LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE

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1 Rapport annuel au 30 septembre 2015 LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE FORME JURIDIQUE DE L OPC FCPE de droit français CLASSIFICATION Monétaire Court Terme Document public La Banque Postale Asset Management 34, rue de la Fédération Paris Cedex 15 La Banque Postale Asset Management est une société de gestion agréée par l AMF sous le n SA à Directoire et Conseil de Surveillance au capital de euros RCS Paris labanquepostale-am.fr

2 Sommaire RAPPORT DE GESTION COMPTES ANNUELS Bilan actif Bilan passif Hors bilan Compte de résultat Annexes CERTIFICATION DU CONTRÔLEUR LÉGAL DES COMPTES 2 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

3 Rapport de Gestion Orientation de gestion du fonds Le FCPE LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE est classé dans la catégorie «FCPE Monétaire euro». Objectif de gestion L objectif de gestion du FCPE est de réaliser, sur la période de placement recommandée, une performance nette supérieure ou égale à celle de l indicateur de référence, l EONIA capitalisé diminué des frais de gestion réels du FCPE. Afin de respecter l objectif de gestion, la stratégie d investissement consiste à investir le portefeuille en parts ou actions d OPC monétaires euro. Indicateur de référence L indicateur de référence du marché monétaire est l indice EONIA (Euro Overnight Index Average) capitalisé. L indice EONIA capitalisé est un indice représentatif du marché monétaire de la zone euro. Le taux EONIA reflète la moyenne des taux auxquels les principales banques implantées dans la zone euro se prêtent de l argent au jour le jour. Il est calculé par la Banque Centrale Européenne, et diffusé dans les pages financières des principaux quotidiens. L indice EONIA capitalisé ne constitue qu un indicateur de référence a posteriori. Affectation des revenus du FCPE Réinvestissement dans le FCPE. 3 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

4 RAPPORT DE GESTION Informations réglementaires concernant l OPC Depuis le 5 février 2015, les précisions suivantes liées à la réglementation américaine (Dodd Franck Act / FATCA) ont été apportées au prospectus de votre FCPE : - statut fiscal FATCA de votre FCPE qui lui permet, le cas échéant, de bénéficier de dispositions fiscales plus favorables, - mention que les parts sont émises uniquement au porteur ou au nominatif administré. Par ailleurs, suite à l arrêt de la publication des prix et taux des BTF et BTAN par la Banque de France, le cours des bons émis par les États de la zone euro est désormais celui diffusé sur des bases de données représentatives ou contribué par des spécialistes de marché. Depuis le 30 mars 2015, il a été procédé à la modification de la source du taux de change applicable aux instruments financiers négociés sur un marché réglementé hors UE : le cours WM Reuters relevé à 16h, heure de Londres, remplace le cours de devises publié par la Banque centrale européenne au jour de l évaluation. À compter du 30 septembre 2015, le document d informations clés pour l investisseur (DICI) et le règlement de votre FCPE seront modifiés afin de prendre en compte la nouvelle méthodologie de sélection des titres de haute qualité de crédit détenus par les OPC dans lesquels il investit : Méthodologie actuelle : Les titres disposent d au moins une des deux meilleures notations court terme (A-2/P-2/F2) déterminées par chacune des agences de notation reconnues ayant noté le titre. Si aucune notation court terme n existe, la société de gestion détermine leur qualité grâce à un processus interne en s appuyant le cas échéant sur les notes à long terme minimales (BBB/Baa2/BBB). Nouvelle méthodologie : Le gérant sélectionne uniquement des titres de haute qualité de crédit. La Société de Gestion s assure que les titres dans lesquels investit le fonds sont de haute qualité de crédit selon sa propre évaluation. Parmi les critères utilisés pour cette évaluation peuvent figurer par exemple les opinions des agences de notation, une analyse de la liquidité et des risques de refinancement de l émetteur, la structure de la dette et les caractéristiques spécifiques des instruments. L analyse s appuie à la fois sur des critères qualitatifs et quantitatifs, elle vise à anticiper les perspectives d évolution de la qualité de crédit intrinsèque de l émetteur à l horizon mois. Elle intègre pour l appréciation du risque des instruments monétaires une évaluation précise des liquidités disponibles en comparaison des dettes à court terme. Commentaire de gestion Malgré l amélioration des perspectives économiques en zone euro, la fin de l année 2014 aura vu des tensions sur le marché monétaire. Le second LTRO de la BCE de mi-décembre a largement augmenté la probabilité d un QE souverain sur le début d année 2015, tout en impactant les swaps EONIA, qui anticipaient un EONIA moyen autour de - 0,08 %. En début d année, la BCE centrale a d ailleurs communiqué les modalités opérationnelles de son plan d assouplissement quantitatif. Ce programme, qui entrera en vigueur de mars 2015 jusque septembre 2016, consistera au rachat d un volume de 60 milliards par mois de titres obligataires privés et publics sur le marché secondaire. Au cours de l été, le dossier grec est revenu au-devant de la scène internationale, marqué dans un premier temps par l annonce du gouvernement d un référendum sur les conditions du plan d aides puis dans un deuxième temps par le rejet du peuple grec sur les termes financiers proposés par leurs créanciers et enfin par l accord final pour la mise en place d un troisième plan d aide de 86 Mds d euros sur 3 ans. Dans cette période la courbe swap EONIA a progressivement cédé du terrain, l EONIA s établissant autour de 0,12 %. Par ailleurs, la chute marquée des matières premières ainsi que le ralentissement économique chinois ont continué de peser sur l inflation qui est restée en deçà de l objectif de la BCE. Dans ces conditions cette dernière a annoncé qu elle était prête à intervenir davantage via l extension de son programme de rachat d actifs. En termes de gestion, la structure du FCPE est restée relativement stable au cours de l exercice, les OPC monétaires pilotant les différentes décisions de la BCE et leurs impacts sur le marché monétaire. Ces derniers ont conservé leur politique de gestion consistant à délivrer le meilleur rendement possible en préservant une volatilité contenue. 4 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

5 RAPPORT DE GESTION De même, les opérations de dépôts à terme et sur des instruments disposant d une option de remboursement sans pénalité ont été poursuivies. L évaluation du risque global du portefeuille est réalisée par la méthode du calcul de l engagement. La somme de l exposition issue de l investissement de titres en direct et de l engagement est limitée à 100 % de l actif net du FCP. Aucun des actifs de votre OPC n a fait l objet d un traitement spécial en raison de leur nature non liquide. Une référence aux performances de l OPC est disponible sur le site internet de La Banque Postale Asset Management (onglet «Documentation» puis «Reporting») : ou sur simple demande écrite auprès de La Banque Postale Asset Management, 34, rue de la Fédération Paris. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Elles ne sont pas constantes dans le temps. 5 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

6 RAPPORT DE GESTION Évolution de l actif net au 30/09/2015 Actif net Actions capitalisable Nb parts VL en 30/09/ , , ,87 30/09/ , , ,96 30/09/ , , ,98 30/09/ , , ,01 30/09/ , , ,01 Ratio d engagement sur les marchés dérivés Ratio d engagement sur les marchés dérivés exprimé en pourcentage de l actif net : NÉANT Le relevé détaillé de l actif est disponible dans un délai de huit semaines à compter de la fin de la période. Il peut être transmis sur simple demande auprès de la société de gestion. 6 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

7 RAPPORT DE GESTION Effet de levier Le niveau maximal de levier de l OPC n a pas été modifié au cours de l exercice. - Niveau maximal de levier de l OPC calculé selon la méthode de l engagement : 210,00 % %, - Niveau maximal de levier de l OPC calculé selon la méthode brute : 300,00 % %. Le montant total de levier auquel l OPC a recours est de : - 100,07 % % selon la méthode de l engagement, - 100,07 % % selon la méthode brute. Les garanties financières reçues ou données par l OPC sont uniquement en espèces en Euro et réinvestis uniquement dans des parts ou actions d OPC monétaires court terme ou en dépôts auprès d établissements de crédit. Frais facturés Frais de fonctionnement et de gestion 0,08 % Coût induit par l investissement dans d autres OPC ou fonds d investissement 0,06 % Ce coût se détermine à partir : - des coûts liés à l achat d OPC et fonds d investissement 0,08 % - déduction faite des rétrocessions négociées par la société de gestion de l OPC investisseur -0,02 % Autres frais facturés à l OPC 0,00 % Ces autres frais se décomposent en : - commission de surperformance 0,00 % - commissions de mouvement 0,00 % Total facturé à l OPC au cours du dernier excercice clos 0,14 % Total des frais facturés à l entreprise au cours du dernier exercice clos néant Frais de gestion directs et indirects Concernant l exercice clos le 30 septembre 2015, les frais de gestion directs se sont élevés à 0,08 % TTC et les frais de gestion indirects à 0,08 % TTC. Critères sociaux, environnementaux et de qualité de gouvernance (ESG) Les critères ESG ne sont pas pris en compte dans le cadre de la gestion de votre OPC. Procédure de suivi et de sélection des intermédiaires Des critères de choix ont été sélectionnés. Tous les six mois, une notation reprenant ces critères est effectuée et est commentée en comité des intermédiaires. Les intermédiaires sont retenus en fonction de la note obtenue et du nombre d intermédiaires souhaité par le comité. Un classement est mis en place en fonction de la note et des objectifs de pourcentage de volumes sont attribués à chaque intermédiaire. Ce choix donne lieu à une liste qui est mise à jour par le middle office et qui est consultable sur l intranet de la société. La direction des risques réalise de façon permanente le suivi des intermédiaires et contreparties, un reporting mensuel sur l application de cette liste et des volumes de transactions réalisés avec chaque intermédiaire est produit. La direction du contrôle interne effectue un contrôle de 2e niveau en s assurant de l existence et de la pertinence des contrôles réalisés par le middle office. Durant l exercice sous revue de l OPC, la procédure de choix des intermédiaires a été appliquée et contrôlée. Aucun manquement significatif n a été relevé. 7 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

8 RAPPORT DE GESTION Politique d exercice des droits de vote La Banque Postale Asset Management tient à la disposition de tous les porteurs, un document intitulé «Politique de vote» qui présente les conditions dans lesquelles elle exerce les droits de vote attachés aux titres détenus par les OPC dont elle assure la gestion. Ce document est consultable au siège de la société ou sur son site Internet ou peut être adressé sur simple demande écrite auprès de LA BANQUE POSTALE ASSET MANAGEMENT, 34 rue de la Fédération, Paris. Compte-rendu relatif aux frais d intermédiation Le compte-rendu relatif aux frais d intermédiation est disponible sur le site Internet de La Banque Postale Asset Management : Honoraires du contrôleur légal des comptes Les honoraires du contrôleur légal des comptes, le cabinet Mazars, s élèvent pour l exercice sous revue à 1 557,50 HT hors frais. 8 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

9 Comptes annuels BILAN ACTIF AU 30/09/2015 EN EUR 30/09/ /09/2014 Immobilisations nettes 0,00 0,00 Dépôts , ,45 Instruments financiers , ,29 Instruments financiers de l entreprise ou des entreprises liées 0,00 0,00 Négociés sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00 Non négociés sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00 Actions et valeurs assimilées 0,00 0,00 Négociées sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00 Non négociées sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00 Obligations et valeurs assimilées 0,00 0,00 Négociées sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00 Non négociées sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00 Titres de créances 0,00 0,00 Négociés sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00 Titres de créances négociables 0,00 0,00 Autres titres de créances 0,00 0,00 Non négociés sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00 Organismes de placement collectif , ,29 OPC et FIA à vocation générale destinés aux non professionnels et , ,29 équivalents d autres pays Autres Fonds destinés à des non professionnels et équivalents d autres 0,00 0,00 pays Etats membres de l UE Fonds professionnels à vocation générale et équivalents d autres Etats 0,00 0,00 membres de l UE et organismes de titrisations cotés Autres Fonds d investissement professionnels et équivalents d autres 0,00 0,00 Etats membres de l UE et organismes de titrisations non cotés Autres organismes non européens 0,00 0,00 Opérations temporaires sur titres 0,00 0,00 Créances représentatives de titres reçus en pension 0,00 0,00 Créances représentatives de titres prêtés 0,00 0,00 Titres empruntés 0,00 0,00 Titres donnés en pension 0,00 0,00 Autres opérations temporaires 0,00 0,00 Instruments financiers à terme 0,00 0,00 Opérations sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00 Autres opérations 0,00 0,00 Autres instruments financiers 0,00 0,00 Créances , ,92 Opérations de change à terme de devises 0,00 0,00 Autres , ,92 Comptes financiers 3 738,47 406,46 Liquidités 3 738,47 406,46 Total de l actif , ,12 9 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

10 COMPTES ANNUELS BILAN PASSIF AU 30/09/2015 EN EUR 30/09/ /09/2014 Capitaux propres Capital , ,77 Plus et moins-values nettes antérieures non distribuées (a) 0,00 0,00 Report à nouveau (a) 0,00 0,00 Plus et moins-values nettes de l exercice (a, b) , ,50 Résultat de l exercice (a, b) , ,27 Total des capitaux propres (= Montant représentatif de l actif net) , ,00 Instruments financiers 0,00 0,00 Opérations de cession sur instruments financiers 0,00 0,00 Opérations temporaires sur titres 0,00 0,00 Dettes représentatives de titres donnés en pension 0,00 0,00 Dettes représentatives de titres empruntés 0,00 0,00 Autres opérations temporaires 0,00 0,00 Instruments financiers à terme 0,00 0,00 Opérations sur un marché réglementé ou assimilé 0,00 0,00 Autres opérations 0,00 0,00 Dettes , ,12 Opérations de change à terme de devises 0,00 0,00 Autres , ,12 Comptes financiers 0,00 0,00 Concours bancaires courants 0,00 0,00 Emprunts 0,00 0,00 Total du passif , ,12 (a) Y compris comptes de régularisation (b) Diminués des acomptes versés au titre de l exercice 10 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

11 COMPTES ANNUELS HORS-BILAN AU 30/09/2015 EN EUR 30/09/ /09/2014 Opérations de couverture Engagement sur marchés réglementés ou assimilés Engagement sur marché de gré à gré Autres engagements Autres opérations Engagement sur marchés réglementés ou assimilés Engagement sur marché de gré à gré Autres engagements 11 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

12 COMPTES ANNUELS COMPTE DE RÉSULTAT AU 30/09/2015 EN EUR 30/09/ /09/2014 Produits sur opérations financières Produits sur dépôts et sur comptes financiers ,99 0,00 Produits sur actions et valeurs assimilées 0,00 0,00 Produits sur obligations et valeurs assimilées 0,00 0,00 Crédits d impôt 0,00 0,00 Produits sur titres de créances 0,00 0,00 Produits sur acquisitions et cessions temporaires de titres 0,00 0,00 Produits sur instruments financiers à terme 0,00 0,00 Autres produits financiers 0,00 0,00 Total (1) ,99 0,00 Charges sur opérations financières Charges sur acquisitions et cessions temporaires de titres 0,00 0,00 Charges sur instruments financiers à terme 0,00 0,00 Charges sur dettes financières 1,57 6,03 Autres charges financières 0,00 0,00 Total (2) 1,57 6,03 Résultat sur opérations financières (1-2) ,42-6,03 Autres produits (3) 0,00 0,00 Frais de gestion et dotations aux amortissements (4) , ,20 Frais de gestion pris en charge par l entreprise (5) 0,00 0,00 Résultat net de l exercice (L ) ( ) , ,23 Régularisation des revenus de l exercice (6) , ,04 Acomptes sur résultat versés au titre de l exercice (7) 0,00 0,00 Résultat ( ) , ,27 12 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

13 Annexes 1. RÈGLES ET MÉTHODES COMPTABLES Les comptes annuels sont présentés sous la forme prévue par le Règlement ANC abrogeant le Règlement CRC modifié. Ce règlement intègre la nouvelle classification AIFM des OPC, mais ne modifie pas les principes comptables applicables ni les méthodes d évaluation des actifs et passifs. Comme indiqué dans la note de présentation de l ANC, la terminologie et la répartition de la rubrique OPC à l actif du bilan ont été modifiées comme suit et peuvent être détaillées de la manière suivante : La sous-rubrique «OPC et Fonds d investissement à vocation générale destinés aux non professionnels et équivalent d autres pays» correspond à l ancienne sous-rubrique «OPC européens coordonnés et OPC français à vocation générale». La sous-rubrique «Autres Fonds destinés à des non professionnels et équivalents d autres États membres de l Union Européenne» correspond à l ancienne sous-rubrique «OPC réservés à certains investisseurs - FCPR - FCIMT». La sous-rubrique «Fonds professionnels à vocation générale et équivalents d autres États membres de l Union Européenne et organismes de titrisations cotés» correspond à l ancienne sous-rubrique «Fonds d investissement et FCC cotés». La sous-rubrique «Autres Fonds d investissement professionnels et équivalents d autres États membres de l Union Européenne et organismes de titrisations non cotés» correspond à l ancienne sous-rubrique «Fonds d investissement et FCC non cotés». La sous-rubrique «Autres organismes non européens» a été introduite par le Règlement n Le mode de comptabilisation retenu pour l enregistrement des produits des titres à revenu fixe est celui des intérêts encaissés. Les entrées et les cessions de titres sont comptabilisées frais exclus. La devise de référence de la comptabilité du portefeuille est en EURO. La durée de l exercice est de 12 mois. Règles d évaluation des actifs Les instruments financiers sont enregistrés en comptabilité selon la méthode des coûts historiques et inscrits au bilan à leur valeur actuelle qui est déterminée par la dernière valeur de marché connue ou à défaut d existence de marché par tous moyens externes ou par recours à des modèles financiers. Les différences entre les valeurs actuelles utilisées lors du calcul de la valeur liquidative et les coûts historiques des valeurs mobilières à leur entrée en portefeuille sont enregistrées dans des comptes «différences d estimation». Les valeurs qui ne sont pas dans la devise du portefeuille sont évaluées conformément au principe énoncé ci-dessous, puis converties dans la devise du portefeuille suivant le cours des devises au jour de l évaluation. OPC détenus : Les parts ou actions d OPC seront valorisées à la dernière valeur liquidative connue. Instruments financiers à terme : Instruments financiers à terme négociés sur un marché réglementé ou assimilé : Les instruments financiers à terme négociés sur les marchés réglementés sont valorisés au cours de compensation du jour. Instruments financiers à terme non négociés sur un marché réglementé ou assimilé : Les swaps : Les contrats d échange de taux d intérêt et/ou de devises sont valorisés à leur valeur de marché en fonction du prix calculé par actualisation des flux d intérêts futurs aux taux d intérêt et/ou de devises de marché. Ce prix est corrigé du risque de signature. Les swaps d indice sont évalués de façon actuarielle sur la base d un taux de référence fourni par la contrepartie. Les autres swaps sont évalués à leur valeur de marché ou à une valeur estimée selon les modalités arrêtées par la société de gestion. Engagements Hors Bilan : Les contrats à terme ferme sont portés pour leur valeur de marché en engagements hors bilan au cours utilisé dans le portefeuille. Les opérations à terme conditionnelles sont traduites en équivalent sous-jacent. Les engagements sur contrats d échange sont présentés à leur valeur nominale, ou en l absence de valeur nominale pour un montant équivalent. 13 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

14 ANNEXES Frais de gestion Les frais de gestion sont calculés à chaque valorisation sur l actif net. Ces frais sont imputés au compte de résultat de l OPC. Les frais de gestion sont intégralement versés à la société de gestion qui prend en charge l ensemble des frais de fonctionnement des OPC. Le taux global de frais de gestion (hors frais de transactions et de rétrocessions) est de 0,08 % TTC sur l actif. Frais de fonctionnement et de gestion directs maximum du FCPE : 0,40 % (TTC) sur l actif net du FCPE, à la charge du FCPE. La société de gestion s engage à ce que les frais de fonctionnement et de gestion (hors frais de transaction, de surperformance et frais liés aux investissements dans des OPC ou fonds d investissement) n excèdent pas 0,40 % l an (TTC) sur l actif net. Ils sont calculés lors de chaque Valeur Liquidative et sont à la charge du FCPE Frais de fonctionnement et de gestion indirects maximum du FCPE : Les frais de fonctionnement et de gestion des OPC dans lesquels le FCPE investit, hors commission de surperformance et déduction faite des rétrocessions, seront de 0,60 % TTC maximum par an. La société de gestion s engage à ce que la moyenne des frais de fonctionnement et de gestion directs et indirects supportés dans le cadre de l investissement dans des OPC, déduction faite des rétrocessions, n excède pas 0,50 % TTC maximum par an. Les rétrocessions de frais de gestion sont calculées quotidiennement sur la base des valeurs boursières de chaque fond cible. Le montant global des rétrocessions se décompose comme suit : Code ISIN OPC cible Montant des rétrocessions FR LB.EONIA 3-6 MOIS I ,44 FR LB.RESPONS. TRESO I 9 746,24 Total général ,68 Affectation du résultat Affectation des sommes distribuables Définition des sommes distribuables : Les sommes distribuables sont constituées par : Le résultat : Le résultat net de l exercice est égal au montant des intérêts, arrérages, primes et lots, dividendes, jetons de présence et tous autres produits relatifs aux titres constituant le portefeuille, majorés du produit des sommes momentanément disponibles et diminué du montant des frais de gestion et de la charge des emprunts. Il est augmenté du report à nouveau et majoré ou diminué du solde du compte de régularisation des revenus. Les Plus et Moins-values : Les plus-values réalisées, nettes de frais, diminuées des moins-values réalisées, nettes de frais, constatées au cours de l exercice, augmentées des plus-values nettes de même nature constatées au cours d exercices antérieurs n ayant pas fait l objet d une distribution ou d une capitalisation et diminuées ou augmentées du solde du compte de régularisation des plus-values. Modalités d affectation des sommes distribuables : Sommes Distribuables Affectation du résultat net Affectation des plus ou moins-values nettes réalisés Part C Capitalisation Capitalisation 14 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

15 ANNEXES 2. Évolution de l actif net au 30/09/2015 EN EUR 30/09/ /09/2014 Actif net en début d exercice , ,24 Souscriptions (y compris les commissions de souscription acquises à l OPC) , ,00 Rachats (sous déduction des commissions de rachat acquises à l OPC) , ,85 Plus-values réalisées sur dépôts et instruments financiers , ,84 Moins-values réalisées sur dépôts et instruments financiers 0,00 0,00 Plus-values réalisées sur instruments financiers à terme 0,00 0,00 Moins-values réalisées sur instruments financiers à terme 0,00 0,00 Frais de transactions 0,00 0,00 Différences de change 0,00 0,00 Variations de la différence d estimation des dépôts et instruments financiers , ,00 Différence d estimation exercice N , ,71 Différence d estimation exercice N , ,71 Variations de la différence d estimation des instruments financiers à terme 0,00 0,00 Différence d estimation exercice N 0,00 0,00 Différence d estimation exercice N-1 0,00 0,00 Distribution de l exercice antérieur sur plus et moins-values nettes 0,00 0,00 Distribution de l exercice antérieur sur résultat 0,00 0,00 Résultat net de l exercice avant compte de régularisation , ,23 Acompte(s) versé(s) au cours de l exercice sur plus et moins-values nettes 0,00 0,00 Acompte(s) versé(s) au cours de l exercice sur résultat 0,00 0,00 Autres éléments 0,00 0,00 Actif net en fin d exercice , ,00 DETAIL DES COLLECTES 30/09/ /09/2014 Souscriptions (y compris la commission de souscription acquise à l OPC) , ,00 Versements de la réserve spéciale de participation , ,86 Intérêts de retard versés par l entreprise 0,00 0,00 Versements au titre du plan d épargne , ,12 - versements volontaires des salariés , ,00 - abondements de l entreprise , ,12 Transferts provenant d un autre fonds ou d un compte courant bloqué , ,02 Distribution des dividendes 0,00 0,00 Droits d entrée à la charge de l entreprise 0,00 0,00 Rachats (sous déduction de la commission de rachat acquise à l OPC) , ,85 Rachats volontaires des salariés , ,70 Transferts à destination d un autre fonds ou d un compte courant bloqué , ,15 Ces données étant non issues de la comptabilité mais fournies par le teneur de compte, elles n ont pas été auditées par le contrôleur légal des comptes. 15 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

16 ANNEXES 3. Compléments d information 3.1. VENTILATION PAR NATURE JURIDIQUE OU ECONOMIQUE DES INSTRUMENTS FINANCIERS Montant % Actif Instruments financiers de l entreprise ou des entreprises liées TOTAL Instruments financiers de l entreprise ou des entreprises liées 0,00 0,00 Obligations et valeurs assimilées TOTAL Obligations et valeurs assimilées 0,00 0,00 Titres de créances TOTAL Titres de créances 0,00 0,00 Passif Opérations de cession sur instruments financiers TOTAL Opérations de cession sur instruments financiers 0,00 0,00 Hors-bilan Opérations de couverture TOTAL Opérations de couverture 0,00 0,00 Autres opérations TOTAL Autres opérations 0,00 0,00 16 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

17 ANNEXES 3.2. VENTILATION PAR NATURE DE TAUX DES POSTES D ACTIF, DE PASSIF ET DE HORS BILAN Taux fixe % Taux variable % Taux révisable % Autres % Actif Instruments fin entreprises liées 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 anciers de l entreprise ou des Dépôts 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0, ,73 5,95 Obligations et valeurs assimilées 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Titres de créances 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Opérations temporaires sur titres 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Comptes financiers 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0, ,47 0,00 Passif Opérations temporaires sur titres 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Comptes financiers 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Hors-bilan Opérations de couverture 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Autres opérations 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0, VENTILATION PAR MATURITE RESIDUELLE DES POSTES D ACTIF, DE PASSIF ET DE HORS BILAN < 3 mois % ]3 mois - 1 an] % ]1-3 ans] % ]3-5 ans] % > 5 ans % Actif Instruments financiers de 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 l entreprise ou des entreprises liées Dépôts 0,00 0, ,73 5,95 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Obligations et valeurs assimilées 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Titres de créances 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Opérations temporaires sur titres 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Comptes financiers 3 738,47 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Passif Opérations temporaires sur titres 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Comptes financiers 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Hors-bilan Opérations de couverture 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Autres opérations 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Les positions à terme de taux sont présentées en fonction de l échéance du sous-jacent. 17 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

18 ANNEXES 3.4. VENTILATION PAR DEVISE DE COTATION OU D EVALUATION DES POSTES D ACTIF, DE PASSIF ET DE HORS BILAN Autres devises Montant % Montant % Montant % Montant % Actif Instruments financiers de l entreprise ou des 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 entreprises liées Dépôts 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Actions et valeurs assimilées 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Obligations et valeurs assimilées 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Titres de créances 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 OPC 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Opérations temporaires sur titres 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Créances 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Comptes financiers 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Passif Opérations de cession sur instruments financiers 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Opérations temporaires sur titres 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Dettes 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Comptes financiers 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Hors-bilan Opérations de couverture 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Autres opérations 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0, CRÉANCES ET DETTES : VENTILATION PAR NATURE 30/09/2015 Créances Souscriptions à recevoir ,29 Rétrocession de frais de gestion 4 196,08 Total des créances ,37 Dettes Rachats à payer ,55 Frais de gestion ,19 Total des dettes ,74 18 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

19 ANNEXES 3.6. CAPITAUX PROPRES Nombre de titres émis ou rachetés En parts En montant Parts souscrites durant l exercice , ,56 Parts rachetées durant l exercice , ,96 Solde net des souscriptions/rachats , , Commissions de souscription et/ou rachat En montant Total des commissions acquises 0,00 Commissions de souscription acquises 0,00 Commissions de rachat acquises 0, FRAIS DE GESTION 30/09/2015 Commissions de garantie 0,00 Frais de gestion fixes ,25 Pourcentage de frais de gestion fixes 0,08 Frais de gestion variables 0,00 Rétrocessions des frais de gestion , ENGAGEMENTS REÇUS ET DONNES Garanties reçues par l OPC : Néant Autres engagements reçus et/ou donnés : Néant 19 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

20 ANNEXES 3.9. AUTRES INFORMATIONS Valeur actuelle des titres faisant l objet d une acquisition temporaire 30/09/2015 Titres pris en pension livrée 0,00 Titres empruntés 0, Valeur actuelle des titres constitutifs de dépôts de garantie 30/09/2015 Instruments financiers donnés en garantie et maintenus dans leur poste d origine 0,00 Instruments financiers reçus en garantie et non inscrits au bilan 0, Instruments fi nanciers du groupe détenus en portefeuille Code Isin Libellés 30/09/2015 Actions 0,00 Obligations 0,00 TCN 0,00 OPC ,94 FR LBPAM EONIA 3-6 MOIS I FCP 5DEC ,06 FR LBPAM RESPONSABLE TRESO I FCP 5DEC ,88 Instruments financiers à terme 0,00 20 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

21 ANNEXES TABLEAU D AFFECTATION DES SOMMES DISTRIBUABLES Tableau d affectation de la quote-part des sommes distribuables afférente au résultat 30/09/ /09/2014 Sommes restant à affecter Report à nouveau 0,00 0,00 Résultat , ,27 Total , ,27 LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE Affectation Distribution 0,00 0,00 Report à nouveau de l exercice 0,00 0,00 Capitalisation , ,27 Total , ,27 Tableau d affectation de la quote-part des sommes distribuables afférente aux plus et moins-values nettes 30/09/ /09/2014 Sommes restant à affecter Plus et moins-values nettes antérieures non distribuées 0,00 0,00 Plus et moins-values nettes de l exercice , ,50 Acomptes versés sur plus et moins-values nettes de l exercice 0,00 0,00 Total , ,50 LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE Affectation Distribution 0,00 0,00 Plus et moins-values nettes non distribuées 0,00 0,00 Capitalisation , ,50 Total , , TABLEAU DES RÉSULTATS ET AUTRES ÉLÉMENTS CARACTÉRISTIQUES DE L ENTITÉ AU COURS DES CINQ DERNIERS EXERCICES 29/09/ /09/ /09/ /09/ /09/2015 Actif net en EUR , , , , ,77 Nombre de titres , , , , ,8756 Valeur liquidative unitaire en EUR 10,87 10,96 10,98 11,01 11,01 Capitalisation unitaire sur plus et moinsvalues 0,00 0,00 0,00 0,01 0,01 nettes en EUR Capitalisation unitaire en EUR sur résultat -0,01 0,00 0,00 0,00 0,00 21 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

22 ANNEXES 3.12 INVENTAIRE Désignation des valeurs Devise Qté Nbre ou nominal Valeur actuelle % Actif Net Dépôts D EUR ,52 3,56 D EUR ,21 2,39 TOTAL Dépôts ,73 5,95 Organismes de placement collectif OPCVM et FIA à vocation générale destinés aux non professionnels et équivalents d autres pays FRANCE LBPAM EONIA 3-6 MOIS I FCP 5DEC EUR ,06 46,89 LBPAM RESPONSABLE TRESO I FCP 5DEC EUR ,88 47,24 TOTAL FRANCE ,94 94,13 TOTAL OPCVM et FIA à vocation générale destinés aux non ,94 94,13 professionnels et équivalents d autres pays TOTAL Organismes de placement collectif ,94 94,13 Créances ,37 0,02 Dettes ,74-0,10 Comptes financiers 3 738,47 0,00 Actif net ,77 100,00 LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE EUR , ,01 22 Rapport annuel LA POSTE RESPONSABLE MONETAIRE au 30 septembre 2015

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