Dakar. Sénégal. Rapport annuel 2008 MicroCred Sénégal

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1 Dakar Sénégal Rapport annuel 2008 MicroCred Sénégal

2 MicroCred Sénégal / Rapport annuel 2008

3 TABLE DES MATIÈRES Chiffres clefs Faits marquants Perspectives Avant-propos 7 Editorial 8 Les actionnaires 9 Le Groupe MicroCred 10 Activités 11 Méthodologie de crédit 14 Réseau d agences 15 Normes éthiques et environnementales 16 Ressources humaines 17 Activités sociales 18 Clients 19 Rapport de direction 24 Etats financiers 27 Liste des acronymes 39 Contacts 42 3

4 CHIFFRES CLEFS 2008 Résultats au 31 décembre FCFA EUR FCFA EUR Bilan Total actif Encours d épargne Encours brut de prêts Immobilisations Total dettes Compte de résultat Revenus opérationnels Dépenses opérationnelles Résultat opérationnel avant impôts Impôts différés Résultat net Ratios clés Charges / produits 430 % 1617 % Dettes / fonds propres 129 % N/S Immobilisations / fonds propres 41 % N/S Ratio de liquidité 69 % 37 % Charges de personnel / charges opérationnelles 40 % 32 % Statistiques opérationnelles Nombre d épargnants Nombre de crédits actifs Nombre d employés Nombre d agents de crédit Nombre d agences 3 1 Encours de crédits (EUR) Encours de crédits (EUR) et nombre de clients en 2008 Janv Févr Mars Avr Mai Juin Juil Août Sept Oct Nov Déc Encours de crédits Nombre de clients Nombre de clients Volume déboursé Encours d'épargne (EUR) et nombre de clients en Nombre et volume de crédits décaissés (EUR) en 2008 Janv Févr Mars Avr Mai Juin Juil Août Sept Oct Nov Déc Volume Nombre Nombre de crédits déboursés Encours d épargne Nombre de clients Janv Févr Mars Avr Mai Juin Juil Août Sept Oct Nov Déc Volume Nombre MicroCred Sénégal / Rapport annuel 2008

5 FAITS MARQUANTS 2008 Janvier Conférence de presse pour annoncer le lancement des opérations de l agence Grand Yoff Séminaire stratégique des Directeurs Généraux du Groupe MicroCred à Paris Février Tournage d un reportage de la chaine télévisée Canal Info sur MicroCred Sénégal Mars Création et adoption de la nouvelle signature corporative «Le partenaire de votre réussite» par toutes les filiales MicroCred Avril Dossier sur la microfinance dans l hebdomadaire «Le Nouvel Horizon», interview de MicroCred Sénégal Mai Campagne publicitaire dans la presse locale pour annoncer la nouvelle signature corporative Juin Dans le cadre d un partenariat signé avec Eticca, école de commerce et de développement, participation de MicroCred Sénégal à l événement «La journée de la chaussure» visant à développer le commerce local Réalisation d une étude quantitative sur les comportements d épargne des clients et non-clients de l institution Juillet Arrivée de deux experts seniors, bolivien et haïtien, afin de renforcer l équipe d assistance technique Création d un slogan crédit «Grâce au crédit, mon activité grandit» et d un slogan épargne «Epargnez pour mieux vivre» Août Campagne télémarketing de promotion «produits d épargne» auprès des clients afin d augmenter la collecte de fonds Septembre Premier anniversaire de MicroCred Sénégal clients ont reçu un crédit durant la première année d opérations Due diligence avec l IFC et AfricInvest Octobre Ouverture de la deuxième agence dans le quartier de Pikine Animation commerciale à Pikine durant 3 jours Dans le cadre d un accord signé entre le Grand Duché du Luxembourg et la Banque Européenne d Investissement, une subvention d un montant de EUR a été allouée à MicroCred Sénégal pour financer trois années d assistance technique Novembre Visite de S.A.R la Grande Duchesse du Luxembourg accompagnée d une délégation Arrivée de trois experts seniors haïtiens afin de renforcer l équipe d assistance technique Décembre Ouverture de la troisième agence dans le quartier HLM Animation commerciale dans le quartier HLM durant 2 jours Séminaire stratégique des Directeurs Généraux du Groupe MicroCred à Paris 5

6 PERSPECTIVES 2009 Suite aux résultats prometteurs fin 2007 sur les premiers mois d activité, MicroCred Sénégal clôture son premier exercice comptable de 15 mois et demi au 31 décembre 2008 avec plus de emprunteurs et clients. Après avoir installé son siège et sa première agence à Dakar dans le quartier de Grand Yoff, MicroCred Sénégal a ouvert deux agences fin 2008, l une dans la proche périphérie à Pikine et l autre dans le quartier HLM. Les principaux défis à relever pour 2009 sont multiples. MicroCred Sénégal doit doubler son réseau et passer à six agences avant la fin de Par ailleurs, l institution poursuivra sa stratégie commerciale de proximité qui fait son succès, aussi bien dans la réponse adaptée et rapide aux besoins de ses clients, que dans la qualité de son portefeuille de crédits. MicroCred Sénégal envisage de renforcer son activité de collecte d épargne. Aussi, elle va élargir son offre de produits d épargne, avec en particulier un compte d épargne dont les caractéristiques répondront aux objectifs de sécurité, disponibilité et rentabilité. Par ailleurs, une réflexion sera menée sur un produit permettant aux microentrepreneurs de préparer dans les meilleures conditions un projet d investissement. Enfin, toujours dans un souci de répondre aux besoins et aux attentes de sa clientèle, MicroCred Sénégal pense élargir ses services financiers et proposer le service de transfert d argent. Au-delà des formations initiales soutenues lors de leur entrée dans l institution, MicroCred Sénégal poursuivra une politique de formation continue auprès de ses collaborateurs afin de renforcer en permanence leurs compétences pour faire face aux éventuelles difficultés conjoncturelles. Dans un contexte économique rendu difficile par la crise financière du dernier quadrimestre 2008, caractérisé par une hausse des prix des denrées de première nécessité, le principal défi de 2009 sera de poursuivre la croissance rapide du portefeuille de crédits, en maintenant son niveau de qualité, et de promouvoir la collecte de l épargne, afin d atteindre dans les meilleurs délais le seuil de rentabilité de la société. MicroCred Sénégal / Rapport annuel 2008

7 AVANT-PROPOS En tant que Président du Conseil d Administration de MicroCred Sénégal, c est avec grand plaisir que je partage avec vous les résultats de la première année d activité de la société et présente les développements clés de l organisation. MicroCred Sénégal fut la seconde institution du Groupe MicroCred en Afrique et est la seule du Groupe à être autorisée à collecter de l épargne. En 2008, MicroCred Sénégal a ouvert plus de comptes épargne pour un montant total de EUR, soit une augmentation de près de 300 % du nombre d épargnants actifs par rapport à MicroCred Sénégal a réalisé une excellente performance en L institution a terminé l année avec près de crédits actifs et un portefeuille d encours de plus d 1,38M EUR, soit une multiplication par 6 du nombre de crédits actifs et un quadruplement du volume des encours de prêts par rapport à décembre Par ailleurs, cette croissance n a pas empêché le maintien d un portefeuille de qualité. Le portefeuille à risque à 30 jours s est maintenu à un niveau inférieur ou égal à 3,11 %. En 2009, l institution devrait connaître une croissance soutenue du nombre d emprunteurs et d épargnants du fait de l ouverture de deux nouvelles agences au dernier trimestre Dans les 4 pays où MicroCred intervient à la fin 2008, elle déploie des institutions qui visent la rentabilité, l efficacité, mais surtout qui se développent de manière responsable. CONSEIL D ADMINISTRATION Président Arnaud Ventura Président du Directoire et Fondateur, MicroCred Membres Isabelle Levard Directrice Générale Adjointe, MicroCred Bodo Lieberam Expert Opérations Sénior, MicroCred Alain Lepatre-Lamontagne Ancien Directeur Général, BOA L efficience de MicroCred sera atteinte dans les 2 prochaines années au Sénégal. Le point d équilibre est déjà atteint à Madagascar, en Chine comme au niveau de la société holding. MicroCred Sénégal est efficace dans l ensemble de ces processus puisqu un client n attend pas plus de 5 jours avant d avoir une réponse pour obtenir un financement. Enfin, MicroCred met en œuvre ses opérations de manière responsable. MicroCred est responsable vis à vis de ses clients qui bénéficient de ses services dans le cadre d une méthodologie de crédit individuel permettant de connaître précisément leur capacité d endettement et ainsi d éviter le surendettement. MicroCred est responsable vis-à-vis de ses collaborateurs qui bénéficient d avantages sociaux et d opportunités d évolution importantes. Je ne peux conclure sans exprimer ma fierté et ma reconnaissance envers les professionnels talentueux qui développent et mettent en œuvre efficacement les valeurs de MicroCred au Sénégal. Leur implication au service de notre mission constitue la clé de voûte de notre organisation. Leur écoute attentionnée des clients, et leur capacité à concevoir des produits et services adaptés à la demande particulière de chaque marché sont à l origine des excellents résultats de l année Au nom de tous les membres du Conseil d Administration de MicroCred Sénégal, je souhaite aux collaborateurs de MicroCred un succès continu en Arnaud Ventura Président du Conseil d Administration de MicroCred Sénégal Président du Directoire et Fondateur de MicroCred 7

8 editorial A F R I Q U E Dakar Sénégal - Grand Yoff - Pikine - HLM Fidèle à la mission commune du Groupe MicroCred d offrir des services financiers aux microentrepreneurs traditionnellement exclus du système bancaire formel, MicroCred Sénégal est fière d avoir réussi son entrée dans le secteur de la microfinance au Sénégal, qui compte près de 850 institutions. Les chiffres du premier exercice de 15,5 mois à fin 2008 confirment les résultats de l étude de marché réalisée pour la décision d investissement au Sénégal : il existe une forte attente des micros et petits entrepreneurs du Sénégal de services financiers adaptés. La majorité de nos clients est issue du secteur informel et n a de ce fait pas eu la chance d accéder facilement à un crédit pour développer leur activité. Grâce à l entrée de nouveaux investisseurs institutionnels et privés courant 2009, MicroCred Sénégal bénéficiera de fonds propres importants et aura la capacité de lever des ressources bancaires avec le soutien de lignes de garantie. Elle pourra ainsi faire face en toute sérénité à une ambition de fort développement en La stratégie commerciale repose sur une gamme de crédits et de produits d épargne adaptée à la demande des microentrepreneurs, mais surtout sur une démarche de proximité qui permet une connaissance approfondie de notre client, de sa situation économique, financière et familiale, et de le suivre régulièrement dans l évolution de ses activités. En dernier lieu, je souhaiterais exprimer toute ma gratitude à nos actionnaires ainsi qu à notre maison mère, MicroCred Holding, pour la confiance qu elle nous accorde depuis le début. Je suis de la même façon très reconnaissant vis-à-vis de nos collaborateurs : leur enthousiasme, leur motivation et leur dévouement sont sans faille au service de notre mission. MicroCred Sénégal poursuivra son développement avec comme principale ambition de contribuer au développement du tissu économique à travers la microentreprise et de permettre aux habitants du Sénégal d avoir une qualité de vie meilleure. Bernard Tissot Directeur Général MicroCred Sénégal MicroCred Sénégal / Rapport annuel 2008

9 Les actionnaires MicroCred Holding est l actionnaire de référence et principal de MicroCred Sénégal. En décembre 2008, le capital de MicroCred Sénégal s élève à 2,59 millions EUR. L actionnariat de MicroCred Sénégal sera prochainement complété par l entrée au capital de nouveaux actionnaires. Des négociations auprès d investisseurs internationaux sont d ores et déjà entamées. Leur souscription est prévue dans les prochains mois. 100 % MicroCred MicroCred MicroCred est une société d investissement dont la mission est de créer un groupe d institutions financières dédiées à la microfinance servant les entrepreneurs ayant de faibles revenus et étant exclus du système bancaire traditionnel. MicroCred a été fondée en 2005 par PlaNet Finance et un groupe d actionnaires comprenant la Société Générale, AXA Belgium, et la Société Financière Internationale (IFC). La Banque Européenne d Investissement (BEI) et l Agence Française de Développement (AFD) ont rejoint ce groupe d actionnaires fondateurs en 2007 et Developing World Markets (DWM) en MicroCred détient actuellement 100 % du capital de MicroCred Sénégal et en assure la gestion EUR 9

10 Le groupe Microcred MicroCred est une société d investissement dont l objectif est de créer un groupe d institutions financières et de banques offrant des services financiers aux entrepreneurs non desservis ou mal desservis par le système bancaire traditionnel. MicroCred a été fondée par PlaNet Finance et un groupe d actionnaires en Ses actionnaires sont PlaNet Finance, Société Générale, AXA Belgium, Société Financière Internationale (IFC), Banque Européenne d Investissement (BEI), Agence Française de Développement (AFD) et Developing World Markets (DWM). Actionnaires Microcred Structure actionnariale de MicroCred au 31 décembre % PlaNet Finance 14 % SG 25 % AXA Belgium 22 % DWM EUR 11 % IFC 14 % BEI 11 % AFD MicroCred est opérationnelle au Mexique depuis février 2006 et à Madagascar depuis décembre Deux nouvelles institutions ont démarré leurs opérations au Sénégal et en Chine, respectivement en septembre et octobre Au 31 décembre 2008, les principaux indicateurs consolidés de performance pour les quatre institutions de MicroCred étaient les suivants : Indicateurs consolidés 1. Nombre de clients : Encours de portefeuille : 10,9 millions EUR 3. Nombre d épargnants : (au Sénégal seulement) 4. Epargne : EUR (au Sénégal seulement) 5. PAR > 30 jours : 2,34 % 6. Effectifs totaux : 495 (95 % dans les filiales) 7. Nombre total d agences et points de vente : 22 Stratégie d investissement Un investissement type fait intervenir 3 types d investisseurs : 1. MicroCred, en tant qu investisseur gestionnaire 2. Des investisseurs institutionnels internationaux, en tant que partenaires de développement 3. Des institutions financières locales, partenaires stratégiques pour le refinancement. En tant qu actionnaire gestionnaire, MicroCred fournit des services de gestion et d assistance technique à ses institutions, notamment : Un ensemble complet de méthodologies et procédures, couvrant : - Les opérations (crédit et épargne) - L administration, la finance et le reporting - L audit et la gestion du risque - Les ressources humaines - La communication et les outils marketing Un programme de formation intégrant : - La formation théorique et pratique des agents de crédit - La formation pratique des employés administratifs - La formation personnalisée des cadres intermédiaires Un support technique continu, à travers le détachement d experts dédiés à : - La Direction Générale locale - Le développement de nouveaux produits - Le développement du réseau L audit et le soutien financier des filiales à travers : - La garantie de dettes - L audit interne - La gestion des risques Le système d information et de gestion (SIG) : - Mise en place du SIG - Formation au SIG et support. MicroCred Sénégal / Rapport annuel 2008

11 ACTIVITÉS Environnement politique et économique Après un taux de croissance économique évalué à 5 % en 2007, situé parmi les plus hauts des membres de l Union Economique et Monétaire Ouest Africaine (UEMOA), l économie nationale sénégalaise a été écorchée en 2008 par un environnement international instable et peu favorable. La spirale inflationniste née de la flambée des prix des matières premières au niveau international a en effet impacté sur toutes les économies ouest africaines. Plus spécifiquement au Sénégal, l indice des prix à la consommation a enregistré en juin 2008 une hausse de 5,9 % en glissement annuel. L indice de la production industrielle a reculé au cours du premier semestre En revanche, dans les secteurs des services et du commerce les indices du chiffre d affaires ont globalement augmenté. Tous ces faits économiques ont eu des répercussions sur la stabilité sociale et économique des foyers. Plus vulnérables, ils ont fait entendre leur mécontentement à travers des manifestations dans la capitale durant l été Concernant l emploi, l immense majorité de la population active se trouve dans le secteur dit «informel». Malgré un taux d investissement en progression, les PME-PMI, sans parler des entreprises du secteur informel, rencontrent des difficultés pour accéder au financement bancaire, ce qui freine le développement. Actuellement, seulement 5 % de la population du pays a accès aux services bancaires traditionnels. Cette situation a fait prendre conscience aux dirigeants de MicroCred de la nécessité de proposer aux entrepreneurs locaux une alternative aux systèmes financiers traditionnels. Le secteur de la microfinance présente, à lui seul, des opportunités considérables dans le pays. En effet, le nombre d institutions a été multiplié par 6 en quinze ans. Les institutions de microfinance touchent plus du quart des familles sénégalaises. La lutte contre la pauvreté est devenue une priorité pour le gouvernement qui contribue activement à la promotion des petits entrepreneurs et de la microfinance. Un ministère dédié à ce secteur a, à ce titre, été créé en MicroCred Sénégal se positionne exclusivement sur la cible de la micro, petite et moyenne entreprise et répond ainsi à une forte demande. Caractéristiques des produits de crédit A fin 2008, MicroCred Sénégal propose deux produits de crédits à sa clientèle : le Crédit de fonds de roulement et le Crédit investissement. L objectif est de permettre aux microentrepreneurs de financer avec simplicité et rapidité deux stratégies complémentaires pour le développement de leur activité. D une part, le crédit fonds de roulement finance l acquisition de stocks de marchandises, pour le commerce et les services, ou l acquisition de matières premières pour la production. D autre part, le crédit investissement permet l aménagement de leurs boutiques et l acquisition de petit matériel pour le commerce et les services, ou l acquisition de matériels de fabrication, pour la production. Il est possible de concilier les deux stratégies dans un même crédit. Le montant maximum et la durée des crédits sont respectivement de 5 millions FCFA (7 622 EUR) et de 12 mois pour le Crédit fonds de roulement et de 5 millions FCFA (7 622 EUR) et de 24 mois pour le Crédit investissement. Le taux d intérêt mensuel est de 2 % sur le capital restant dû, et les commissions de services sont de 3 % du montant emprunté, couvrant une assurance décès-invalidité permanente de l emprunteur (âgé au plus de 60 ans) sur tous les crédits. Les échéances de remboursement sont mensuelles. Les garanties sont simples et adaptées aux capacités des microentrepreneurs : le nantissement du fonds de commerce, comprenant la valeur de la cantine (espace commercial) et le stock de marchandises, la caution personnelle, le nantissement du matériel détenu et/ou financé, et le gage sur véhicule. Tableau comparatif des deux produits de crédit : Crédit fonds de roulement Crédit investissement Durée 3 à 12 mois 3 à 24 mois Montant du prêt à 5 millions FCFA (152 à EUR) à 5 millions FCFA (152 à EUR) Fréquence du remboursement Mensuelle Mensuelle Méthode de remboursement Échéances constantes Échéances constantes Intérêts et commissions de service Intérêts : 2 % par mois sur le capital restant dû Commission de services : 3 % (ass. crédit comprise) Intérêts : 2 % par mois sur le capital restant dû Commission de services : 3 % (ass. crédit comprise) 11

12 Caractéristiques du produit d épargne A fin 2008, MicroCred Sénégal propose deux produits d épargne : le Livret d épargne et le Compte à terme. L épargne préalable n est pas une obligation pour obtenir un crédit. Néanmoins l ouverture du Livret d épargne est obligatoire pour accéder aux autres produits et services de l institution. Le Livret d épargne est un compte de dépôts à vue : les versements et retraits sont autorisés sans limite. C est aussi le compte «pivot» des opérations liées à l octroi et au remboursement d un crédit. L épargne à vue permet de faire des réserves pour faire face à des imprévus, de sécuriser son argent et de financer un futur projet. Les conditions d accès au Livret d épargne sont le réglement des frais d ouverture de compte de FCFA (7,6 EUR) et un solde minimum permanent de FCFA (7,6 EUR). La rémunération annuelle s élève à 1 %, versée au 31 décembre, et des frais de gestion de 500 FCFA (0,76 EUR) sont prélevés trimestriellement. Le Compte à terme est un produit destiné à améliorer la rentabilité de l épargne d un client si ce dernier accepte son immobilisation pendant une certaine durée. Le Compte à terme est accessible à partir d un solde minimum de FCFA (76 EUR). Deux durées sont proposées : de 6 à 12 mois, la rémunération annuelle est de 4 %, et pour une durée supérieure à 12 mois, la rémunération annuelle est de 6 %. Tableau comparatif des deux produits d épargne : Conditions d'accès Livret d épargne Frais d ouverture de compte FCFA (7,6 EUR) Compte à terme Avoir un livret d épargne Paiement des intérêts 31 décembre A la clôture du compte Rémunération 1 % par an Placement bloqué de 6 à 11mois : 4 % Placement bloqué 12 mois et + : 6 % Solde minimum FCFA (7,6 EUR) FCFA (76 EUR) Frais de gestion 500 FCFA (0,76 EUR) par trimestre Pas de frais de gestion MicroCred Sénégal / Rapport annuel 2008

13 Performances au 31 décembre 2008 Le portefeuille de MicroCred Sénégal a augmenté significativement en 2008, tant en volume qu en nombre de clients, atteignant respectivement FCFA (1,4 M EUR) et clients détenteurs d un crédit à la fin de l année. Par ailleurs, en 15,5 mois d activité, l institution compte clients détenteurs d un livret d épargne et 28 clients détenteurs d un compte à terme pour un encours respectivement de FCFA ( EUR) et de FCFA ( EUR). L encours global d épargne de la clientèle représente 37 % de l encours global des crédits. En analysant ses résultats opérationnels, il est ainsi possible pour MicroCred Sénégal de prévoir ses variations saisonnières futures. En 2008, la direction attend donc une forte croissance associée à un fort taux de rétention client. Distribution par durée 4 % 3 à 6 mois 16 % 12 à 24 mois 80 % 6 à 12 mois Distribution par montant décaissé (FCFA) 9 % > 3M Caractéristiques du portefeuille de crédits Bien que ne ciblant pourtant pas particulièrement les femmes, ces dernières représentent 52 % de la clientèle en En outre, près de 4 clients sur 5 ont demandé un crédit avec une durée allant de 6 à 12 mois. 32 % 1 à 3M 35 % < Distribution par durée 4 % 3 à 6 mois 16 % 12 à 24 mois 80 % 6 à 12 mois Distribution par montant décaissé (FCFA) 9 % > 3M 4 % 24 % Distribution par agence À 1M 1 % Portefeuille à risque HLM 18 % Pikine Le portefeuille à risque (PAR) > 30 jours est à 3,11 % en fin d année Notons néanmoins que MicroCred Sénégal a l un des PAR > 30 jours plus faibles parmi les institutions de microfinance du Sénégal. 81 % En effet, le faible niveau du PAR est le résultat de procédures Grand Yoff permettant de maîtriser les risques à tous les niveaux des opérations. Distribution par genre 1 % Portefeuille à risque Organisations à 30 jour en % 1 à 3M 3 % 35 % < % 1 % 52 % Femmes 47 % Hommes 24 % À 1M 0 % Jan Fév Mar Avr Mai Juin Juil Août Sep Oct Nov Déc PAR 30 jours / encours crédit (%) 13

14 MÉTHODOLOGIE DE CRÉDIT MicroCred utilise une méthodologie de crédit individuel basée sur les prévisions de trésorerie de l entreprise. La capacité de remboursement du client est calculée en fonction de ses revenus et de ses dépenses liés à son entreprise et à son foyer. Des agents de crédits professionnels jouent un rôle clé dans le processus en agissant comme intermédiaire auprès du client. Les étapes du processus de crédit sont les suivantes : 1. Prise de contact avec un client potentiel ; 2. Évaluation de l activité du client dans son entreprise et à son domicile ; 3. Préparation du dossier de crédit ; 4. Examen et validation par le comité de crédit ; 5. Décaissement du prêt ; 6. Suivi et visites de contrôle post-déboursement. Si le client fournit rapidement et correctement les documents nécessaires à son dossier de crédit, les cinq premières étapes de ce processus requièrent seulement 2 à 3 jours. La politique de MicroCred consiste à décaisser les prêts aussi vite que possible, dans la mesure où la diligence du client à toutes les étapes du processus le permet. Première étape : prise de contact avec un client potentiel. Les agents de crédit spécialement formés passent la majeure partie de leur temps sur le terrain à expliquer à des clients potentiels la nature des produits et services de la société. Chaque agent de crédit est responsable d un secteur géographique. Deuxième étape : évaluation de l activité du client dans son entreprise et à son domicile. Lorsqu il a pris contact avec un client potentiel, l agent de crédit lui propose un rendez-vous sur son lieu de travail puis à son domicile pour recueillir les informations nécessaires à sa demande de prêt, et dans le même temps évaluer sa capacité de remboursement. Troisième étape : préparation du dossier de crédit. L agent de crédit détermine la capacité de remboursement du client à l aide de ratios et d indicateurs standardisés. Les caractéristiques du microcrédit (utilisation, montant et durée) sont déterminées à travers un processus consultatif et basé sur la méthode itérative, qui implique le client, l agent de crédit, et au moins un membre du comité de crédit chargé de l examen du dossier. Les crédits décaissés sont ainsi conçus pour répondre de façon individualisée aux besoins de l entreprise du client et à ses capacités de remboursement, en minimisant les risques pour toutes les parties. Quatrième étape : examen et validation par le comité de crédit. La composition du comité dépend du montant du prêt demandé. Les produits proposés sont la plupart du temps classifiés selon trois niveaux, le niveau 1 correspondant aux plus petits prêts et le niveau 3 aux plus importants. Le comité de crédit se déroule en présence du Directeur Général pour les prêts de niveau 3 et du Directeur des Opérations pour les prêts de niveau 1 et 2. Au cours de la réunion, le comité peut approuver, rejeter ou réévaluer les demandes de crédit. Cinquième étape : Décaissement du prêt. Les prêts sont décaissés dès l approbation du comité de crédit. Le versement de la somme s effectue par un chèque ou par un virement directement sur le compte du client. MicroCred estime essentiel que le client puisse bénéficier de son prêt de la manière la plus adaptée et dans le meilleur délai. Sixième étape : suivi et visites de contrôle post-déboursement. Une fois le prêt octroyé, l agent de crédit effectue des visites de contrôle régulières auprès de son client et le contacte avant chaque échéance de remboursement. Par ailleurs, si un client rencontre des difficultés ou des retards de paiement, il est immédiatement contacté par l agent de crédit. Si le problème persiste, les superviseurs (dont le Directeur Général de l agence et un avocat) interviennent. Il est indispensable d établir un précédent comme quoi le non-paiement ne sera pas toléré et sera puni selon les termes de la loi. Le processus de crédit décrit ici est destiné à minimiser les risques pris par l institution tout en garantissant aux clients un examen efficace de leur dossier et un décaissement rapide. MicroCred révise régulièrement le processus pour s assurer qu il est aussi simple et adapté aux besoins des clients que possible, tout en protégeant les intérêts de la société. Demande du prospect Evaluation de l activité du prospect Analyse qualitative et quantitative du dossier Evaluation de l activité du prospect Durée maximum = 5 jours Passage en comité de crédit Décaissement Formalités d enregistrement effectuées par MicroCred MicroCred Sénégal / Rapport annuel 2008

15 Réseau d agences A fin décembre 2008, MicroCred Sénégal compte trois agences dans la capitale. Les trois premiers trimestres de l année ont été consacrés à la consolidation des activités d épargne et de crédit de la première agence. Le rythme de croissance de l institution s est nettement accéléré au dernier trimestre 2008 avec l ouverture de deux nouvelles agences. Les trois agences se situent à Dakar et dans sa proche banlieue. La première agence de l institution, créée en septembre 2007, se situe dans le quartier de Grand Yoff à Dakar. Ce lieu a été choisi stratégiquement pour être proche de la clientèle cible et accessible pour les futurs clients car elle est située au milieu du réseau d implantation des futures agences. Le bâtiment abrite également le siège de l institution. L agence de Pikine, créée en octobre 2008, se situe dans la grande périphérie de Dakar. L agence d HLM a été créée en décembre 2008 et se localise dans le centre sud de la capitale. MicroCred Sénégal envisage d ouvrir trois nouvelles agences en 2009 sur Dakar. Si tel est le cas, l institution aura à son actif six agences au Sénégal. Agences Nombre agents de crédits Nombre employés FCFA Encours de crédits Grand Yoff M 1,13M Pikine M 0,25M HLM M 0,02M Siège 21 Total MicroCred Sénégal M 1,40M EUR 15

16 NORMES ÉTHIQUES ET ENVIRONNEMENTALES Les entreprises ont une responsabilité sociale et environnementale vis à vis des communautés et de l environnement dans lequel elles évoluent. Le secteur de la microfinance a gagné en notoriété grâce à sa capacité à conjuguer viabilité financière et impacts social et environnemental positifs. MicroCred Sénégal croit en ce principe et son objectif est donc triple : financier, social et environnemental. Premièrement, la responsabilité sociale de l entreprise commence auprès des hommes et des femmes qui la constituent. MicroCred Sénégal fournit à tous des conditions de travail répondant aux normes d hygiène et de sécurité. De plus, MicroCred adhère à une Institution de Prévoyance Maladie pour le bénéfice de ses collaborateurs et de leurs familles. Enfin, les salariés reçoivent également une formation continue afin qu ils puissent faire évoluer leurs compétences au sein de l institution. Deuxièmement, l entreprise exerce également sa responsabilité sociale auprès de ses clients. Le sens de l éthique commerciale guide les activités de l institution, ainsi le principe de transparence, de clarté, et d équité est respecté pour chaque client. En retour, MicroCred Sénégal attend de ses clients le même sens de l éthique, et refuse de financer des entreprises qui sont moralement douteuses. Troisièmement, il incombe à MicroCred Sénégal de protéger et de défendre l environnement dans lequel son personnel et ses clients travaillent et vivent. Cette responsabilité est intégrée dans les activités de l entreprise. Tout d abord, les agents de crédit évaluent l impact environnemental au cours de leurs analyses auprès des microentreprises. MicroCred refuse également de financer une liste prédéterminée d activités que la direction juge nuisible à l environnement. De plus, MicroCred rénove systématiquement des bâtiments existants pour ses nouvelles agences et essaie de les situer dans les localités qui sont facilement accessibles en transports en commun. Enfin, l institution possède des procédures limitant la consommation d énergie et de papier. MicroCred Sénégal / Rapport annuel 2008

17 RESSOURCES HUMAINES «Il n est de richesses que d hommes» Jean Bodin ( ) Le professionnalisme, l enthousiasme, le dévouement de nos collaborateurs sont la source de notre succès. Leur proximité avec notre clientèle fait la différence sur le terrain. Le Sénégal compte un capital humain riche en compétences. MicroCred Sénégal peut envisager une croissance rapide avec confiance. B. Tissot, Directeur Général MicroCred Sénégal a vu son effectif augmenter au cours de l année pour atteindre le nombre de 104 collaborateurs dont 48 agents de crédit à fin En effet, chacune des trois agences de l institution compte environ seize agents de crédit Évolution du personnel en 2008 Janv Févr Mars Avr Mai Juin Juil Août Sept Oct Nov Déc Agents de crédits Effectifs totaux La grande majorité du personnel est de nationalité sénégalaise. Une équipe d assistants techniques est par ailleurs présente et est composée de français, belge, bolivien et haïtiens. Elle a pour mission d assurer le bon développement de la société, la transmission de l expertise technique en microfinance aux équipes locales. Cette équipe assure plus particulièrement la formation théorique et pratique des équipes opérationnelles, la Direction Générale et Financière de l institution, le développement du réseau, la création de nouveaux produits, le conseil légal, financier et stratégique pour le bon déroulement des opérations, et enfin le développement du Système d Information et de Gestion. Les femmes représentent 40 % du personnel et 75 % des effectifs travaillent en agences. L équipe dirigeante de MicroCred Sénégal se compose d experts locaux et internationaux spécialistes en banque, microfinance, économie du développement et droit des affaires. Travaillant en tandem avec les équipes terrain, ils déterminent ensemble l orientation stratégique et organisationnelle de l institution avec une préoccupation commune : le développement maitrisé de MicroCred. MicroCred Sénégal compte sur ses ressources internes pour assurer l encadrement de ses futures agences. Deux agents de crédit ont été promus chefs d agence adjoints en décembre et deux autres le seront en mars prochain lors des deux prochaines ouvertures. Parmi eux, un ou deux deviendront probablement chefs d agence dans un délai d un an. Dans un souci de motivation constante, MicroCred Sénégal a mis en œuvre un système de bonus mensuel pour les équipes commerciales. Par ailleurs, un entretien annuel de tous les collaborateurs permet tant d évaluer leurs performances individuelles que de leur proposer des perspectives de carrière au sein de l entreprise. La formation du personnel opérationnel est un élément clé du processus d intégration intensive. Elle dure trois mois et allie théorie et pratique. La formation continue, elle aussi essentielle, permet aux équipes de progresser régulièrement. Elle est dispensée aussi bien par des assistants techniques que par la Direction de la formation. MicroCred Sénégal Direction 2008 Directeur Général Bernard Tissot Avant de rejoindre MicroCred, Bernard Tissot a été successivement Directeur Général du Crédit Mutuel du Sénégal (CMS), première Institution de Microfinance du Sénégal, puis Directeur Général de la BIMAO (banque régionale chargée d apporter des refinancements à moyen et long terme aux institutions mutualistes). En 2004, le CMS, fort de 60 agences et de 250 salariés, connaît un fort développement commercial et assure son autonomie financière (les encours de dépôts ont été multipliés par 3, les encours de crédit par 5, le Produit Net Bancaire (PNB) par 4, et le résultat net par 10). Pendant cette même période, ont été mis en place les départements du marketing et des crédits aux professionnels. Avant cela, Bernard a occupé différents postes de responsabilités au sein ducrédit Mutuel en France pendant plus de vingt ans. Directeur Général Adjoint Ruben Dieudonné Ruben a rejoint l équipe de Micro- Cred Sénégal en novembre 2008 en tant que Directeur Général Adjoint chargé du développement commercial. Ruben est spécialisé en Gestion de Microcrédit (individuel et groupe solidaire) ; il possède plus de dix ans d expérience en microfinance. Il a occupé, entre autre, le poste de Directeur de Crédit dans deux des plus grandes IMF d Haïti. Durant les trois dernières années, il a été consultant indépendant en microfinance, tout en gérant son entreprise individuelle spécialisée dans des produits de nouvelles technologies. Directeur Administratif et Financier Guillaume Gervais de Rouville Guillaume a rejoint l équipe de MicroCred en août 2006 en tant que responsable légal chargé de projet. Il a été promu Directeur Administratif et Financier de Micro- Cred Sénégal en novembre Guillaume Gervais de Rouville est spécialiste en droit des affaires et en management de projet dans le secteur du développement durable. Il a été successivement avocat en droit financier international pendant trois ans et demi chez Clifford Chance, Directeur de projets pour le Programme des Nations Unies pour l Environnement durant quatre ans, et enfin Directeur de projets pour l ONG Pro-Natura International au Brésil et à Paris pendant un an. 17

18 activités sociales Apporter un service financier de qualité à ses clients n est pas le seul objectif de MicroCred Sénégal, l institution tient aussi à s impliquer dans des activités sociales. Ainsi, MicroCred Sénégal s efforce d être un membre actif dans la société en créant des partenariats avec des entreprises locales, des associations ou des autorités. En 2008, MicroCred Sénégal a participé aux événements suivants : La Journée de la chaussure «made in Senegal» Dans le cadre d un partenariat signé avec l école de commerce «Eticca», MicroCred Sénégal a participé à la Journée de la chaussure «made in Senegal» en juin A cette occasion, les artisans de la chaussure du quartier populaire de la Medina se sont rassemblés et ont exposé leur production. Les objectifs principaux étaient de promouvoir et de mettre en valeur le label «made in Senegal». Durant cette journée, des agents de crédit de l agence de Grand Yoff ont informé et sensibilisé les cordonniers participants à l épargne et au crédit dans le but de les aider à développer leur activité. Cet événement fédérateur a retenu l attention des pouvoirs publics locaux et nationaux et a permis d améliorer la visibilité du label «made in Senegal». Cette journée de la chaussure sénégalaise devrait être reconduite en Toubab Dialaw avec l équipe MicroCred Sénégal Toujours soucieuse de préserver une cohésion entre les membres du personnel, toute l équipe de MicroCred Sénégal est partie en week-end sur la petite côte à Toubab Dialaw en juillet Au programme des festivités : olympiades, jeux à la plage, atelier cuisine, soirée m balax, etc. Ces deux jours ont permis aux salariés de partager des moments de détente et de mieux se connaître. Animation commerciale à Pikine A l occasion de l ouverture de l agence de Pikine, une animation commerciale s est tenue en octobre 2008 et a permis d instaurer un lien de proximité avec les futurs clients de l agence. Des comédiens très connus au Sénégal sont venus animer cet événement pendant trois jours. Au programme : sketches, chansons, jeux avec des goodies MicroCred à gagner, sensibilisation aux produits de l institution, etc. Enfin, des autorités locales ont honoré de leur présence cet événement et sont venues souhaiter bonne chance à l équipe de la nouvelle agence. Une animation commerciale doit avoir lieu à chaque ouverture d agence. MicroCred Sénégal / Rapport annuel 2008

19 Clients Maimouna KÉBÉ Gérante d un restaurant à Grand Yoff Pathé DIAGNE Propriétaire d une charcuterie/épicerie à Liberté 6 Sharifou NIAKHOSSO Gérant d un stand de bonbons à Sacré Cœur Néné WOME Vendeuse de vêtements pour enfants sur le marché de Grand Yoff 19

20 Maimouna KEBE Gérante d un restaurant à Grand Yoff «J ai fait une demande de crédit le lundi, le lendemain un Agent de Crédit me rendait visite et trois jours plus tard mon argent était débloqué.» A 31 ans, Maimouna est mariée, mère de 3 enfants et indépendante financièrement. Depuis janvier 2008, elle gère le restaurant Chez Ndickou dans le quartier de Grand Yoff à Dakar. Maimouna est entourée actuellement d une équipe de 7 personnes. Sur un fond de musique colorée, cette jeune microentrepreneuse sait accueillir ses clients comme il se doit et çela fonctionne plutôt bien puisque la salle ne désemplit pas. «Il fait bon de faire une pause chez Ndickou» déclare une infirmière de l hôpital principal de Grand Yoff. Situé juste en face de ce dernier, le restaurant Chez Ndickou bénéficie d un emplacement particulièrement stratégique puisque les membres du personnel hospitalier viennent s y restaurer ou prendre un verre à toute heure de la journée et de la nuit. Elle a obtenu un prêt de FCFA (381 EUR) auprès de MicroCred qui lui a permis de régler ses fournisseurs et la location de sa terrasse pendant la période du Ramadan, mois difficile car le restaurant tourne au ralenti. Maimouna est très heureuse aujourd hui de pouvoir améliorer la qualité de vie de sa famille. Grâce aux bénéfices générés par son activité, ses deux plus grands enfants vont depuis octobre 2008 dans une école privée. Maimouna espère, dans un avenir proche, recevoir un nouveau crédit pour pouvoir acheter du matériel supplémentaire : de nouvelles tables et chaises. Par ailleurs, pour faire face à une clientèle plus importante, elle souhaiterait agrandir l espace réservé aux clients et louer l emplacement à côté de son restaurant. MicroCred Sénégal / Rapport annuel 2008

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