Investir durablement sans défauts de construction Indexation optimisée pour des investissements durables avec IsoPro. Les bénéfices d investissements passifs durables. Mais sans désavantages.
Investir durablement Pourquoi investir durablement? Le succès économique à long terme ne peut réussir uniquement en harmonie avec la société et la nature. Les changements climatiques, la consommation rapide des matières premières et aussi des conflits sociaux montrent que l esprit de penser à court terme est lié à des coûts sociaux considérables pour les générations futures. Les investissements dans des entreprises qui développent un modèle économique durable, peuvent activement soutenir le passage à une économie plus durable. Comment assurer la durabilité? Il s agit de distinguer si les entreprises y accordent une importance de pure forme, ou si elles sont réellement engagées dans le domaine de la durabilité. Des spécialistes sont essentiels pour cette évaluation. C est pourquoi Finreon travaille en étroite collaboration avec Inrate, l une des plus prestigieuses agences de notation de durabilité d Europe.
La séparation de la durabilité et de la construction de portefeuille Beaucoup de principes de durabilité existants mélangent la sélection de titres durables avec l équilibrage du portefeuille. Souvent, on n examine seulement la durabilité, en négligeant les caractéristiques du portefeuille. Ceci amène généralement à des risques de concentration cachés et à un contrôle de risque insuffisant. Un tel portefeuille est inefficace d un point de vue rendement-risque. Si en revanche la construction du portefeuille est au premier plan, un niveau de durabilité réduit est pris en charge pour obtenir les caractéristiques souhaitées du portefeuille. Avec la séparation de la durabilité et de la construction du portefeuille avec un spécialiste pour les deux domaines, Finreon garantie d une part une prise en considération suffisante de la durabilité. D autre part, Finreon corrige les risques de concentration cachés au niveau de la construction du portefeuille. Une orientation strictement vers la réduction des risques, la diversification améliorée et la mise en œuvre du portefeuille peu coûteuse permettent au concept Susainable IsoPro d atteindre une surperformance ajustée au risque par rapport au benchmark capitalisé du marché à long terme. La séparation de la durabilité et de la construction du portefeuille 1) Univers durable: quelles entreprises sont durables? Univers Filtre de durabilité Univers durable Actions durables Actions non durables Séparation 2) Construction de portefeuille optimisée en tenant compte du risque: IsoPro Rendement max. par unité de risque Numéro de titre Poids de portefeuille optimisé Univers durable Rendement Aucune prévision, structure de risque uniquement 1 2 3 4 5 1.87 % 1.71 % 1.68 % 1.66 % 1.61 % Risque......
La solution: le concept de placement IsoPro Éviter les faiblesses de la capitalisation boursière Pour assurer une performance attractive, il ne suffit pas de sélectionner uniquement des titres d entreprises durables. En outre, une mise en œuvre passive est inadaptée pour un univers de placement durable en raison de risques de concentration et d une représentation du marché pas représentative. Une pondération alternative (Smart Beta) est la solution idéale. IsoPro, l un des concepts Smart Beta les plus éprouvés d un prestataire suisse, est particulièrement adapté à cela. Le concept : équilibre et variance minimum Dans une première étape, le concept Sustainable IsoPro est basé sur un équilibre de toutes les actions durables (Iso). Ceci réduit les gros risques ainsi que le bruissement autour de la juste valeur. Dans une seconde étape, Finreon optimise ces poids de manière non linéaire en direction du portefeuille à variance minimale (Pro), afin que le portefeuille présente un profil rendement-risque optimisé. IsoPro comme remplacement Core durable Ce portefeuille présente environ le même risque à long terme que l indexe pondéré du marché et est ainsi utilisé comme remplacement direct et durable d un investissement Core passif. La pondération optimisée permet une surperformance de 3 % à long terme. Concept de base IsoPro illustratif Rendement Portefeuille à variance minimum (Pro) IsoPro Benchmark pondéré du marché Portefeuille équilibré (Iso) Risque (équart-type)
Les solutions d'invetissement de produits Sustainable IsoPro Actions suisses durables Sustainable Swiss Equity IsoPro L'univers comprenant 30 des plus importants titres durables de Suisse. Actions mondiales durables Sustainable Developed World Equity IsoPro L'univers comprenant 250 des plus importants titres durables des pays industrialisés. Sustainable Emerging Markets Equity IsoPro L'univers comprenand 125 des plus importants titres durables des pays émergeants.
Finreon SA Un Spin-Off de l Université de St. Gallen (HSG) Finreon a été fondé en tant que Spin-Off de l Université de Saint-Gall (HSG) et est aujourd hui considéré comme partenaire établi et compétent quand il s agit de concepts d investissements innovateurs dans le domaine de la gestion de fortune et du conseil de clients institutionnels. Les solutions de Finreon SA sont basées sur plusieurs années d expérience pratique et les connaissances scientifiques de la théorie des marchés financiers les plus récentes. CEO Dr. Ralf Seiz Chargé de cours de l'université Saint-Gall (HSG) Contact Finreon AG Oberer Graben 3 CH-9000 St. Gallen +41 71 230 08 06 Finreon AG Mühlebachstrasse 65 CH-8008 Zürich +41 71 230 08 10 info@finreon.ch www.finreon.ch Ces documents ainsi que les informations contenues ne sont uniquement destinés aux investisseurs qualifiés. Les performances historiques ne sont pas une garantie pour le futur. La documentation présente ne constitue ni une offre, ni une recommandation pour une transaction juridique. Elle est de caractère uniquement informatif. Bien que Finreon SA s efforce de garder le contenu de ce document correcte et complet, aucune garantie pour l exactitude, l actualité et l exhaustivité n est donnée. Toute responsabilité pour des dommages résultant de ces informations est exclue. Le nom et le produit IsoPro sont considérés comme la propriété intellectuelle de Finreon SA et protégés en tant que tel.