Chevauchement des actions Joe J Investor: Joe's Holdings

Transcription

1 Page 1 de 5 Le tableau détaillant cette action montre comment les 25 supérieurs des avoirs nets en actions sont répartis dans le, avec un classement selon le pourcentage des actifs nets du.la Date du est la date de la dernière mise à jour des avoirs du. Lorsque vous comparez des fonds, il est important de tenir compte de cette date. Il est possible que les avoirs du aient jusqu'à huit mois au moment de la publication. Lisez les documents de divulgation pour plus de détails. Apple, Inc.(USD) AAPL 13,23 a Technologie Apple, Inc. (USD) AAPL 13, Dynamique valeur américaine T (CAD) F000003W9L 0, Royal Bank of Canada(CAD) RY 5,65 y Services financiers Royal Bank of Canada (CAD) RY 5, BMO Guardian mondial diversifié mutuel (CAD) F0CAN06P63 0, Loblaw Companies Limited(CAD) L 2,61 s Loblaw Companies Limited (CAD) L 2, Becton Dickinson & Co(USD) BDX 1,46 d Soins de santé Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 0, PH&N actions américaines - D (CAD) F0CAN05LUU 0, PepsiCo Inc(USD) PEP 1,24 s Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 0, PH&N actions américaines - D (CAD) F0CAN05LUU 0, Nestle SA(CHF) NESN 1,23 s Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 1, Mutual Découverte (CAD) F0CAN05NUK 0, Microsoft Corporation(USD) MSFT 1,10 a Technologie PH&N actions américaines - D (CAD) F0CAN05LUU 0, CI Harbour (CAD) F0CAN05LZ8 0, Mutual Découverte (CAD) F0CAN05NUK 0, BMO Guardian mondial diversifié mutuel (CAD) F0CAN06P63 0, Reckitt Benckiser Group PLC(GBP) RB. 1,07 s Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 1, Colgate-Palmolive Company(USD) CL 1,00 s Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 1, McDonald's Corporation(USD) MCD 0,98 t Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 0, des biens de consommation cyclique

2 Page 2 de 5 Cisco Systems Inc(USD) CSCO 0,95 a Technologie PH&N actions américaines - D (CAD) F0CAN05LUU 0, CI Harbour (CAD) F0CAN05LZ8 0, Mutual Découverte (CAD) F0CAN05NUK 0, Danone(EUR) BN 0,95 s Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 0, Suncor Energy Inc(CAD) SU 0,88 o Énergie CI Harbour (CAD) F0CAN05LZ8 0, Unilever NV(EUR) UNA 0,84 s Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 0, Wells Fargo & Co(USD) WFC 0,83 y Services financiers PH&N actions américaines - D (CAD) F0CAN05LUU 0, Mutual Découverte (CAD) F0CAN05NUK 0, BMO Guardian mondial diversifié mutuel (CAD) F0CAN06P63 0, Henry Schein, Inc.(USD) HSIC 0,80 d Soins de santé Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 0, Exxon Mobil Corporation(USD) XOM 0,80 o Énergie PH&N actions américaines - D (CAD) F0CAN05LUU 0, CI Harbour (CAD) F0CAN05LZ8 0, Hennes & Mauritz AB(SEK) HM B 0,80 t Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 0, des biens de consommation cyclique Pfizer Inc(USD) PFE 0,78 d Soins de santé PH&N actions américaines - D (CAD) F0CAN05LUU 0, Mutual Découverte (CAD) F0CAN05NUK 0, Colruyt(EUR) COLR 0,73 s Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 0, Costco Wholesale Corporation(USD) COST 0,73 s Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 0, Danaher Corporation(USD) DHR 0,72 p Industrielles Mac Ivy Actions étrangères (CAD) F0CAN05MZW 0, PH&N actions américaines - D (CAD) F0CAN05LUU 0,

3 Page 3 de 5 Wal-Mart Stores Inc(USD) WMT 0,69 s PH&N actions américaines - D (CAD) F0CAN05LUU 0, Intel Corp(USD) INTC 0,68 a Technologie PH&N actions américaines - D (CAD) F0CAN05LUU 0, CI Harbour (CAD) F0CAN05LZ8 0, BHP Billiton Ltd(AUD) BHP 0,66 r Matières de base CI Harbour (CAD) F0CAN05LZ8 0, BMO Guardian mondial diversifié mutuel (CAD) F0CAN06P63 0,

4 Rapport Chevauchement des actions Divulgation Le Rapport Chevauchement des actions constitue un document supplémentaire de vente et doit donc être précédé ou accompagné du prospectus courant du fonds, ou un équivalent, et de cette déclaration de Veuillez lire ces documents attentivement. Les informations contenues dans ce rapport se basent sur les plus récentes données recueillies par Morningstar. Le Rapport Chevauchement des actions passe en revue les 25 principaux titres du afin d'identifier la pondération du accordée à chaque titre ou secteur particulier. Ce rapport affiche seulement les 25 principaux avoirs; l'investisseur pourrait en détenir beaucoup plus. Ratio de concentration Le ratio de concentration indique le pourcentage du que représentent les 25 principaux avoirs. Si un contient 25 titres ou moins, il est considéré comme non diversifié. Un non diversifié est plus risqué qu'un comptant un plus grand nombre de placements. Pourcentage du La colonne Pourcentage du indique le pourcentage de l'actif net que représente chaque valeur mobilière (soit en tant qu'avoir individuel ou en tant qu'avoir sous-jacent) au sein du complet. La Date du est la date de la dernière mise à jour des avoirs du. Lors des comparaisons entre fonds, il est important de tenir compte de cette date. Bien que Morningstar s'efforce d'obtenir les plus récentes informations, celles-ci ne sont pas toujours fournies régulièrement par les sociétés de fonds. Selon la loi, les fonds ne sont tenus de dévoiler leurs avoirs que quatre fois par année civile et ils disposent de deux mois après la date du rapport pour publier leurs avoirs. Ainsi, il est possible que les avoirs du aient jusqu'à cinq mois de retard au moment de la publication. s boursiers La structure sectorielle de Morningstar est plus unie et constante que les approches existantes. Elle permet une diversification intelligente des s et une compréhension plus aisée des choix faits par les gestionnaires de. Morningstar partage l'économie en trois «Supersecteurs» (l'économie de l'information, l'économie des services et l'économie de la fabrication) qui sont chacun divisé en quatre secteurs. Économie de l'information Logiciels : Les sociétés qui exploitent dans la conception et la commercialisation de systèmes d'exploitation et de logiciels informatiques. Certicom, Corel, et Tecsys en sont des exemples. Matériel : Les fabricants d'équipement informatique, d'équipement de communication, de semi-conducteurs et de composantes. GSI Lumonics, Perle, et Speedware Corp en sont quelques exemples. Médias : Les sociétés qui détiennent et exploitent des réseaux de télédiffusion et celles qui créent le contenu ou qui le fournissent à d'autres sociétés médiatiques. Alliance Atlantis, CanWest, et Look Communications en sont des exemples. Télécommunications : Les sociétés qui fournissent des services de communication en utilisant des réseaux téléphoniques fixes ou celles qui offrent l'accès aux services sans fil. BCE, Bell Canada et Telus en sont des exemples. Économie des services Soins de la santé : Inclut les sociétés de biotechnologie, de produits pharmaceutiques, de services de recherche, de santé au foyer, d'hôpitaux, de fournitures et d'équipement médical, ainsi que de résidences assistées. Axcan Pharma, Biovail et Inflazyme Pharmaceuticals en sont des exemples. Services aux s : Ce secteur comprend les magasins au détail, les sociétés de services personnels, les constructeurs de maison, les biens pour la maison, les agences de voyage et de divertissement et les fournisseurs de formation. Loblaws, Sobeys et Star Navigation Systems en sont des exemples. Services aux entreprises : Constitué des sociétés exploitant en publicité, imprimerie, publication, soutien aux entreprises, consultation, emploi, génie et construction, services de sécurité, gestion des déchets, distribution et transport. McGraw Hill Ryerson, Transcontinental et Quebecor en sont des exemples. Services financiers : Comprend les banques, les sociétés financières, les sociétés de gestion des placements, les sociétés de prêts et d'épargne, les courtiers en valeurs mobilières et les compagnies d'assurance. La Banque Laurentienne, Kingsway International Holdings et Western Financial Group en sont des exemples. Économie de la fabrication Biens de consommation : Sociétés qui fabriquent ou fournissent de la nourriture, des boissons, des produits personnels ou ménagers, des vêtements, des souliers, des tissus, des voitures et des pièces automobiles, des appareils électroniques, des articles de luxe, d'emballage et de tabac. Rothmans, Andres Wines et Molson Coors en sont des exemples. Matériaux industriels : Englobe les sociétés aérospatiales et militaires et les entreprises qui fournissent ou fabriquent des produits chimiques, de la machinerie lourde, des matériaux de construction et des marchandises. Alcan Aluminum, Lafarge Canada et Brascan en sont des exemples. Énergie : Sociétés qui produisent ou raffinent le pétrole et le gaz naturel, qui offrent des services et de l'équipement pour les champs de pétrole et qui exploitent des pipelines. Alberta Energy, Bow Valley Energy et Petro-Canada en sont des exemples. Services publics : Inclut les sociétés qui offrent des services d'électricité, de gaz naturel et d'eau. Nova Scotia Power, Sherrit Power et Transalta Corp en sont des exemples. Risques liés au placement Fonds non-diversifiés : Les fonds investissant une grande portion de leur actif dans un petit nombre d'émetteurs encourent des risques supplémentaires, y compris la fluctuation des cours boursiers, en raison de la concentration des placements. Fonds d'obligations à haut rendement : Les fonds investissant dans des titres créanciers faiblement cotés (couramment désignés obligations de pacotille) encourent des risques supplémentaires en raison de la faible qualité du crédit des titres dans le. L'investisseur devrait être conscient du niveau possiblement élevé de volatilité et du risque d'insolvabilité. Fonds sectoriels : L'investisseur devrait noter que les fonds qui investissent exclusivement dans un secteur ou une industrie encourent des risques Page 4 de 5

5 supplémentaires. Le manque de diversification d'industries assujettit l'investisseur à des risques particuliers à l'industrie. Page 5 de 5 Fonds d'actions à petite capitalisation : Les fonds investissant dans des actions de petites sociétés encourent des risques supplémentaires. Les petites sociétés présentent habituellement un plus grand risque d'échec et ne sont pas aussi bien établies que les sociétés de premier ordre. Dans le passé, les actions de petites sociétés ont subi un niveau de volatilité supérieur à celui du marché général moyen. Fonds d'actions étrangères/des marchés émergents : Les fonds investissant dans des titres étrangers encourent des risques supplémentaires spéciaux. Ces risques sont liés, mais ne sont pas limités, au risque de devises, au risque politique et au risque associé aux normes comptables diverses. L'investissement dans les marchés émergents peut accentuer ces risques. Fonds à moyenne capitalisation : Les fonds investissant dans des actions de sociétés à plus petite capitalisation encourent des risques supplémentaires. Les titres de ces sociétés peuvent être plus volatils et moins liquides que ceux des grandes sociétés. Positions courtes : Les investisseurs doivent se rendre compte que quand une position courte s'oriente vers une direction peu avantageuse, les pertes sont théoriquement illimitées. Le courtier exigera un dépôt de garantie plus élevé et le gestionnaire devra peut-être clore cette vente à découvert à un moment inopportun pour endiguer des pertes supplémentaires. Fonds de prêts bancaires/créances prioritaires : Les fonds qui contiennent des prêts bancaires et des créances prioritaires sont généralement touchés par les risques liés aux produits à revenu fixe, y compris ceux relatifs aux taux d'intérêt et de défaut de paiement. Puisqu'ils investissent souvent dans des produits de qualité inférieure, le risque de défaut de paiement est élevé. Ce type de titres sont souvent relativement non liquides. Les fonds qui investissent dans des prêts bancaires/créances prioritaires sont souvent fortement endettés, produisant ainsi un taux de volatilité élevé. Divulgation sur les indices Indice personnalisé : Joe J Investor: Joe's Holdings Répartition % Type CIBC WM 91 Day Treasury Bill CAD 4,04 IDX S&P/TSX Composite TR 24,94 IDX S&P 500 TR (Bank of Canada) CAD 48,75 IDX MSCI World GR CAD 16,72 IDX BofAML Canada Broad Market TR CAD 5,55 IDX