PROFIL. Leader européen du crédit à la consommation

PROFIL Leader européen du crédit à la consommation MAI 2010

Le groupe Crédit Agricole, un leader en Europe. Premier acteur bancaire en France (1), leader de la banque de détail en Europe (2), le Crédit Agricole est un partenaire de premier rang des économies dans lesquelles il est implanté. La puissance de ses banques de détail avec 11 500 agences dans le monde et le savoir-faire de ses filiales spécialisées lui permettent d intervenir de manière efficace dans tous les métiers de la banque et de la finance. Ainsi, plus de 160 000 collaborateurs accompagnent les projets de 59 millions de clients dans 70 pays. Le Crédit Agricole entend jouer son rôle de leader européen à dimension mondiale dans le respect de ses engagements mutualistes. Son développement est axé sur le service de l économie réelle et le principe d une croissance responsable. Il figure d ailleurs en bonne place dans trois indices qui font référence en matière de développement durable (3). (1) par les dépôts bancaires des ménages. Source : Banque de France (2) par les revenus de la banque de détail et le nombre d agences bancaires. Source : Société (3) ASPI Eurozone depuis 2004 ; FTSE4Good depuis 2005 ; DJSI depuis 2008 millions de clients du marché des ménages en France dans le monde pays d implantation milliards d euros bénéfice net part du groupe milliards d euros capitaux propres part du groupe ratio 1

L'organisation du Groupe 6,2 millions de sociétaires désignent les 32 600 administrateurs des Caisses locales. La Fédération Nationale du Crédit Agricole (FNCA) est l instance d information, de dialogue et d expression des Caisses régionales. 39 Caisses régionales Sociétés coopératives et banques de plein exercice, elles offrent à leurs clients une gamme complète de produits et services. Ensemble, elles détiennent 55,2 % du capital de Crédit Agricole S.A. via SAS Rue La Boétie. 2 544 Caisses locales détiennent l essentiel du capital des Caisses régionales. Les administrateurs sont des acteurs impliqués de la vie locale, et permettent au Crédit Agricole de proposer à ses clients des offres adaptées. Coté depuis décembre 2001, Crédit Agricole S.A. assure la cohérence du développement stratégique et l unité financière du Groupe. Il regroupe et anime ses filiales organisées en trois lignes métiers. Le public détient 44,4 % du capital de Crédit Agricole S.A. 31,2 % 8,6 % 4,6 % LES TROIS LIGNES MÉTIERS DE CRÉDIT AGRICOLE S.A. : BANQUE DE PROXIMITÉ - 25 % des Caisses régionales (sauf la Corse) - LCL À l'international - Cariparma FriulAdria - Emporiki - Crédit du Maroc - Crédit Agricole Egypt - Lukas Bank MÉTIERS FINANCIERS SPÉCIALISÉS - Crédit à la consommation - Crédit-bail - Affacturage - Gestion d actifs - Assurances - Banque privée BANQUE DE FINANCEMENT ET D INVESTISSEMENT - Banque d investissement - Courtage - Activités de taux (fixed income) - Financements structurés Crédit Agricole Immobilier, Crédit Agricole Private Equity, Idia-Sodica, Uni-Editions.

Sommaire 03 ÉDITO 04 NOTRE STRATÉGIE : FORCE DE DÉVELOPPEMENT 16 NOS MÉTIERS : FORCE D INNOVATION 28 DÉVELOPPEMENT INTERNATIONAL : FORCE DE MOUVEMENT

3 ÉDITO Crédit Agricole Consumer Finance en ordre de marche Après de bonnes performances commerciales en 2009 dans un environnement économique difficile,, le nouveau leader du marché du crédit à la consommation en Europe s est doté de tous les moyens pour poursuivre son développement et consolider ses positions. La fusion de Sofinco et de Finaref a pour ambition la création d un des principaux opérateurs de crédit à la consommation à l échelle internationale :. Cette naissance intervient dans un contexte économique, règlementaire, et concurrentiel, particulièrement difficile. La crise que nous connaissons depuis 2007 a provoqué un repli historique du marché du crédit à la consommation sur tous les segments ; cette situation particulièrement dégradée a eu pour conséquence une production de nouveaux dossiers de crédit en baisse, et une montée générale du risque. DE BONNES PERFORMANCES COMMERCIALES EN FRANCE En dépit de ce contexte difficile, en 2009, Sofinco et Finaref (marques de ) ont su consolider leurs positions commerciales et accroître leurs parts de marchés dans leurs différents secteurs d intervention. Sur l année 2009, la part de marché (production ASF) cumulée était de 19,1 % contre 18,2 % en 2008 et 17,6 % en 2007. Les encours gérés au titre du partenariat avec les réseaux bancaires du Groupe Crédit Agricole (Caisses Régionales Crédit Agricole et LCL) ont également fortement augmenté. ET À L INTERNATIONAL Cette dynamique commerciale a également été soutenue à l international, qui représente aujourd hui les deux tiers de l activité. L année 2009 a notamment vu la fin du processus de fusion engagé aux Pays-Bas (Interbank / Ribank) et le lancement du rapprochement en Italie entre Agos et Ducato, visant à créer dans ces deux pays le leader national du crédit à la consommation. Au titre des partenariats automobiles, l année 2009 est marquée par la signature d un accord important avec Guangzhou Automobile Group CO.,Ltd (GAC), l un des principaux distributeurs automobiles en Chine, en vue de développer une nouvelle activité de crédit à la consommation en Chine, qui deviendra ainsi le vingt-deuxième pays d implantation de. UN DÉVELOPPEMENT PROMETTEUR, RENFORCÉ PAR LE SOUTIEN DE CRÉDIT AGRICOLE S.A. Forte de ces atouts, pourra affronter l avenir avec détermination et une efficacité opérationnelle accrue étant ainsi à même de profiter pleinement de la reprise économique lorsque celle-ci se profilera. À ses côtés, son actionnaire, Crédit Agricole S.A. accompagnera et soutiendra, son développement qui se fera à la fois pour ses activités propres et dans le cadre de partenariats noués avec les réseaux bancaires du Groupe, en France comme à l international. À sa création, le 1 er avril 2010, compte 26,5 millions de clients, répartis dans 21 pays. Avec 75,8 milliards d euros d encours gérés à fin 2009, et une activité réalisée à près de deux tiers hors de France, est le n 1 européen du crédit à la consommation.

4 Profil Mai 2010 STRATÉGIE FORCE de développement 06 MESSAGE DE LA DIRECTION GÉNÉRALE 08 ÉQUIPE DIRIGEANTE 10 REPÈRES 12 UNE APPROCHE RESPONSABLE DU CRÉDIT 13 LES RESSOURCES HUMAINES 14 CRÉDIT ET CROISSANCE

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6 Profil Mai 2010 MESSAGE DE LA DIRECTION GÉNÉRALE La stratégie d un leader européen Le renforcement de l efficacité opérationnelle, la poursuite du développement tant en France qu à l international, et un ancrage fort au sein du Groupe Crédit Agricole, sont les trois axes qui structurent la stratégie du nouveau leader du crédit à la consommation :. Sofi nco et Finaref ont fusionné le 1 er avril 2010 pour donner naissance au leader du crédit à la consommation en Europe. Ces deux sociétés apportent chacune leur savoir-faire, mais également le leadership qu elles ont su développer dans leurs activités propres. Les ambitions de, le nouveau leader en Europe du crédit à la consommation, sont articulées autour de trois axes stratégiques : Le renforcement de l efficacité opérationnelle, par une consolidation de la maîtrise des risques d une part comme l illustrent les actions engagées en 2009 ; effi cacité opérationnelle également au travers de trois opérations majeures de fusion : aux Pays-Bas (Interbank / Ribank), en Italie (Agos / Ducato) et en France (Sofi nco / Finaref). Ces opérations d envergure ont permis à, de consolider ses positions sur ces trois marchés et d en faire le leader incontesté du secteur. Effi cacité opérationnelle enfi n, par une plus grande maîtrise des charges comme l attestent les résultats 2009. La poursuite du développement de. Fort développement d une part à l international dans la continuité des actions engagées les années précédentes qui ont vu les encours à l international multipliés par six au cours des cinq dernières années. Ce développement international a permis à Crédit Agricole Consumer Finance d asseoir sa présence dans bientôt vingt-deux pays avec la création d une société de fi nancement automobile en Chine pour l été 2010. Ce développement international repose également sur des accords conclus en matière de fi nancement automobile avec le groupe Fiat d une part (comme l illustre la création fi n 2006 de FGA Capital qui a pour vocation de distribuer des fi nancements pour les clients et distributeurs de Fiat dans 13 pays), et, d autre part, avec Ford (création de Forso Nordic en 2008, dont la vocation est de distribuer des fi nancements aux clients et distributeurs des marques du groupe Ford au Danemark, en Finlande, en Norvège et en Suède). Forte de sa position de leader sur le marché européen du crédit à la consommation, ambitionne désormais d être l un des principaux opérateurs à l échelle mondiale et de se développer sur de nouveaux marchés. de part de marché Sofinco / Finaref (production ASF) en 2009 contre 18,2 % fi n 2008, 17,6 % en 2007.

Stratégie 7 L ancrage au sein du groupe Crédit Agricole, que vient naturellement renforcer la nouvelle marque Crédit Agricole Consumer Finance. Cet ancrage au sein du Groupe se traduit par le développement de la gestion des encours de crédits à la consommation distribués par les réseaux bancaires du groupe tant en France qu à l international. En 2009, la production de crédit à la consommation distribuée par les réseaux LCL et les Caisses Régionales de Crédit Agricole et gérée par Crédit Agricole Consumer Finance a cru de +38 %. Cette activité s est également développée en Italie en 2009. Cet ancrage repose notamment sur le savoir-faire de tant en matière de maîtrise du risque que de marketing au profi t des réseaux bancaires. Au-delà de ces trois axes qui structurent la stratégie de, d autres enjeux importants sont poursuivis à l instar de l innovation technologique. Tant Sofi nco, première société à avoir lancé en 1997 un site de distribution de crédit en ligne que Finaref, première société à avoir développé la signature électronique, disposent d une culture d innovation forte qui sera naturellement consolidée au sein de, afi n d apporter à ses clients des solutions innovantes et adaptées à leur besoin. Les ressources humaines constitueront également un axe de développement majeur. Forte de sa présence dans 21 pays, avec près de 10 600 collaborateurs, construit une politique de ressources humaines permettant le développement des meilleurs talents, mais également la multiplication des possibilités de carrière dans des métiers ou pays différents. C est donc avec confi ance que aborde son avenir, forte des atouts et expériences que lui apportent Sofi nco et Finaref. Philippe Dumont Directeur Général Avec 75,8 milliards d euros d encours gérés au total, grâce à une activité réalisée à 61 % hors de France (dans 21 pays, soit plus de 26,5 millions de clients), Crédit Agricole Consumer Finance fi gure parmi les leaders mondiaux de sa spécialité. milliards d euros d encours gérés en France (à fi n 2009) par Crédit Agricole Consumer Finance.

8 Profil Mai 2010 COMITÉ EXÉCUTIF (de gauche à droite) au 1 er avril 2010 Sylvie Robin-Romet Guiral de Raffin César Païva Philippe Dumont Yves Arnaudo Alain Breuils Bernard Noël Christophe Grave Directrice Générale Adjointe Activités France Partenariats, Courtage et Assurances Directeur Général Adjoint Crédit et Affaires Générales Directeur Général Adjoint Activités France B2C, Auto/EM et Banque Directeur Général Directeur des Ressources Humaines Directeur Général Adjoint International Directeur Général Adjoint Opérations et Finances Conseiller du Directeur Général (absent sur la photo)

Stratégie 9 ÉQUIPE DIRIGEANTE La gouvernance de Crédit Agricole Consumer Finance CONSEIL D ADMINISTRATION actif au 1 er avril 2010 Président du CA Jean-Yves Hocher Administrateurs Jean Bouysset Marc Carlos Gérard Cazals Dominique Chardon Christian Duvillet Bernard Lolliot François Mace François Thibault Benoît Albert Patricia Penicaud DIRECTEURS DES FILIALES au 1 er avril 2010 Riyadh Al-Sharik Tom Avonts Ingebjørg Brown Alain Bulbulyan Kees Droppert Csaba Fekete Allan Frøde Søren Kargaard Ludek Keltycka João Miguel Leandro Laïla Mamou Mirco Perelli Camillo Rossotto Jan W. Wagner Directeur Général Délégué de Crédit Agricole S.A. en charge du groupe des Métiers spécialisés Administrateur indépendant, ancien dirigeant de Crédit Agricole S.A. Directeur des Systèmes et Services de Paiement de Crédit Agricole S.A. Président de la CRCA Toulouse et Midi Toulousain Président délégué de la CRCA Languedoc Directeur Général de LCL Directeur Général de la CRCA Centre France Directeur Général de la CRCA Charente Périgord Président de la CRCA Centre Loire Administrateur élu par les salariés Administratrice élue par les salariés Sofinco Saudi Fransi - Arabie Saoudite Finalia - Belgique Finaref Nordic (Norvège, Finlande, Suède) Emporiki Credicom - Grèce CA Deveurope - Pays-Bas Credigen - Hongrie Forso Nordic Dan Aktiv - Danemark Credium - République Tchèque et Slovaquie Credibom - Portugal Wafasalaf - Maroc Agos Ducato - Italie FGA Capital Creditplus Bank - Allemagne

10 Profil Mai 2010 REPÈRES Les grandes dates de la construction de Crédit Agricole Consumer Finance 1 er avril 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 2001 2000 Naissance juridique de Sofinco signe un projet d accord pour la création d'une JV en Chine avec GAC (Guangzhou Automobile Group). Annonce de la fusion de Sofinco et Finaref en vue de la création de Crédit Agricole Consumer Finance. Extension du partenariat Fiat à Jaguar, Land Rover, Chrysler, Dodge et Jeep. Sofinco est présente sur le marché slovaque avec l acquisition de la société OTP Leasing, spécialiste du financement automobile dans ce pays. Sofinco lance les premières cartes bancaires co-marquées en France (notamment Renault, Total et Fiat). Création d une joint venture liant Sofinco à 50 / 50 avec Ford : Forso Nordic. Sofinco devient la première société spécialisée de crédit à la consommation aux Pays-Bas avec l acquisition d Interbank et Ribank. Finaref lance deux nouvelles cartes pour Madelios et Go Sport. Création d une joint venture liant Sofinco à 50 / 50 avec FIAT Auto : Fiat Group Automobiles Financial Services rebaptisée FGA Capital en 2009. Finaref signe un partenariat avec Téléshopping. Sofinco s implante en République tchèque via le rachat à 100 % de la société CP Leasing, rebaptisée Credium. Finaref signe un partenariat avec la Maison de Valérie. Dans le cadre de la fusion du Crédit Agricole et du Crédit Lyonnais, Sofinco rachète Finalion, filiale spécialisée de crédit à la consommation du Crédit Lyonnais. Finaref s installe au Danemark avec Dan Aktiv. Finaref fait son entrée dans Crédit Agricole S.A. qui en fait l acquisition auprès du groupe PPR et lance un partenariat avec Club Med. Finaref signe un partenariat avec Surcouf. Sofinco signe un accord de partenariat avec Kingfisher et l assureur Generali. Finaref devient assureur. Sofinco signe des accords de partenariat avec le Crédit Lyonnais. Lancement du partenariat avec Décathlon.

Stratégie 11 1999 1998 1996 1995 1993 1992 1988 1986 1970 1957 1951 Sofinco fait son entrée dans Crédit Agricole S.A. qui en fait l acquisition auprès du Groupe Suez. Création de Viaxel (automobile). Sofinco s implante en Allemagne puis en Hongrie. Finaref reprend la gestion des cartes privatives de la FNAC et de Printemps. Sofinco crée Credibom au Portugal. Finaref précurseur de la télévente de produits d assurance. Sofinco signe un partenariat avec le Crédit Agricole. Finaref devient filiale du groupe PPR. Sofinco ouvre sa première filiale à l international avec Wafasalaf (Maroc) puis crée Agos en Italie. Finaref s installe en Belgique. Finaref crée le compte Mistral, premier crédit renouvelable affecté à une enseigne lancé en France. Création de Finaref au sein de la Redoute. Sofinco se lance dans le crédit automobile en absorbant la SAMFA. Naissance de la Société de financement industriel et commercial, Sofinco. 2009 Production : 35,8 Md Encours gérés : 75,8 Md Résultat net : 457 M Présence dans 21 pays Nombre de clients : 26,5 millions dont 16 millions en France Part de marché en France : 19 % Nombre de collaborateurs : 10 600 personnes dont 4 100 en France

12 Profil Mai 2010 UNE APPROCHE RESPONSABLE DU CRÉDIT Prévenir pour prêter mieux Dans un contexte de crise économique, l expertise de lui permet de nouer une relation durable et responsable avec ses clients. Objectif : évaluer au plus près leur profil et leur capacité de remboursement pour minimiser les risques. MAÎTRISER L ANALYSE DES RISQUES En 2009, le comportement des clients s est modifi é en France et en Europe, se traduisant par une multiplication des impayés, face notamment au chômage, aux contrats précaires, à l augmentation des dépenses contraintes (ex : loyer). Face à cette montée du risque, l expertise de lui a permis d affi ner de mieux en mieux ces différents signaux d alerte afi n de réduire les risques. COMMENT NOUER UNE RELATION DURABLE ET RESPONSABLE? Notre rôle est d établir un dossier de prêt qui corresponde bien à un investissement ou à un projet. De plus, nous devons veiller à ce que le montant du remboursement mensuel corresponde bien à la capacité de remboursement du client. Enfi n, sachant que dans ce contexte particulier de crise les événements de la vie exposent plus fréquemment nos emprunteurs à des situations de diffi cultés temporaires, nous avons également mis en place des équipes dédiées dont le rôle est d accompagner les clients en diffi culté. Grâce à une écoute personnalisée et à des solutions adaptées, nous sommes en mesure de les aider à réaménager leur budget de façon durable. Guiral de Raffin Directeur Général Adjoint Crédit et Affaires Générales UNE VIGILANCE ACCRUE EN AMONT COMME EN AVAL Dès la phase amont, le sens de la responsabilité des équipes de, et le croisement des expériences sont mis à contribution. La situation du client est évaluée avec précision, d une part à l aide d outils statistiques dédiés (les «scores»), d autre part à travers le respect de règles d acceptation qui garantissent une bonne prise en compte du budget du client, et notamment la maîtrise de son endettement. En parallèle, le Fichier national des Incidents de remboursement des Crédits aux Particuliers (FICP) est utilisé systématiquement. En aval, réactivité et écoute sont les clés du recouvrement. En cas de diffi cultés rencontrées par les clients, souvent consécutives à un accident de la vie (perte d emploi, chômage, maladie ou encore séparation), plus de 400 collaborateurs de sont en France à l écoute des clients pour trouver avec eux des solutions adaptées à leur situation et à leur budget. AU PLUS PRÈS DES CLIENTS AVEC L ANAP Avec l Agence Nationale d Aide aux Particuliers (ANAP), s est donnée les moyens d accompagner ses clients qui ont déposé un dossier auprès des commissions de surendettement de la Banque de France. La mission de l ANAP est de permettre la mise en place des plans de remboursement pour les clients surendettés et de favoriser ainsi un retour à l équilibre de leur budget dans les meilleures conditions. des dossiers sont sans incident de paiement. taux de refus des dossiers en 2009.

Stratégie 13 LES RESSOURCES HUMAINES À nouvelle entreprise nouvelle organisation L objectif de la DRH est d accompagner le développement des collaborateurs et de favoriser la gestion de leur carrière, de contribuer à l amélioration des conditions de travail, d accompagner la mise en place des nouvelles organisations et les projets de l entreprise, de promouvoir les actions en faveur de la diversité. ACCOMPAGNER LE CHANGEMENT, issue de la fusion des activités de crédit à la consommation du Groupe Crédit Agricole, constitue un nouvel ensemble de 10 600 collaborateurs, dont près de 4 100 en France. La politique des ressources humaines vise à accompagner la mise en œuvre de cette nouvelle organisation. DÉVELOPPER LES COMPÉTENCES Management par objectifs, management à distance et conduite du changement sont trois des thèmes prioritaires adressés par le plan de formation 2010. La formation doit permettre de développer les compétences des salariés dans une logique de parcours dont managers et collaborateurs sont acteurs, notamment grâce à la création d un e-catalogue au format interactif. PROFESSIONNALISER LA MOBILITÉ La mobilité interne est l un des leviers majeurs de la gestion de carrière, favorisée par la création de parcours professionnels et le développement de passerelles au sein du Groupe Crédit Agricole. En parallèle, la mise en place d un système d information RH, Peoplecare, permettra de professionnaliser la gestion de carrière. ANIMER LE VIVIER À L INTERNATIONAL À l international, la DRH a mis en place une politique de viviers pour les managers et candidats volontaires à l expatriation. Des dispositifs ont été déployés pour identifi er les potentiels et les faire évoluer au sein des fi liales. SENSIBILISER À LA DIVERSITÉ La diversité est au cœur des préoccupations de l entreprise. Signataire de la charte de la diversité et adhérent à IMS Entreprendre pour la cité, a également signé, en 2009, la charte de la parentalité afi n de garantir un équilibre entre vie familiale et vie professionnelle. VERS UNE LICENCE EUROPÉENNE, en association avec l Institut des sciences de l entreprise et du management de Montpellier et l Université catholique de Lille, a lancé son propre diplôme : la Licence Européenne de Commerce et Vente. Dédiée au crédit à la consommation et reconnue au plan européen, elle permet à des collaborateurs de faire reconnaître leur expérience professionnelle. Issus des plateaux téléphoniques, mais aussi de fonctions supports, ils suivent une formation pendant deux ans. La 5 e promotion vient d être lancée! collaborateurs ont suivi au moins une formation. Plus de 250 mobilités internes réalisées et 12 validations complètes de cursus VAE.

14 Profil Mai 2010 CRÉDIT ET CROISSANCE L utilité économique du crédit à la consommation Facteur incontournable de l équipement des ménages, le crédit à la consommation contribue de façon directe à la croissance économique. En France, où la part de la consommation des ménages dans le PIB est importante, le crédit à la consommation représente chaque année un peu plus de 7 % du PIB. À titre comparatif, le secteur du BTP représente 6,5 % du PIB. LE PANORAMA DU CRÉDIT À LA CONSOMMATION publie régulièrement des études et analyses du marché du crédit à la consommation en France et à l international. Ces études sont notamment disponibles sur un espace dédié du site institutionnel de Crédit Agricole Consumer Finance (www.ca-consumerfi nance.com). Les différents secteurs de la distribution (automobile, équipement de la maison,...), les nouveaux produits (cartes bancaires cobrandées,...), les cibles particulières de clientèles, les évolutions du marché du crédit à la consommation sont ainsi régulièrement analysés. Le rôle du crédit à la consommation est profondément inscrit dans l histoire économique, comme l illustre la légalisation du prêt à intérêt dans le code civil dès 1804. À compter du XIX e siècle et plus encore au XX e siècle, le crédit à la consommation se développe, d abord sur des modèles anciens, puis sous la forme plus novatrice de la «vente à tempérament» et permet alors l équipement des ménages en automobile, réfrigérateur ou encore téléviseur. En France, c est au lendemain de la première guerre mondiale qu apparaît véritablement le crédit à la consommation, d abord grâce à l industrie automobile. D autres secteurs accompagnent ensuite ce mouvement : Sofi nco est créée en 1951 à l initiative de la Fédération nationale de l ameublement. Le secteur de la distribution apporte également une contribution importante à l essor du crédit : Finaref est créée en 1970 au sein de La Redoute. À QUOI SERT PRÉCISÉMENT LE CRÉDIT À LA CONSOMMATION? Même s il est diffi cile de quantifi er exactement l affectation fi nale des crédits à la consommation, on peut estimer qu ils se répartissent en trois ensembles, d environ un tiers chacun. Le premier concerne le fi nancement automobile, le second l équipement et l aménagement de l habitat, le dernier le fi nancement d autres biens et services, ainsi que la trésorerie des ménages. L automobile est le premier bien de consommation dont l acquisition est fi nancée à crédit, soit en France trois automobiles neuves sur quatre et plus d un véhicule d occasion sur deux. En moyenne, les Français fi nancent les trois quarts du prix d achat de leur automobile, sur une durée moyenne contractuelle de quatre ans et demi. Rien d étonnant à cela lorsque l on sait que le prix moyen d une automobile fi nancée, neuve ou d occasion est de plus de 18 000 euros, soit la moitié du salaire annuel moyen d un ménage, et que par ailleurs, ce prix d acquisition ne représente qu une partie du budget automobile des ménages (carburant, assurance, entretien ). La deuxième affectation du crédit à la consommation concerne les dépenses liées à l habitat (équipement électroménager, meuble, travaux, etc.). 3 voitures neuves sur 4 sont fi nancées à crédit en France. des crédits à la consommation financent l automobile et l équipement de la maison.

Stratégie 15 Il existe un lien fort entre le marché de l immobilier et celui du crédit à la consommation. Les ménages qui remboursent un crédit immobilier ont d ailleurs un recours au crédit à la consommation plus important que le reste de la population (39 % versus 33 %). Outre l automobile au sens large et les biens d équipement et d aménagement de la maison, les biens et services achetés ou souscrits à crédit sont nombreux et concernent tout aussi bien les études des enfants que les loisirs, les grands évènements, le paiement des impôts, l habillement, etc. On note également une propension croissante au fi nancement des services, une évolution logique qui suit celle de la structure de la consommation des ménages. Le crédit sur le lieu de vente, historiquement la première forme de crédit à la consommation, continue à jouer un rôle prépondérant. A titre illustratif, les fi nancements de voitures neuves sont souscrits pour moitié par les particuliers dans une concession automobile ; 40 % du chiffre d affaires du secteur de la vente par correspondance (VPC) sont réalisés à partir d un achat fi nancé par un crédit ; cette proportion est de 25 % pour la distribution spécialisée. Le crédit accompagne également le déplacement d une partie de la consommation, de la distribution physique en magasin vers Internet. Le crédit joue le même rôle de soutien au commerce en ligne qu il assure historiquement dans les enseignes physiques. La France se caractérise par un recours au crédit à la consommation inférieur à celui enregistré par ses grands voisins européens. L encours moyen par habitant en France (2 200 ) est inférieur à la moyenne européenne (2 400 ). L encours de crédits à la consommation représentaient en France 12,7 % de la consommation totale des ménages, contre 16,2 % en moyenne dans l Union européenne (chiffres 2008). de PIB, c est ce que représentent en France, les dépenses permises grâce au crédit à la consommation.

16 Profil Mai 2010 MÉTIERS FORCE d innovation 18 VISION DE NOTRE MÉTIER 20 LA VENTE DIRECTE 21 FINANCEMENT SUR LE LIEU DE VENTE 22 PORTEFEUILLE D ACTIVITÉ 24 INTERNET ET E-COMMERCE 25 PARTENARIATS BANCAIRES 26 ASSURANCES

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18 Profil Mai 2010 VISION DE NOTRE MÉTIER Des produits, des services et des savoir-faire uniques Les positions dans chacun des pays où intervient révèlent la pertinence d une stratégie qui s appuie sur la maîtrise de ses métiers et sa capacité à partager les meilleures expertises développées en France ou à l international. En combinant produits innovants et expertise éprouvée, peut répondre aujourd hui à tous les besoins avec réactivité et personnalisation vis à vis des attentes de ses clients. UN CRÉDIT À LA BONNE MESURE Permettre au plus grand nombre d accéder au crédit dans des conditions d octroi responsables, tel est l objectif de Crédit Agricole Consumer Finance. Être un partenaire de projet implique de répondre aux besoins de financements exprimés mais aussi de s assurer ensuite que le remboursement se déroule bien et rapidement. Grâce au savoir-faire et à l expérience de ses équipes, conçoit et fait évoluer ses produits afin qu ils s intègrent parfaitement dans le budget du client. CRÉDIT AGRICOLE CONSUMER FINANCE : LA RÉFÉRENCE DU CRÉDIT À LA CONSOMMATION est aujourd hui un véritable spécialiste du crédit à la consommation, tant en France qu à l international. Elle occupe souvent une position prépondérante dans tous les canaux de distribution actuels ou en devenir : vente directe, financement sur le lieu de vente tant pour l automobile que pour l équipement de la maison e-commerce et partenariat avec de grandes enseignes. UNE GAMME COMPLÈTE DE PRODUITS... Sa gamme de produits couvre désormais l ensemble des besoins exprimés sur le marché. propose ainsi des crédits amortissables ou renouvelables, pour tous les montants souhaités par les clients, mais aussi des assurances permettant de garantir les emprunts comme les biens acquis, ainsi que des produits de prévoyance couvrant les accidents de la vie (invalidité, hospitalisation, décès) ou les aléas économiques (perte d emploi). Crédit Agricole Consumer Finance maîtrise également un savoir-faire aujourd hui primordial dans la relation des enseignes avec leurs clients : la conception et la gestion des cartes privatives ou cobrandées. Crédit Agricole Consumer Finance a d ailleurs été pionnière : elle a été la premiere à lancer une carte cobrandée avec Fiat et Renault. Elle a aussi offert de nouvelles possibilités dans des secteurs plus traditionnels. Les détenteurs de la carte VISA Sofinco ont aussi été les premiers à pouvoir choisir, dès 2005, entre le paiement au comptant ou à crédit dans l utilisation de leur carte. ET DES EXPERTISES DE POINTE a aussi développé une compétence unique dans le e-commerce. En simplifiant et en sécurisant les transactions, des solutions innovantes à l instar de ReceiveAndPay développée en partenariat avec Fia-Net, ont permis à plus de cinq cents e-commerçants de concrétiser leur potentiel de croissance tout en offrant un confort d achat largement apprécié par les acheteurs internautes. En parallèle, la généralisation de la signature électronique constitue une autre percée importante. INFO TELEX La carte «Visa Tactik» a été la première à permettre à ses porteurs de choisir le nombre d échéances qu ils souhaitaient pour échelonner leurs paiements.

Métiers 19 QUATRE CIRCUITS DE DISTRIBUTION intervient sur tous les métiers du crédit à la consommation, occupant sur chacun d eux une position importante : en vente directe, par des canaux complémentaires : réseau d agences, plates-formes téléphoniques, sites Internet dédiés, sur le lieu de vente pour le financement des véhicules (automobile, deux-roues, véhicules de loisirs, nautisme) et pour le financement de l équipement de la maison et de l amélioration de l habitat, dans les enseignes de la distribution spécialisée, de la grande distribution, chez les institutionnels (banques et assurances), grâce à des partenariats individualisés pour chaque enseigne, dans la gestion de tout ou partie du crédit à la consommation des deux réseaux bancaires du Groupe Crédit Agricole. LE MULTI-CANAL En bousculant les habitudes de consommation, les technologies de l information et de la communication ont profondément modifié les modes de distribution des services financiers auprès des particuliers. Dès la fin des années 1990, Sofinco et Finaref ont relevé ces nombreux défis. Aujourd hui, enrichit continuellement ses expertises pour offrir toujours plus de souplesse au consommateur soucieux de rapidité, d universalité et de sécurité. FLUIDIFIER L INFORMATION Face à cette évolution, a mis sur pied une stratégie dite «multicanal». Les clients peuvent communiquer en permanence et obtenir presque immédiatement les informations et les services qu ils souhaitent. Internet a constitué une véritable révolution que la téléphonie mobile est venue amplifier. L approche marketing en matière de vente directe est globale et uniforme selon les différents canaux de distribution. Les offres restent identiques quel que soit le canal de distribution : agences commerciales, plates-formes téléphoniques, Internet, Mobile, Ce choix répond à la demande des consommateurs qui entendent disposer de plusieurs canaux de distribution. UN ACCUEIL PERSONNALISÉ POUR LES CLIENTS RÉCENTS Conscient de la spécificité de chaque client, Crédit Agricole Consumer Finance a créé un département «Bienvenue». L équipe chargée de l animer a pour mission d accueillir les clients ayant une ancienneté inférieure à six mois. Ce public a en effet des besoins et des comportements différents de ses homologues déjà plus anciens. Leur offrir un espace dédié conforte la relation et lui donne des bases plus durables. INFO TELEX Depuis plusieurs années, le commerce en ligne connaît une croissance très rapide. Il est notamment porté par l évolution technologique, un taux de confiance dans l achat en ligne qui progresse régulièrement et par un engouement croissant des consommateurs pour ce canal. Par ailleurs, lorsque la transaction n est pas réalisée sur Internet, les sites e-commerce permettent de préparer l achat en magasin.

20 Profil Mai 2010 LA VENTE DIRECTE Une stratégie multicanal au plus près des clients Un réseau bien implanté, une accessibilité renforcée, une offre qui se prête au sur-mesure : dispose de multiples avantages pour répondre aux demandes de tous les clients. UNE OFFRE ADAPTÉE AUX BESOINS DE CHACUN propose directement aux particuliers une offre complète de crédits à la consommation et de services associés : prêts personnels, rachat de créances, crédits renouvelables, assurances, extensions de garantie, avantages clients sur le lieu de vente Au-delà de la largesse de la gamme, Il s agit de proposer à chacun une solution personnalisée répondant à ses besoins spécifi ques. LA FORCE DE FRAPPE DES AGENCES SOFINCO Sous la marque Sofi nco, dispose de 25 agences dans le centre-ville des principales métropoles en France et de 10 autres accessibles par téléphone ou par internet. Ce maillage décuple la proximité de vis-à-vis de ses clients. Depuis plusieurs années, s attache à accroître sa disponibilité, en élargissant notamment les plages horaires d accueil des clients de ses agences commerciales sous la marque Sofi nco. La réunion de Sofi nco et de Finaref aboutit notamment à la création d une base de données unique qui recense plus de 16 millions de clients en France. Cet outil constitue un avantage concurrentiel clé pour une couverture plus large du marché pour Crédit Agricole Consumer Finance. Jean-François Baret Directeur de la clientèle des particuliers INTERNET AU CŒUR DES ÉCHANGES AVEC LES CLIENTS Pour bénéfi cier de l engouement d Internet, qui se traduit par une croissance à deux chiffres du commerce en ligne, déploie une stratégie active, innovante et globale. La gamme de produits en ligne couvre en effet tous les besoins, qu il s agisse d un prêt personnel, d un crédit renouvelable ou d une consolidation de créances. Ce canal de communication suscite d ailleurs un engouement croissant. Une demande de prêt personnel sur deux en vente directe provient d Internet. À l international, toutes les entités européennes de disposent désormais d une offre sur Internet. Un atout d autant plus crucial que les achats en ligne vont encore connaître une croissance à deux chiffres en 2010. 16 MILLIONS DE CLIENTS EN FRANCE de taux de notoriété assistée. 1 demande de prêt personnel sur 2 en vente directe est issue des sites internet des marques commerciales de Crédit Agricole Consumer Finance.

Métiers 21 FINANCEMENT SUR LE LIEU DE VENTE Des marchés incontournables Les achats automobiles ou liés à l équipement de la maison correspondent à deux tiers de l activité de crédit à la consommation en France. Coup de coeur ou achat utile, quelles que soient les attentes du consommateur, le crédit doit rendre possible et raisonnable son achat au moment même où il en a besoin. L activité de distribution de crédit sur le lieu de vente satisfait aux besoins tant des clients que des vendeurs. Grâce aux actions menées en 2009, conforte sa place de leader sur ces marchés. VIAXEL, UNE SOLUTION POUR TOUS LES VÉHICULES En s appuyant sur la marque Viaxel en France, propose une large gamme de financements et produits associés aux concessionnaires et distributeurs du marché des véhicules : automobiles, deux-roues, véhicules de loisirs et nautisme. Avec Viaxel, les distributeurs de véhicules bénéficient de services sur mesure et d outils d aide à la vente basés sur les nouvelles technologies (tarifeurs sur PDA, simulateurs de dossiers de crédit). Son expertise en matière de financement automobile est particulièrement reconnue auprès des concessionnaires. TOUT POUR LA MAISON L équipement de la maison et l amélioration de l habitat sont des marchés historiques, sur lesquels se développe grâce à une politique partenariale forte. Même si les marchés de l amélioration de l habitat ont subi la crise de plein fouet, les effets du Grenelle de l environnement devraient favoriser la croissance dès 2010. UNE OFFRE ECO HABITAT BIEN CIBLÉE Accompagner les particuliers durant la rénovation de leur résidence principale ou secondaire, est l objectif de cette nouvelle offre de prêt personnel. Axée sur les économies d énergie, elle permet de bénéficier d aides fiscales et subventions, et donne accès à de nombreux services après travaux. Le marché de l équipement de la maison représente la deuxième affectation du crédit à la consommation dans les dépenses des ménages. VIAXEL SE DÉVELOPPE En mai 2009, a conclu un nouveau partenariat avec Mazda Motors France qui distribue à présent les produits Viaxel sous la marque Mazda Finance. SOFINCO PRIMÉE Lors du congrès annuel de la Fédération de la vente directe (FVD), Sofinco a reçu le «Prix du Partenaire» pour son expertise et son implication auprès de cet organisme.

22 Profil Mai 2010 RICHESSE ET DIVERSITÉ DU PORTEFEUILLE D ACTIVITÉ Soutenir le développement des partenaires En misant sur des formules de partenariat souples et transparentes, Crédit Agricole Consumer Finance a su convaincre de nombreux partenaires de choisir ses produits et ses solutions à valeur ajoutée. La diversité des modèles lui permet de répondre à tous les partenaires quelles que soient la typologie et les attentes de ses clients. Grâce à cette expérience, ils bénéficient d un appui permanent qui soutient leur développement commercial. UN PORTEFEUILLE TRÈS COMPLET Le portefeuille de se distingue par sa diversité et sa richesse, et une présence sur tous les marchés de la consommation au quotidien : le Groupe a ainsi noué des liens étroits avec les plus grandes entreprises de vente à distance (La Redoute, Télé Shopping, Vert Baudet, Daxon,...), les pure players Internet (Pixmania), les grands magasins (Le Printemps) ainsi que les enseignes phares de la grande distribution généraliste (Cora, Intermarché) et spécialisée (Darty, Fnac, Castorama, Décathlon,...). Le Groupe a également développé une activité signifi cative de partenariat avec des acteurs institutionnels (assureurs, banques spécialisées, institutions de prévoyance). RÉPONDRE À TOUS LES BESOINS PAR LA DIVERSITÉ DES PRODUITS L AMBITION DE LA DIRECTION DES PARTENARIATS «Apporter aux partenaires et à leurs clients des services personnalisés en capitalisant sur nos savoir-faire reconnus, notre sens de la performance et notre culture de l innovation». Gilbert Ranoux Directeur des partenariats À travers tous les canaux de ses partenaires, qu ils soient physiques ou virtuels, distribue une gamme de produits très variée. Elle comprend des cartes privatives (utilisables dans les transactions avec l enseigne partenaire), des cartes cobrandées (adossées à un réseau international comme Visa ou MasterCard), toute la gamme de crédits amortissables (du prêt auto au rachat de créances) et des assurances de biens ou de personnes. DES CARTES ADAPTÉES À CHAQUE ENSEIGNE Chacune de ces cartes, porteuse des couleurs et de l ADN de l enseigne, offre une série d avantages spécifi ques élaborés en étroite collaboration avec les partenaires (réductions, garanties, fi délité, ). Elle combine ainsi une double valeur ajoutée : la fi délisation du client et l augmentation de son pouvoir d achat grâce aux facilités de paiement. INFO TELEX Toujours à la pointe de l innovation, a lancé en avril une application iphone adaptable à ses partenaires, qui permet aux titulaires d une carte privative de consulter leur compte mais aussi de disposer d une série de services pratiques. Ils pourront en particulier localiser les magasins les plus proches du lieu où ils se trouvent.

Métiers 23 UNE EXPERTISE MULTIPLE POUR SOUTENIR LES PARTENAIRES Pour accompagner au mieux ses partenaires, met à leur service une vaste gamme d expertises : optimisation du plan marketing enseignes, travail des fi chiers clients ou encore scoring clients. Elle offre également une infrastructure à la fois industrielle et souple : plateformes clients dédiées, outils de saisie intégrés, Créer des produits capables de développer le chiffre d affaire des enseignes suppose en effet de maîtriser la gestion des cartes mais aussi la stratégie des partenaires afi n de leur proposer les offres les mieux adaptées au moment opportun. LA DIVERSITÉ DES PARTENARIATS conçoit et gère différents types de partenariats selon le positionnement choisi par ses partenaires : le partenariat commercial (simple apport d affaire), la société en participation (co-entreprise à structure légère où la gouvernance et les résultats fi nanciers sont partagés), et la joint-venture (véritable société fi nancière spécialisée qui assure le rôle du prêteur). UNE DYNAMIQUE DE DÉVELOPPEMENT ACTIVE mène un développement actif grâce à la grande capacité d adaptation de ses process et la qualité de son conseil stratégique, avec l innovation comme carburant : signature électronique, accompagnement client web, techniques d Apply & Buy. C est ainsi que le groupe a su saisir rapidement les opportunités nouvelles de marché comme le co-branding (lancement des cartes Total, Intermarché et Renault) ou bien l Internet marchand (Pixmania). De plus grâce à une connaissance approfondie de leurs partenaires et leur expérience marketing, il est en mesure de proposer des animations commerciales spécifi ques qui s inscrivent dans les plans commerciaux des enseignes. SIX PRINCIPES FONDAMENTAUX STRUCTURENT SON ENGAGEMENT La marque partenaire : l offre proposée au client est entièrement labellisée aux couleurs de l enseigne sur le point de vente comme en marketing direct si le partenaire le souhaite. Le sur-mesure : adapte son offre et sa gestion au secteur et à la demande du partenaire afi n d optimiser la création de valeur client. La transparence : à tous les stades du partenariat, offre une visibilité totale tant sur les performances de ses prestations que sur celles de l activité commune. L accompagnement dédié : chaque partenariat est géré par une équipe de spécialistes (marketing, plateaux, forces commerciales terrain) animés par un responsable dédié. Le «tout compris» : l engagement de Crédit Agricole Consumer Finance est complet, il comprend naturellement tout développement de l offre rendu nécessaire par l évolution du marché et de la réglementation. L organisation financière adaptée : l objectif est d apporter la souplesse nécessaire pour répondre aux intérêts communs du partenaire et de Crédit Agricole Consumer Finance. PARTENARIATS INTERNATIONAUX Le savoir-faire unique de auprès des partenaires est naturellement déployé à l international : le groupe est présent en Europe sur de nombreux marchés de la distribution et de l équipement de la maison : Carrefour, FNAC, Décathlon, Vorwerk, Apple,

24 Profil Mai 2010 INTERNET ET E-COMMERCE Crédit Agricole Consumer Finance, acteur clé du commerce en ligne, grâce à l expérience acquise par Sofinco et Finaref, est un partenaire historique des enseignes de la distribution quel que soit le secteur à ses cotés. Là où elle propose sur le lieu de vente depuis des dizaines d années des offres de crédits pour ces distributeurs, elle accompagne activement la croissance de ses partenaires sur Internet issus de la distribution, ou des pure players, en proposant des solutions adaptées à la vente en ligne. LE CRÉDIT SOUTIENT L ACTIVITÉ DU E-COMMERCE Le crédit en ligne permet d actionner deux leviers majeurs qui favorisent le développement du site e-commerce, d une part en augmentant la valeur du panier moyen, et d autre part en suscitant une motivation supplémentaire d achat. Selon une étude Sofi nco / Fia-Net de janvier 2009, 76 % des internautes reporteraient ou annuleraient leur achat si un crédit ne leur était pas proposé. De même 25 % d entre eux ont motivé leur choix d un site marchand par l existence d une proposition de crédit sur le site. CRÉDIT AGRICOLE CONSUMER FINANCE : UNE TRADITION D INNOVATION En bousculant les habitudes de consommation, les technologies de l information et de la communication ont profondément modifi é les modes de distribution des services fi nanciers auprès des particuliers., au travers de l expérience de Sofi nco et de Finaref, a relevé ces nombreux défi s dès les années 1990. Première société à avoir lancé un site de crédit en ligne en 1997 en France, elle propose dès 2001 une simulation de prêt avec pré-acceptation immédiate lors de la souscription puis intègre, en 2006, la signature électronique. UN ACCOMPAGNEMENT CONTINU DE SES PARTENAIRES Aujourd hui, met à disposition de ses partenaires de nombreux outils tant sur Internet, avec notamment la création de modules de fi nancement directement intégrés aux offres d achat en ligne, que sur le media mobile avec le lancement de sites dédiés et de plusieurs applications pour les Smartphones iphone et Androïd, élargissant ainsi son audience et son accessibilité. E-SOLUTIONS : DES OFFRES ADAPTÉES AUX BESOINS DU E-COMMERCE Avec e-solutions, dispose d une offre couvrant l ensemble des besoins des sites de e-commerce et des internautes. Ce portefeuille de solutions inclut des outils plébiscités par de nombreuses enseignes partenaires à l instar de ReceiveAndPay, @chat crédit, e-paiement Carte Enseign, @tout fi ou encore e-pub. Pour accompagner le développement de ses partenaires, elle propose également une large palette d outils de souscription en ligne allant d une simple demande de dossier d ouverture de carte d enseigne à des solutions «d Apply and Buy», avec un fi nancement dès l ouverture de carte. millions c est le nombre de cyberacheteurs en France en 2009 (FEVAD). d e-acheteurs déclarent qu il est simple et rapide d acheter à crédit sur internet.

Métiers 25 PARTENARIATS BANCAIRES L alliance de compétences Pour les accompagner dans le développement de leur activité de crédit à la consommation, apporte aux Caisses régionales du Crédit Agricole (CRCA) et à LCL son expertise de spécialiste. La maîtrise de Crédit Agricole Consumer Finance sur toute la chaîne de valeur du crédit à la consommation est mise à disposition de ses partenaires via une structure dédiée aux réseaux bancaires. TOUJOURS PLUS DE PARTENARIATS Les encours gérés par la Direction des Partenariats Bancaires de ont évolué positivement en franchissant le seuil des 11,5 milliards d euros. Le nombre d accords s est accéléré lors de la création de la structure Consocam, il y a 5 ans, à destination des Caisses régionales du Groupe Crédit Agricole. UN TRAITEMENT SPÉCIFIQUE sécurise les données et les process mis en œuvre au sein de son système d information. La Direction des Partenariats Bancaires assure une mission globale comprenant la gestion des relations avec les entités du groupe (Caisses régionales, GIE informatique, Crédit Agricole S.A. et les différentes directions de LCL), ainsi que la fourniture de prestations (marketing, reporting) et le pilotage d une activité de plateau SAV et vente pour le compte des CRCA et de LCL. DES ÉQUIPES DÉDIÉES Pour garantir à ses partenaires une qualité pérenne des prestations, Crédit Agricole Consumer Finance met à leur service des structures personnalisées disposant de leurs propres ressources en force de vente, en marketing et en plates-formes téléphoniques. Ces équipes dédiées et autonomes travaillent en exclusivité pour le partenaire bancaire et adaptent les savoir-faire de Crédit Agricole Consumer Finance aux besoins des clients de ces deux réseaux bancaires généralistes. UN LEVIER DE CROISSANCE L effi cacité de ce dispositif conduit constamment de nouvelles Caisses régionales à conclure des accords de partenariats avec. Elles sont déjà 21 à avoir signé un accord global de partenariat comprenant des crédits amortissables et renouvelables. En 2009, dans un marché en baisse, l expertise des équipes de a permis d aider les partenaires à augmenter la production en développant de nouveaux produits comme la carte bancaire Cartwin pour les Caisses régionales, ou des services à valeur ajoutée pour LCL. INFO TELEX a développé spécialement pour les Caisses régionales du Crédit Agricole la carte Cartwin qui permet au client de choisir à chaque achat entre paiement au comptant ou à crédit.

26 Profil Mai 2010 ASSURANCES La croissance par l innovation Forte d une culture d adaptation aux particularités de chaque enseigne, l activité assurance innove en permanence. Elle gagne ainsi de nouveaux partenariats et se développe à l international. En 2009, Crédit Agricole Consumer Finance détient 550 millions d euros de primes d assurances hors taxes, tous produits confondus (assurance emprunteur, prévoyance et assurance de biens). La performance est non seulement remarquable mais aussi prometteuse. Derrière ce chiffre se profi le en effet une importante marge de progression grâce à une offre qui s enrichit de mois en mois. Philippe Lavaurd Directeur de la Distribution Assurances DES COMPÉTENCES SOLIDES a capitalisé une longue expérience dans l assurance au travers de Finaref Assurances et EDA. Dans les années 80, elle a lancé une activité de courtier qui l a amené à distribuer les produits d autres assureurs avant de créer ses propres compagnies à la fi n des années 1990. Aujourd hui, propose une offre large, couvrant aussi bien l assurance des emprunteurs sur les crédits à la consommation (distribués via les enseignes partenaires), que les produits de prévoyance (couverture hospitalisation, invalidité, décès, etc.) ou encore l assurance de biens, tant en France qu à l étranger. Cette activité s appuie principalement sur les différentes entités de Crédit Agricole Assurances (Prédica, Pacifi ca et CACI). S ADAPTER AUX BESOINS DE CHAQUE ENSEIGNE : UNE CULTURE ET UNE FORCE Spécialiste du sur mesure dans le crédit, privilégie aussi cette approche pour les assurances. Toujours à l écoute de ses partenaires, elle conçoit des solutions dans un esprit d innovation permanent afi n de proposer des offres adaptées à leurs activités, aux attentes de leurs clients et à leur volume de ventes. UNE OFFRE TOUJOURS PLUS RICHE ET NOVATRICE En 2009, a mis en place de nouveaux produits d assurance à destination des enseignes partenaires. Elle a ainsi enrichi la carte Mandarine de La Maison de Valérie avec une assurance emprunteur revisitée (lire ci-dessous) mais aussi lancé chez Surcouf le «multi-échanges express». Ce produit se distingue par sa simplicité puisqu il permet au client d assurer l ensemble des produits techniques achetés dans la limite de cinq articles au lieu de devoir souscrire des contrats séparés pour chacun. UNE GARANTIE SUPPLÉMENTAIRE La refonte de la carte Mandarine de La Maison de Valérie a amené les équipes de Finaref à inclure dans les prestations initiales une garantie qui, en cas d incapacité de travail ou d hospitalisation, accorde aux bénéfi ciaires des bons d achat d une valeur de 250 euros.

Métiers 27 SOUTENIR LA CROISSANCE DES PARTENAIRES À L INTERNATIONAL Afi n de conforter le développement de ses partenaires distributeurs, Crédit Agricole Consumer Finance étend aussi son offre à l international. Parmi les projets en cours, ceux réalisés avec la FNAC Espagne méritent une mention particulière. Dans ce cas, Crédit Agricole Consumer Finance a d abord fait la démonstration de son effi cacité en France avant de conclure de nouveaux partenariats. L ASSURANCE ÉCHANGE DE BIENS AVEC LA FNAC ESPAGNE En 2009, FNAC Espagne a sollicité afi n d enrichir son offre de prestations avec un service qui conforte son image haut de gamme. L analyse de cette demande et du positionnement de l enseigne a débouché sur un produit original d assurance de biens. Il permet en effet, sur une période de trois ou cinq ans après l achat, de remplacer en toute simplicité un appareil en panne et d en obtenir un autre de même qualité. CRÉDIT AGRICOLE CONSUMER FINANCE : LEADER DANS L ASSURANCE DES CONSOLES DE JEUX Le savoir-faire des équipes de et leur capacité d innovation a aussi séduit Micromania. Depuis 2009, cette chaîne spécialisée dans les jeux vidéo distribue une assurance qui protège les consoles contre les pannes. Grâce à ce nouveau partenariat, qui vient s ajouter à ceux déjà noués avec la FNAC et Game, est désormais le leader de l assurance des produits de ce type. LA PRÉVOYANCE, UN AXE DE DÉVELOPPEMENT FORT À l instar des produits d assurance, ceux dédiés à la prévoyance connaissent une forte progression. Grâce à Finaref Assurances, propose ainsi toute une série de contrats permettant de garantir un revenu complémentaire en cas d hospitalisation, d invalidité ou même de perte d emploi, par exemple. Adaptés aux évolutions sociétales et basés sur des schémas clairs facilitant la décision, ces produits s adaptent très facilement à une distribution multi-canal. En 2009, plus de 120 000 contrats ont déjà été conclus. ÉCHANGE À NEUF En 2009, a déployé la garantie «échange à neuf» dans les magasins FNAC au Portugal, en Espagne, en Belgique, en Italie et à Monaco. La Suisse en bénéfi ciera aussi à partir de 2010.

28 Profil Mai 2010 INTERNATIONAL FORCE de mouvement

29 30 IMPLANTATIONS 32 LE GROUPE À L INTERNATIONAL

30 Profil Mai 2010 IMPLANTATIONS Un opérateur majeur du crédit à la consommation dans le monde Avec 61 % de ses encours gérés hors de France et une présence dans 21 pays, est le leader européen du crédit à la consommation. D SA A ALLEMAGNE Encours à fin 2009 4 630 M CREDITPLUS BANK FGA CAPITAL ARABIE SAOUDITE Encours à fin 2009 49 M SOFINCO SAUDI FRANSI AUTRICHE Encours à fin 2009 217 M FGA CAPITAL B DK ES BELGIQUE Encours à fin 2009 187 M FINALIA FGA CAPITAL DANEMARK Encours à fin 2009 638 M DAN AKTIV FGA CAPITAL FORSO NORDIC ESPAGNE Encours à fin 2009 812 M FGA CAPITAL FIN F GR FINLANDE Encours à fin 2009 449 M FINAREF NORDIC FORSO NORDIC FRANCE Encours à fin 2009 29 503 M SOFINCO FINAREF FGA CAPITAL GRÈCE Encours à fin 2009 1 406 M EMPORIKI CREDICOM FGA CAPITAL H I MA HONGRIE Encours à fin 2009 76 M CREDIGEN ITALIE Encours à fin 2009 28 179 M AGOS DUCATO FGA CAPITAL MAROC Encours à fin 2009 1 514 M WAFASALAF

International 31 S FIN N DK GB NL PL B D CZ SK F CH A H I P ES GR MA SA N NL PL NORVÈGE Encours à fin 2009 473 M FINAREF NORDIC FORSO NORDIC PAYS-BAS Encours à fin 2009 3 642 M CA DEVEUROPE FGA CAPITAL POLOGNE Encours à fin 2009 314 M FGA CAPITAL P CZ GB PORTUGAL Encours à fin 2009 1 581 M CREDIBOM FGA CAPITAL RÉPUBLIQUE TCHÈQUE Encours à fin 2009 506 M CREDIUM ROYAUME-UNI Encours à fin 2009 1 037 M FGA CAPITAL SK S CH SLOVAQUIE Acquisition 2008 Encours non significatifs CREDIUM SLOVAKIA SUÈDE Encours à fin 2009 154 M FINAREF NORDIC FORSO NORDIC SUISSE Encours à fin 2009 468 M FGA CAPITAL

32 Profil Mai 2010 L INTERNATIONAL Édito LEADER EN EUROPE, ET DE PLUS EN PLUS PRÉSENT DANS LE RESTE DU MONDE Présent dans 21 pays, dont 19 en Europe, est le leader européen du crédit à la consommation. Elle dispose d un portefeuille de 26,5 millions de clients, et les encours gérés s élèvent à fi n 2009 à 75,8 milliards d euros. La croissance à l international est très forte depuis la création de la première fi liale au Maroc en 1988, elle s est même accélérée au cours de ces dernières années avec une multiplication par 6 des encours gérés à l international entre 2004 et 2009. sait adapter son positionnement et sa stratégie aux caractéristiques, souvent très différentes, des pays où elle est implantée. Sur le prometteur et dynamique marché automobile chinois, le constructeur automobile national Guangzhou Automobile Group Co Ltd (GAC) et ont signé en mars 2009 un projet de création d une société spécialisée dans le fi nancement automobile. En Italie, avec la fusion d Agos et de Ducato, Crédit Agricole Consumer Finance s empare de la place de leader. En Allemagne, dans un paysage de recomposition du crédit à la consommation, Creditplus continue d accroître ses parts de marché et développe très fortement son activité Internet. Alain Breuils Directeur Général Adjoint International CE FORT DÉVELOPPEMENT À L INTERNATIONAL REPOSE SUR TROIS AXES MAJEURS : Le premier est celui de la croissance interne des fi liales existantes afi n de consolider leur position et de développer leurs activités de crédit à la consommation. Dans la majorité des pays d implantations, a continué de gagner des parts de marché en 2009 confortant ainsi sa place de numéro un dans plusieurs pays notamment au Maroc, en Italie, aux Pays-Bas et au Portugal. Le deuxième axe est celui du développement des partenariats : partenariats avec des enseignes de la distribution et des institutionnels d une part, et partenariats avec de grands constructeurs automobiles, d autre part, à l instar notamment de la création de FGA Capital avec le Groupe Fiat en 2006 et de Forso Nordic en 2008 avec le Groupe Ford. Enfi n le troisième axe est celui de l acquisition ou la création de nouvelles sociétés, permettant soit de renforcer sa présence sur le marché (acquisition de sociétés au Portugal, Pays-Bas et Italie permettant dans ces trois pays d en faire le leader) ; ou soit de pénétrer de nouveaux marchés comme ce fut le cas en Slovaquie en 2008, ou la création d une nouvelle société en Chine qui permet désormais à d être présent sur ce marché d avenir. Ce développement à l international repose également sur le partage des savoir faire entre les différentes fi liales, partage tant en matière de produits que dans la maîtrise du risque. millions de clients à l international. milliards d euros : encours gérés à l international à fi n 2009. 61 % part de l international dans les encours gérés par Crédit Agricole Consumer Finance à fi n 2009.

International 33 L INTERNATIONAL Les filiales ALLEMAGNE 2009 : DES PRÊTS EN LIGNE SALUÉS Creditplus Bank, est le cinquième établissement de crédit en Allemagne atteignant 1,8 milliard d encours fin 2009 hors captives. Malgré un contexte 2009 encore marqué par la crise, le soutien vigoureux de l état au secteur automobile a permis un développement favorable de l activité. Créditplus a signé en fin d exercice un partenariat avec Ford Bank, étoffant ainsi son activité automobile (financement de véhicules d occasion). Créditplus réalise par ailleurs 36 % de son activité via le canal Internet, soit 140 millions d euros produits au cours de l année 2009, représentant une progression de plus de 40 % par rapport à l année antérieure. La qualité de ses prêts en ligne a été saluée par le DISQ, l Institut allemand pour la Qualité de Service. Actionnariat : 100 % CA Consumer Finance Encours : 1 881 M Effectifs : 400 ARABIE SAOUDITE 2009 : UNE ANNÉE DE CONSOLIDATION Sofinco Saudi Fransi, filiale commune de et de BSF créée en 2007, est spécialisée dans le financement automobile sur le lieu de vente à travers une offre de produits islamiques. Après une année de lancement en 2008, l année 2009 a été mise à profit pour réorganiser les activités et se concentrer sur la gestion du portefeuille existant. Actionnariat : 50 % CA Consumer Finance 50 % Saudi Fransi Bank Encours : 49 M Effectifs : 36 BELGIQUE 2009 : SOUS LE SIGNE DU DÉVELOPPEMENT Finalia a réalisé en 2009 une excellente performance, avec l augmentation de 40 % de ses encours gérés et une part de marché de près de 6 %. Au plan commercial, l année a notamment été marquée par le lancement de partenariats importants avec Darty Luxembourg, Alain Afflelou, et le développement de la relation avec Leenbakker (n 2 du secteur de l ameublement et de la décoration en Belgique). Enfin, en décembre, Finalia a signé un partenariat avec Apple Financial Services, devenant ainsi le 8 e pays à rejoindre ce partenariat pan européen de. Actionnariat : 49 % CA Consumer Finance 51 % Alpha Credit Encours : 72 M Effectifs : 14

34 Profil Mai 2010 L INTERNATIONAL Les filiales DANEMARK 2009 : DAN AKTIV FINANCE LES ÉNERGIES DE L AVENIR Dan Aktiv est un spécialiste du financement sur lieu de vente tant pour l équipement de la maison que pour l automobile. Il distribue également de nombreux prêts personnels et de l assurance des emprunteurs. En 2009, dans un contexte économique particulier, Dan Aktiv renforce ses positions en signant avec un nouveau partenaire ayant plus de 200 concessionnaires automobiles d occasion, et un accord historique avec le plus grand fournisseur du Danemark de solutions énergétiques, l entreprise publique DONG Energy A/S, pour le financement de projets d améliorations énergétiques de l habitat. Actionnariat : 100 % CA Consumer Finance Encours : 181 M Effectifs : 65 GRÈCE 2009 : ÉLARGISSEMENT DE L OFFRE SUR LE MARCHÉ AUTOMOBILE est devenue au 31 décembre 2009 l actionnaire unique de Emporiki Credicom, en acquérant les 50 % détenus jusqu alors par son partenaire historique Emporiki Bank. Avec 1,2 milliard d encours gérés, Credicom est le 1 er acteur grec du financement automobile et le 3 e de la location longue durée. Très actif sur le marché de l automobile, Credicom y a lancé une nouvelle ligne de produits d assurances emprunteurs et offre un financement aux concessionnaires au travers d un programme de floor plan (signature d un premier accord avec PGA, importateur de Renault en Grèce). Actionnariat : 100 % CA Consumer Finance Encours : 1 214 M Effectifs : 297 HONGRIE 2009 : UNE ANNÉE DE CROISSANCE DU PORTEFEUILLE En 2009, Credigen a renforcé ses positions sur le marché hongrois, en particulier dans le secteur de l équipement de la maison. Sa production est en forte croissance grâce aux accords de coopération qu il a passés. Parallèlement, Credigen a mené un projet d optimisation de ses chaînes de gestion. Actionnariat : 100 % CA Consumer Finance Encours : 76 M Effectifs : 154

International 35 ITALIE 2009 : SECOND MARCHÉ DOMESTIQUE DE CRÉDIT AGRICOLE CONSUMER FINANCE Un an après l acquisition de Ducato, les deux entités Agos et Ducato ont fusionné en 2009 pour donner naissance à la société Agos-Ducato. Ce nouvel ensemble est le leader du crédit à la consommation en Italie, avec 15,5 % de part de marché. Totalisant 37 % des encours gérés de (FGA Capital compris), l Italie talonne la France et constitue le second marché de. 2010 sera consacrée à l achèvement de l intégration opérationnelle et à l unification des systèmes de gestion des deux entités. Agos a été retenue en 2009 pour devenir le partenaire crédit à la consommation exclusif du groupe des banques de Crédit Coopératif. Enfin, dans le but de promouvoir une approche responsable du crédit à la consommation, Agos-Ducato a lancé Agos & Ducato Google Brand Channel. Actionnariat : 61 % CA Consumer Finance / 39 % Banco Popolare Encours : 19 771 M Effectifs : 2 177 MAROC 2009 : CRÉDIT AGRICOLE CONSUMER FINANCE MONTE À 49 % DANS LE CAPITAL Présent au capital de Wafasalaf depuis sa création en 1988, a renouvelé sa relation forte de partenariat avec le groupe Attijariwafabank et augmenté sa participation à 49 %. Wafasalaf a conforté sa position de leader du crédit à la consommation au Maroc, avec une part de marché de plus de 30 %. Ce leadership est confirmé dans tous ses marchés : automobile, distribution et vente directe. L activité partenariat a maintenu son rythme de croissance avec un accord de service providing avec Crédit Agricole du Maroc, et des accords commerciaux avec le réseau pétrolier Afriquia et «Label Vie», franchise locale de Carrefour. Actionnariat : 49 % CA Consumer Finance / 51 % Attijariwafa bank Encours : 1 514 M Effectifs : 533 PAYS-BAS 2009 : LEADER SUR LE MARCHÉ Le marché du crédit à la consommation aux Pays-Bas a connu en 2009 une phase de consolidation dans un contexte de crise économique et financière. Dans cet environnement, Crédit Agricole Deveurope a conforté sa position de leader avec une part de marché de 19,9 %. L année 2009 a été aussi marquée par le succès de l intégration des équipes et des activités des sociétés Interbank et Ribank, aujourd hui rassemblées au sein d une organisation unique. Au plan commercial, Crédit Agricole Deveurope est leader du marché du courtage, et a diversifié son activité dans le secteur automobile avec le partenariat Landwind, et dans celui de la distribution avec De Hypothekers. Actionnariat : 100 % CA Consumer Finance Encours : 3 453 M Effectifs : 296

36 Profil Mai 2010 L INTERNATIONAL Les filiales PAYS NORDIQUES (SUÈDE, FINLANDE, NORVÈGE) 2009 : MAINTIEN DES PARTS DE MARCHÉ Finaref Nordic est spécialisé dans la vente de prêts personnels, essentiellement en accord avec Redcats Nordic, et assurances emprunteurs. Finaref Nordic intervient sur trois marchés (Suède, Norvège, et Finlande), représentant respectivement 23 %, 25 % et 52 % de son activité. Dans un contexte de crise, et d attention particulière sur la sélection de nouveaux clients, Finaref Nordic a réussi à maintenir ses parts de marché. Actionnariat : 100 % CA Consumer Finance Encours : 248 M Effectifs : 40 PORTUGAL 2009 : UN NOUVEAU MODULE DE FINANCEMENT POUR APPLE FINANCIAL SERVICES Spécialiste du crédit à la consommation au Portugal, Credibom affiche une croissance rapide et soutenue depuis plusieurs années et occupe une position de leader avec une part de marché de 15 %. Credibom a conquis un point supplémentaire de part de marché en financement automobile et plus de 10 points sur le circuit court. Credibom a notamment créé en 2009 un nouveau module de solutions de financement spécialement conçu pour Apple Financial Services et un accord de partenariat avec Ixina, l un des plus gros fabricants européens de cuisines, présent depuis septembre 2009 au Portugal. Actionnariat : 100 % CA Consumer Finance Encours : 1 315 M Effectifs : 452 RÉPUBLIQUE TCHÈQUE / SLOVAQUIE 2009 : VERS UNE DIVERSIFICATION DE SON ACTIVITÉ Spécialisée dans le financement des véhicules, Credium s est hissé à la troisième place du palmarès des sociétés de financement automobile et a augmenté sa part de marché de 7,6 % en 2008 à 9,2 % en 2009. Credium Slovakia, filiale slovaque acquise par Credium fin 2008, a déjà conclu des accords avec Fiat, Lancia et Alfa Roméo. Par ailleurs, un accord de coopération avec Mazda a été signé pour la République Tchèque et la Slovaquie. En 2009, dans le cadre de la diversification de son activité, la vente en ligne du prêt personnel en circuit court a été initiée. Actionnariat : 100 % CA Consumer Finance Encours : 506 M Effectifs : 227 (dont 40 en Slovaquie)

International 37 L INTERNATIONAL Les partenariats automobiles FGA CAPITAL 2009 : FGA CAPITAL PARTENAIRE DE JAGUAR LAND ROVER ET DE CHRYSLER Fiat Group Automobiles Financial Services, rebaptisée FGA Capital en janvier 2009, est la joint-venture 50 / 50 créée en 2006 avec Fiat Group Automobiles, partenaire historique depuis 20 ans. La société pilote, dans 13 pays européens, toutes les opérations de fi nancement des concessionnaires et des clients des marques Fiat, Lancia et Alfa Romeo. Le partenariat signé en 2009 entre Fiat et le constructeur automobile Jaguar Land Rover, fait de FGA Capital la «captive» des marques Jaguar et Land Rover pour l Europe. FGA Capital assure également le fi nancement des clients européens de Chrysler, Dodge et Jeep, depuis l entrée de Fiat Group Automobiles au capital de Chrysler Group LLC. Initié en 2009 en France, en Italie, en Allemagne, en Espagne et au Royaume-Uni, ces fi nancements seront déclinés dès 2010 dans les autres pays d Europe. Actionnariat : 50 % CA Consumer Finance / 50 % Fiat Auto Encours : 16 121 M Effectifs : 1795 FORSO NORDIC 2009 : FORSO NORDIC ACCOMPAGNE FORD EN EUROPE DU NORD Forso Nordic est la joint-venture à 50 / 50 entre FCE Bank plc, captive fi nancière du groupe Ford en Europe, et Sofi nco. Sa vocation est de fournir des solutions de fi nancement automobile adaptées aux besoins des concessionnaires et des clients des marques du groupe Ford au Danemark, en Finlande, en Norvège et en Suède. Forso Nordic est la réunion des ressources et du savoir-faire de deux experts en leur domaine, confi ant dans le potentiel de développement des marchés automobiles nordiques. Actionnariat : 50 % CA Consumer Finance / 50 % Groupe Ford Encours : 1 078 M Effectifs : 136 PREMIERS PAS EN CHINE Guangzhou Automobile Group CO.,Ltd (GAC) et ont reçu en novembre 2009, l autorisation «préalable» de la CBRC (China Banking Regulatory Commission) pour la création d une société de fi nancement automobile. Joint Venture à 50 / 50, elle aura pour objet d apporter des solutions de fi nancement aux clients et aux concessionnaires des marques automobiles liées à GAC en Chine. Cet accord illustre l ambition de de se développer désormais sur le marché chinois. Guangzhou Automobile Group Co., Ltd (GAC) est une société publique, basée à Canton (GUANGZHOU). Elle est un des constructeurs majeurs d automobiles en Chine. En 2009, GAC a livré 607 000 véhicules neufs et son chiffre d affaires a représenté environ 14 Md.

38 Profil Mai 2010 NOTES

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