RÉSULTATS DU QUATRIÈME TRIMESTRE

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1 RÉSULTATS DU QUATRIÈME TRIMESTRE ET DE L EXERCICE 2016 Le 9 novembre 2016

2 Énoncés de nature prévisionnelle Toutes les déclarations contenues dans nos présentations qui ne concernent pas directement et exclusivement des faits historiques constituent des «énoncés de nature prévisionnelle» au sens de l article 27A de la loi américaine intitulée Securities Act of 1933 et de l article 21E de la loi américaine intitulée Securities Exchange Act of 1934, dans leurs nouveaux termes, et constituent de «l information prospective» au sens des lois canadiennes sur les valeurs mobilières. Ces déclarations et cette information expriment les intentions, projets, attentes et opinions de CGI, sous réserve de la matérialisation de risques, d incertitudes et d autres facteurs sur lesquels la Société n a, dans bon nombre de cas, aucune emprise. Compte tenu de ces facteurs, les résultats réels pourraient différer considérablement de ceux qui sont indiqués. Ces facteurs comprennent notamment la date d entrée en vigueur et la valeur de nouveaux contrats; les acquisitions et les autres initiatives de la Société; la capacité d attirer et de retenir du personnel compétent; la concurrence au sein d une industrie des TI en constante évolution; la conjoncture économique et commerciale; le risque de change ainsi que les autres risques énoncés dans le communiqué de presse, dans les rapports de gestion annuels et trimestriels de CGI et autres documents d information continue déposés auprès des commissions des valeurs mobilières du Canada (disponibles sur SEDAR à et de la Securities and Exchange Commission des États-Unis (disponibles sur EDGAR à ainsi que les hypothèses qui portent sur ce qui précède. L emploi aux présentes des termes «penser», «estimer», «s attendre à ce que», «avoir l intention», «anticiper», «prévoir», «planifier», ainsi que de tout autre terme de nature semblable et de toute autre forme conjuguée de ces termes, ne sert qu à des fins d énoncés de nature prévisionnelle ou d information prospective et ces termes ne sont pertinents qu en date de leur emploi, notamment en ce qui concerne les énoncés relatifs à la performance future. À moins que les lois qui s appliquent ne l exigent, CGI décline toute intention ou obligation de mettre à jour ou de réviser les énoncés de nature prévisionnelle ou l information prospective consécutivement à l obtention de nouveaux renseignements ou à la survenue d événements nouveaux, ou pour tout autre motif. Le lecteur est mis en garde contre le risque d accorder une crédibilité excessive à ces énoncés de nature prévisionnelle ou à l information prospective. Tous les montants sont en dollars canadiens à moins d indication contraire. 2

3 GEORGE D. SCHINDLER Président et chef de la direction FRANÇOIS BOULANGER Vice-président exécutif et chef de la direction financière 3

4 Résultats de l exercice 2016 Le bénéfice net atteint 1 milliard $ et la marge nette 10% vs E2015 Revenus 10,7 G$ 3,9 % BAII ajusté 1,6 G$ 7,1 % Marge du BAII ajusté 14,6 % 400 p.c. Bénéfice net, excluant éléments spécifiques* 1,1 G$ 7,6 % Marge nette* 10,1 % 30 p.c. BPA dilué, excluant éléments spécifiques* 3,46 $ 10,5 % Flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles 1,3 G$ 3,4% * Pour l exercice 2016, les éléments spécifiques comprennent : 21,2 millions $ en coûts de restructuration, après impôts ainsi que 8,5 millions $ en ajustements fiscaux. Pour l exercice 2015, les éléments spécifiques comprennent : 27,6 millions $ en coûts de restructuration, après impôts Le rapport de gestion contient la conciliation du BAII ajusté et de sa mesure la plus proche selon les Normes internationales d information financière («IFRS»). 4

5 Résultats du T4 E2016 Revenus (croissance à taux de change constant) 2,6 G$ 2,8 % BAII ajusté 395 M$ 4,3 % Marge du BAII ajusté 15,3 % 60 p.c. Bénéfice net, excluant éléments spécifiques* 274 M$ 5,4 % Marge nette* 10,6 % 50 p.c. BPA dilué, excluant éléments spécifiques* 0,89 $ 8,5 % Flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles vs T4 E M$ % * Pour le T4 de l exercice 2015, les éléments spécifiques comprennent : 27,6 millions $ en coûts de restructuration, après impôts. Le rapport de gestion contient la conciliation du BAII ajusté et de sa mesure la plus proche selon les normes IFRS. 5

6 Nouveaux contrats signés Le carnet de commandes franchit le seuil de 21 G$ grâce à des nouveaux contrats de grande qualité T4 E2016 2,9 milliards $ Ratio nouveaux contrats/facturation de 111 % EXERCICE ,7 milliards $ Ratio nouveaux contrats/facturation de 110 % 6

7 Flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles T4 E millions $ 15,6 % des revenus 1,30 $ par action après dilution EXERCICE ,3 milliard $ 12,5 % des revenus 4,26 $ par action après dilution 7

8 Exercice 2016

9 E2016 Répartition des nouveaux contrats signés Nouveaux contrats signés pour 11,7 milliards $ Ratio nouveaux contrats/facturation de 110 % B A B A E D F G C A B C D E B A Par type de contrat Par type de service Par segment Par secteur d activité A. Prolongations et renouvellements 57 % B. Nouvelles ententes 43 % A. Intégration de systèmes et services-conseils 53 % B. Gestion de fonctions informatiques et d affaires 47 % A. États-Unis 25 % B. Canada 21 % C. Pays nordiques européens 15 % D. France 14 % E. Royaume-Uni 14 % F. ECS 10 % A. Gouvernements 33 % B. Manufacturier distribution et détail 30 % C. Services financiers 20 % D. Télécommunications et services publics 11 % E. Services de santé 6 % G. Asie-Pacifique 1 % 9

10 E2016 Répartition des revenus Amélioration de la répartition de revenus de grande qualité F G A D E A B A A.1 E A.2 D C B C B Par type de service A. Gestion de fonctions informatiques et d affaires 54 % i. Services en TI 44 % ii. Services en gestion des processus d affaires 10 % B. Intégration de systèmes et services-conseils 46 % Par marché géographique A. États-Unis 28 % B. Canada 15 % C. Royaume-Uni 15 % D. France 13 % E. Suède 8 % F. Finlande 6 % G. Reste du monde 15 % Par secteur d activité A. Gouvernements 34 % B. Manufacturier distribution et détail 23 % C. Services financiers 21 % D. Télécommunications et services publics 15 % E. Services de santé 7 % 10

11 E2016 Répartition par unité d affaires stratégique Rentabilité équilibrée entre l Amérique du Nord et l Europe Revenus : 10,7 G$ BAII ajusté : 1,6 G$ Marge : 14,6 % 5 % 11 % G F 13 % E D C 14 % A B 27 % 14 % A. É.-U. B. Canada C. Pays nordiques européens D. France E. R.-U. F. ECS G. Asie-Pacifique 6 % 8 % G 10 % F E D 11 % C 12 % B A 22 % 31 % 16 % Le rapport de gestion contient la conciliation du BAII ajusté et de sa mesure la plus proche selon les normes IFRS. 11

12 Amélioration de la rentabilité BAII ajusté de 1,6 milliard $ démontre la force des opérations En millions $ $ $ BAII ajusté Marge du BAII ajusté 11.6% 11.2% 8.9% 12.0% 13.7% 12.7% 11.5% Intégration Logica 10.7% 12.9% 14.2% 14.6% 16 % 14 % 12 % 10 % 750 $ $ $ $ 8 % 500 $ $ 6 % 4 % 250 $ 310 $ 406 $ 430 $ 461 $ 512 $ 536 $ 547 $ 2 % 0 $ 0 % Le rapport de gestion contient la conciliation du BAII ajusté et de sa mesure la plus proche selon les normes IFRS. Les données antérieures à l E2011 sont présentées conformément aux PCGR canadiens. 12

13 Amélioration de la rentabilité Marge nette au niveau précédant l acquisition 3.50 $ 3.00 $ BPA dilué (PCGR) Marge nette (PCGR) 9,7 % 10,4 % Intégration Logica 9,5 % 10,0 % 12 % 10 % 2.50 $ 7,9 % 8,3 % 8,2 % 8 % 2.00 $ 6,4 % 3,42 $ 6 % 1.50 $ 1.00 $ 0.50 $ 4,2 % 0,40 $ 0,71 $ 0,92 $ 1,02 $ 1,24 $ 1,65 $ 2,8 % 0,50 $ 4,5 % 1,44 $ 2,69 $ 3,04 $ 4 % 2 % 0.00 $ 0 % Les données antérieures à l E2011 sont présentées conformément aux PCGR canadiens. 13

14 Flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles Une approche et des recouvrements rigoureux génèrent plus de 1,3 milliard $ En millions $ 16,5 % Intégration Logica 18 % $ 14,8 % 14,8 % 16 % $ 13,5 % 12,9 % 11,2 % 12,5 % 12,5 % 14 % 12 % 800 $ 10 % 600 $ 8,8 % 9,6 % $ $ $ 8 % 6,7 % 6 % 400 $ 550 $ 630 $ 552 $ 570 $ 613 $ 671 $ 4 % 200 $ 306 $ 356 $ 2 % 0 $ 0 % Flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles Flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles en % des revenus Les données antérieures à l E2011 sont présentées conformément aux PCGR canadiens. 14

15 Calendrier des échéances de la dette Un équilibre et une flexibilité qui permettent l exploitation d occasions stratégiques En millions 500 $ 450 $ 400 $ 394 $ 459 $ 350 $ 300 $ 250 $ 302 $ 263 $ 200 $ 150 $ 100 $ 112 $ 66 $ 66 $ 66 $ 50 $ 0 $ E2016 E2017 E2018 E2019 E2020 E2021 E2022 E2023 E2024 Excluant les contrats de location-acquisition et les prêts liés au financement d actifs. 15

16 Évolution du RCP et du RCI Rendements supérieurs au fil du temps 25 % Intégration Logica RCP RCI 20 % 17,2 % 15 % 14,5 % 10 % 8,5 % 5 % 7,5 % 0 % Le rendement des capitaux propres (RCP) et le rendement du capital investi (RCI) sont des mesures définies et détaillées dans le rapport de gestion. Les données antérieures à l E2011 sont présentées conformément aux PCGR canadiens.

17 Quatrième trimestre de l E2016

18 T4 E2016 Répartition par unité d affaires stratégique Profitabilité équilibrée entre l Amérique du Nord et l Europe Revenus : 2,6 G$ BAII ajusté : 395 M$ Marge : 15,3 % 6 % 7 % 11 % F 13 % E D 13 % G C 14 % A B 28 % 15 % A. É.-U. B. Canada C. Pays nordiques européens D. France E. R.-U. F. ECS G. Asie-Pacifique 8 % G 7 % F E 11 % D C 11 % B A 24 % 32 % Le rapport de gestion contient la conciliation du BAII ajusté et de sa mesure la plus proche selon les normes IFRS. 18

19 L évolution des revenus : retour à la croissance rentable par rapport à la même période de l exercice précédent (à taux de change constant) 3 % 2,8 % 2 % 1 % 0,6 % 0 % -1 % -2 % -1,9 % -2,3 % -1,8 % -1,0 % -3 % -3,9 % -3,4 % -3,5 % -3,5 % -3,1 % -4 % -5 % -6,0 % -6 % -7 % 19

20 Amélioration de la rentabilité BAII ajusté de 395 M$; hausse de la marge de 60 p.c. au cours du T4 E2016 En millions 600 $ 500 $ 13,8 % 14,7 % Intégration de Logica 14,9 % 12,7 % 12,6 % 14,0 % 14,7 % 14,2 % 15,3 % 16 % 14 % 12 % 400 $ 10,4 % 10 % 300 $ 8,8 % 8 % 200 $ BAII ajusté Marge du BAII ajusté 7,1 % 6 % 4 % 100 $ 2 % 0 $ 0 % Le rapport de gestion contient la conciliation du BAII ajusté et de sa mesure la plus proche selon les normes IFRS. 20

21 Amélioration de la rentabilité Marge nette au niveau précédant l acquisition 1.00 $ Intégration de Logica 15 % 0.80 $ 10,7 % 9,9 % 8,5 % 8,6 % 9,7 % 9,0 % 10,3 % 10,6 % 10 % 0.60 $ 0.40 $ 6,9 % 4,5 % 5,7 % 5 % 0.20 $ 0 % 0.00 $ $ $ BPA dilué (PCGR) Marge nette (PCGR) -5 % -10 % $ -10,4 % $ -15 % 21

22 Dette nette Le ratio de la dette nette par rapport aux capitaux propres et de la dette nette clairement à l intérieur de notre zone de confort En millions $ $ Acquisition de Logica 46,5 % 43,0 % 39,6 % Dette nette Ratio dette nette / cap. propres et dette nette 50 % 45 % 40 % $ $ 30,6 % 28,7 % 26,6 % 35,6 % 27,6 % 24,4 % 21,7 % 23,8 % 35 % 30 % 25 % $ $ 19,4 % 20 % 15,8 % 15 % 10 % 500 $ 5 % 0 $ 0 % 22

23 Personnes-ressources Lorne Gorber Vice-président exécutif Communications et relations avec les investisseurs Mathieu Richard Directeur Samantha Taccone Coordonnatrice Pour plus de renseignements CGI,com/investisseurs 23