69 CHAPITRE : LA MODELISATION VAR Secion : Définiion
70. Ecriure d un modèle VAR d c b a cs d c b a cs
7. Propriéés Par analogie aux processus AR(p), un processus VAR es oujours inversible, il es saionnaire quand les racines de son polnôme son à l exérieur du cercle unié. Secion : L esimaion d un modèle VAR. Les méhodes d esimaion. La déerminaion du nombre de reards
7 ) choisir un reard p maximum plausible, (ex 5) ; ) esimer par OLS chaque équaion en commençan par le plus for reard (ici 5) ; 3) calculer e sauvegarder le crière de Akaike (par exemple) pour les deux équaions : AIC(p) ln de k p n Avec k nombre de variables du ssème p nombre de reards n aille d échanillon la marice des variances covariances des deux équaions 4) refaire ) e 3) avec le reard 4 puis 3 puis puis ; 5) reenir le nombre de reard qui minimise le crière AIC.
73 Secion 3 : La prévision dans un modèle VAR d c b a cs d c b a cs Secion 4 : Foncions de réponses impulsionnelles
74 Exemples de simulaion : Response o Cholesk One S.D. Innovaions ± S.E..0 Response of LREC o LREC.0 Response of LREC o LPRIX.0 Response of LREC o LHEC.5.5.5.0.0.0.05.05.05.00.00.00 -.05 -.05 -.05 -.0 3 4 5 6 7 8 9 0 -.0 3 4 5 6 7 8 9 0 -.0 3 4 5 6 7 8 9 0. Response of LPRIX o LREC. Response of LPRIX o LPRIX. Response of LPRIX o LHEC....0.0.0 -. -. -. -. 3 4 5 6 7 8 9 0 -. 3 4 5 6 7 8 9 0 -. 3 4 5 6 7 8 9 0.05 Response of LHEC o LREC.05 Response of LHEC o LPRIX.05 Response of LHEC o LHEC.00.00.00.005.005.005 -.005 -.005 -.005 -.00 -.00 -.00 -.05 3 4 5 6 7 8 9 0 -.05 3 4 5 6 7 8 9 0 -.05 3 4 5 6 7 8 9 0 Exemple de commenaire : Graphique : une augmenaion des prix enraîne :
75 Response o Cholesk One S.D. Innovaions ± S.E..006 Response of LHPREC o LHPREC.006 Response of LHPREC o LHPPRIX.006 Response of LHPREC o LHPHEC.004.004.004.00.00.00 -.00 -.00 -.00 -.004 -.004 -.004 -.006 3 4 5 6 7 8 9 0 -.006 3 4 5 6 7 8 9 0 -.006 3 4 5 6 7 8 9 0.00 Response of LHPPRIX o LHPREC.00 Response of LHPPRIX o LHPPRIX.00 Response of LHPPRIX o LHPHEC.05.05.05.00.00.00.005.005.005 -.005 -.005 -.005 -.00 -.00 -.00 -.05 3 4 5 6 7 8 9 0 -.05 3 4 5 6 7 8 9 0 -.05 3 4 5 6 7 8 9 0 Response of LHPHEC o LHPREC.006.00 8 4 0-4 -8 -.00 -.006 3 4 5 6 7 8 9 0 Response of LHPHEC o LHPPRIX.006.00 8 4 0-4 -8 -.00 -.006 3 4 5 6 7 8 9 0 Response of LHPHEC o LHPHEC.006.00 8 4 0-4 -8 -.00 -.006 3 4 5 6 7 8 9 0 Graphique : une augmenaion des prix enraîne :
76 Secion 5 : La modélisaion ARMAX (ou VARMA) f e d c b a cs f e d c b a cs
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