Bureaux 79
Dynamisme maintenu 3,, 3,, Un bon cru Évolution de la demande placée en Ile-de-France 79 12 1 2,, 2,, 1,, 8 6-1 % Sur un an 1,,, 26 27 28 29 21 211 212 213 214 21 216 217 218 2,3, 4 2 + 14 % Moyenne 1 ans Demande placée (m²) Consommation moyenne de bureaux depuis 28 Nombre de transactions > m² 2 Grandes transactions : un rôle moins décisif Une répartition plus équilibrée Demande placée par tranche de surface, en Ile-de-France Sur le volume total en m² 16% 1% 24% 2 32% 3% 27% 3% 79 transactions > m² (93 en 217) = 916 M² (1,2 million en 217) 3% 23% 2 Moyenne 1 ans 217 218 = 36 % des volumes (47 % en 217) < 1 m² 1 à m² à 2 m² > 2 m² 3
Le neuf : toujours très prisé Rénové 11% État d usage 16% Les trois quarts de la demande placée Demande placée par qualité d immeuble, en Ile-de-France % du volume transactions > m² Des pré-commercialisations en hausse Evolution des précommercialisassions en Ile-de-France % du nombre de transactions > m² réalisées sur des offres neuves ou restructurées 48% Part des transactions en précommercialisation Part des transactions à livraison ou après 1% 73% 77% 8% 8 6% 4% 2% 2% 2 Neuf / Restructuré 73% 21 216 217 218 4% 4 6% 6 Source 21 : Knight Frank 216 217 218 8% 8 4 Des performances contrastées Paris progresse Part de chaque secteur géographique dans la demande placée totale En Ile-de-France, sur le volume total en m² Année 218 Évolution de la demande placée En volume, entre 217 et 218 13% 1% 1% 16% Année 217 28% 2% 7% 18% 16% 23% 23% Paris HQCA 1e couronne 2e couronne + 11 % Paris Hors QCA -1% - 21 % - 1 ère Couronne -8% 6% 2 e Couronne + 3 %
Utilisateurs : une mobilité accrue? Mobilité des utilisateurs % du nombre de transactions m² en Ile-de-France, 217/218 Entreprise venant de Ont quitté le secteur pour aller Sont restées sur le secteur 6 % Paris Hors QCA Paris Hors QCA 4 % 43 % 4% 43% 66 % Solde négatif Solde négatif Paris Hors QCA 1e couronne 2e couronne 1e couronne 1e couronne 7 % 2e couronne 2e couronne 84 % -1-8 -6-4 -2 2 4 6 8 1 6 Paris : les raisons d un succès Finance, luxe, avocats : des utilisateurs traditionnels et captifs Exemples de transactions m² à Paris en 218 Coworking, Tech : nouveaux moteurs du marché parisien Des «marges» très populaires : quand l arrivée de grandes surfaces neuves-restructurées nourrit la demande 7
Coworking : l expansion se poursuit Près de 13 m² en 218! Évolution de la demande placée du coworking En Ile-de-France, entre 21 et 218 Paris loin devant Répartition géographique des volumes placés par le coworking En Ile-de-France, entre 21 et 218 WeWork accroît son avance Répartition des volumes placés par le coworking, par opérateur En Ile-de-France, entre 21 et 218 14, m² 3 4% 1% 12, m² 12, m² 3 1% 1, m² 1, m² 8, m² 6, m² 2 2 1 13% % 41% 8, m² 6, m² Autres 4, m² 1 17% 4, m² 2, m² m² 21 216 217 218 Demande placée (m²) Demande placée > m² Nombre de transactions Paris Centre Ouest (Hors QCA) Paris Sud Paris Nord Est 1ère couronne 2ème couronne 2, m² m² Autres secteurs Paris hors QCA 8 Coworking : et maintenant? EXPANSION DIVERSIFICATION SEGMENTATION Demande accrue : 6 % de millenials dans les forces vives des entreprises en 22 et hausse du nombre d indépendants. Arrivées de nouveaux entrants français ou étrangers / Production de nouveaux concepts. Offre plus segmentée, des grands généralistes (WeWork) au coworking dédié (CIC), en passant par le segment prime (The Bureau) Les grandes entreprises constitueront une part croissante des utilisateurs d espaces de coworking. Hybridation des usages : des services plus innovants pour se différencier au sein d un marché en plein essor. Les grands bailleurs développent une offre intégrée de coworking (Wellio, Nextdoor, Smartdesk ). Le coworking se développera encore surtout à Paris, qui a concentré plus de 7 % des m² pris à bail depuis 21 en IDF. Hybridation des lieux : les espaces de coworking s implanteront davantage dans les lieux de la mobilité (gare, aéroport, centres commerciaux). Développement en franchise / Acquisition de leur immobilier par certains coworkers / Évolution des relations avec les bailleurs? Sources : Knight Frank / EY 9
Brexit : Paris bien placé Intensification Évolution chronologique du nombre de mouvements liés au Brexit en Europe Mouvements annoncés, effectifs ou potentiels 1 82 218 217 216 Paris et Francfort au coude à coude Répartition géographique des mouvements liés au Brexit en Europe Mouvements annoncés, effectifs ou potentiels, par ville Dublin 6 Luxembourg 43 Francfort 34 Paris/IDF 33 Amsterdam 24 Madrid 1 Bruxelles Autres 33 1 La finance domine Répartition par activité Mouvements annoncés, effectifs ou potentiels Brexit : des effets à relativiser? Plus d Américains Répartition par origine Mouvements annoncés, effectifs ou potentiels Ensemble des mouvements 11% 1% 8% 13 2 8 19 31 24 17 16% Paris/IDF 7% 6% % 4% 4 33 3 36 26 21 33 11% 73% 62% 3% 3 2% 1% 4 4 3 1 29 Finance Fintech Assurances Autres % Dublin Luxembourg Paris Francfort Amsterdam UK USA/Canada Asie (Japon incl.) Autres 11
Offre immédiate : niveau plancher Au plus bas sur 1 ans Évolution de l offre disponible et du taux de vacance En Île-de-France, en % 4,, m² 4,, m² 3,, m² 3,, m² 2,, m² 2,, m² 1,, m² 1,, m², m² m² 4, 27 28 29 21 211 212 213 7,7% 214 21 216 217 9 8 7,4% 6 4 3 218 2,89, 2 1 16. % 14. % 12. % 1. % 8. % 6. % 4. % 2. %. % 6.4 1.7 Des situations très contrastées Historique des taux de vacance par secteur géographique En Île-de-France, en %.6 2. Paris Hors QCA 12.7 4.2 4.1 14.1 8.6 1.3 1.6 8. 6.9 1ère Couronne 6.8 4.7 2e couronne Offre immédiate (m²) Taux de vacance Plus bas sur 1 ans 218 Plus haut sur 1 ans 12 Hausse des pré-commercialisations Rebond des disponibilités après 219? Livraisons de surfaces neuves ou restructurées en Île-de-France 2,, m² 2,, m² Pénurie durable à Paris Part des pré-commercialisation par secteur géographique Offres de bureaux en chantier à livrer d ici fin 221 1,, m² 1,, m² 38% 47% 7% 73%, m² 4% 26% 23% 62% 3% 3% 27% m² 211 212 213 214 21 216 217 218 219 22 221 Paris Intra-muros 1 ère Couronne Livraisons disponibles Surfaces livrées Livraisons prélouées Consommation moyenne de bureaux 13
Loyers prime : au plus haut depuis 27 Évolution des loyers prime et moyen en Île-de-France En /m²/an Loyers sous pression à Paris 9 /m² 8 /m² 79 81 84 7 /m² 6 /m² /m² 4 /m² 3 /m² 2 /m² 1 /m² /m² 4 48 41 26 27 28 29 21 211 212 213 214 21 216 217 218 Mesures d accompagnement en Île-de-France 2 / 2 % Mesures d accompagnement dans 8 / 17 % Loyer moyen Loyer prime 14 Les grandes tendances de 219 Conjoncture : mitigée Ralentissement de l économie et des créations d emplois Dégradation du climat des affaires Environnement international moins porteur Des soutiens structurels Nouveaux modes de travail / Digitalisation Flex office / Coworking Nouvelles aspirations des collaborateurs Obsolescence / renouvellement du parc Et des interrogations Un effet Brexit? Paris : des performances limitées par la pénurie de l offre? : ampleur de l absorption des offres à venir? 1 ère couronne : accélération des reports d utilisateurs parisiens? 1