Communiqué de presse Paris, le 27 février 2013 LES SCPI EN : SUCCES CONFIRME Chiffres clés au 31 décembre (Statistiques ASPIM IEIF) 150 SCPI gérées par 26 groupes Capitalisation : 27,23 milliards Collecte nette : 2 504,89 Transactions sur le marché secondaire : 403,29 (1,48% de la capitalisation) Retraits non compensés : 0 Collecte brute : 2 908,18 Augmentation de capital : 2 504,89 par 62 SCPI de 22 groupes de gestion Pour Arnaud Dewachter, Délégué général de l ASPIM, «le succès des fonds d investissement que sont les SCPI a un impact favorable sur l économie nationale : elles participent activement à son financement, en mettant à disposition des entreprises une solution adaptée à leurs besoins immobiliers, dans le cadre d une relation professionnelle entre le bailleur et le preneur. Elles ouvrent également aux ménages un accès optimisé à une classe d actifs décorrélée de la volatilité des marchés boursiers et offrent un couple rendementrisque remarquable, dans l optique de la préparation à la retraite».
Collecte nette En, les 150 SCPI sont demeurées au rythme de collecte atteint ces dernières années, avec un total annuel dépassant les 2,5 milliards. Ce niveau de collecte nette connaît un léger tassement par rapport à 2011 (- 9,9 %) en raison du net recul des SCPI «immobilier résidentiel» : en particulier, les SCPI «Scellier» se limitent à 82,08, dans la même veine que le retrait sensible des investisseurs particuliers «en direct» (- 42%, source : FPI). Sur la même période, les SCPI «immobilier d entreprise» ont de leur côté atteint des niveaux record d attractivité avec un total de 2,323 milliards, en progression de 10,8% par rapport aux douze mois précédents (1,80 milliard pour les classiques diversifiées, + 11,4 % et 0,478 milliard, + 10,1 %, pour les «murs de magasins»). Capitalisation Au 31 décembre, la capitalisation des SCPI atteignait au total 27,229 milliards, en progression de 9,6% % par rapport à la fin 2011. La SCPI confirme sa place en tant que principal fonds immobilier de droit français investi par les particuliers. Marché secondaire Avec 403 de parts échangées, le volume du marché secondaire des SCPI connaît une légère progression (+ 2,3 %) par rapport à l exercice précédent. Pour autant, le taux de rotation annuel des parts se limite à 1,11 % de la capitalisation, ce qui démontre l attractivité durable de ces fonds d investissement auprès des épargnants. On n observe aucun signe de tension sur la liquidité des SCPI. Performances En, les SCPI ont maintenu leur niveau de distribution avec un taux de 5,27 % (5,23 % en 2011). Si le prix moyen pondéré de la part est resté stable, les revenus distribués des SCPI «Immobilier d entreprise» ont pu progresser de 2,11 % par rapport à l exercice précédent (+ 1,91 % pour les classiques diversifiées,+ 2,80 % pour les murs de magasins). Nous précisons que cette distribution est mesurée d après le taux de distribution sur la valeur moyenne du marché des parts (DVM).
Pour Patrick de Lataillade, Président de l ASPIM, «ces performances remarquables, marquées par leur durabilité dans un contexte pourtant fort difficile pour l économie et l épargne, situent l enjeu que représente le chantier de transposition en droit français de la directive AIFM qui englobera également les SCPI. Nous considérons ce succès comme une preuve supplémentaire de l opportunité de la démarche en cours de modernisation de leur statut qui vise à permettre à ces fonds d investissement immobilier de préserver leur attractivité, alors même que le métier de gestionnaire de SCPI devient de plus en plus exigeant». A propos de l ASPIM L Association française des Sociétés de Placement Immobilier (ASPIM) est une association à but non lucratif, créée en 1975, qui rassemble et fédère les acteurs de l investissement collectif dans l immobilier que sont les fonds constitués par les investisseurs (SCPI et OPCI) et les sociétés de gestion qui en sont les représentants statutaires. Les fonds immobiliers tout comme les sociétés qui en assument la gestion sont nécessairement agréés par l Autorité des marchés financiers (AMF). Relations presse ASPIM Christophe Kacy Tél. : 01 44 90 60 00 c.kacy@aspim.fr
Annexes Tableau de synthèse par catégorie - Résultats de l année en Catégorie de SCPI CLASSIQUES DIVERSIFIEES REGIONALES INTERNATIONALEM ENT DIVERSIFIEES MURS DE MAGASINS PLUS-VALUE MEHAIGNERIE & QUILES- MEHAIGNERIE MALRAUX RENOVATION BESSON ROBIEN & ROBIEN RECENTRE Collecte nette (1) (en % du total) Marché secondaire Collecte brute Capitalisation (4) réalisé en attente(3) (en % du total) au 31/12/ Retraits non en % du total Cessions (2) compensés (en % du total) au 31/12/ en % du total 27 SCPI 44 SCPI - 25 SCPI 48 SCPI 50 SCPI 1 803 483 722 286 119 493-38 798 855 2 089 603 215 18 860 451 125 72% 70,95% - 86,52% 71,85% 69,27% 3 SCPI 9 SCPI - 8 SCPI 9 SCPI 9 SCPI 44 086 474 24 739 367-1 303 795 68 824 841 1 090 357 179 1,76% 6,13% - 2,91% 2,37% 4% 1 SCPI 1 SCPI - 1 SCPI 1 SCPI 1 SCPI 112 392 1 481 508-587 160 1 593 900 154 521 360 0% 0,37% - 1,31% 0,05% 0,57% 15 SCPI 17 SCPI - 5 SCPI 20 SCPI 20 SCPI 477 602 031 65 393 168-2 772 537 542 995 199 3 846 181 833 19,07% 16,22% - 6,18% 18,67% 14,13% 1 SCPI 1 SCPI - - 1 SCPI 2 SCPI 8 041 650 18 767 874 - - 26 809 524 374 603 434 0,32% 4,65% - - 0,92% 1,38% - 1 SCPI - 1 SCPI 1 SCPI 2 SCPI - 16 956-80 940 16 956 29 300 124-0% - 0,18% 0% 0,11% 5 SCPI 1 SCPI - - 5 SCPI 14 SCPI 59 392 500 2 864 000 - - 62 256 500 217 130 386 2,37% 0,71% - - 2,14% 0,80% - 1 SCPI - 1 SCPI 1 SCPI 1 SCPI - 1 045 694-257 020 1 045 694 74 557 100-0,26% - 0,57% 0,04% 0,27% - - - - - 1 SCPI - - - - - 13 042 633 - - - - - 0,05% - 10 SCPI - 11 SCPI 10 SCPI 16 SCPI - 1 553 443-637 391 1 553 443 458 617 779-0,39% - 1,42% 0,05% 1,68%
BORLOO POPULAIRE GIRARDIN ZRR SCELLIER DEFICIT FONCIER TOTAL - 3 SCPI - 1 SCPI 3 SCPI 3 SCPI - 274 552-105 063 274 552 69 339 543-0,07% - 0,23% 0,01% 0,25% - - - - - 3 SCPI - - - - - 113 385 502 - - - - - 0,42% - - - 1 SCPI - 1 SCPI - - - 47 565-12 319 286 - - - 0,11% - 0,05% 8 SCPI 4 SCPI - 5 SCPI 11 SCPI 25 SCPI 82 083 250 1 031 492-252 471 83 114 742 1 871 546 836 3,28% 0,26% - 0,56% 2,86% 6,87% 2 SCPI - - - 2 SCPI 2 SCPI 30 087 000 - - - 30 087 000 43 209 000 1,20% - - - 1,03% 0,16% 62 SCPI 92 SCPI 0 SCPI 59 SCPI 112 SCPI 150 SCPI 2 504 888 019 403 287 549 0 44 842 797 2 908 175 568 27 228 563 121 (1) SCPI ayant augmenté leur capital (marché primaire) ou procédé à des rachats de parts (retraits non compensés). (2) Cessions et retraits compensés par des souscriptions, aux prix acheteurs. (3) Parts en attente sur le marché secondaire, valorisées au prix d'achat pratiqué lors des transactions (prix de marché). (4) Nombre de parts au 31-12- multiplié par le prix de marché (dernier prix d'exécution ou de souscription de l'année) ou, à défaut, prix moyen sur le marché secondaire. Collecte nette () 2011 Classiques diversifiées 1 618,3 1 803,5 +11,4% Régionales 40,2 44,1 +9,8% Internationalement diversifiées 5,9 0,1 - Murs de magasins 433,8 477,6 +10,1% Immobilier d entreprise 2 098,1 2 325,3 +10,8% Immobilier résidentiel 680,9 179,6-73,6% Ensemble des SCPI 2 779 2 504,9-9,9%
Marché secondaire réalisé () 2011 () () Classiques diversifiées 294,3 286,1-2,8% Régionales 20,8 24,7 +18,9% Internationalement diversifiées 2,3 1,5-35,2% Murs de magasins 51,7 65,4 +26,4% Immobilier d entreprise 369,1 377,7 +2,3% Immobilier résidentiel 26,1 25,6-2,3% Ensemble des SCPI 395,2 403,3 +2% Collecte brute () 2011 Classiques diversifiées 1 915,5 2 89,6 +9,1% Régionales 61 68,8 +12,9% Internationalement diversifiées 8,1 1,6 - Murs de magasins 486,8 543 +11,5% Immobilier d entreprise 2 471,4 2 703 +9,4% Immobilier résidentiel 707 205,2-71% Ensemble des SCPI 3 178,4 2 908,2-8,5% Capitalisation (31-12-) 31-12-2011 31-12- Classiques diversifiées 16 771,6 18 860,5 +12,5% Régionales 1 071,9 1 090,4 +1,7% Internationalement diversifiées 154,4 154,5 +0,1% Murs de magasins 3 485,2 3 846,2 +10,4% Immobilier d entreprise 21 483,1 23 951,5 +11,5% Immobilier résidentiel 3 280,2 3 277,1-0,1% Ensemble des SCPI 24 763,2 27 228,6 +10%
Les performances des SCPI Immobilier d entreprise (31/12/20111 au 31/12/) Taux de Distribution sur Valeur de Marché (DVM) du Prix Moyen de la part (VPM) Revenus distribués 2011 2011 2011 Classiques diversifiées 5,21% 5,24% 2,63% -0,60% -4,10% 1,91% Régionales 5,55% 5,86% 4,76% -0,43% -0,66% 4,65% Internationalement diversifiées 5,29% 4,76% 0,00% 0,00% -5,13% -9,91% Murs de magasins 5,24% 5,23% 1,07% 2,84% -0,41% 2,80% Immobilier d entreprise 5,23% 5,27% 2,46% -0,01% -3,35% 2,11%