Sujet #7. La structure des coûts, le volume et la capacité. NOTION de COÛT - VOLUME - BÉNÉFICE

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1 Sujet #7 La structure des coûts, le volume et la capacité NOTION de COÛT - VOLUME - BÉNÉFICE Prix de vente unitaire Moins: Coûts variables unitaires Marge sur coûts variables unitaire (MCVu) X Nombre d unités vendues Marge sur coûts variables totale (MCVt) 1 2 Couvrir les Dégager un résidu: frais fixes bénéfice net Définition: Étude du comportement des produits et charges en fonction du niveau d'activité. 1

2 Les outils d analyse Coût-volume- bénéfice La marge sur coûts variables (rappel) Le seuil de rentabilité La marge de sécurité Le bénéfice potentiel Le seuil d indifférence EXEMPLE 1 En 19_6, une entreprise qui fabrique des chaises de jardin prévoit la situation suivante: Nombre d'unités vendues: Nombre d'unités fabriquées: Chiffre d'affaires prévu: $ Coûts de production estimés M.P. ( unités X 5 $) M.O.D. ( unités X 7 $) F.G.F. V ( unités X 4 $) F.G.F. Fixes Frais de ventes et adm. var Frais de ventes et adm. fixes $ 2

3 Calcul de la marge sur coûts variables (4 techniques) MCV unitaire MCV Totale P.V.u -C.V.u Nb d unités vendues x (P.V.u -C.V.u) MCV totale Nb d unités vendues Ventes totales- Coûts variables totaux Calcul du seuil de rentabilité Définition: Niveau d'activité exprimé en nombre d'unités vendues ou en chiffre de ventes total qui permet un bénéfice net nul. Démonstration Revenu total - Coût total = Bénéfice net RT - CT = 0 RT - (CV + CF) = 0 RT - CV = CF n x P.V.u - n x Cvu = CF n x (P.V.u - Cvu) = CF n x MCVu = CF n (seuil de rentabilité) = CF/MCVu 3

4 Calcul du seuil de rentabilité 1) On peut vouloir connaître le nombre d unités (N) au moment ou MCVt = CF. i.e. lorsque le bénéfice net = 0 Seuil de Rentabilité unités: N = CF MCVu Exemple 1: S.R. u = 90000$/8$= unités Calcul du seuil de rentabilité 2) On peut également être intéressé à connaître le seuil de rentabilité (S.R.) en terme de chiffre d'affaires ($ Ventes). Seuil de rentabilité ($) =S.R. (en unités) X P.V.u Exemple 1: S.R. $ = unités x 25$= $ 4

5 Calcul du seuil de rentabilité 3) On peut connaître le seuil de rentabilité en terme de chiffre d'affaires ($ Ventes) même si on ne dispose pas du nombre d unités fabriquées. Seuil de Rentabilité:= (en $ de ventes) C.F. % de MCV % de MCV = MCVt Ventes Calcul du seuil de rentabilité Exemple 1: % de MCV = 8$/25$ = 32% S.R. $ = 90000$/32%= $ 5

6 $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ - $ Le graphique CVB (exemple 1) $ Seuil de rentabilité (10000 $) Ventes Frais totaux Frais fixes u La marge de sécurité Définition: Différence exprimée en UNITÉS ou en $ de ventes entre le niveau d'activité prévu et le niveau d'activité au point mort. La marge de sécurité peut s exprimer de trois façons différentes: Marge de sécurité (unités) = Ventes (en unités) - S.R. (en unités) Marge de sécurité ($) = Ventes ($) - S.R. ($) Marge de sécurité (%) = Marge de sécurité Ventes 6

7 La marge de sécurité-exemple 1 Exemple 1 (suite): Suite à une erreur d addition, les ventes prévues ont été révisées à 13000u Marge de sécurité (unités) = Ventes (en unités) - S.R. (en unités) = u u = 1750 u Marge de sécurité ($) = Ventes ($) - S.R ($) = $ = $ OU = 1750 u x 25$ = $ Marge de sécurité (%) = M.S. = 1750 u = $ = 13% Ventes u $ Le bénéfice potentiel Définition: A partir d'une structure de coût donnée, le bénéfice potentiel est le bénéfice réalisé si l'entreprise fonctionne à pleine capacité. Bénéfice potentiel = (N x MCVu) - F.F. 7

8 Le bénéfice potentiel Exemple 1 (suite): Au niveau de u l entreprise fonctionne à 80% de sa capacité Bénéfice potentiel = (N x MCVu) - F.F. = ( x 8$/u) $= $ En $ de vente = u x 25 $= $ Donc un rendement de 8% sur les ventes (30 000/375000) Le seuil d indifférence: l analyse CVB à 2 dimensions Définition: Suite à une modification dans la structure des coûts, le seuil d'indifférence est le niveau d'activité qui permet un bénéfice net identique au bénéfice net obtenu selon l'ancienne structure des coûts c est-àdire: ( N1 x CMVu1) - F.F1= ( N2 x CMVu2) - F.F2 Seuil d indifférence = F.F1 - F.F2 (en unités) CMVu1-CMVu2 8

9 Le seuil d indifférence- exemple 1 Proposition: La MCVu tient compte du coût de main-d'oeuvre de 7 $/u. L entreprise peut réduire ce coût de main-d'oeuvre à 4$/u. Pour ce faire, il lui faudrait louer de la machinerie plus perfectionnée, ce qui aurait pour effet d augmenter les frais fixes annuels de $. Toutefois la capacité de production pourrait atteindre unités. Situation Nouvelle initiale Différence situation Coût MOD 7$ -3$ 4$ MCVu 8 $ +3$ 11$ C.F $ $ $ Seuil de rentabilité (u)11 250u 12727u Le seuil d indifférence- exemple 1 Seuil d indifférence = F.F1 - F.F2 (en unités) MCVu1-MCVu2 = $ $ 8$ - 11$ = unités Preuve: Ancien: (16667u x 8$) $ = $ Nouveau: (16667u x 11$) $ = $ 9

10 Le graphique du seuil d indifférence-exemple $ $ $ Ventes Frais totaux 1 Frais fixes 1 Frais totaux 2 Frais fixes $ Zoom $ - $ ZOOM du graphique du seuil d indifférence $ B.N.=43336$ $ Ventes Frais totaux 1 Frais totaux 2 S.I.= u $ S.R. 1= u S.R.2= u

11 Seuil d indifférence- exemple supplémentaire Roger voyage en autobus. Sa passe mensuelle lui coûte 55$ et un billet d autobus coûte 1,55$. Q1:Si Roger prend l autobus 25 fois par mois, devrait-il acheter une passe d autobus? Q2:Combien de fois par mois Roger devrait-il prendre l autobus pour qu une passe d autobus soit rentable? Cas A.P.L. Sport En novembre 19_5, un finissant en administration cherche à acquérir, avec deux amis en éducation physique, une franchise d une grande chaîne de magasin de sport qui distribue plus de 2000 produits différents. En discutant avec un voisin, il apprend qu une franchise du magasin A.P.L Sport est disponible au Centre Rockland. Lors d une rencontre avec les représentants de la chaîne de magasin, il recueille les informations suivantes: - Ventes de 19_1: $ - Ventes de 19_2: $ - Ventes de 19_3: $ - Ventes de 19_4: $ - Ventes prévues pour 19_5: $ - Projections des ventes pour 19_6: $ 11

12 Cas A.P.L. Sport (suite) - Proportion des coûts variables estimés incluant les royautés: 55% - Frais fixes de 19_5: $ - Coût de la franchise $ (un déboursé initial de $ est requis) - Conditions de financement 8,5%/ an -Salaire fixe minimal requis par les propriétaires pour les deux premières années: 3 x $/an - Les nouveaux propriétaires réaliseraient des économies sur les commisions de 10% versées à 4 des 10 employés actuellement à l emploi du magasin. Cas A.P.L. Sport (suite) Questions: 1) Est-il possible de calculer: a) Le S.R. pour 19_5? b) La marge de sécurité prévue pour 19_5? 2) Que pensez-vous de la proposition d achat de la franchise? 12