l idée de constituer un véritable chantier européen pour le développement d une "frégate modulaire multi-missions" qui, dans le domaine naval, s approcherait du modèle Airbus. Si l Europe parvient à s organiser, la mise en œuvre d un tel programme pourrait intervenir en Thales est aujourd hui l un des principaux exportateurs internationaux dans le domaine des grands programmes navals intégrés et des systèmes de combat associés. Le groupe est également numéro un européen pour les systèmes d acoustique sous-marine. Au total, il se situe au troisième rang mondial, derrière BAESystems et Lockheed-Martin et devant Raytheon. Les restructurations et les rapprochements industriels se sont accélérés ces dernières années, tant dans l électronique de défense navale que dans les chantiers navals, selon des logiques d intégration verticale ou horizontale. Le projet de société commune avec la DCN (Direction des Constructions Navales) s inscrit dans ce cadre. Cette société, dont la constitution a fait l objet d un protocole d accord le 13 mars 2001, doit regrouper les compétences commerciales et les capacités de maîtrise d œuvre des deux partenaires dans le domaine des navires de guerre et des systèmes de combat naval, en France et pour les programmes à l exportation. Pour Thales, la ligne directrice privilégiée reste le développement de ses activités internationales, qui lui permet notamment de tisser des liens structurants avec les chantiers navals locaux et d offrir à ses clients des solutions adaptées intégrant son haut niveau de technologie, partout dans le Monde : L acquisition en de 50 % de la société australienne ADI, dans le cadre de sa privatisation, s inscrit dans cette logique d implantation multidomestique. Elle fait suite à l acquisition en 1999 d une participation majoritaire dans African Defence Systems en Afrique du Sud et à la création de Samsung Thales Co. Ltd en Corée du Sud, à parité avec Samsung Electronics. Ces investissements assurent aux activités navales de Thales une véritable assise dans des zones géographiques initialement peu servies par le groupe et ce, dans un contexte de forte concurrence internationale. Pour consolider sa position dans le domaine naval, Thales entend : développer ses activités de premier contractant pour les navires de guerre, dans le cadre de son projet de partenariat avec la DCN ; poursuivre sa stratégie de déploiement multidomestique et devenir notamment un partenaire alternatif reconnu pour le Royaume-Uni ; renforcer sa position en Allemagne. C est le sens de l alliance de Thales Nederland avec RADS en Allemagne. Enfin, l ensemble des activités de maintenance et de services est devenu l un de ses axes de développement prioritaires : leur part dans les budgets de défense est désormais significative et elles correspondent à une demande de plus en plus intégrée dans les cahiers des charges présentés aux premiers contractants. Disposer de cette offre de services représente aujourd hui un avantage discriminant pour les industriels et leur procure une activité récurrente et pérenne. Activités navales de surface En tant qu intégrateur de systèmes, Thales a acquis des compétences de premier plan dans la spécification, la conception et l intégration de l ensemble de l électronique installée sur un navire. La principale maîtrise d œuvre dont Thales assure actuellement la responsabilité est le programme Sawari 2 qui porte sur trois frégates pour l Arabie Saoudite, équipées du radar anti-aérien multifonction Arabel et du système de missiles Aster. Ce contrat, d une durée de neuf ans, fait suite au succès du programme Sawari 1 dont Thomson-CSF assure aujourd hui le support logistique

12 L activité L activité Les principaux autres programmes de frégates sur lesquels le groupe est engagé, le plus souvent en coopération, sont : Le programme franco-italien Horizon. Côté français, le groupe en partage avec DCN la maîtrise d œuvre, avant que celle-ci ne soit transférée à la société en joint venture que les deux partenaires entendent constituer. La France a déjà passé commande pour deux lots de deux frégates, tout comme l Italie. Le programme TFC qui associe les Pays-Bas (frégates LCF), l Allemagne (Frégates 124) et le Canada. Thales Nederland est maître d œuvre du programme de développement du système de défense anti-aérienne et de l infrastructure du système de combat. Ce programme inclut également la majorité des équipements radar, radars de surveillance 3D à longue portée Smart L et radars multifonctions APAR. Le programme d équipement de quatre corvettes de la classe Meko A-, pour l Afrique du Sud, pour lequel la filiale African Defence Systems est associée au chantier naval allemand Blohm & Voss. Thales réalise le système de combat et est intégrateur des systèmes d armes associés. Les plates-formes seront livrées en Afrique du Sud en 2002 et La livraison des bâtiments équipés aura lieu en 2004 et Le programme Principal Anti Air Missile System (PAAMS), développé conjointement par le Royaume-Uni, la France et l Italie pour leurs nouvelles générations de frégates anti-aériennes, et qui comprendra une variante du radar Smart L de Thales. Des plus importants programmes en projet ou en cours d études en Europe, on retiendra les programmes de frégates FSC (Future Surface Combattant) au Royaume-Uni et F125 en Allemagne et le futur porte-avions envisagé au Royaume-Uni en deux exemplaires, qui a déjà fait l objet d un appel d offre. Activités sous-marines Dans le domaine des sous-marins, après une période de relative stabilité, le lancement de nouveaux programmes de sous-marins est attendu dans plusieurs pays, notamment au Portugal, en Malaisie, en Inde. Et le Chili a déjà engagé le programme Scorpène. Toutefois, Thales estime que la croissance de ce marché devrait rester modeste au cours des prochaines années. Thomson Marconi Sonar (TMS), société créée en 1996 avec GEC-Marconi (1), est un acteur de premier plan international dans les systèmes de lutte sous la mer et le premier exportateur mondial de systèmes sonars. Implantée industriellement en France, en Grande-Bretagne et en Australie, TMS fournit des systèmes sonars pour sous-marins et bâtiments de surface, des systèmes acoustiques aéroportés et des équipements destinés à la guerre des mines. Après plusieurs années d activité modeste, la société a été retenue par le Ministère de la Défense britannique, au début de l exercice 2001, dans le cadre de deux importants programmes de modernisation, celui des frégates de type 23-classe Duke et celui des chasseurs de mines de la classe Hunt. TMS y sera respectivement maître d œuvre des sonars 2087 et des sonars Thales Marconi Sonar fournit les systèmes sonar de tous les sous-marins nucléaires des marines britanniques et françaises et, en Australie, la suite sonar des sous-marins Collins. TMS participe également à différents programmes export, avec notamment la fourniture de systèmes sonars pour les sous-marins Agosta (Pakistan) et Scorpène (Chili). Dans le domaine des systèmes sonars pour bâtiments de surface, la société fournit les sonars de coque 2050 à la flotte britannique, et le Spherion à la marine australienne. A l exportation, les nouvelles frégates de l Arabie Saoudite seront équipées du système sonar remorqué basse fréquence, Captas. Thomson Marconi Sonar propose également des systèmes complets d alerte et de défense anti-torpilles pour bâtiments de surface. TMS poursuit la modernisation des frégates FFG 7 de la Royal Australian Navy, aux termes d un contrat remporté en Ce contrat comprend la livraison pour chacune des six frégates d un Spherion NG, d un Sea Defender (système de lutte anti-torpilles) et d un Petrel (sonar d évitement de mines). Le Sea Defender est le premier système de lutte anti-torpilles commandé dans le monde, sur ce nouveau segment de marché. La société estime qu elle a équipé de ses systèmes plus de la moitié des bâtiments de lutte contre les mines, actuellement en service dans le monde. De même, la société est engagée depuis 1999 dans la modernisation des treize chasseurs de mines tripartites français, et y procède au remplacement des équipements actuels par un nouveau système de lutte contre les mines comprenant le sonar de coque 2022 MK3, le sonar propulsé à immersion variable PVDS et un nouveau système tactique. Le PVDS correspond à un nouveau concept de chasse aux mines adapté à la lutte contre les mines furtives. Un marché prometteur s ouvre à ce type d équipement. (1) La participation de 49,9 % de GEC-Marconi a été reprise par BAESystems en novembre Conformement aux accords conclus lors de la constitution de TMS, Thales a exercé, fin, son option d achat de la participation détenue par BAESystems. Si ce rachat était finalisé en 2001, Thales détiendrait la totalité du capital TMS. 22 A l exportation, le sonar 2093, sonar remorqué à immersion variable, équipe actuellement les chasseurs de mines de la Royal Navy, du Japon, de la Corée, de l Arabie Saoudite et la Royal Australian Navy. Il a également été sélectionné par la Marine turque pour équiper ses six nouveaux chasseurs de mines. Dans le domaine aéroporté, le sonar trempé pour hélicoptères Flash a été choisi par l US Navy (SH60R). Il équipe déjà depuis la Royal Navy (EH101) et la Marine des Emirats Arabes Unis (Super Puma). Aux Etats-Unis, les premières commandes de production passées en portent sur l équipement de plus de 200 hélicoptères SH60. Optronique Combinaison d optique et d électronique, l optronique est basée sur l utilisation de longueurs d ondes micrométriques situées dans l infrarouge qui permettent une visualisation performante de jour comme de nuit. Associée à la technologie laser, l optronique permet d atteindre des puissances et des précisions supérieures. Les applications de l optronique sont multiples. A l origine exclusivement dans le domaine militaire dans des fonctions de détection, d identification et la précision, elles sont de plus en plus nombreuses dans le civil, en particulier dans le domaine médical. Le marché accessible de l optronique est évalué aujourd hui à un peu plus de 2 milliards de dollars et devrait approcher les 3,5 milliards de dollars d ici à dix ans, sa croissance étant principalement soutenue par les applications civiles. A l issue des opérations de croissance externe réalisées en 1999 Thales, situé désormais à la troisième place mondiale, est proche de ses deux principaux concurrents américains, Lockheed-Martin et Raytheon, et devance nettement les industriels européens Sagem et BAESystems. Ces acquisitions lui ont permis d accroître très sensiblement son implantation internationale industrielle, jusqu alors essentiellement franco-britannique, et d élargir le spectre de ses compétences optroniques : l acquisition d Europe Aéro-Surveillance en France renforce sa position dans le domaine des systèmes de surveillance aéroportés ; le rachat de la division électro-optique d AlliedSignal Aerospatiale, au Canada, accroît sa présence dans les systèmes de vision nocturne pour véhicules blindés légers ; sa prise de contrôle d Avimo Group, implanté au Royaume-Uni et à Singapour, consolide sa position mondiale et lui apporte une compétence de tout premier plan en optique de haute-technologie ; l acquisition des activités défense de Delft Instruments, présent aux Pays-Bas et en Italie, renforce sa présence sur le marché néerlandais et élargit son accès à de nouveaux marchés internationaux ; enfin, grâce à la société commune sud-coréenne Samsung Thales Co., le groupe pourra offrir ses compétences optroniques au marché coréen. Leader européen de l optronique, Thales est le premier fournisseur mondial de produits optroniques terrestres et de composants optiques. Systèmes optroniques de défense L offre de Thales s appuie non seulement sur une très large gamme de produits optroniques, mais aussi sur sa capacité d intégration de systèmes multimodes, associant notamment les technologies optroniques aux technologies radar, ce qui constitue une valeur ajoutée considérable pour des clients et utilisateurs de plus en plus exigeants. En aéroporté, la plupart des plates-formes sont aujourd hui équipées de systèmes optroniques. Qu il s agisse de navigation, de reconnaissance, de désignation d objectif ou de guidage d armes, les équipements optroniques jouent un rôle essentiel dans les systèmes de défense et ont prouvé leur efficacité lors des récents conflits, notamment dans les Balkans. En attaque air-sol, Thales Optronique est spécialisée dans les pods d attaque qui permettent, de jour comme de nuit, un guidage ultra précis des bombes et missiles air-sol. Avec plusieurs centaines de pods en service ou en commande dans les armées de l Air française et étrangères sous divers porteurs tels que Mirage, Tornado, F-16, Jaguar, etc., Thales Optronique est aujourd hui le deuxième fournisseur mondial derrière Lockheed Martin. Après les Emirats Arabes Unis, la France est le deuxième pays à avoir retenu, en 1999, la troisième génération de pod d attaque multi-fonctions qui permet notamment d identifier des cibles à très longue distance. Les autres équipements optroniques aéroportés de Thales sont les équipements d identification et d aide au combat air-air (détection, identification et poursuite) des avions de combat Rafale et Eurofighter, ainsi que les senseurs films et électro-optiques couvrant tout le spectre des missions de reconnaissance aéroportées. Ceux-ci ont été largement utilisés lors du conflit au Kosovo. Thales intègre également des caméras infrarouges sur des plates-formes gyrostabilisées destinées à des missions d observation et de surveillance sur hélicoptères et avions. 23

13 L activité L activité Dans le domaine terrestre, Thales dispose d une gamme complète de caméras thermiques, opérationnelles de jour comme de nuit, qui peuvent être intégrées à ses systèmes de surveillance modulaires clés en main et sont adaptables à tout type de porteurs, fixes ou mobiles. Ainsi, déjà plus de caméras thermiques Sophie ont été commercialisées dans vingt-six pays. Cette caméra repose sur un concept multi-usages, particulièrement intéressant dans le cadre des opérations extérieures dans lesquelles sont engagées les armées modernes. Un autre type de caméras, conçu pour résister à des contraintes d environnement sévères, intéresse déjà plusieurs pays dans le cadre de rétrofits de chars, un marché en expansion. L offre du groupe inclut également, pour les armées de Terre, des systèmes de surveillance, d alerte et de désignation d objectifs, de même que des systèmes de combat. Thales est très impliqué dans le développement de technologies qui serviront à la prochaine génération de systèmes destinés aux fantassins. Enfin, dans le domaine naval, Thales est l un des leaders mondiaux des mâts optroniques et périscopes pour sous-marins et a notamment équipé les bâtiments de la Royal Navy et plusieurs marines étrangères. En complément de ces équipements, Thales a par ailleurs développé une gamme de systèmes infrarouges de conduite de tirs et de surveillance de surface. Un opérateur asiatique lui a ainsi commandé en 1999 un nouveau système de surveillance maritime adapté aux applications embarquées et côtières. Optique haute technologie L optique haute technologie est un élément clé de la maîtrise de l optronique. Dans ce domaine, Thales a su mettre à profit son expertise acquise en opto-électronique pour servir aujourd hui des applications civiles. Ainsi, le groupe fabrique des équipements de protection pour panneaux solaires et miroirs destinés aux engins spatiaux et aux satellites. Dans le domaine de la vidéo chirurgicale, ses compétences en traitement numérique d image et en robotisation lui ont permis de développer la première caméra endoscopique numérique au monde. De même, les technologies optroniques militaires développées par Thales trouvent des applications dans l industrie automobile, intéressée par des systèmes anti-collision et des systèmes capables d améliorer la vision de nuit ou par temps de brouillard. Les deux autres activités du pôle Optique Haute Technologie, à partir de leur savoir-faire dans le domaine militaire, se diversifient vers le civil. La cryogénie a ainsi fait en 1999 son entrée sur le marché civil en participant au développement d un filtre de réception supra-conducteur pour la téléphonie mobile, et les technologies laser sont déjà impliquées dans de nombreuses applications industrielles (mesure de la pollution atmosphérique, rénovation des monuments historiques, etc.). Thales est leader mondial dans le domaine des produits optiques et électro-optiques destinés aux applications militaires, industrielles et spatiales. Grâce à son expertise, qui couvre toute la bande spectrale, du visible à l infrarouge, la société est capable de définir, concevoir et fabriquer des composants et des équipements correspondant aux spécifications les plus exigeantes. Présent sur le marché de la cryogénie depuis plus de vingt ans, Thales en est aujourd hui le leader européen. La complémentarité des produits cryogéniques que la société propose lui permet de disposer d une des gammes les plus complètes du marché. Fortement liés à l optronique et destinés aux applications militaires, civiles ou spatiales, ces produits sont utilisés dans de nombreuses caméras infrarouges et dans les autodirecteurs de missiles. La technologie laser est une composante stratégique des équipements optroniques. Thales la décline en trois disciplines majeures : l optique quantique, le génie thermique et l ingénierie des lasers. Elle dispose également d une gamme complète de télémètres et d illuminateurs laser destinés aux applications aériennes, terrestres et navales. Disposant de moyens de R & D parmi les plus performants au monde, la société a orienté ses recherches vers l intégration des technologies laser à état solide et à haute cadence aux équipements optroniques de défense. Très engagée par ailleurs sur le marché des diodes laser de puissance, Thales se positionne également sur celui des diodes laser pour la détection de gaz et celui des fonctions optoélectroniques spécifiques dédiées en particulier à des applications professionnelles, spatiales et avioniques. Systèmes de défense aérienne et systèmes de missiles Thales conçoit, et fournit à ses clients, des équipements et des systèmes pour la surveillance et la défense de l espace aérien. Ses activités vont des systèmes de détection, d identification et de conduite des opérations aériennes défensives et offensives à la protection du champ de bataille et des sites sensibles par des systèmes d armes sol/air couvrant l ensemble de la gamme très courte, courte et moyenne portée. S y s ajoute une activité dans le domaine de l armement et de la propulsion. Les autres intervenants dans le domaine en Europe sont EADS pour les systèmes de missiles sol-air, Finmeccanica et BAeSystems pour les systèmes de défense aérienne et de détection sur le champ de bataille. Au niveau mondial, le marché américain est le plus vaste (plus de 45 % du marché mondial) et les deux leaders mondiaux sont les industriels américains Raytheon et Lockheed-Martin. Systèmes de défense aérienne Le marché de la défense aérienne peut être estimé à environ 2 milliards de dollars, répartis entre les Etats-Unis pour environ 30 %, l Europe (35 %) et le reste du monde (35 %). Il couvre les systèmes de commandement et de contrôle des opérations aériennes ainsi que les systèmes de défense aérienne du champ de bataille, qui assurent la protection contre les menaces aériennes grâce à des radars de surveillance et à des centres d opération capables d identifier les cibles en approche. Ces systèmes engagent les mesures défensives nécessaires et préparent les missions offensives sur un territoire donné. Ils communiquent avec des capteurs aéroportés, des missiles sol-air, des bases aériennes ou des forces terrestres. Il s agit d un marché en croissance compte tenu notamment des besoins de renouvellement de l ensemble des infrastructures de l OTAN, qui doivent désormais permettre l interopérabilité des systèmes alliés, à l échelle continentale ou pour les forces projetées, et compte tenu également de l apparition de nouvelles menaces (missiles balistiques tactiques, missiles de croisière). Le renouvellement des équipements s impose d autant plus que les technologies ont sensiblement évolué, tant en ce qui concerne les radars (antennes actives) que les systèmes d information. Thales fait partie, avec les deux grands industriels américains Raytheon et Northrop-Grumman, des trois grands acteurs mondiaux des systèmes de défense aérienne, capables à la fois de fournir les radars de surveillance (pour Thales, radars 3D de la famille Master, dont la nouvelle génération à antennes actives), des centres de conduite et de commandement des opérations aériennes ainsi que de prendre la responsabilité globale de systèmes de défense à l'échelle d'un pays, en y incluant notamment les moyens de communications. Le 15 décembre, Thales et Raytheon ont annoncé un accord visant à la création du premier partenariat structurel transatlantique dans ce secteur majeur de la défense : le développement de la coopération transatlantique dans ce domaine répond, en effet, aux nouveaux besoins en matière d interopérabilité des systèmes. La nouvelle société regroupera l ensemble des compétences des deux partenaires dans les domaines des centres d opérations de défense aérienne et des radars de surveillance aérienne et de contrebatterie. Thales Raytheon Systems, qui sera implantée en France et aux Etats-Unis, emploiera environ personnes dans le monde et son chiffre d affaires pour l exercice 2001 devrait être de l ordre de 600 à 750 ME (550 à 700 M$). Elle assurera aux deux partenaires l accès réciproque aux marchés de part et d autre de l Atlantique et leur permettra de renforcer leur présence au niveau mondial et de servir ainsi plus efficacement les marchés d exportation. Enfin, grâce à des produits totalement interopérables, cette association assurera une efficacité optimale aux opérations conduites conjointement par les forces armées américaines et européennes. L accord conclu en décembre s inscrit dans le prolongement des partenariats que Thales et Raytheon ont conclus récemment, dans le cadre de deux grands programmes : le contrat Florako de surveillance de l espace aérien suisse obtenu par les deux partenaires en 1998, et le contrat remporté en 1999 pour la fourniture à l OTAN de la première phase (LOC1) du système ACCS (Air Command & Control System), qui remplacera le système NADGE (NATO Air Defence Ground Environment) de défense aérienne en Europe, et dont le montant total est d environ 2 milliards de dollars sur 10 à 15 ans. Thales, dont l activité dans ce domaine est réalisée à 75 % à l international, participe actuellement en France, à la réalisation du système de défense aérienne SCCOA (Système de Commandement et de Conduite des Opérations Aériennes). Outre ces grands systèmes de défense aérienne, la filiale commune couvrira également les activités de défense du champ de bataille : systèmes C 2 (Command & Control) et moyens de détection (radar RAC 3D de Thales) de la défense sol-air ainsi que moyens de surveillance au sol, pour la protection des forces sur le champ de bataille. Ces activités incluent les radars de réglage de tirs d artillerie et de contrebatterie, nécessaires aux armées de Terre. Dans ce domaine, Thales participe au développement de nouveaux programmes tant français (futur radar de surveillance au sol de l armée française, Rapsodie) qu internationaux (programme Cobra, réalisé par le GIE Euroart qui travaille pour trois pays européens). En France, l armée de Terre a confié à Thales, en décembre, le marché de développement et de production des centres du programme Martha, entré dans sa deuxième phase. Ces centres seront en particulier chargés du commandement et de la coordination des intervenants de l artillerie sol-air et sol-sol, des hélicoptères et des drones. Le système Martha sera le premier au monde capable de piloter simultanément des systèmes d armes courte, très courte et moyenne portées. Systèmes de missiles sol-air Spécialiste des systèmes d'armes anti-aériens, terrestres et navals, à très courte, courte et moyenne portées, Thales estime figurer parmi les leaders mondiaux du domaine. La société dispose d'une compétence de premier plan de coordinateur et d'intégrateur de ces systèmes, destinés à garantir la sûreté de l'espace aérien. L offre de Thales va de la production de missiles (le Starstreak, développé par la filiale d Irlande du Nord ; l Hellfire et le 24 25

14 L activité L activité Longbow, fabriqués sous licence américaine) à la réalisation de systèmes à très courte, courte ou moyenne portée. Thales fabrique également des radars de conduite de tir. Par ailleurs, Thales fournit des équipements électroniques pour missiles, une activité qui relève du business group " Systèmes Aéroportés ". En moyenne portée, Thales participe aux grands programmes européens comme le programme franco-italien FSAF (Future Surface to Air Family Program) mené au sein du GIE Eurosam, entré en dans sa phase finale. Thales développe pour ce programme les conduites de tir Arabel, dont la version navale assurera la protection du porte-avions Charles-De-Gaulle et celle des frégates saoudiennes (contrat Sawari 2). La version terrestre remplacera ultérieurement le système Hawk. Thales participe également au projet PAAMS (Principal Anti-Air Missile System) principal système d armes pour les frégates anti-aériennes françaises et italiennes. Dans le domaine de la défense anti-aérienne terrestre et navale à courte portée, Thales dispose du système de missile actuellement le plus avancé, le Crotale NG (Nouvelle Génération), qui permet d assurer plusieurs types de missions comme la défense aérienne des sites civils et militaires et la protection des forces terrestres blindées et mécanisées. Ce système est actuellement en service dans l'armée de l'air et la Marine françaises et au sein de plusieurs forces armées étrangères. Dans ses versions navale et terrestre, il est équipé du missile hypervéloce VT1. Depuis 1999, Thales est engagée dans deux importants contrats, l un portant sur la livraison de 11 batteries Crotale NG pour la Grèce et l autre sur le lancement de la production en série de 48 systèmes courte portée K-SAM (Korean Surface-to-Air-Missile). Ce dernier contrat est réalisé par Samsung Thales Co. Ltd, filiale à parité créée au début de l année par Thales et le groupe coréen d électronique Samsung, avec transfert progressif de technologie. Dans la très courte portée, Thales Air Defence Ltd (précédemment Shorts Missile Systems), le deuxième missilier britannique, est devenu en 1999 filiale à 100 % de Thales, qui a racheté à Bombardier sa participation de 50 %. Depuis sa création dans les années soixante, cette société, dont Thales est actionnaire depuis 1993, a fourni plus de missiles à une soixantaine de forces armées dans le monde. En, elle a poursuivi la réalisation du contrat de 200 millions de que le Ministère de la Défense britannique lui a attribué en 1999 pour la fourniture du nouveau missile Starstreak à guidage laser. La société a également été retenue par Lockheed-Martin pour produire les missiles anti-chars Hellfire et Longbow de la société américaine, destinés à l'hélicoptère de combat Apache commandé par l'armée britannique. C est la première fois que ces missiles antichars, opérationnels au sein de l armée américaine, sont produits hors des Etats-Unis. Logistique et Service client Les récents conflits ont renforcé les exigences des états-majors, qui veulent désormais que les industriels prennent en compte le soutien logistique des systèmes, tout au long de leur cycle de vie, en temps de paix comme en temps de crise. Pour mieux répondre à ces besoins dans le domaine de la défense sol-air, Thales a fédéré et rationalisé l ensemble de ses moyens industriels et de ses compétences, en créant fin 1999 un département regroupant, pour tous ses systèmes, l ensemble des services de mise en œuvre opérationnelle, de maintenance et de modernisation. Cette nouvelle organisation permet aux clients du groupe de réduire leurs coûts d utilisation et d optimiser leurs budgets. Et en leur proposant de procéder systématiquement aux évolutions technologiques majeures y compris pour les systèmes les plus complexes, Thales assure à leurs systèmes de défense, l amélioration en continu des performances, la pérennisation des équipements et la prolongation de leur durée de vie. Ce département emploie dans le monde entier une équipe de 500 techniciens et ingénieurs de haut niveau dans le domaine des systèmes de missile et de défense aérienne, qui s appuient sur l expérience acquise de longue date par Thales dans le domaine. Avec la montée en puissance de la demande de services émanant de ses clients, dans un marché caractérisé par la relative stabilité des budgets de défense, cette activité est, pour Thales, un axe de développement majeur et devrait représenter dans les années à venir près de 25 % de l activité systèmes de missiles et défense aérienne. En et au début de 2001, Thales a ainsi reçu de l Arabie Saoudite deux contrats majeurs pour le maintien en condition opérationnelle et le support logistique de son parc installé de systèmes Crotale et Shahine. Il s agit des premières commandes passées par l Aravie Saoudite depuis plusieurs années dans le domaine des systèmes d armes. Armement et Propulsion Dans le domaine de l armement, TDA, filiale à parité de Thales et d EADS, intervient dans quatre principaux segments : les systèmes d armements aéroportés (roquettes et bombes), la munitronique (munitions guidées, fusées d artillerie et de bombes), les composants armes et missiles (têtes militaires, dispositifs de sécurité et de mise à feu, armes non létales) et les armements du champ de bataille (mortiers et munitions, systèmes antichars). TDA assure la maîtrise d œuvre dans la conception, la production et la commercialisation de ses produits, en s appuyant sur un important centre de compétences alliant la pyrotechnie à la détonique et à l'électronique. Sa stratégie consiste à développer ses activités vers les systèmes d armes, en bénéficiant au mieux des synergies possibles avec les autres technologies du groupe (optronique, radar, imagerie, fusion de données) afin de devenir le n 1 européen sur ses pôles d excellence. L année a confirmé la hausse substantielle de ses prises de commandes, en particulier dans les études et développements. L activité propulsion de Thales s opère au travers de deux sociétés communes avec Dasa, en Allemagne par Bayern Chemie, et en France par la société Protac. Cet ensemble est le fournisseur de propulseurs solides pour les missiles tactiques des principaux missiliers européens (MBD, AMM). Thales participe, via ces sociétés aux programmes des missiles air-air (Magic, Mica, Bvraam), sol-air (Crotale, Shahine et Patriot), antiradar (Alarm), antichars Pars (AC3G) et Hot. Ses compétences de premier plan dans la technologie des statoréacteurs lui ont valu d être pré-sélectionné pour le programme de missile air-air Meteor, d AMM. Thales est également présent dans le domaine des munitions par l'intermédiaire de ses nouvelles filiales, en Afrique du Sud et en Australie, et en, le ministère français de la Défense a conclu un contrat d'approvisionnement en munitions avec la filiale australienne ADI. PÔLE TECHNOLOGIES DE L INFORMATION & SERVICES (1) Chiffres clés En millions d euros 1999 Chiffre d affaires total Ventes aux autres pôles Chiffre d affaires consolidé France Autre pays d Europe Reste du monde Résultat d exploitation en % du chiffre d affaires total 6,2 % 5,2 % Prises de commandes Carnet de commandes au 31 décembre Effectifs au 31 décembre * France Autres pays d Europe Reste du monde *Au 31 décembre, les effectifs gérés par le pôle (en y incluant la totalité des effectifs des sociétés en joint-venture) étaient de personnes. Le pôle Technologies de l Information & Services (pôle "IT & S") regroupe l ensemble des activités du Groupe qui s adressent prioritairement aux besoins des marchés civils de haute technologie, qu il s agisse de marchés industriels, d administrations ou de services. Nombre de ces activités valorisent des compétences et des expertises développées initialement pour l électronique et les systèmes de défense ou d aéronautique. D autres proviennent d acquisitions finalisées au cours des dernières années. On citera en particulier les activités entrées dans le groupe à l occasion de la reprise de Dassault Electronique (2), en juin 1998, ou plus récemment, lors de l acquisition de la société britannique Racal, finalisée en juin. Le regroupement de ces activités au sein d un même pôle, en juillet, procède de la volonté du groupe d adapter davantage son approche commerciale, ainsi que ses modes de gestion, aux spécificités des marchés civils ciblés et d améliorer ainsi sa capacité à bénéficier de leur potentiel de croissance. Cette approche marque une rupture par rapport à l organisation antérieure qui privilégiait les parentés techniques. Elle s inscrit dans le prolongement de la réflexion stratégique d ensemble conduite en 1999, qui a mis en évidence la croissance des applications civiles de certaines technologies du groupe, en particulier dans les domaines des télécommunications mobiles, de la sécurité des transactions électroniques ou des systèmes d information, grands consommateurs de hautes technologies "duales". L acquisition de Racal a renforcé sensiblement la présence de Thales dans certains de ces domaines, en améliorant sa position concurrentielle, ou lui a ouvert l accès à de nouveaux marchés, porteurs pour ses technologies. Ainsi, le pôle IT & S sert désormais un grand nombre de marchés : télécommunications mobiles, systèmes de satellites et de navigation, systèmes de radiodiffusion et de télédiffusion, systèmes médicaux, paiement électronique, péage et systèmes d information, (1) Les données présentées ci-après sur les marchés des technologies de l information et les services, sur les positions que Thalès y occupe, et les autres industriels du domaine, correspondent aux meilleures estimations établies par la société sur la base de sa connaissance desdits marchés et des intervenants ou à partir des publications et études disponibles. Il s agit en particulier des rapports annuels des sociétés du secteur ainsi que des études économiques ou financières publiées par des organismes privés ou publics. (2) Activités de billétique et de monétique, de certains composants de communication, d instrument de positionnement par satellites

15 L activité L activité Le groupe estime toutefois qu il ne peut soutenir le développement de la totalité des activités couvertes par le pôle. Il y a donc engagé une politique de développement sélectif en vue de ne conserver que les activités dont il estime pouvoir garantir la croissance et la rentabilité, notamment parce qu elles s appuient sur le socle de ses technologies clés. Ainsi, dès l année, il a procédé à la cession de sa filiale de composants d automatismes Crouzet, reprise en octobre par le groupe Schneider ; et en mars 2001, il a annoncé son projet de céder les filiales "Instruments" acquises en lors du rachat de Racal. Composants de communication Thales développe et produit des composants de communication de haute technologie pour un grand nombre d applications telles que les communications sans fil, les satellites, la santé, la navigation et la diffusion. Grâce à ses compétences dans des technologies militaires de pointe, le groupe a pu prendre position au cours des dernières années sur le marché de la téléphonie mobile, comme fabricant de composants et de modules pour les téléphones portables ou pour les stations de base. Devenu ainsi devenu l un des principaux fabricants mondiaux de filtres à ondes de surface (SAW), intégrés dans les combinés téléphoniques, Thales compte la plupart des grands acteurs de ce marché parmi ses clients et a, en, effectué une percée sur le marché japonais. Ses principaux concurrents sont l américain Sawtech, l européen Epcos et les japonais Fujitsu et Murata En, le groupe a élargi son offre aux filtres SAW pour les stations de base, un marché où ses ventes ont doublé en, ainsi qu aux filtres et modules adaptés aux systèmes de téléphonie aux normes GSM/UMTS ou CDMA. Il a également développé des modules frontaux intégrés utilisant la technologie avancée "LTCC" (Low Temperature, Co-fired Ceramic), très demandée actuellement pour des applications comme le protocole Bluetooth utilisé en domotique ou en bureautique. Le groupe a créé une filiale à Shanghaï pour renforcer sa présence locale et bénéficier ainsi de la très forte croissance du marché chinois des télécommunications mobiles. Ses compétences dans la technologie des ondes millimétriques lui ont permis de pénétrer à partir de 1999 le nouveau marché des "boucles locales radio", désignant les transmissions mobiles à large bande, soit "multipoints" comme les LMDS (Local Multipoint Distribution Services) reliant la station de base aux abonnés, ou liaisons "point à point" pour le transfert de données entre stations de base. Thales a développé pour les marchés européen et américain une série de modules de transmission qui ont rencontré un vif succès, devenant sur ce marché en croissance soutenue le premier fabricant européen. Le groupe entend être l une des premières entreprises à mettre sur le marché d ici la fin 2001 des modules basés totalement sur la technologie CMS (Composant Monté en Surface), intégrant des composants d ondes millimétriques hyperfréquence. Bon exemple de technologie duale, l arseniure de gallium (AsGa) est un domaine où Thales est engagé en partenariat avec EADS GmbH. Sa filiale est notamment l un des leaders mondiaux dans les semiconducteurs pour applications millimétriques, utilisés dans ces liaisons à haut débit (MMIC AsGa) pour les marchés de la boucle locale radio. Les autres sociétés du domaine AsGa sont les américains Connextant et Infinéon et, dans les applications millimétriques, Triquint. Toujours dans le domaine des télécommunications, Thales conçoit et produit des antennes pour stations de base en bande GSM 900, PCS 1800, PCS 1900, UMTS et en d autres bandes de fréquences de troisième génération. Il fournit également des antennes micro-cellulaires et pico-cellulaires ainsi que des composants pour les stations de base associées. Le groupe compte, parmi ses références, les principaux opérateurs britanniques et américains, ce qui lui permet de bénéficier du resserrement du maillage des réseaux GSM en Europe et des configurations de réseaux de nouvelle génération pour les opérateurs GSM et UMTS. Le principal fabricant dans ce domaine est la société Kathreim. Pour certaines de ces technologies, Thales trouve des débouchés en croissance dans d autres domaines, comme le médical (sondes échographiques), le multimedia (composants à grand débit et sous-systèmes pour décodeurs), l automobile (solutions hyperfréquence pour les capteurs automobiles, qui contribuent aux applications de confort et de sécurité de l automobile intelligente). On citera aussi l utilisation de la microélectronique dans les cartes pour téléphones mobiles, ainsi que dans de nombreuses applications de la défense et de l aéronautique en Europe. Thales est le premier fabricant mondial de tubes électroniques pour les marchés professionnels et de défense, et équipe de nombreux clients de la radiologie, de la diffusion et des marchés scientifiques et industriels. Numéro un mondial du domaine depuis 1996, devant les américains CPI, Boeing, Hughes et Litton, Thales a consolidé cette position en en acquérant les activités tubes de Siemens basées à Berlin. Dans le domaine des communications par satellite, le groupe joue un rôle prépondérant dans le développement des amplificateurs haute fréquence/forte puissance pour la diffusion et les télécommunications mobiles. Thales a participé à plus de soixante programmes spatiaux, la plupart dans le domaine des communications et des satellites de télédiffusion directe. Thales a atteint un niveau de production record en pour ses tubes intensificateurs d image radiologique, confortant ainsi sa place de leader avec 40 % du marché mondial. Chaque année, ses tubes sont utilisés pour des millions d examens et d opérations radioscopiques. Sa filiale implantée à Shanghaï depuis 1996 a poursuivi sa croissance principalement grâce à sa production locale. En, le groupe a également démarré la production en série de son détecteur numérique Pixium utilisé dans les systèmes de radiographie médicale, et ses ventes de scanners ultrasons ont fortement progressé. Thales figure parmi les leaders européens dans les systèmes d orientation et de navigation par satellites basés sur les technologies GPS/GNSS (Global Positioning System/Global Navigation Satellite System). La société conçoit et commercialise des produits de radionavigation pour une variété d applications professionnelles telles que la topographie, l hydrographie, le guidage d engins et l exploration sismique. Le groupe occupe déjà une position solide dans les produits GPS de précision, position renforcée par l acquisition en de la société MLR, leader européen des produits grand public avec en particulier 70 % du marché de la navigation de plaisance en France. La technologie GPS est une illustration frappante des synergies technologiques au sein du Groupe. En effet, cette technologie universelle d orientation par satellites trouve des applications dans chacun de ses trois pôles d activités. Les principales autres sociétés du domaine sont les américains Garmin, Magellan et Trimble. Thales a été sélectionné en pour coordonner la conception de l architecture du récepteur dans le cadre du projet Galileo, premier programme européen de positionnement par satellites lancé à la mi-1999 par la Commission Européenne et l Agence Spatiale Européenne. Opérations sécurisées S appuyant sur sa réputation dans le secteur de la défense et de la sécurité professionnelle, Thales a décidé de devenir un acteur majeur sur les nouveaux marchés des opérations sécurisées. Initialement axée sur l activité de DAT apportée par Dassault en 1998 (principalement terminaux de paiement et billétique basés sur la technologie de la carte à puce) et sur l activité d Idmatics (cartes d identité sécuritaires), l offre du groupe dans ce domaine a été très sensiblement renforcée par l acquisition de Racal en juin. En outre, certaines compétences clés logées dans des activités de défense ont été apportées à cette activité qui dispose désormais d une gamme large de compétences dans le domaine des transactions sécurisées et des services associés. L activité dédiée transactions électroniques dispose d une implantation déjà bien internationale : elle englobe huit sociétés qui ont déjà des positions solides en Europe (Royaume-Uni, France, Allemagne, Espagne), aux Etats-Unis, et en Amérique latine. Elle couvre la conception, le développement et la commercialisation de produits et systèmes de haute technologie pour les virements électroniques et les systèmes de cartes à puces et de télébillétique, appliqués aux secteurs du commerce, de la banque, de la santé et du transport. Si le paiement électronique est maintenant largement utilisé dans toute l Europe continentale de l Ouest, ce mode de paiement n est qu en phase de démarrage dans de nombreuses régions du monde : Europe de l Est, Asie- Pacifique, Amérique du Sud. Dans les pays anglo-saxons et aux Etats-Unis, les cartes de paiement utilisent encore en grande majorité la technologie de la piste magnétique et le passage à la carte à puce s inscrit dans un proche avenir. Thales propose une gamme complète de terminaux de paiement par carte et de modules sécurisés pour les guichets automatiques ainsi qu une série de terminaux pour le marché de la santé, qui reposent tous sur le réseau déployé au Royaume-Uni, en France, en Allemagne et en Espagne. La société est également parvenue à pénétrer les marchés de la carte à puce aux Etats-Unis et en Asie, dont le démarrage est encore relativement récent. Au début de l année 2001, une grande banque chinoise a notifié à Thales une commande de plusieurs milliers de terminaux de paiement. Ses principaux concurrents sur ce marché sont le français Ingenico et les américains Vérifone et Hypercom. Thales est également l un des principaux fournisseurs de solutions de gestion d accès pour l industrie du transport. Le groupe propose aux compagnies aériennes et aux aéroports des systèmes d information pour les voyageurs et des systèmes de gestion du trafic et de billétique. Thales y exploite également la technologie des cartes à puce, conçue à l origine pour des applications bancaires, afin de répondre aux besoins du marché de la télébillétique, en pleine croissance en Asie et en Europe. Principales applications : les réseaux de transports, la gestion des parkings ou les systèmes de péage. Le groupe se place désormais parmi les trois premiers mondiaux dans ce domaine, avec l australien ERG et l américain Cubic, et l acquisition de la filiale d Alcatel, CGA Transport, en a renforcé sa position sur le marché. Dans le domaine de l e-sécurité, Thales utilise sa position de leader mondial de la sécurisation basée sur la cryptographie et les systèmes de paiement électronique pour fournir des solutions de réseaux sécurisés aux gouvernements et aux entreprises. Le groupe est très présent dans le secteur des cartes bancaires, où ses solutions sont retenues par la plupart des clients dans le monde. Ces activités associent des compétences dans 28 29

16 L activité L activité les domaines des réseaux sécurisés, de la gestion des données, des transactions de cartes à puce et des produits et services qui supportent les transactions de cartes par Internet. Par ailleurs, Thales a développé pour les réseaux longue distance une série de produits innovants pour le cryptage des données, utilisant des algorithmes de cryptage auto-chargeables. Thales met également à profit ses compétences en gestion de l information sécurisée pour améliorer la gestion de la relation-client (Customer Relationship Management, ou CRM) sur le marché florissant des solutions de centres d appel. Dans ce domaine, Thales a bien négocié l'évolution des matériels d enregistrement vers les solutions de centres d appel en fournissant au marché mondial des logiciels avancés pour la gestion de la relation client. Cette activité s adresse à trois segments : les transactions financières de gros volume, les urgences et la sécurité, les centres de gestion des communications en provenance et à destination des clients, portés par l essor des technologies CRM. Thales est l un des principaux fournisseurs mondiaux de systèmes clés en mains pour la production et la gestion de cartes d identité de haute sécurité. Dans cette activité, il bénéficie de solides compétences dans le domaine de la production de cartes ainsi qu en biométrique, et d une bonne maîtrise de la technologie des cartes à puce. Le marché est de plus en plus demandeur de solutions et de services intégrés, allant au-delà des seuls produits sécuritaires. Pour répondre à cette demande croissante, Thales a créé au début de l année 2001 une nouvelle entité entièrement dédiée aux services de sécurité, qui propose en particulier des solutions sécurisées pour les architectures Internet. Cette nouvelle activité s appuie sur l expérience unique du groupe dans le domaine des systèmes sécurisés et sur la certification d un tiers de confiance. Elle s adresse aux secteurs de la finance, de l industrie et des services, aux administrations ainsi qu aux intégrateurs de systèmes d information et aux prestataires de services à valeur ajoutée. Thales fournit ainsi une gamme complète de services de conseil, d intégration et de gestion de la sécurité, à des entreprises qui ont fait d Internet un élément clé de leurs activités et qui ont l obligation de garantir la totale sécurité de l information ainsi transmise. Systèmes d information S appuyant sur un réseau de filiales couvrant huit pays d Europe, Thales est devenu un acteur majeur sur le marché européen des services "IT", tout en se focalisant sur les segments clés de ce marché : conseil en stratégie et en management des systèmes d information, prestations "e-services", et infogérance. Ses principaux concurrents sont, en France, les SSII Atos, Cap Gemini, Logica, Sema, Steria et Unilog. Initialement axé sur l intégration de systèmes informatiques techniques, le groupe s est progressivement réorienté vers les secteurs de l industrie, de la banque, et plus généralement de la finance, de l administration et du transport, et y a acquis une connaissance approfondie des métiers de ses clients, élément essentiel dans un marché de plus en plus concurrentiel. L activité de conseil, qui est au cœur de son approche commerciale, accompagne particulièrement bien ses activités d'intégrateur de systèmes d information ou d'infogérance. Thales est l un des principaux intégrateurs de systèmes techniques d information, notamment de systèmes de supervision et de contrôle pour les secteurs des services publics et du transport, et un acteur majeur sur le marché des communications aéronautiques. Dans le domaine des systèmes de gestion, la société est reconnue pour l intégration de systèmes SAP et Oracle dans divers pays européens. Elle propose une offre globale qui couvre toutes les étapes du cycle de vie du système d information de l entreprise, accompagnée de stratégies clairement définies pour la réutilisation des composants logiciel et les développements spécifiques. L un de ses domaines d application privilégié, et ce, de longue date, est celui des transports où Thales occupe une position de leader mondial : ainsi, depuis plusieurs dizaines d années, le groupe a installé ou rénové les systèmes de contrôle et de supervision de près de 60 lignes de métro dans le monde ; ses systèmes de gestion de flottes de bus équipent notamment la Ville de Lyon, et ses solutions en matière de télécommunications aéronautiques on été retenues par les aviations civiles de plus de trente pays. Ses capacités et son savoir-faire en gestion de programmes lui permettent de se positionner en maître d œuvre pour les systèmes d information les plus complexes. Par exemple, la société est responsable de l intégration du système d information d un nouvel hôpital ultramoderne en France, qui a ouvert ses portes en En, elle a également été retenue pour un projet de deux ans portant sur le développement et l intégration de nouvelles fonctions au système d information de la Bibliothèque nationale de France. Au cours des dernières années, le groupe a élargi son potentiel dans les services IT pour la banque-assurance. En, il a ainsi racheté RIB et Horizon en France, et Holmium en Suisse. Thales propose aux institutions financières des services de conseil bâtis dans le long terme, pour les aider à faire évoluer leurs systèmes vers l e-banking et les systèmes CRM de gestion de la relation-client. Et au-delà des applications bancaires, Thales a tiré profit de l explosion du marché des e-services en développant une gamme de services e-business, e-procurement et e-commerce qui permettent à ses clients de réaliser la migration de leurs systèmes traditionnels vers des applications basées sur Internet. L'acquisition, en, de la société espagnole SGO a renforcé son offre dans ce domaine appliqué en particulier à l e-tourisme, l e-banking et l e-santé Cette acquisition, qui a conforté la présence de Thales en Espagne, confirme la portée internationale de sa stratégie de développement. Grâce à son implantation, Thales peut aborder de grands projets transnationaux dans un secteur qui ne connaît plus de frontière. L'infogérance correspond à la prise en charge, pour le compte d un client, de tout ou partie de ses systèmes d'information, le client disposant de la disponibilité soit de l'infrastructure de ce système, soit de ses applications. De fait, les entreprises ont de plus en plus tendance à externaliser leurs systèmes d'information et ce marché connaît une croissance d environ 15 % par an. Les solutions uniques de Thales couvrent l'intégralité du système d'information de l'entreprise, des réseaux informatiques aux télécommunications, et prennent en compte toutes les applications. Elles assurent le passage critique entre le développement du système d'information et sa mise en œuvre opérationnelle. Avec son réseau européen, Thales répond à la demande des grandes sociétés à implantations multiples qui ont besoin d'experts à portée de main. Ses filiales locales associent une connaissance approfondie des métiers de leurs clients et l expérience de l ensemble du groupe Thales dans l infogérance et continuent ainsi à développer leurs activités dans ce domaine. En Suisse, par exemple, Thales a remporté en l'infogérance du système d'information utilisé par les 700 collaborateurs de l'union Bancaire privée. Services et Solutions Thales s appuie sur son expérience en gestion de programme et ses compétences dans les technologies civiles pour fournir une vaste gamme de services à valeur ajoutée et de solutions clés en mains pour les secteurs de la diffusion audiovisuelle, de l exploration offshore, du transport et des télécommunications. Leader mondial des systèmes de diffusion de l image et du son par voie hertzienne, Thales s appuie dans ce domaine sur ces compétences en systèmes d émission et en tubes haute énergie. Son activité couvre la conception, la fourniture et l intégration d équipements, systèmes et solutions pour la diffusion hertzienne, le traitement numérique du signal vidéo et la diffusion multimédia, ainsi que le domaine des communications large bande sans fil. Le groupe a élargi récemment son offre en mettant sur le marché une gamme de produits multimédia basée sur les derniers standards du multimédia grand public. Son portefeuille de clients comprend les chaînes de télévision et radio et des opérateurs de satellite, de câble et télécommunications du monde entier. Ses systèmes sont installés dans 168 pays et le groupe réalise des ventes importantes en Europe et aux États-Unis. Thales est devenu, en reprenant Racal, l un des principaux fournisseurs mondiaux de géosolutions, couvrant une gamme d application particulièrement étendue : positionnement de précision, géosciences intégrées, fabrication et pilotage de véhicules télécommandés (ROV), suivi des navires et des véhicules, télématique pour l exploration, le tracé d itinéraires, la cartographie des fonds océaniques, ainsi que pour les applications de surveillance et maintenance dans les industries de l exploration offshore et dans les télécommunications (câbles sous-marins). Avec 40 sites répartis à travers le monde, Thales opère dans les principales régions d exploration offshore. En, l acquisition de Sage, deuxième mondial de services géotechniques pour les exploitations offshore, a renforcé la position du groupe sur les marchés des câbles de télécommunication et de l exploitation offshore. Sur le marché des véhicules sous-marins autonomes (AUV), Thales a établi un partenariat avec la société américaine Bluefin, l un des principaux développeurs mondiaux de ce type de véhicules. C est également l acquisition de Racal, qui a fait de Thales le premier fournisseur au Royaume-Uni de services de télécommunication et de systèmes d information intégrés pour l industrie du transport. Dans cette activité dite de "solutions de transport", le groupe est spécialisé dans la gestion de lignes privées et d installations radio pour les grandes lignes de chemin de fer et le métro londonien. En outre, le groupe fait partie du consortium britannique privé Citylink, qui a remporté en 1999 un contrat prestigieux d une durée de 20 ans pour mettre en œuvre le programme Connect, de remplacement des systèmes radio actuels du métro londonien. Ce programme est réalisé dans le cadre de la Private Finance Initiative (PFI)

17 L activité L activité En ingénierie et services, les activités de Thales sont axées sur la conception et/ou la gestion de projets d infrastructure comme les hôpitaux et les aéroports. Le groupe intervient en tant que maître d œuvre dans un certain nombre de programmes complexes pour les industries de la santé, de l énergie nucléaire et des hautes technologies. En, Thales a remporté un contrat de développement clés en main pour un nouveau centre de distribution de la chaîne d hypermarchés Carrefour. Il a également signé un contrat avec Alcatel Space Industries pour la réalisation de l étude sur la sécurité des opérations dans le cadre du programme Egnos, le futur système européen de navigation par satellite. Thales est le premier producteur mondial de calculateurs monocarte et de systèmes informatiques haut de gamme, basés exclusivement sur des standards ouverts de logiciel et de matériel. L utilisation de standards ouverts permet notamment de garantir des produits modulables et durables et, associée à des pratiques rigoureuses de conception et fabrication, elle offre le meilleur niveau de qualité et de fiabilité pour un grand nombre d applications sensibles en temps réel. Les activités de calculateurs monocarte du groupe sont implantées aux États-Unis et en Europe et servent la plupart des grands OEM (Original Equipment Manufacturers) et intégrateurs dans les secteurs de la défense, de l aéronautique, du transport et des communications. Fidèles à l approche innovante du groupe de la technologie duale, ces produits disponibles sur le marché jouent un rôle essentiel dans les systèmes radar, sonar et C3I du domaine militaire ; ils répondent aux besoins des systèmes de télécommunication et de transport les plus avancés. LES FONCTIONS SUPPORTS:: POLITIQUE DE RESSOURCES HUMAINES (1) En septembre, la politique de gestion des ressources humaines a fait l objet d une nouvelle orientation, en phase avec l organisation en trois pôles d activité mise en place en juillet. Ce nouveau programme de management vise en particulier à accroître l implication des salariés au regard des objectifs de leur unité, d une part, et du groupe, d autre part. A cet effet, la mesure des performances individuelles est davantage prise en compte dans la détermination du niveau et de l évolution des rémunérations. Mais également, par ces nouvelles dispositions Thales veut développer le dialogue entre les salariés et leur management, y compris s agissant de la définition des objectifs individuels. En outre, compte tenu de la spécificité des activités du groupe qui, toutes, s appuient sur une expertise technologique de haut niveau, les carrières de spécialistes sont valorisées au même titre que celles de managers. Dans un même souci, la mobilité des personnels entre les différentes activités, voire entre les différents pôles, est encouragée. Enfin, la nouvelle stratégie du Groupe, qui distingue trois pôles d activités différents par leurs marchés plus encore que par les technologies qu ils mettent en œuvre, fait du service aux clients une priorité. Cette priorité est largement reprise dans les objectifs fixés aux salariés du groupe. Après avoir été l un des premiers groupes à se doter d une université d entreprise, en Thales en a internationalisé l implantation. Aujourd hui, sur le Campus de Jouy en Josas, à Heckfield Place dans le sud de Londres, ou, grâce à des sessions organisées aux Etats Unis ou en Australie, le Groupe ouvre à ses collaborateurs une offre de formation de premier plan qui leur permet d accompagner leur développement de carrière. Politique de rémunération Le groupe a étendu depuis plusieurs années l individualisation des salaires, composés d une partie fixe, liée à la compétence et aux responsabilités, et d une partie variable qui est fonction des performances individuelle et collective. Statistiques sur les effectifs Evolution des effectifs La répartition des effectifs consolidés (2) par pôle en fin d exercice a évolué comme suit : au 31 décembre 1999 Aéronautique ,0 % ,7 % Défense ,3 % ,1 % Technologies de l Information & Services ,8 % ,3 % Autres ,9 % ,9 % TOTAL ,0 % ,0 % L accroissement des effectifs, de personnes entre décembre 1999 et décembre, résulte des importantes variations de périmètre ( personnes dont personnes employées par Racal) et d une diminution des effectifs à structure constante de personnes, ventilées ainsi par pôle : au 31 décembre 1999 Variation du périmètre Autres variations Aéronautique Défense Technologies de l Information & Services Autres TOTAL (1) Le bilan social de la société-mère est disponible au siège de la société. (2) Les chiffres d effectifs consolidés incluent les effectifs totaux des sociétés intégrées globalement et le prorata des effectifs des sociétés intégrées proportionnellement. Ils n incluent pas les effectifs des sociétés mises en équivalence ou non intégrées

18 L activité L activité Distribution par zone géographique Compte tenu de l importance des acquisitions et, dans une moindre mesure, des cessions réalisées, la répartition géographique des effectifs s est modifiée ces dernières années. La part des personnels travaillant en France, proche des 80 % au 31 décembre 1993, ne représentait plus que 75 % du total à fin 1995 et seulement 57 % des effectifs consolidés à la fin de l année, les effectifs en Europe hors de France représentant désormais un tiers des effectifs totaux : au 31 décembre 1999 France ,1 % ,6 % Royaume-Uni ,9 % ,5 % Autres Europe ,8 % ,1 % Amérique du Nord ,8 % ,6 % Amérique latine 95 0,2 % 298 0,6 % Afrique 660 1,2 % 572 1,2 % Asie ,9 % 388 0,8 % Proche & Moyen-Orient 97 0,2 % 256 0,5 % TOTAL ,0 % ,0 % L évolution des effectifs en France et à l international s analyse comme suit : au 31 décembre 1999 Variation du périmètre Autres variations France International TOTAL Répartition des effectifs "gérés" Les effectifs gérés par le groupe étaient de personnes à fin décembre. Ce chiffre, supérieur à celui des effectifs consolidés, prend en compte la totalité des effectifs des sociétés en joint venture ainsi que ceux des sociétés contrôlées qui ne sont pas prises en compte dans la consolidation, parce qu elles n atteignent pas les seuils de signification retenus. Leur répartition par activité et par zone géographique était la suivante : au 31 décembre France Autres pays d Europe Reste du monde Total Aéronautique Défense Technologies de l Information & Services Autres La segmentation de la population par catégorie confirme le poids prépondérant des ingénieurs et cadres dans l ensemble des activités du Groupe, les différences demeurant relativement modestes entre les trois pôles. Principaux sites industriels Dans ce paragraphe, les chiffres d effectifs correspondent à des effectifs "gérés", incluant à 100 % les effectifs des sociétés consolidées proportionnellement. Au 31 décembre, 60 % des effectifs en France étaient employés dans des sites de la région Ile-de-France, la Bretagne venant assez loin en deuxième position, avec un peu plus de 7 % du total, devant la région Rhône- Alpes (6 %) et, à peu près à égalité (avec entre 4 et 5 % des effectifs en France), l Aquitaine, la région Provence- Côte d Azur, le Centre et les Pays de Loire. Le poids prépondérant de la région Ile de France se retrouve de façon différente dans les trois pôles : avec 63 % pour le pôle Défense, 61 % pour le pôle IT & S, et seulement 46 % pour le pôle Aéronautique, dont 15 % des effectifs travaillent à proximité des installations d Airbus, dans la région Aquitaine. Les sites employant plus de personnes étaient au nombre de douze à fin (y compris sites à proximité, situés sur une même agglomération), et regroupaient 36 % des effectifs totaux. au 31 décembre Effectifs Filiales En France Elancourt Thales Systèmes Aéroportés Bagneux Thales Air Defence, Thales Naval France, Thales ATM Colombes Thales Communications Vélizy Thales Avionics, Thales Electron Devices Brest Thales Systèmes Aéroportés Sophia Antipolis Thomson Marconi Sonar, Thales Microsonics & divers Gennevilliers Thales Communications Au Royaume-Uni Crawley Thales Sensors, Thales Training & Simulation, Thales Communications Doncaster Thales FieldForces Templecombe Thomson Marconi Sonars En Australie Bondi Junction ADI Aux Pays-Bas Hengelo Thales Nederland TOTAL TOTAL Distribution par catégorie professionnelle L internationalisation du groupe ne permet plus d opérer une répartition par catégorie professionnelle pertinente au niveau mondial. En effet, les définitions catégorielles sont très largement différentes d un pays à l autre. En particulier, les pays anglo-saxons ne distinguent pas les ingénieurs des techniciens, alors qu en France cette distinction s applique. Le tableau ci-après propose donc une ventilation par catégorie professionnelle des seuls salariés employés en France : au 31 décembre Total Ingénieurs & Cadres Autres collaborateurs* Aéronautique % 50 % Défense % 45 % Technologies de l Information & Services % 53 % Autres % 43 % TOTAL % 48 % * employés, techniciens, ouvriers 34 35

19 L activité L activité POLITIQUE DE RECHERCHE ET TECHNOLOGIE Relativement peu capitalistiques (les investissements industriels représentent environ 4 % du chiffre d affaires, soit 345 millions d euros en ), les activités de Thales, dont le contenu technologique est élevé, se caractérisent par des montants importants consacrés aux dépenses de recherche et de développement : Dépenses de R&T des trois derniers exercices En millions d euros Dépenses totales Montants autofinancés en % du TOTAL 22 % 26 % 31 % Les dépenses de RT&D autofinancées ont représenté, en, 4,6 % du chiffre d'affaires. La RT&D emploie plus de personnes, dont plus de 70 % d ingénieurs, réparties sur un grand nombre de sites. Elle est consacrée à 68 % au pôle Défense, 21 % au pôle Aéronautique et 11 % au pôle Technologies de l Information & Services. Les orientations de la politique de Recherche et Technologie Thales a mis en place, de longue date, une politique et des moyens destinés à développer les synergies entre les différentes activités travaillant sur des technologies identiques, et à améliorer en permanence les processus de RT&D. Thales élabore ainsi, au niveau de chaque activité, un plan stratégique concernant les technologies, avec une consolidation au niveau du Groupe. Ce plan a pour but d identifier et de rendre cohérentes les actions de recherche et de développement technologiques nécessaires pour assurer ultérieurement les développements rapides de produits et systèmes. Thales consacre plus de 25 % de ses ressources en RT&D à des travaux de préparation des développements de produits et de système. Ces travaux d étude amont (R&T) portent sur : la recherche de base en matériaux semiconducteurs ou supraconducteurs, en composants hyperfréquence et infrarouge, en algorithmie de traitement du signal, de l image et en cryptographie. l étude de technologies de base et composants aussi bien matériels que logiciels. l étude de modules technologiques performants réalisant des fonctions communes à plusieurs équipements et systèmes la définition de nouvelles méthodes ou de nouveaux outils permettant d améliorer la maîtrise et la productivité des développements dans les domaines mécanique, électronique, optique, logiciel et système. l étude de concepts nouveaux en matière de produits et systèmes pour les pôles Aéronautique, Défense, Technologies de l information et Services. l étude de démonstrateurs réels ou virtuels (environnement synthétique et simulation) de ces nouveaux concepts. La Recherche "Corporate" Les travaux de Recherche et Technologie sont réalisés dans les laboratoires des business groups pour les technologies ou les études amont qui leur sont spécifiques, et dans les laboratoires Corporate lorsque ces travaux sont jugés d intérêt général. Avec l intégration de la société Racal, le dispositif de Recherche Corporate est constitué des 3 entités suivantes : Thales Laboratoire Central de Recherche (T.LCR) Ce laboratoire situé à Orsay au sud de Paris dispose d un potentiel propre de 240 personnes auxquelles il convient d ajouter plus de 50 thésards ; il est structuré en cinq groupes de recherche couvrant les domaines suivants : Composants électroniques : composants hyperfréquence de puissance en AsGa et autres composés III - V, Modules électroniques et microconnectique : modules hyperfréquence, connectique optique et optoélectronique hyperfréquence, peau rayonnante, Composants optroniques : détecteurs (IR, UV), diodes laser, Optronique et visualisation : sources laser, visualisation, micro-optique, Informatique et systèmes : informatique avancée et technologies pour systèmes intelligents. De plus cette entité dispose : d une unité mixte Recherche CNRS-Thales consacrée aux structures magnétiques artificielles et aux supraconducteurs à haute température critique, d un laboratoire d analyse physique, d une centrale technologie permettant la réalisation de matériaux et structures physiques nécessaires aux recherches, Plus récemment, Thales Laboratoire Central de Recherche a accueilli une partie des effectifs du Laboratoire Commun Alcatel-Thales de Recherche en Informatique. Thales Research Ltd (TRLtd) Le laboratoire situé à Readings (au nord de Londres) dispose d un potentiel propre de 140 personnes et est organisé en quatre groupes de recherche couvrant les domaines suivants : le traitement du signal pour radar et guerre électronique, le traitement du signal pour radiocommunication, l algorithmie et l architecture de système de satellite et de navigation, les réseaux de télécommunications. Thales Technologies et Méthodes (TTM) Cette entité située à Orsay dispose d un potentiel de 150 personnes, et a pour vocation : l établissement de méthodologie et l étude d outils de conception et de développement dans les principaux métiers techniques et industriels du groupe (mécanique, électronique, logiciel, système), la sélection de technologies : composants hardware et logiciel permettant de garantir un haut niveau de qualité et de maîtriser l obsolescence. la capitalisation et la diffusion des savoirs à travers le réseau internet interne. Les réseaux de compétence ou "Common Efficiency Team" Les neuf technologies les plus importantes pour le Groupe font, chacune d'entre elles, l'objet d'un réseau de compétences qui associe les personnels des unités opérationnelles impliqués dans cette technologie. Le rôle de ces réseaux est de définir une politique cohérente évitant les duplications de développement et de réaliser un benchmarking permanent pour garantir la compétitivité. Ils recouvrent les domaines suivants : Mécanique et Electronique, Antennes, Hyperfréquence et traitement de signal analogique, Optronique, Durcissement et compatibilité électro-magnétique, Machines de traitement de l information et de traitement de signal, Logiciels, Environnement synthétique et Simulation, et Ingénierie Système. Ces réseaux s appuient également sur l équipe centrale, "Thales Technologies et Méthodes", pour l évaluation, le choix et la définition des méthodes, les processus et bonnes pratiques, la mise en cohérence et la capitalisation des données (base de données "composants", par exemple). A noter que la mise en place de cette équipe centrale (TTM) a permis de diminuer très sensiblement le nombre de personnes affectées à des travaux de support au développement et a contribué de façon importante aux gains de productivité dans les métiers de conception et de développement de matériel et de logiciel système. Les coopérations en Recherche et Technologie Le dispositif de R&T de Thales est couplé de façon étroite avec les grands organismes de recherche européens principalement en France (CNRS, CEA, INRIA, ONERA, ), en Grande-Bretagne (DERA, ), en Allemagne (Fraunhofer Institutes, ), aux Pays-Bas (TNO, ), aux universités et à de très nombreux laboratoires appartenant aux partenaires industriels (Grands Groupes, PME). Thales a développé, depuis sa privatisation une coopération importante avec son partenaire et actionnaire industriel Alcatel dans le domaine de la R&T. Il convient enfin de signaler que Thales participe de façon très active aux differents programmes européens de recherche tant militaires (Euclid et Eurofinder) que civils (PCRD, Eureka, etc.) ainsi qu aux réseaux de recherche nationaux en France, en Grande-Bretagne et aux Pays-Bas. Les coopérations scientifiques et technologiques se développent par ailleurs en Amérique du Nord, en Asie et en Australie en prenant appui sur les sociétés ou J.V locales du groupe

20 L activité L activité Thales Corporate Ventures (1) D autre part, l évolution des besoins des clients engendrant une complexité croissante des systèmes et des équipements, le Groupe a établi et développé une politique originale de prospection, de partenariats et d investissements sélectifs dans les domaines technologiques amont : depuis fin 1986, Thales s est doté d une filiale de capital risque jouant le rôle de vecteur de sa coopération avec de jeunes sociétés de haute technologie tout en recherchant la profitabilité maximale de ses opérations d investissement en capital. Cette société a investi plusieurs centaines de millions de francs pour soutenir l essor, à travers le monde, de jeunes sociétés à la pointe de l innovation technologique. Son action contribue à cimenter des relations partenariales du Groupe avec les PME pertinentes de son domaine, et à créer ainsi un cercle vertueux dans lequel des "start-up" apportent leur créativité et leur grande mobilité tandis que Thales apporte son expertise et son expérience industrielles. A ce jour, Thales Corporate Ventures détient dix-neuf participations directes (hors fonds d investissement) dans des sociétés cotées et non cotées, implantées en France, en Europe, en Amérique du Nord ou en Asie, dont les activités présentent des synergies avec les métiers de Thales : Etats-Unis Canesta Interface Homme-Machine pour la capture et l analyse de la gestuelle en 3D Embrace Networks Technologie d infrastructure permettant de connecter tout type d équipements aux e-services sur Internet Entegrity Solutions Plate-forme logicielle pour le déploiement d applications et de transactions électroniques B2B sécurisées sur Internet Geneva Venture Partners Fonds d amorçage : domaines télécoms, logiciels et internet Intraspect Software Système de gestion de base de connaissances Critial Path/Isocor * Systèmes de messagerie électronique Objectstream Réseaux de gestion des télécommunications TechFund Capital II Incubateur et fonds d amorçage dans le domaine des semi-conducteurs, du logiciel et d Internet Valicert * Autorité de validation des signatures électroniques Canada Engenuity Technologies * Outils collaboratifs conçus pour l ingénierie d applications de haute fiabilité par Internet, République Tchèque ERA Système de détection passive, ATC/Guerre électronique République Populaire de Chine Optocom Technology Composants opto-électroniques pour télécoms Taïwan Advanced Ceramic X Composants co-cuits pour télécoms France 3D PLus Interconnexions et micro-assemblage de composants haute densité Arkoon Network Security Solutions de sécurité informatique Fonds A. C. E. Fonds dédié au secteur des hautes technologies en Europe Bionatics Logiciels de simulation en 3D de paysages et de croissance des végétaux Keopsys Amplificateurs optiques de puissance et lasers fibrés Legisway Solutions ASP ou intranet pour la gestion des contrats des entreprises Photline Technologies Composants optoélectroniques et modulateurs optiques haut débit PHS MEMS Conception et production de micro-systèmes électro-mécaniques Fonds PRIAM Fonds dédié aux PME du domaine de la Défense Simulog Société de services spécialisée en modélisation, simulation, optimisation de systèmes complexes TechFund Capital Europe Incubateur et fonds d amorçage européen dans le domaine des semi-conducteurs, du logiciel et d Internet *sociétés cotées PROPRIÉTÉ INTELLECTUELLE Le groupe Thales est à la tête d un portefeuille de brevets, enrichi chaque année de brevets nouveaux. La société protège par ailleurs 250 nouvelles inventions par an. A la pointe des développements dans les domaines des hyperfréquences et de l optronique, Thales est à l origine d inventions de base d importance majeure pour son activité et sa rentabilité : l antenne Radant à balayage électronique qui équipe le Rafale, les filtres à onde acoustique de surface que l on trouve maintenant dans les téléphones portables, les détecteurs infrarouges à puits quantiques qui permettent d améliorer d un ordre de grandeur, le rapport performance/coût des caméras de prises de vue de nuit, la lecture optique des CD, source importante de revenus de licensing. Compte tenu de l importance de ses "actifs intellectuels" pour assurer la croissance et la performance de ses activités, Thales a mis en place une politique de propriété intellectuelle à la hauteur de son activité inventive. L entité Thales Intellectual Property, créée en 1998, a pour mission d optimiser cette politique de protection du patrimoine technologique et de valoriser ce portefeuille hors des marchés du Groupe, en négociant des licences d exploitation avec des tiers. La politique de protection a été renforcée en 1999 sur les logiciels produits par Thales. Cette politique s appuie à la fois sur le droit d auteur et sur les brevets dont l application au logiciel est désormais admise par les offices américain, européen et japonais. La coopération avec Alcatel s est traduite par des échanges d informations sur les portefeuilles de brevets des deux groupes qui sont liés par un accord de licences croisées. Ces échanges ont notamment porté sur le domaine des radiocommunications. En, de nouvelles actions de promotion ont été mises en place sur les technologies de packaging de composants hyperfréquence et de transmission pour réseaux haut débit filaires et radio. L action commerciale s est également déployée dans le cadre de deux accords significatifs signés en 1999 : une licence des brevets relatifs à une technologie d enregistrement massivement parallèle pour l application à la sauvegarde de données informatiques, une licence de brevets relatifs à un dispositif d antipiratage des disques optiques. Dans le cadre d une politique de motivation des ses inventeurs, le groupe Thales distingue chaque année les meilleurs d entre eux par des "Inventors Honors". Au titre de, parmi 30 inventeurs primés, 6 ont reçu un Premier Prix pour trois inventions : une source laser à diodes empilées développée par le Laboratoire Central de Recherche et utilisée pour le pompage à bas coût des lasers de puissance, notamment le Megajoule ; une méthode de contrôle thermique développée par Thales Optronics (UK) pour augmenter la puissance des lasers ; des éléments de flûte sonar remorqués pour diminuer le coût d exploitation des navires de prospection pétrolière développés par Thomson Marconi Sonar (Australie). (1) Changement de dénomination sociale, de Thomson-CSF Ventures en Thales Corporates Ventures, en juin