Incluant l analyse du patrimoine Description du rapport (Couple seulement) Révisé le 25 mai 2011
Table des matières 1. Introduction... 3 1.1 Le rapport PRO et Patrimoine : outil privilégié de communication avec le client 3 1.2 Contenu du rapport PRO... 3 1.3 Sommaire de l étude de cas... 4 2. Sections du rapport... 14 2.1 Page couverture... 14 2.2 Introduction... 15 2.3 Table des matières... 16 2.4 Sommaire de la situation actuelle... 17 2.5 État de la valeur nette... 18 2.6 Calcul du niveau de vie actuel... 19 2.7 Objectif de niveau de vie à la retraite... 20 3. Graphiques... 21 3.1 Simulation du niveau de vie à la retraite, situation actuelle... 21 3.2 Simulation du bilan pour le couple, situation actuelle... 22 3.3 Simulation du patrimoine familial, situation actuelle... 23 3.4 Optimisations et commentaires... 24 3.5 Simulation du niveau de vie à la retraite, scénario optimisé... 26 3.6 Simulation du bilan pour le couple, situation actuelle... 27 3.7 Simulation du patrimoine familiale, scénario optimisé... 28 4. Tableaux (scénario optimisé)... 29 4.1 Projection des revenus... 29 4.2 Prestations gouvernementales... 31 4.3 Simulation de votre portefeuille enregistré (REER/FERR)... 33 4.4 Simulation de votre portefeuille non enregistré... 35 4.5 Simulation du CELI... 37 4.6 Régime de pension à cotisations déterminées, CRI, FRV... 39 4.7 Simulation de la société de portefeuille... 41 4.8 Assurances... 43 4.9 Bilan de fin d année... 45 4.10 Patrimoine... 47 Mai 2011 Page 2 de 48
1. Introduction 1.1 Le rapport PRO et Patrimoine : outil privilégié de communication avec le client Dans le document intitulé «Guide de l utilisateur», nous avons décrit le mode de fonctionnement de l application en plus de définir chacun des champs apparaissant dans les sept écrans de saisie des données. Le Programme de retraite optimisé incluant le Patrimoine (PRO et Patrimoine) utilise une méthode unique permettant d améliorer la situation actuelle du client. À l aide d une série d optimisations automatisées, il est possible de visualiser à l écran les bienfaits des stratégies proposées qui deviennent le scénario optimisé. Une fois les renseignements consignés dans l application, vous êtes en mesure de produire un rapport qui deviendra votre outil privilégié de communication avec vos clients. L objectif de ce document est de décrire tous les aspects du rapport PRO et Patrimoine. 1.2 Contenu du rapport PRO Lorsque vous arrivez au terme de la saisie des données, il est temps d analyser les résultats de la situation actuelle des clients. Pour ce faire, il faut activer le bouton «Résultats» qui se trouve dans la barre de menu de l application PRO et Patrimoine. Une fois les calculs requis effectués, deux graphiques apparaîtront à l écran (onglet Détails retraite ainsi que dans l onglet Détails patrimoine), soit la situation actuelle du client et le scénario optimisé. Afin de produire le rapport, il faut cliquer sur l onglet Rapport, sélectionner les feuilles pertinentes et enfin demander le rapport 1. Le rapport PRO se divise en huit sections : - le sommaire de la situation actuelle; - l état de la valeur nette en date de la production du rapport; - le calcul du niveau de vie actuel; - le calcul du niveau de vie à la retraite; - la représentation graphique de la situation actuelle; - les optimisations et les commentaires; - la représentation graphique du scénario optimisé; - les différents tableaux du scénario optimisé. Bien entendu, le document comporte une page titre, une introduction ainsi qu une table des matières. 1- Le rapport analysé dans ce document est celui intitulé «couple seulement». Vous avez aussi la possibilité de produire un rapport dit «complet» dans lequel il y aura une section complète pour le client, une section complète pour le conjoint et enfin, une section complète pour le couple (graphiques et tableaux). Mai 2011 Page 3 de 48
1.3 Sommaire de l étude de cas Pour illustrer et expliquer le rapport produit par PRO et Patrimoine, un cas fictif a été créé dans l application. Afin de faciliter la compréhension du contenu du rapport, voici les résultats de la saisie des données. Informations générales Mai 2011 Page 4 de 48
Revenus Mai 2011 Page 5 de 48
Placements PRO Description du rapport (couple seulement) Mai 2011 Page 6 de 48
Immobilisations PRO Description du rapport (couple seulement) Mai 2011 Page 7 de 48
Passifs Style de vie Mai 2011 Page 8 de 48
Patrimoine PRO Description du rapport (couple seulement) Mai 2011 Page 9 de 48
Résultats Détails retraite Mai 2011 Page 10 de 48
Détails patrimoine PRO Description du rapport (couple seulement) Mai 2011 Page 11 de 48
Optimisations PRO Description du rapport (couple seulement) Maximiser l usage d un CELI Modifications au niveau de vie Mai 2011 Page 12 de 48
Fractionnement des revenus Optimisation du patrimoine Mai 2011 Page 13 de 48
2. Sections du rapport 2.1 Page couverture La page couverture comporte le nom commercial de l application, le nom des clients pour qui l analyse a été faite et les coordonnées du conseiller. Mai 2011 Page 14 de 48
2.2 Introduction La page suivante est l introduction au rapport. Ce court texte explique la méthode utilisée par PRO et Patrimoine et avertit le client que la simulation est le résultat de calculs mathématiques et ne représente pas une prédiction de leur avenir financier. Mai 2011 Page 15 de 48
2.3 Table des matières La table des matières indique le nom et le numéro des pages que vous avez choisi d inclure dans le rapport. Mai 2011 Page 16 de 48
2.4 Sommaire de la situation actuelle La fonction du sommaire de la situation actuelle est d organiser les renseignements personnels et financiers des clients sous forme de tableau facile à lire. On y trouve le nom et le prénom des clients ainsi que leur date de naissance et leur âge prévu à la retraite. Les renseignements financiers regroupent le revenu annuel actuel des clients ainsi que les cotisations ou dépôts aux différents comptes (non enregistrés et enregistrés). Le niveau de vie actuel est aussi indiqué, de même que le niveau de vie à la retraite. La dernière section dresse la liste des hypothèses de rendement pour les différents comptes (avant et à la retraite), l indice des prix à la consommation utilisé, de même que les hypothèses de croissance pour les revenus. Mai 2011 Page 17 de 48
2.5 État de la valeur nette L état de la valeur nette se veut un «portrait» des avoirs des clients à une date donnée. Si vous avez indiqué des acquisitions ou des ventes futures de certains éléments d actif énumérés dans l état de la valeur nette, ces dernières n y apparaîtront évidemment pas. La pertinence d une analyse de retraite repose sur la précision des données qui sont consignées dans l application. Il est relativement facile de vérifier le solde des comptes de placements des clients; cette tâche est un peu plus complexe lorsque vient le temps de déterminer la juste valeur marchande (JVM) des autres biens. Nous vous invitons à la prudence; vaut mieux adopter une approche conservatrice que trop enthousiaste. Mai 2011 Page 18 de 48
2.6 Calcul du niveau de vie actuel Ajout des revenus de placements pour déterminer le revenu imposable Soustraction des revenus de placements, parce que non utilisés pour maintenir le niveau de vie actuel Niveau de vie actuel Le niveau de vie actuel est au cœur de l analyse de retraite. Il s agit de déterminer le montant d argent avec lequel vos clients vivent actuellement. Ce calcul est critique, car il servira de base pour établir le niveau de vie à la retraite. Dans l exemple ci-dessus, on observe que le tableau est divisé en trois sections. D abord, on dresse la liste des revenus actuels des clients. Il peut s agir d un revenu d emploi (salaire); d un revenu net de location; d un dividende non déterminé (provenant d une société de portefeuille ou d une société privée autre que la société de portefeuille (GESCO); et des revenus de placements, par exemple. Puis, on en fait un premier total partiel. De ce total partiel, on soustrait les cotisations ou contributions aux différents régimes (gouvernementaux ou privés) qui n affectent pas le niveau de vie. En effet, les sommes qui sont destinées à un REER ne servent pas au niveau de vie actuel des clients. Le résultat de ce calcul est le revenu imposable des clients. À partir de ce chiffre, l application est en mesure de calculer le taux effectif d impôt des clients actuellement. La dernière section du tableau permet de faire des ajustements au niveau de vie actuel dans le cas où, par exemple, les clients déposent des sommes régulièrement dans leurs comptes de placements non enregistrés ou encore s ils n utilisent pas les revenus de placements pour maintenir leur niveau de vie actuel. Mai 2011 Page 19 de 48
2.7 Objectif de niveau de vie à la retraite Dépenses qui n auront plus cours à la retraite Niveau de vie à la retraite Niveau de vie à la retraite choisi par le client Objectif de niveau de vie à la retraite augmenté de l inflation Le niveau de vie à la retraite est une projection dans le temps du niveau de vie actuel. La logique de cette méthode repose sur la prémisse suivante : si le client est à l aise avec son niveau de vie actuel, donnons-nous comme objectif de protéger ce niveau de vie au moment de la retraite. Bien entendu, il se peut que des éléments particuliers viennent modifier le niveau de vie. Dans l exemple ci-dessus, on observe que les clients remboursent à même leur niveau de vie actuel un emprunt hypothécaire. Or, cette dette sera complètement remboursée au moment de la retraite. Il est logique de soustraire ce montant du niveau de vie actuel. Dans l éventualité où votre client a déjà une idée du niveau de vie qu il veut conserver à la retraite, il est possible de passer outre ce calcul. Si c est le cas, le montant choisi par le client s affichera sur une autre ligne. Le montant qui aura été saisi dans le questionnaire sera également augmenté de l inflation. Mai 2011 Page 20 de 48
3. Graphiques PRO Description du rapport (couple seulement) 3.1 Simulation du niveau de vie à la retraite, situation actuelle Simulation du décès du client à l âge de 88 ans (espérance de vie : âge 81 ans = 7 ans) Ce graphique représente le niveau de vie estimé du couple (ligne verte), mis en relation avec le niveau de vie désiré du couple ou objectif (ligne rouge). C est une projection dans le temps des renseignements qui ont été saisis dans l application. En dessous du graphique, il y a deux échelles graduées qui représentent respectivement l âge du client et l âge du conjoint. Ici, on observe une différence d âge de 1 an. Les autres éléments du graphique sont l âge du client à la retraite (carré noir), l âge du conjoint à la retraite (triangle mauve), l espérance de vie du client (losange noir) et l espérance de vie du conjoint (croix mauve). Le graphique ci-dessus démontre que les clients auront utilisé toutes leurs épargnes à l âge de 85 ans du client. À partir de cette date, les seules sources de revenus seront les régimes gouvernementaux (RRQ et PSV), la pension d employeur de la conjointe et les revenus nets de location. L étendue de l analyse (durée) est déterminée par le conseiller. Il y a deux possibilités : laisser l application calculer l espérance de vie des clients et ajouter 30 % jusqu à un maximum de 7 ans, ou, court-circuiter le calcul en déterminant un âge spécifique. L application va simuler le décès du client à l âge de l espérance de vie + 30 % ou jusqu à un maximum de 7 ans. Mai 2011 Page 21 de 48
3.2 Simulation du bilan pour le couple, situation actuelle La simulation du bilan est une représentation graphique de l état de la valeur nette. Comme sur la page précédente, nous sommes en mesure de suivre l évolution des actifs selon l âge des clients. Sous chacune des couleurs, un regroupement de l actif (ou du passif) a été fait. Solde des épargnes (couleur mauve) : il s agit de la valeur de tous les comptes de placements non enregistrés (incluant le CELI). Solde des régimes privés (couleur verte) : comprend le solde de tous les comptes enregistrés (REER, CRI, FERR, FRV et RPCD). Solde des placements dans la société de portefeuille (GESCO) (couleur bleu) : comprend les investissements de la société de portefeuille des clients qui pourraient être utilisés pour le maintien du niveau de vie. Total des actifs familiaux (couleur jaune) : englobe la résidence principale, la résidence secondaire, les biens à usage personnel, les immeubles locatifs. Total des passifs (couleur rouge) : réunit tous les passifs. Mai 2011 Page 22 de 48
3.3 Simulation du patrimoine familial, situation actuelle La simulation du patrimoine familiale est une représentation graphique du patrimoine du couple, incluant l assurance vie et les impôts latents. Les catégories d actif ainsi que les impôts latents sont représentés par des couleurs différentes. Les actifs non imposables (bleu) regroupent la résidence principale, le portefeuille de placements non enregistrés, incluant le CELI. Les protections d assurance vie (orange) regroupent les polices individuelles ainsi que les polices conjointes premier et/ou dernier décès. Les actifs imposables (jaune plus rouge pour les impôts latents) regroupent le solde des comptes enregistrés (REER, FEER, CRI, FRV), les propriétés imposables (résidence secondaire, immeubles à revenu et terrains) sociétés (opérantes ou de portefeuille) de même que les biens à usage personnel. La valeur de la section des impôts latents (rouge) est incluse dans la valeur totale des actifs imposables. Elle représente le montant d impôt que la succession aurait à payer sur disposition de tous les actifs. Mai 2011 Page 23 de 48
3.4 Optimisations et commentaires Mai 2011 Page 24 de 48
La fonction de cette page est de faire le lien entre la situation actuelle des clients et le scénario optimisé que vous aurez préparé. Tel qu observé à la page «Simulation du niveau de vie à la retraite pour le couple, situation actuelle», les clients manqueront de ressources lorsque le client atteindra l âge de 85 ans. Pour remédier à cette situation, PRO et Patrimoine propose une série d optimisations. Celles qui auront été choisies pour aider les clients à atteindre leur objectif viendront s inscrire sur cette page. PRO et Patrimoine a prévu une brève description (statique) de chacune des optimisations. Afin de personnaliser davantage le rapport, PRO et Patrimoine a prévu un endroit où écrire des commentaires et/ou des recommandations. Mai 2011 Page 25 de 48
3.5 Simulation du niveau de vie à la retraite, scénario optimisé Ce graphique est le résultat des optimisations. Trois stratégies ont été proposées : 1- Maximiser l usage du CELI; 2- Cesser d indexer l objectif de niveau de vie à la retraite à l âge de 75 ans du client; 3- Fractionnement des revenus de retraite. En un seul coup d œil, les clients sont en mesure de réaliser qu en adoptant ces stratégies, ils seront dans une meilleure position financière à la retraite qu ils ne le sont présentement. Une stratégie supplémentaire a été recommandée pour remédier au problème des impôts latents soit l ajout d une police d assurance vie conjointe dernier décès d un capital décès de $500,000. Mai 2011 Page 26 de 48
3.6 Simulation du bilan pour le couple, situation actuelle Il s agit du même graphique qu à la page 10, qui présente les nouvelles valeurs obtenues à la suite des optimisations. Mai 2011 Page 27 de 48
3.7 Simulation du patrimoine familiale, scénario optimisé Il s agit du même graphique que celui de la page 11, qui représente les nouvelles valeurs obtenues à la suite des optimisations et recommandations, incluant la nouvelle police d assurance vie conjointe dernier décès de 500 000 $. On observe maintenant que la section orange est plus visible et presque l équivalent des impôts latents. Mai 2011 Page 28 de 48
4. Tableaux (scénario optimisé) 4.1 Projection des revenus 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 Le tableau «projection des revenus» résume la situation financière des clients à partir du moment présent jusqu aux limites de l analyse qui auront été déterminées lors de la saisie des données. Mai 2011 Page 29 de 48
Description des colonnes : Âge M. et Âge M me : Âge des clients. À chacune des lignes correspond une année civile. C est pour cette raison qu à l âge de la retraite, on remarque des revenus provenant à la fois des épargnes et des revenus bruts d emploi. La retraite est déterminée par la date d anniversaire des clients. Par exemple, si le client prévoit prendre sa retraite à l âge de 65 ans et que sa date de naissance est le 30 juin, l application simulera un salaire jusqu à cette date; pour le reste de l année, les revenus proviendront d autres sources. Revenus bruts d emploi (1) : Total des revenus bruts d emploi des clients. Client 85 000 $ et conjoint 75 000 $ total : 160 000 $. Autres revenus (2) : Si les clients touchent d autres types de revenu, ceux-ci s afficheront dans cette colonne. Une description de tous les types de revenu possibles est présentée au bas de la page. Dans cet exemple, les clients touchent un revenu de dividende provenant de GESCO de 15,000 $ par année. Total des prestations gouvernementales (3): Total des rentes de la RRQ et de la pension de la Sécurité de la vieillesse. Épargnes enregistrées (4) : Total des épargnes enregistrées nécessaires au maintien du niveau de vie du couple. PRO applique une méthode de décaissement (voir «Guide») originale pour combler le revenu de retraite. Retraits non imposables (5) : Montant qui doit être retiré des épargnes pour le maintien du niveau de vie (voir «Guide» pour règles de décaissement à la retraite). Retraits bruts (6) : Puisque l application PRO se base sur des revenus avant impôt pour calculer le niveau de vie actuel et le niveau de vie à la retraite, on doit convertir les montants de la colonne précédente en montant avant impôt. Le taux d impôt utilisé pour faire la conversion est calculé chaque année selon les revenus du client et du conjoint. Contributions et cotisations à différents régimes (7) : total des cotisations aux différents régimes tels la RRQ, l A.-E., le RQAP, les REER, les dépôts dans les épargnes non enregistrées et les CELI (dans ces deux cas, puisqu il s agit de montants après impôt, une conversion en montants avant impôt est nécessaire). Estimation du niveau de vie (8) : Jusqu à l âge de la retraite : différence entre la somme des revenus gagnés et les cotisations aux différents régimes. À la retraite : niveau de vie que les clients sont en mesure de maintenir selon l objectif voulu (1)+(2)+(3)+(4)+(6)-(7) = (8). Niveau de vie à conserver (9) : Le niveau de vie à conserver et l estimation du niveau de vie sont les mêmes jusqu au moment de la retraite. Par la suite, selon l option choisie, l application calculera le niveau de vie à conserver à la retraite ou le niveau désiré sera spécifiquement indiqué dans la saisie des données. Revenu excédentaire (déficitaire) (10) : À compter de l âge de la retraite, s il y a une différence (positive ou négative) entre l estimation du niveau de vie et le niveau de vie à conserver, elle s affichera dans cette colonne. Lorsque le montant est positif, il est automatiquement redéposé dans les épargnes non enregistrées. Un revenu déficit aire indique que les clients n ont plus de ressources pour combler le niveau de vie à conserver. Mai 2011 Page 30 de 48
4.2 Prestations gouvernementales 1 2 3 4 Mai 2011 Page 31 de 48
Description des colonnes Âge M. et Âge M me : Âge des clients. À chacune des lignes correspond une année civile. La retraite est déterminée par la date d anniversaire des clients. Par exemple, si le client prévoit prendre sa retraite à l âge de 65 ans et que sa date de naissance est le 30 juin, l application simulera des prestations de l État pour les mois qui restent dans cette année civile. RRQ/RPC (1) : Total des prestations reçues de la Régie des rentes du Québec. Pension de la Sécurité de la vieillesse (2) : Total des pensions provenant de la Sécurité de la vieillesse. Remboursements de transferts sociaux (3) : La présence de chiffres dans cette colonne indique que les clients auront à rembourser une partie de leur pension de la sécurité de la vieillesse. Il faut se rappeler qu il s agit ici du tableau de la situation actuelle. En principe, en choisissant l optimisation «Fractionnement de revenus», les remboursements seront réduits autant que faire se peut. Total des prestations gouvernementales (4) : Total des prestations reçues par le couple (1)+(2)-(3) = (4). Mai 2011 Page 32 de 48
4.3 Simulation de votre portefeuille enregistré (REER/FERR) 1 2 3 4 5 6 7 8 Simulation du décès du client à l âge de 88 ans (espérance de vie : âge 81 ans = 7 ans) Mai 2011 Page 33 de 48
Description des colonnes Âge M. et Âge M me : Âge des clients. À chacune des lignes correspond une année civile. La retraite est déterminée par la date d anniversaire des clients. Par exemple, si le client prévoit prendre sa retraite à l âge de 65 ans et que sa date de naissance est le 30 juin, l application simulera des prestations de l État pour les mois qui restent dans cette année civile. Solde du début (1) : Total au début de l année civile des épargnes enregistrées pour le client et le conjoint. Rattrapage des droits de cotisations non utilisés (2) : Si les clients ont des droits de cotisation non utilisés, vous serez en mesure de proposer des stratégies de rattrapage par l entremise des optimisations. Cotisations (3) : Total des cotisations au REER déterminé soit dans la saisie des données, soit dans la section optimisation «Augmentation des cotisations REER». Ce chiffre ne correspond pas nécessairement au montant inscrit dans le sommaire. Si on a fait un changement dans la section optimisation, c est cette dernière cotisation qui apparaîtra. Il est à noter qu une dernière cotisation se fait l année de la retraite. Dans certains cas, il se peut qu un retrait supplémentaire des épargnes (enregistrées ou non) soit nécessaire pour effectuer cette cotisation. Revenu de placement (4) : Accroissement du REER selon le taux de rendement indiqué dans la saisie des données. Ce rendement est calculé en incluant la cotisation de l année courante. Retrait minimum du FERR souhaité (5) : Si les clients désirent faire des retraits des épargnes (montants déterminés dans la saisie des revenus) avant que l application ne le fasse de manière automatique (voir règles de décaissement), ils s afficheront dans cette colonne. Retrait minimum exigé (6) : Retrait minimum exigé par la loi à partir de l âge de 72 ans. Tous les retraits sont faits en fin d année, après le calcul du rendement. Retrait pour couvrir le niveau de vie (7) : Dans le processus de décaissement, si les clients ont besoin de faire des retraits des épargnes enregistrées avant l âge limite des retraits obligatoires, les montants s afficheront dans cette colonne. Solde de fin (8) : Montant résiduel des épargnes enregistrées une fois toutes les transactions effectuées (1)+(2)+(3)+(4)-(6) = (8). Mai 2011 Page 34 de 48
4.4 Simulation de votre portefeuille non enregistré 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 Remboursement d un prêt Produit de la vente de la société opérante Flux de trésorerie positif suite de la vente de la Transfert résidence résultant du principale et décès du l achat client du condo Mai 2011 Page 35 de 48
Description des colonnes Âge M. et Âge M me : Âge des clients. À chacune des lignes correspond une année civile. La retraite est déterminée par la date d anniversaire des clients. Dépôt annuel (1) : Tel que déterminé dans la saisie des données. Il s agit des dépôts que les clients font déjà, soit ceux qui auront été inscrits dans la section optimisation, option «Augmenter vos épargnes». Montant forfaitaire (2) : Ces montants ont été inscrits dans la saisie «Placements». Ce sont des montants nets qui viennent s ajouter aux épargnes en fin d année. Cela signifie que le rendement sur ces dépôts se calculera l année suivante. Revenu excédentaire à la retraite (3): À partir de l âge de la retraite, si l estimation du niveau de vie (page 18 du rapport, colonne 10) est supérieure au niveau de vie à conserver, il se créera un surplus. L application considère que ce surplus est réinvesti dans les épargnes non enregistrées. Impôt sur revenu excédentaire à la retraite (4) : Puisqu il s agit d un surplus avant impôt (revenu brut), l application calcule les impôts à payer selon le taux effectif des clients l année où le surplus apparaît. Impôt sur disposition d actif (5) : Au cours de leur vie, si les clients effectuent des transactions financières sur lesquelles un impôt doit être calculé, ce montant s affichera dans cette colonne. Le taux utilisé est celui qui est calculé chaque année. Transferts (6) : Le résultat net de toutes les transactions financières effectuées par les clients s affiche dans cette colonne. Il peut s agir d un montant positif ou négatif (vente ou achat d actif). Revenu de placements (7) : Rendement obtenu sur le solde des placements en début d année (ou à la fin de l année précédente). Impôt sur revenu de placements (8) : Impôt calculé sur les revenus de placements en fonction du taux effectif et du type de revenu de placements de chaque client. Retraits cumulatifs (9) : À la retraite, montants nécessaires pour couvrir le niveau de vie (calculé ou désiré) des clients. Ces montants sont déterminés à partir des règles de décaissement énoncées dans le Guide. Si l option «transfert à partir des épargnes non enregistrées» de l optimisation «Maximiser l usage du CELI» a été sélectionnée, l application effectuera automatiquement des transferts d argent maximaux vers le CELI des clients. Solde à la fin (10) : En fin d année, le montant qui reste dans les épargnes non enregistrées une fois toutes les transactions effectuées. Cette colonne incluse également la prime des assurances vie suggérées dans la section optimisation (patrimoine), si cette option a été sélectionnée. Solde de départ (tel qu indiqué dans la saisie des données)+(1)+(2)+(3)-(4)-(5)+(6)+(7)-(8)-(9) = (10) Mai 2011 Page 36 de 48
4.5 Simulation du CELI 1 2 3 4 5 6 Mai 2011 Page 37 de 48
Description des colonnes Âge M. et Âge M me : Âge des clients. À chacune des lignes correspond une année civile. La retraite est déterminée par la date d anniversaire des clients. Solde du début (1) : Montant total des épargnes que les clients détiennent dans leurs CELI. Dépôt annuel (2) : Avant l âge de la retraite, total des dépôts dans les CELI. Ces montants sont déterminés au moment de la saisie des données ou dans l optimisation. Si au moment de l entrevue les clients ont effectués leurs contributions au CELI, elles devraient être déduites du solde. Par exemple, le client a 15 000 $ dans son CELI et contribue 5 000$ à chaque année. Le système va afficher dans la colonne «solde de départ» un montant de 15 000 $ et une contribution de 5 000 $ pour un total de 20 000 $. Si le client a fait sa contribution, il est préférable d indiquer un solde de départ de 10 000 $. À partir de la retraite, si l optimisation «Maximiser l usage du CELI» a été sélectionnée, des transferts s effectueront à parti des épargnes non enregistrées des clients. Le système garde en mémoire le solde disponible des CELI de chaque client. Il importe de noter que le calcul des besoins de chaque client peut entraîner des dépôts inexpliqués dans cette colonne. Cependant, le solde est exact. Les dépôts sont présumés être faits en début d année. Revenu de placements (3) : Les revenus de placements sont calculés en fin d année sur le solde en début d année augmenté des dépôts. Le taux de rendement est inscrit dans la saisie des données; ce rendement n est pas imposable. Retrait pour couvrir le niveau de vie souhaité (4) : Selon les règles de décaissements, montants nécessaires pour couvrir le niveau de vie. Retrait pour achat d actif (5) : Si le solde des épargnes non enregistrées n est pas suffisant au moment de faire un achat d actif, l application viendra faire les retraits nécessaires dans le CELI des clients. Solde à la fin (6) : À la fin de l année, le solde du CELI après toutes les transactions de l année (1)+(2)+(3)-(4)-(5) = (6). Mai 2011 Page 38 de 48
4.6 Régime de pension à cotisations déterminées, CRI, FRV 1 2 3 4 5 Mai 2011 Page 39 de 48
Description des colonnes Âge M. et Âge M me : Âge des clients. À chacune des lignes correspond une année civile. La retraite est déterminée par la date d anniversaire des clients. Solde du début (1) : Montant total des régimes de pension à cotisations déterminées (solde au moment de la simulation), des comptes de retraite immobilisés et/ou fonds de retraite viagers. Cotisations annuelles (2) : Si les clients participent à un régime de pension à cotisations déterminées, la cotisation annuelle représente le total de la portion déposée par l employé et de celle consentie par l employeur. Revenu de placements (3) : Rendement du régime selon le taux inscrit dans la saisie des données. Retraits (4) : Retraits effectués pour maintenir le niveau de vie. Ces retraits sont doivent respecter certaines balises (retrait minimum et retrait maximal). Solde à la fin (5) : Solde en fin d année, après tous les mouvements de trésorerie (1)+(2)+(3)-(4) = (5). Mai 2011 Page 40 de 48
4.7 Simulation de la société de portefeuille 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 Mai 2011 Page 41 de 48
Description des colonnes Âge M. et Âge M me : Âge des clients. À chacune des lignes correspond une année civile. La retraite est déterminée par la date d anniversaire des clients. Solde du début (1) : Solde des sommes disponibles dans les sociétés de portefeuille pouvant servir au maintien du niveau de vie. Ce solde devrait exclure les immobilisations détenues dans les sociétés de portefeuille (le cas échéant). Dépôt dans la société (2) : Montant annuel qui est transféré dans la société de portefeuille à partir de la société opérante (par voie de dividendes inter société). Revenu de placement (3) : Rendement des investissements selon le taux inscrit dans la saisie des données. Impôt annuel (4) : Impôt à payer sur les revenus de placement selon le taux applicable sur les revenus de placement dans une société de portefeuille. Tous les revenus de placement sont considérés comme des revenus d intérêt. Impôt remboursable (5) : Montant d impôt récupérable lorsqu un dividende est versé. IMRTD cumulatif (6) : Montant cumulatif de l impôt remboursable; fluctue en fonction des dividendes versés. Dividende versé (7) : Montant du dividende versé pour maintenir le niveau de vie. Peu aussi provenir de la saisie des données dans la section «Revenus». Maximum récupérable (8) : Selon le dividende versé, montant d impôt maximal récupérable dans l année. IMRTD cumulatif fin (9) : Différence entre l IMRTD cumulatif et le maximum récupérable. Solde à la fin (10) : Solde de fin d année de la société de portefeuille. Mai 2011 Page 42 de 48