2 ème année Chef d entreprise Cours de gestion: Cours 6

Transcription

1 2 ème année Chef d entreprise Cours de gestion: Cours 6

2 Possibilités d analyser le bilan & le compte de résultat: Analyse verticale du bilan Analyse horizontale du bilan Analyse horizontale & verticale du bilan Analyse verticale du compte de résultat Analyse horizontale du compte de résultat Analyse horizontale & verticale du compte de résultat

3 Nr. BE C 2.1 BILAN APRÈS RÉPARTITION ACTIF Ann. Codes Exercice Exercice précédent ACTIFS IMMOBILISÉS... 20/ Frais d'établissement Immobilisations incorporelles Immobilisations corporelles / Terrains et constructions Installations, machines et outillage Mobilier et matériel roulant Location-financement et droits similaires Autres immobilisations corporelles Immobilisations en cours et acomptes versés Immobilisations financières / Entreprises liées / Participations Créances Autres entreprises avec lesquelles il existe un lien de participation / Participations Créances Autres immobilisations financières / Actions et parts Créances et cautionnements en numéraire / ACTIFS CIRCULANTS... 29/ Créances à plus d'un an Créances commerciales Autres créances Stocks et commandes en cours d'exécution Stocks... 30/ Approvisionnements... 30/ En-cours de fabrication Produits finis Marchandises Immeubles destinés à la vente Acomptes versés Commandes en cours d'exécution Créances à un an au plus... 40/ Créances commerciales Autres créances Placements de trésorerie / / Actions propres Autres placements... 51/ Valeurs disponibles... 54/ Comptes de régularisation / TOTAL DE L'ACTIF... 20/

4 Nr. BE C 2.2 PASSIF Ann. Codes Exercice Exercice précédent CAPITAUX PROPRES...(+)/(-) 10/ Capital Capital souscrit Capital non appelé Primes d'émission Plus-values de réévaluation Réserves Réserve légale Réserves indisponibles Pour actions propres Autres Réserves immunisées Réserves disponibles Bénéfice (Perte) reporté(e)...(+)/(-) Subsides en capital Avance aux associés sur répartition de l'actif net PROVISIONS ET IMPÔTS DIFFÉRÉS Provisions pour risques et charges / Pensions et obligations similaires Charges fiscales Grosses réparations et gros entretien Autres risques et charges / Impôts différés DETTES... 17/ Dettes à plus d'un an Dettes financières / Emprunts subordonnés Emprunts obligataires non subordonnés Dettes de location-financement et assimilées Etablissements de crédit Autres emprunts Dettes commerciales Fournisseurs Effets à payer Acomptes reçus sur commandes Autres dettes / Dettes à un an au plus... 42/ Dettes à plus d'un an échéant dans l'année Dettes financières Etablissements de crédit / Autres emprunts Dettes commerciales Fournisseurs / Effets à payer Acomptes reçus sur commandes Dettes fiscales, salariales et sociales Impôts / Rémunérations et charges sociales / Autres dettes... 47/ Comptes de régularisation / TOTAL DU PASSIF... 10/

5 Nr. BE C 3 COMPTE DE RÉSULTATS Ann. Codes Exercice Exercice précédent Ventes et prestations... 70/ Chiffre d'affaires En-cours de fabrication, produits finis et commandes en cours d'exécution: augmentation (réduction)...(+)/(-) Production immobilisée Autres produits d'exploitation Coût des ventes et des prestations...(+)/(-) 60/ Approvisionnements et marchandises Achats / Stocks: réduction (augmentation)...(+)/(-) Services et biens divers Rémunérations, charges sociales et pensions...(+)/(-) Amortissements et réductions de valeur sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles Réductions de valeur sur stocks, sur commandes en cours d'exécution et sur créances commerciales: dotations (reprises)...(+)/(-) 631/ Provisions pour risques et charges: dotations (utilisations et reprises)...(+)/(-) / Autres charges d'exploitation / Charges d'exploitation portées à l'actif au titre de frais de restructuration...(-) Bénéfice (Perte) d'exploitation...(+)/(-) Produits financiers Produits des immobilisations financières Produits des actifs circulants Autres produits financiers / Charges financières...(+)/(-) Charges des dettes Réductions de valeur sur actifs circulants autres que stocks, commandes en cours et créances commerciales: dotations (reprises)...(+)/(-) Autres charges financières...(+)/(-) 652/ Bénéfice (Perte) courant(e) avant impôts...(+)/(-)

6 Nr. BE C 3 Ann. Codes Exercice Exercice précédent Produits exceptionnels Reprises d'amortissements et de réductions de valeur sur immobilisations incorporelles et corporelles Reprises de réductions de valeur sur immobilisations financières Reprises de provisions pour risques et charges exceptionnels Plus-values sur réalisation d'actifs immobilisés Autres produits exceptionnels / Charges exceptionnelles...(+)/(-) Amortissements et réductions de valeur exceptionnels sur frais d'établissement, sur immobilisations incorporelles et corporelles Réductions de valeur sur immobilisations financières Provisions pour risques et charges exceptionnels: dotations (utilisations)...(+)/(-) Moins-values sur réalisation d'actifs immobilisés Autres charges exceptionnelles / Charges exceptionnelles portées à l'actif au titre de frais de restructuration...(-) Bénéfice (Perte) de l'exercice avant impôts...(+)/(-) Prélèvements sur les impôts différés Transfert aux impôts différés Impôts sur le résultat...(+)/(-) / Impôts / Régularisations d'impôts et reprises de provisions fiscales Bénéfice (Perte) de l'exercice...(+)/(-) Prélèvements sur les réserves immunisées Transfert aux réserves immunisées Bénéfice (Perte) de l'exercice à affecter...(+)/(-)

7 Nr. BE C 4 AFFECTATIONS ET PRÉLÈVEMENTS Codes Exercice Exercice précédent Bénéfice (Perte) à affecter...(+)/(-) Bénéfice (Perte) de l'exercice à affecter...(+)/(-) (9905) Bénéfice (Perte) reporté(e) de l'exercice précédent...(+)/(-) 14P Prélèvements sur les capitaux propres / sur le capital et les primes d'émission sur les réserves Affectations aux capitaux propres / au capital et aux primes d'émission à la réserve légale aux autres réserves Bénéfice (Perte) à reporter...(+)/(-) (14) Intervention d'associés dans la perte Bénéfice à distribuer / Rémunération du capital Administrateurs ou gérants Autres allocataires

8 Ratio = analyse du bilan & du compte de résultat: Liquidité Solvabilité Rentabilité Autres

9 Ratio : liquidité Liquidité générale (= FRN) = Actifs circulants / dettes à court terme > 1 ou mieux encore >2

10 Ratio : liquidité Acid test ou liquidité restreinte = Disponible / dettes à court terme Proche de 1 ou au delà

11 Ratio : liquidité Jours clients (= encaissement) = Créances clients / chiffre d affaires (TVA inclue) x 360 jours Le plus court possible

12 Ratio : liquidité Jours fournisseurs (= paiement) = Dettes fournisseurs / consommation service & biens divers (TVA inclue) x 360 jours Le plus long possible

13 Ratio : liquidité Rotation des stocks (en jours) = Stock moyen / achat ou coût de production des biens x 360 jours Le plus court possible Produits différends & saisonnalité x

14 Ratio : liquidité Cash flow = Résultat net + charges non décaissées Le plus élevé possible